Финансовый механизм преодоления банковских кризисов для обеспечения устойчивого роста банковского сектора России тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, доктор экономических наук Наточеева, Наталья Николаевна

  • Наточеева, Наталья Николаевна
  • доктор экономических наукдоктор экономических наук
  • 2012, Москва
  • Специальность ВАК РФ08.00.10
  • Количество страниц 380
Наточеева, Наталья Николаевна. Финансовый механизм преодоления банковских кризисов для обеспечения устойчивого роста банковского сектора России: дис. доктор экономических наук: 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит. Москва. 2012. 380 с.

Оглавление диссертации доктор экономических наук Наточеева, Наталья Николаевна

ВВЕДЕНИЕ

1. КОНЦЕПТУАЛЬНЫЕ ОСНОВЫ ИССЛЕДОВАНИЯ 21 КРИЗИСОВ В БАНКОВСКОМ СЕКТОРЕ ЭКОНОМИКИ

1.1. Исследование сущности банковских кризисов

1.2 Взаимосвязь эволюции банков и теории экономических циклов

1.3 Финансово-экономические проблемы выхода банковского сектора 61 из состояния кризиса

2. ОЦЕНКА ПОСЛЕДСТВИЙ БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ ДЛЯ 94 ЭКОНОМИКИ РОССИИ

2.1 Анализ основных социально-экономических показателей России в 94 периоды банковских кризисов

2.2 Выявление тенденций взаимосвязи банковских кризисов и спадов в 115 экономике России

2.3 Финансово-экономические последствия банковских кризисов для 136 экономики России

3. МЕТОДОЛОГИЯ ОБНАРУЖЕНИЯ И РАЗВИТИЯ 153 БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ

3.1 Специфика стратегического анализа и формирование индикаторов 153 развития банковского сектора в кризисных условиях

3.2 Проблемы моделирования кризисных ситуаций в банках

3.3 Методика определения тиксотропной позиции банков

4. КОНЦЕПТУАЛЬНЫЕ МЕХАНИЗМЫ ПРЕОДОЛЕНИЯ 197 БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ

4.1 Институциональный механизм преодоления банковских кризисов

4.2 Особенности, критерии и приоритеты проведения денежно- 211 кредитной политики в период преодоления банковских кризисов

4.3 Государство как регулятор преодоления банковских кризисов

5. МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЙ МЕХАНИЗМ ПРЕОДОЛЕНИЯ 242 БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ

5.1 Разработка стратегии развития банковского сектора в кризисных 242 условиях

5.2 Финансовый инструментарий преодоления банковских кризисов

5.3 Разработка мероприятий преодоления банковских кризисов и 284 оптимизация источников средств для их реализации

6. ФИНАНСОВЫЕ ТЕХНОЛОГИИ УСТОЙЧИВОГО РОСТА 297 БАНКОВСКОГО СЕКТОРА

6.1 Конкурентоспособность банков как способ обеспечения финансовой 297 прочности и обновления

6.2 Предложения по повышению финансовой прочности банков и 310 оценка их эффективности

6.3 Модернизация банковского сектора на основе включения банков с 315 высоким уровнем тиксотропной позиции.

Рекомендованный список диссертаций по специальности «Финансы, денежное обращение и кредит», 08.00.10 шифр ВАК

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Финансовый механизм преодоления банковских кризисов для обеспечения устойчивого роста банковского сектора России»

Актуальность темы диссертационного исследования.

Банковский сектор играет ключевую роль в экономической жизни страны, обеспечивая прохождение основного потока денежных расчётов и платежей различных экономических субъектов, а также их кредитование, инвестирование и финансирование. Институциональную основу отечественного банковского сектора составляют коммерческие банки, которые являются частью кредитной системы России. С ростом платёжного оборота повышается роль банков как расчётных центров, а также банки расширяют базу накопления денежного капитала, мобилизуя как крупные, так и мелкие сбережения, и вкладывают полученные средства через инвестиции и систему кредитов в развитие экономики страны. Банки, как агенты биржи, реализуют своё право продавать и покупать ценные бумаги и иностранную валюту. В фазе экономического подъёма спрос на банковские услуги возрастает, увеличивается объём банковских операций, банковский сектор вступает в стадию поступательного развития и повышается экономическая эффективность его деятельности: растёт прибыль, сокращаются банковские риски, повышаются денежные резервы банков. Увеличение спроса на банковские услуги прямо пропорционально росту товарообмена, повышению объёмов торговли и промышленности. Всякое замедление или даже разрушение реального сектора экономики, и финансовые кризисы отрицательно сказываются на деятельности и развитии банковского сектора, как основного участника товарно-денежных отношений.

Кризисы обостряют проблемы, существующие в банковском секторе. Массовое не проведение платежей приводит к колоссальным финансовым потерям в экономике, дефициту ликвидных ресурсов, резкому сокращению межбанковских расчётов и платежей, ухудшению финансового состояния и банкротству банков, и коллапсу, что в конечном итоге, способствует развитию депрессии в банковской сфере и экономике страны. Общий объём средств, полученных кредитными организациями для покрытия потерь от Банка России за кризисный 2008 год, составил 3,4 трлн. руб. против 34,0 млн. руб. в предкризисном 2007 году. Всего на помощь банкам в 2008 году Россия потратила более 10% ВВП. В странах Еврозоны и США за 2008 год мобилизованы общие средства, составляющие 10—15% объёма ВВП. Потери банковского сектора за период кризиса 1998 года, по оценкам экспертов, составляли 9% ВВП. В периоды кризисов, банки, испытывая серьёзные трудности с ликвидностью, сворачивали кредитную деятельность и инвестиционные программы для физических и юридических лиц. За 2008 год общий объём выданных кредитов снизился на 18,5%, кредиты нефинансовым организациям уменьшились на 26,3%, а кредиты физическим лицам снизились на 24,4%. Негативная конъюнктура финансового рынка закрыла для банков возможности дополнительного привлечения средств клиентов, это отразилось на замедлении темпов экономического роста, сокращении занятости, падении платёжеспособности, снижении цен на недвижимость, что привело к обесценению всех залоговых активов, росту невозвращённых кредитов, масштабным списаниям убытков, банкротствам.

К факторам, способствующим банковским кризисам можно отнести финансовую глобализацию, возникшую вследствие свободного перемещения капиталов, обострения конкуренции на финансовом рынке, универсализации регулирования банковской сферы, усиления движения спекулятивного капитала, увеличения трансграничных операций банков, рецессия экономик, высокий уровень инфляции, отток капитала, высокий уровень государственных расходов, дезорганизация денежного обращения, снижение реальных доходов населения и др.

На банковский сектор оказывают отрицательное влияние: сокращение объёмов международного кредитования, отказ заёмщиков от платежей, крах платёжных систем; диспропорции в финансовом состоянии и развитии банков, падение доверия клиентов, а также институциональные и инфраструктурные факторы, среди которых низкий уровень качества и эффективности банковского регулирования и надзора, низкая степень развития системы страхования вкладов, не прозрачность банковской отчётности.

К микроэкономическим факторам, способствующим развитию банковских кризисов, можно отнести: неэффективное стратегическое прогнозирование, дефицит ресурсов, высокие процентные ставки, низкий уровень риск - менеджмента, неразвитость системы мониторинга, не эффективный внутренний контроль; низкий уровень выявления ранних признаков кризисных ситуаций и др. Условиями, ухудшающими положение банков, являются: существование в системе денежного обращения России значительного объёма наличного оборота, обслуживающего теневую экономику и не попадающего на банковские счета; отсутствие долгосрочных депозитов, недостаточное развитие современных банковских технологий.

Преодоление банковских кризисов диктуется объективной необходимостью эффективного функционирования и устойчивого развития банковского сектора для оказания кредитной поддержки и инвестирования хозяйствующих субъектов с целью возобновления их деятельности, а также для финансирования государственных программ и дальнейшего укрепления российской экономики. Восстановление, обновление и финансовая прочность банков создают объективные предпосылки для формирования современного конкурентоспособного банковского сектора, соответствующего стратегическим интересам экономики России. Но этот процесс тормозят проблемы, существующие в российской экономике. К ним можно отнести: зависимость экономики от уровня цен на сырьевые товары, высокий уровень роста государственных расходов (до 18,1% ВВП), резкий рост внешних коммерческих займов, рост оттока капитала из страны (130,2 млрд. долл. США), отставание в сфере модернизации экономики и застой в инвестиционной деятельности. Упущен циклический характер развития экономики в процессе долгосрочного планирования банковской деятельности и отставание в сфере стратегического прогнозирования развития банковского сектора России. Слабая изученность проблем, связанных с выработкой финансового механизма по преодолению банковских кризисов являются серьёзным препятствием на пути решения стратегических задач, сформулированных на долгосрочную перспективу, исходя из потребности устойчивого роста банковского сектора российской экономики. Эти задачи определяют переход банков на интенсивную модель развития на основе внедрения банковских инноваций, создания развитой инфраструктуры, предоставления широкого перечня современных банковских технологий, а также повышения качества и объёма банковских услуг населению и организациям, роста качества управления рисками, дальнейшего увеличения прозрачности банковской деятельности.

История вопроса

Циклический характер экономической деятельности давно отмечен исследователями: Т. Мальтусом, Д. Риккардо, Ж.С. Сисмонди, К.Марксом и Ф. Энгельсом. Французский экономист К Жюгляр исследовал экономические циклы на основе банковских балансов. У.К. Митчелл в книге «Экономические циклы» среди главных элементов поиска прибыли экономических субъектов называл доступность банковского кредита и прочную позицию банков как заимодавцев. По мнению российского экономиста М.И. Туган - Барановского кризис перепроизводства усиливался банковским кредитом вследствие капитализации свободных средств в банках. В публикациях У. Торпа «Анналы хозяйственной жизни» отмечены периодические спады хозяйственной активности, в том числе в банках. Австрийский экономист И. А. Шумпетер депрессию рассматривал как нормальный процесс, а поглощение и ликвидации, вызванные кризисом - паникой, крахом кредитной системы, банкротствами -его следствиями. Банки должны компенсировать расходы экономических субъектов, выдавая им кредиты. Исследованию проблем экономической динамики и создание теории длинных волн посвящены работы Н. Д. Кондратьева, который считал, что появление дополнительного количества золота способствует росту свободного ссудного капитала. Дж. М. Кларк рассматривал прямые и обратные связи между производством и капиталовложениями и впервые ввёл понятие акселератора, а Дж. М. Кейнс «мультипликатора инвестиций». П. Самуэльсон разработал уравнение, описывающее взаимодействие мультипликатора и акселератора для описания траектории циклического движения экономики.

Однако в этих работах не определена взаимосвязь циклического развития экономики и банковских кризисов, не выявлены причины, их вызывающие и не определены предпосылки в банковском секторе для обновления и восстановления и устойчивого развития.

Современное состояние теории преодоления банковских кризисов

Исследованию сущности банковских кризисов посвящены работы Боженко C.B., Валенсиа Ф., Воронько М.Ю., Воронцовой Т.В., Горелика К.А., Горюновой Н.П., Г.Каприо, Д. Клинжебьел, Лэвен JL, Мамедова З.Ф.О., Матовникова М.Ю., Мурычева A.B., Поповой М.А., Тихонкова К.С., в. которых банковский кризис определяется: как форма имущественных конфликтов; наличие признаков, свидетельствующих о фактическом ухудшении состояния банков; быстрое и масштабное ухудшение качества деятельности банков под воздействием неблагоприятных факторов; специальные условия, среди которых превышение расходов по спасению банков свыше 2% ВВП, доли неработающих активов более 10% и др. Значительный вклад в исследование проблем преодоления банковских кризисов внесли: Ермаков С.Л., Новиков В.М., Свиридов О.Ю., Тавасиев A.M., Шенгелая А.Д. Повышение устойчивости банковского сектора в кризисных условиях рассматривается на основе модернизации банковского сектора путём внедрения специальных программ, повышения эффективности надзорной практики, антикризисного управления на основе внедрения стратегии кредитного рынка, оптимизации затрат, механизма контроля банковских рисков.

Теоретические разработки по оценке последствий банковских кризисов предложены Горюновой Н.П. по совокупности затрат Центрального банка на выдачу стабилизационных кредитов, имплицитных затрат федерального бюджета на компенсацию выплат по вкладам физических лиц при переводе в Сбербанк и величины оттока средств вкладчиков из банков.

Оценка последствий банковских кризисов связывается с величиной снижения валового внутреннего продукта. Эти рекомендации предложены Поповой М.А. Величина расходов на преодоление банковских кризисов может быть пропорциональна объёму финансовой помощи, выделяемой регуляторами, Правительствами и МВФ. Такие оценки последствий банковских кризисов рассмотрены в работах Мамедова З.Ф.О., Шенгелая Д.А. Последствия кризиса оцениваются по величине снижения фонда гарантирования депозитов в работах Матовникова М.Ю. Учёные предлагают оценить последствия банковских кризисов по величине сомнительной и безнадёжной ко взысканию задолженности в кредитных портфелях банков, их убытков и снижения реальной стоимости банковских активов - Ермаков C.JL, Новиков В.М.

Представляют интерес исследования в области теоретических разработок и методологии обеспечения финансовой безопасности банков: Сенчагова В.К., Артёменко Д.А., Высоцкой О.С., Сторожук И.Н., Тагирбекова К.Р, Черниковой Е.В., где рассматриваются практические и некоторые теоретические аспекты оценки уровня финансовой безопасности банков с разработкой инструментария её обеспечения. Научные разработки в области эффективного функционирования банков в кредитной области, мониторинга и внутреннего контроля принадлежат Лаврушину О.И., Ларионовой И.В., Котлярову М.А., Копченко Ю.Е., Криворучко C.B., Кабир Л.С., Симановскому А.Ю., Фотиади Н.В.

В сфере методологии и теоретических разработок во взаимосвязи банков с финансовым рынком, по управлению финансовыми рисками, значительный научный вклад внесли Рыкова И.Н., Рожков Ю.В., Звонова Е.А., Зражевский В.В., Ишина И.В., Курманова Л.Р., Мусаев P.A., Поморина М.А., Терешкова Г.Е. и др.

Недостатки объекта исследования

Вместе с тем, исследование вопросов преодоления банковских кризисов показало недостаточность теоретического базиса, определённый дефицит фундаментальных научных исследований и практических рекомендаций в области предотвращения кризисных ситуаций в банках, выявления предпосылок для восстановления и обновления банковского сектора. Недостаточно полное исследование методологической базы формирования устойчивой среды функционирования банковского сектора предопределили выбор темы диссертационного исследования, его цель и задачи.

Целью диссертационного исследования является разработка концептуальных теоретических положений и практических рекомендаций по формированию финансового механизма преодоления банковских кризисов, имеющих существенное значение для решения государственных задач в сфере предотвращения кризисных ситуаций в банковском секторе, восстановления, обновления и устойчивого развития банков России, а также формирования современного банковского сектора, отвечающего стратегическим интересам российской экономики.

В соответствии с указанной целью в диссертации решались задачи:

1. провести исследование подходов к раскрытию экономической сущности и выявлению циклических закономерностей развития банковских кризисов;

2. разработать концептуальные положения по определению условий и факторов, способствующих развитию кризисов в банковском секторе, определить виды и особенности банковских кризисов, выявить проблемы выхода банков из кризиса;

3. оценить результаты влияния банковских кризисов для экономики России с целью выявления тенденций и определения социально-экономических последствий;

4 определить основные пути возможного нарастания угроз и направления развития кризисных ситуаций в банках с учётом их специфики, стадий развития банковских кризисов и значений индикаторов;

5. оценить современный механизм преодоления банковских кризисов с учётом особенностей проведения денежно-кредитной политики;

6. разработать методологический механизм преодоления банковских кризисов, включающий формирование стратегии развития банков в кризисный период, финансовые технологии предотвращения кризисных ситуаций, специальные мероприятия и оптимизацию источников средств;

7.научно обосновать взаимосвязь конкурентоспособности кредитных организаций с возможностью их восстановления и обновления, определить параметры конкурентного преимущества банков с уровнем их тиксотропной позиции на российском и международном финансовом рынке;

8. разработать методы повышения финансовой прочности и тиксотропии банков на основе разработки банковских технологий;

9. разработать формулу определения эффективности преодоления банковских кризисов;

10. разработать основные пути модернизации банковского сектора, направленные на формирование сбалансированной институциональной среды, на основе выделения банков с высоким уровнем тиксотропной позиции для эффективного функционирования и устойчивого развития.

Объект исследования: банковский сектор России в условиях кризиса

Предмет исследования: финансовый механизм преодоления банковских кризисов

Признаки предмета исследования и его определение.

Диссертационная работа направлена на разработку финансового механизма преодоления банковских кризисов современных кредитных организаций России, включающего концептуальные основы предотвращения и преодоления кризисных ситуаций в банках, формирование финансовых технологий их восстановления, обновления и стратегического развития, создание финансовой модели, позволяющей достичь параметров эффективного развития. Это способствует устойчивому росту банковского сектора, повышению качества активов, конкурентоспособности банковского сектора, и, в конечном счёте, позволяет успешно противостоять экономическим угрозам, кризисам и другим потрясениям без ущерба и значительных финансовых потерь, выработать у банков финансовый иммунитет к нестабильным экономическим условиям.

Формулировка научной проблемы

На основе изучения кризисных процессов, негативного воздействия угроз и реализации опасностей в банковском секторе, приводящих его к колоссальным финансовым потерям, ущербу, стагнации в развитии, банкротству кредитных организаций и, в конечном счёте, к коллапсу банков и банковского сектора в целом, выдвинута следующая гипотеза:

Основным условием устойчивого роста банковского сектора экономики Российской Федерации служит высокоэффективный финансовый механизм преодоления кризисов кредитных организаций, создание условий для развития рыночных отношений в банковском секторе.

Направления исследований

1. Выявление экономической сущности банковских кризисов, условий и факторов, способствующих развитию кризисных ситуаций в банковском секторе, определение особенностей и видов банковских кризисов;

2. Поиск путей выхода банковского сектора из состояния кризиса на основе выявления причин возникновения и развития кризисных ситуаций в банках, оценки последствий влияния кризисов на банковский сектор;

3. Оценка последствий влияния банковских кризисов для экономики России с учётом особенностей её социально-экономического развития;

4. Разработка финансового механизма преодоления банковских кризисов на основе определения возможного развития кризисных ситуаций в банках путём построения специальных финансовых технологий с учётом специфики денежно-кредитной политики и государственного регулирования;

5. Разработка основных направлений повышения финансовой прочности, конкурентоспособности и эффективности банков на основе внедрения инновационных банковских технологий и формирования устойчивого роста банковского сектора.

Методы исследования

Диссертационная работа основана на системном подходе исследования проблем преодоления банковских кризисов. В работе использован метод познания от абстрактного к конкретному, применены системно-факторный подход, ретроспективный и оперативный методы анализа, использованы специальные методы экономико-статистических исследований и математического анализа. Методологическую основу составили диалектический метод, логический и исторический анализы. Научный подход к исследованию проблем преодоления банковских кризисов основан на интенсивной модели развития кредитных организаций с использованием банковских технологий для повышения их финансовой прочности и конкурентоспособности. Решения задач базируются на экспериментальных данных и известных теоретических положениях ведения банковского бизнеса, теории финансов и математического моделирования. Достоверность полученных результатов подтверждается корректностью разработанных математических моделей, их адекватностью по известным критериям оценки изучаемых процессов преодоления банковских кризисов. Достоверность новизны управленческих решений в банковской сфере подтверждается актами о внедрении результатов исследований.

Методологическую основу составили диалектический метод, логический и исторический анализы, диалектический подход, системный анализ, методы дедукции и индукции, методы экономико-математического моделирования, методы аналогий и сравнения, методы статистики и прогнозирования.

На защиту выносятся:

1. Разработаны и представлены основные теоретико-методологические положения преодоления кризисных ситуаций в банках с учётом их специфики и механизма предотвращения, суть которых заключается в обосновании научного целостного подхода, определяющего экономическую сущность, роль и место методологии в реализации государственной политики эффективного развития банковского сектора. Основой методологии преодоления банковских кризисов является приоритет выявления, предупреждения и сведения к минимуму воздействия угроз, обеспечение финансовой прочности, возможности восстановления, обновления и повышения конкурентоспособности российского банковского сектора.

2. Раскрыта экономическая сущность банковских кризисов, условия и факторы его определяющие, выявлены причины, проблемы и противоречия адекватного выхода банков из кризисных ситуаций; выявлена связь банковских кризисов с возможностью восстановления и обновления банков и банковского сектора по критерию минимизации финансовых потерь на основе анализа кризисных ситуаций.

3. Выявлена прямая взаимозависимость экономических спадов и банковских кризисов, способствующая возрастанию негативных экономических последствий в стране. Такой подход сделал возможным определение проблем в проведении политики банков в сфере инвестирования и кредитования реального сектора экономики.

4. Смоделированы сценарные базовые варианты нарастания угроз банковских кризисов с учётом специфики банков на основе анализа системы стратегических ошибок банковского менеджмента и опасных ситуаций с целью создания практических инструментов снижения риска развития кризиса в банках.

5. Дана оценка современным подходам преодоления банковских кризисов путём их комплексной оценки с учётом специфики денежно-кредитной политики и особенностей функционирования банков на рынке ссудных капиталов.

6. Разработан методологический механизм преодоления банковских кризисов на основе использования новых финансовых технологий, позволяющих прогнозировать угрозы и снижать финансовые потери. Включение механизма создаёт условия для формирования эффективной стратегии, разработки и внедрения мероприятий в соответствии с базовыми вариантами нарастания кризисов в банках и оптимизации источников средств для их выполнения.

7. Научно обоснована взаимосвязь конкурентоспособности банков, финансовой прочности и уровня их восстановления и обновления, проявляющаяся в специфических свойствах кредитных организаций в кризисных ситуациях. Такой подход позволил определить основные направления повышения эффективности ведения банковского бизнеса в условиях кризисов.

8. Разработаны методы повышения финансовой прочности банков и их восстановления путём использования банковских технологий повышения общего уровня тиксотропной позиции кредитных организаций, способствующих росту их конкурентоспособности на внутреннем и международном финансовых рынках.

9. Разработана формула определения необходимой экономии средств в зависимости от величины уровня тиксотропной позиции, финансовых потерь и угла наклона прямой восстановительной позиции к её минимальному значению.

10. Разработан алгоритм оптимизации структуры банковского сектора

России и определения его тиксотропного потенциала, позволяющий выделять кредитные организации с высоким уровнем тиксотропии и финансовой прочности в период преодоления кризисов.

Теоретическая и практическая значимость диссертационного исследования заключается в разработке концептуальных положений и практических рекомендаций по преодолению банковских кризисов; возможности их использования российскими кредитными организациями в целях снижения финансовых потерь для обеспечения устойчивого роста банковского сектора российской экономики при формировании стратегии и выработке текущих управленческих решений; научными и учебными организациями в процессе исследований и внедрения учебного методического обеспечения по проблемам устойчивого развития и повышения конкурентоспособности банков.

Теоретическая значимость диссертационного исследования заключается в разработке концептуальных положений и финансового механизма по преодолению банковских кризисов и возможности их использования российскими кредитными организациями в целях снижения финансовых потерь и ущерба в период восстановления, эффективного функционирования и стратегического развития в условиях влияния кризисов и воздействия угроз при формировании стратегии и выработке текущих управленческих решений; а также научными и учебными организациями в процессе исследований и внедрения учебного методического обеспечения по проблемам предотвращения кризисных ситуаций, повышения финансовой прочности современного банковского сектора.

Практическая значимость исследования заключается в разработке методологии, положений и методических и практических рекомендаций, позволяющих повысить финансовую прочность российских кредитных организаций, стратегический потенциал отечественного банковского сектора и государства, в свете реализации государственной политики повышения эффективности банков, на основе реализации финансового механизма преодоления кризиса в банковском бизнесе.

Практическая значимость результатов исследования подтверждена актами внедрения, полученными от Сбербанка РФ, Коммерческого «Регионально-отраслевого Специализированного Автопромышленного банка», Коммерческого банка «Петрокоммерц» и др. Результаты диссертационного исследования нашли практическое применение в учебном процессе Московского экономико-финансового института, Московского института банковского дела в учебно-методических комплексах по дисциплинам: Организация деятельности коммерческого банка, Организация деятельности Центрального банка, Учёт в кредитных организациях специальности «Финансы и кредит», в лекционных курсах банковских дисциплин специальности «Финансы и кредит» и «Бухгалтерский учёт, анализ и аудит» для выпускников при подготовке к итоговой аттестации, в процессе подготовки к сдаче кандидатского минимума по специальности «Финансы и кредит». Результаты диссертационного исследования будут полезными в практической работе кредитных организаций, направленных на преодоление банковского кризиса и повышения финансовой прочности кредитных организаций. Материалы можно использовать в надзорной работе Банка России для уменьшения воздействия угроз и кризисных ситуаций, особенно в периоды системных банковских кризисов.

Апробация результатов исследования. Результаты проведенного диссертационного исследования нашли отражение в ряде научно-исследовательских работ, выполненных с участием автора: Кредитование реального сектора экономики и экономическая безопасность кредитных организаций (2002 г); Внутренние факторы среды обеспечения экономической безопасности банков (2003 г); Система индикаторов экономической безопасности коммерческих банков (2004 г); Влияние кризисов мирового финансового рынка на формирование стратегии отечественных коммерческих банков (2008 г); Совершенствование формирования стратегии финансовой безопасности коммерческих банков (2009 г.); Стратегическая роль регуляторов в обеспечении финансовой безопасности банков в России и за рубежом (2010г.); Общая характеристика деструктивных факторов в процессе обеспечения финансовой безопасности коммерческих банков (2011 г.)

Выводы, рекомендации и предложения диссертационного исследования нашли отражение в выступлениях и докладах на научных и научно-практических конференциях, семинарах, круглых столах, в том числе на:

- международной конференции «Современные проблемы и перспективы развития финансовой и кредитной сфер экономики России XXI века» (2004 г.);

- международной научно - практической конференции «Проблемы инновационного развития экономики России» (2008 г.);

- II международной научно - практической конференции «Социально -экономические приоритеты развития России» (2009 г.);

- VII Международной конференции «Государственное управление в XXI веке» (2009 г.);

- III международной научно - практической конференции «Экономика России в условиях кризиса» (2009 г.);

- XII международной межвузовской научно-практической конференции «Национальные интересы РФ и финансовое оздоровление экономики» (2010 г.);

- XIII международной межвузовской научно-практической конференции «Стратегия развития экономики Российской Федерации и проблема национальной безопасности» (2011г.)

Публикации. Основные положения и выводы диссертационного исследования нашли отражение в 39 опубликованных научных работах общим объёмом 89,2 п.л., из них 15 публикаций - в изданиях, рекомендованных ВАК

Министерства Образования науки России, в том числе в монографиях, журналах, сборниках научных статей.

Объём и структура диссертационной работы. Диссертация состоит из введения, шести глав, заключения, списка литературы, приложений. Объём диссертационной работы 380 страниц. Аннотация работы по главам.

Похожие диссертационные работы по специальности «Финансы, денежное обращение и кредит», 08.00.10 шифр ВАК

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Наточеева, Наталья Николаевна

Выводы по главе:

1. Дана оценка свойства банков преодолевать банковский кризис по критериям классификации ценностей, которая показала, что банки, разрабатывая новые финансовые технологии повышения уровня своего обновления, роста запаса финансовой прочности имеют монопольное право на использование этого конкурентного преимущества.

2. Эффект от реализации банковской услуги в банках, обладающих высоким уровнем ТТП, проявляется виде экономии средств от снижения финансовых потерь в процессе преодоления банковских кризисов и прироста капитала от дополнительного привлечения средств клиентов ввиду финансовой прочности и высоких параметров обновления.

3. Доказано, что высокий уровень ТТП и запаса финансовой прочности, является конкурентным преимуществом, определяется как способность банков прогнозировать угрозы кризиса, организовывать банковский бизнес без финансовых потерь, проводить эффективную маркетинговую политику, способствует снижению затрат ведения банковского бизнеса, а также обновления и эффективного управления.

4. Оценка конкурентоспособности банков с различным уровнем ТТП по критерию минимизации потерь преодоления кризиса и эффективного обновления показала, что конкурентоспособность банков с минимальным уровнем ТТП низкая и такие банки не имеют возможности выходить на финансовые рынки развитых стран, а работать только на внутреннем рынке. Банки с повышенным уровнем ТТП могут выходить на рынки развивающихся стран, банки с высоким уровнем ТТП эффективно конкурируют на внутреннем рынке и рынке развивающихся стран, но для выхода на рынки развитых стран уровень ТТП необходимо повышать.

5. Предложены банковские технологии повышения уровня ТТП по критерию минимизации финансовых потерь путём введения принципа «двойного обеспечения тиксотропии» на основе проведения параллельных операций до завершения трансакции; диверсификации операций через банкикорреспонденты; заключение дополнительных соглашений с банками-корреспондентами по проведению повышенного контроля; страхование рискованных операций; создание дополнительного ресурсного обеспечения; формирование дополнительных резервов и др.

6. Разработана формула оценки эффективности процесса преодоления банковских кризисов на основе выявления взаимосвязи экономии средств с общим уровнем ТТП, синуса угла наклона прямой общего уровня ТТП и прямой её минимального значения, и финансовыми потерями. Анализ расчётов показал, что банки с минимальным уровнем ТТП не имеют никакой экономии; с повышенным уровнем ТТП экономия составляет 70 %; с высоким уровнем ТТП финансовые потери теоретически могут быть покрыты полностью, однако реально незначительные потери будут ввиду наличия косвенных потерь.

7. Разработан алгоритм модернизации банковского сектора на основе трансформации существующей организационно-тиксотропной структуры банковского сектора в его целевую позицию, представляющую стратегическую организационно-тиксотропную структуру банковского сектора. Переход банковского сектора от исходного состояния в целевую позицию представляет его стратегический потенциал тиксотропии в виде разницы между оценками дополнительных вложений для решения стратегических задач при исходном и оптимальном составе участников банковского сектора. Технология формирования банковского сектора нового типа позволяет минимизировать потери.

8. Разработан финансовый механизм преодоления банковских кризисов, включающий финансовые методы, инструменты, рычаги, финансовые показатели для предотвращения кризисных ситуаций в банковской сфере, снижения банковских рисков, избегания банкротств кредитных организаций, обеспечения устойчивого роста банковского сектора России, значительного снижения негативного влияния на экономику России, её эффективного кредитования, инвестирования и финансирования.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Диссертационное исследование позволяет сформулировать основные теоретические положения и практические результаты выполненной работы:

1. На основе результатов анализа сущности банковских кризисов, обосновано утверждение, что они носят циклический характер и представляют собой коллапс банковского сектора вследствие отсутствия финансового механизма преодоления кризиса в банках и объективной необходимости разработки рыночных инструментов материальной заинтересованности банкиров в эффективном кредитовании реального сектора экономики и получения финансовой помощи регулятора в кризис.

Исследование показало, что к основным факторам и условиям, способствующим развитию банковских кризисов, относятся: финансовая глобализация, макроэкономические, деструктивные и другие факторы. Специфика банковского кризиса заключается в том, что он распространяется исключительно на денежную сферу; имеет высокую скорость распространения; характеризуется существенным сокращением платёжных услуг; огромными финансовыми потерями в банковском секторе и, как следствие, в реальном секторе экономики; и сопровождается значительным разрывом в скорости нарастания кризиса и процесса обновления банковского сектора. С целью решения задач выхода банковского сектора из состояния кризиса необходим новый тиксотропный подход, позволяющий прогнозировать угрозы, восполнять финансовые потери, восстанавливать, а главное - обновлять банковский бизнес. Обновление и возрождение банковского сектора должно идти опережающими темпами по сравнению с темпами развития основных экономических институтов.

2. Оценка негативного влияния банковского кризиса на реальный сектор экономики показала, что замедление темпов кредитования произошло вследствие ухудшения финансового состояния заёмщиков и возрастания дополнительных рисков. Замедлению темпов розничного и корпоративного кредитования способствовали консервативные банковские методы оценки кредитных рисков. Банки значительно снизили объёмы инвестирования в основной капитал и финансирование инвестиционных проектов.

Автором выявлены тенденции взаимосвязи банковских кризисов и экономических спадов, что позволило сделать вывод о прямой связи между банковским кризисом и экономическим спадом, и определённой связи циклического спада в экономике и циклического банковского кризиса. Особенностью банковского кризиса в России выступает его опосредованная связь с динамикой цен на энергоносители. Позитивные тенденции в банковском секторе и экономике страны обусловлены реализацией антикризисных мероприятий Правительства и Банка России, направленных на решение проблемы кредитного сжатия, а не на проблемы банковского сектора для стимулирования устойчивого роста и преодоления кризиса.

Анализ наиболее тяжёлых проявлений банковского кризиса на экономику России показала существенное снижение количества и объёмов оказания платёжных услуг реальному сектору экономики, что проявилось в сокращении банков, предоставляющих платёжные услуги, ухудшении показателей розничных платежей, уменьшении количества корреспондентских счетов, снижении доли банков и объёма платежей в межбанковских расчётах. Такая ситуация способствовала усилению и углублению рецессии и экономики и оказала обратную негативную связь на банковский сектор.

3. Оценка методов стратегического анализа функционирования банков в кризисный период позволила выявить особенности его проведения и специфику методов, к которым можно отнести использование специального комбинированного подхода к выполнению стратегического анализа, включающего методы SWOT - анализа, PIMS - анализа и сценарного метода. Это способствует повышению объективности результатов анализа и выявлению специфики формирования тиксотропной позиции банков.

Автором разработаны финансово - экономические показатели, выступающие в роли индикаторов, позволяющие обнаружить приближение угроз внутреннего, национального и международного банковского кризиса, научно обоснованы их пороговые значения, предложены формулы расчёта. С целью раннего обнаружения банковских кризисов, автором предлагается рассмотрение двух базовых вариантов сценариев развития таких событий: медленного и лавинообразного нарастания угроз кризисных ситуаций в банковском секторе вследствие допуска стратегических ошибок и опасностей по пяти стадиям: стабильной, нестабильной, угрожающей, критической и катастрофической. Для разработки мероприятий преодоления кризиса автором построен алгоритм поэтапной реакции банковского менеджмента на угрозы развития кризисов, разработаны значения индикаторов в зависимости от базовых сценариев с определением пороговых значений.

Разработана методика определения ТТП банков с определением её минимально необходимого и общего уровня на основе формирования интегрального показателя как функции от трёх аргументов, в качестве которых выступают обобщённые показатели ТТП банков на внутреннем, национальном и международном уровне. Взаимосвязь уровня ТТП, запаса финансовой прочности банков и угла наклона прямой общего уровня ТТП к прямой её минимального значения позволила графически интерпретировать существенное и незначительное воздействие угрозы кризиса на траекторию перехода банков от исходного состояния в целевую позицию.

Предложен рыночный механизм материальной заинтересованности банкиров в эффективном кредитовании реального сектора экономики и получении в период кризиса финансовой помощи от Банка России в зависимости от уровня ТТП, заключающейся во введении коэффициентов взаимосвязи «К» и «8». Такой подход позволяет стимулировать процесс эффективного кредитования реального сектора экономики, повышать запас финансовой прочности банка для увеличения уровня ТТП.

4. Анализ институционального механизма преодоления банковского кризиса показал, что современные методы предотвращения банковских кризисов в банках включают: реструктуризацию банковского сектора на основе минимизации влияния угроз кризиса путём совершенствования структуры, методов, типов, видов и других элементов банковского сектора; финансовое оздоровление отдельных банков на основе ликвидации банков-банкротов и совершенствования правовой базы; реализации антикризисных мероприятий, разрабатываемых Правительством РФ совместно с Банком России для минимизации финансовых потерь. К элементам институционального механизма преодоления банковского кризиса можно отнести консолидацию и рекапитализацию банков для повышения капитальной базы, концентрацию банковского сектора для роста активов. К существующим современным методам преодоления банковского кризиса можно отнести страховые выплаты вкладчикам обанкротившихся банков; стресс-тестирование; фондирование ресурсов путём использования механизма рефинансирования; расчистка балансов банков на основе создания специального государственного органа - координатора этого процесса и выделения проблемных активов внутри каждого банка; а также национализация (приватизация) отдельных банков.

Результаты оценки проведения денежно-кредитной политики свидетельствуют о том, что в условиях кризиса её критерием является поддержание финансовой прочности, приоритетами выступают: сдерживание инфляции и стимулирование внутреннего спроса. Однако методы и инструменты воплощения денежно-кредитной политики не обладают новизной и предлагаются стандартные подходы к использованию инструментов рефинансирования банков и размещения бюджетных средств на депозитах в банках. Такой подход не способствует развитию рыночных отношений в банковском секторе, не создаёт условия для формирования финансового механизма взаимосвязи источников получения кредитных ресурсов; рентабельного кредитования реального сектора экономики и заинтересованности банков в эффективности этого процесса.

Анализ банковского регулирования и надзора показал, что в условиях отсутствия рыночных рычагов объективного регулирования процесса банковского бизнеса, государство ужесточает методы банковского регулирования и надзора, особенно, принудительного характера, в части штрафов, запрета отдельных банковских операций и отзыва лицензий, что свидетельствует об отсутствии гибких подходов в направлении преодоления банковских кризисов и дальнейшего устойчивого роста банковского сектора.

5. На основе мониторинга индикаторов по пяти периодам нарастания банковского кризиса, автором разработаны возможные варианты отклонения индикаторов и дана оценка качества кризисных ситуаций по каждому периоду. С целью компенсации финансовых потерь предлагается формирование дополнительного резерва для их покрытия. Автором разработана стратегия преодоления банковского кризиса, учитывающая недостатки существующей стратегии, ориентированной, в основном, на внутренние угрозы, путём анализа исходного состояния и механизма перехода в целевую позицию на базе использования специальных финансовых технологий.

Автором предложена поэтапная реорганизация существующей организационной структуры банков и финансовый инструментарий преодоления банковских кризисов путём предвидения, раннего обнаружения и эффективной подготовки. Инструментарий включает разработку модели прогнозирования кризисных ситуаций в банках, построение матрицы снижения финансовых потерь с учётом актуальности приближения угроз; стратегическое и оперативно - тактическое управление финансовыми потоками с использованием функциональных блоков и оценку индикаторов нарастания угроз с использования модели «DU PONT».

Автором разработаны мероприятия предотвращения банковских кризисов предупредительного и оперативного характера в соответствии с двумя базовыми вариантами сценария по стадиям нарастания кризисов в банках. Предлагается оптимизация источников средств для осуществления запланированных мероприятий, на основе формирования структуры капитала, максимально снижающей финансовые потери путём пространственной, временной и пространственно-временной технологии. Такой гибкий подход позволяет увеличить денежные потоки на основе маневрирования, выиграть время для подготовки к угрозам и максимально снизить финансовые потери, в том числе за счёт минимизации затрат на оптимизацию источников средств.

6. Исследование показало, что банки, разрабатывая новые финансовые технологии повышения уровня тиксотропии, роста запаса финансовой прочности имеют конкурентное преимущество, проявляющееся в виде экономии средств от снижения финансовых потерь в период преодоления банковских кризисов и прироста капитала от дополнительного привлечения средств клиентов ввиду финансовой прочности и высоких параметров ТТП. Высокий уровень ТТП и запаса финансовой прочности, является конкурентным преимуществом, определяется как способность банков прогнозировать угрозы кризиса, организовывать банковский бизнес без финансовых потерь, проводить эффективную маркетинговую политику по снижению затрат ведения банковского бизнеса и его обновления.

Анализ конкурентоспособности банков с различным уровнем ТТП по критерию минимизации потерь показал, что конкурентоспособность банков с минимальным уровнем тиксотропии - низкая и такие банки не имеют возможности выходить на финансовые рынки развитых стран; банки с повышенным уровнем тиксотропии могут выходить на рынки развивающихся стран, банки с высоким уровнем тиксотропии эффективно конкурируют на внутреннем рынке и рынке развивающихся стран, но для выхода на рынки развитых стран уровень ТТП необходимо повышать.

Автором предложены банковские технологии повышения уровня ТТП по критерию минимизации финансовых потерь путём введения принципа «двойного обеспечения тиксотропии» на основе проведения параллельных операций до завершения трансакции; диверсификации операций через банки

- корреспонденты; заключение дополнительных соглашений с банками -корреспондентами по проведению повышенного контроля; создание дополнительного обеспечения и др.

Автором разработана формула оценки эффективности преодоления банковских кризисов на основе выявления взаимосвязи экономии средств с общим уровнем ТТП, синуса угла наклона прямой общего уровня ТТП и прямой её минимального значения, и финансовыми потерями. Расчёты показали, что банки с минимальным уровнем ТТП не имеют никакой экономии; с повышенным уровнем ТТП экономия составляет 70 %; с высоким уровнем ТТП финансовые потери теоретически могут быть покрыты полностью, однако реально присутствуют незначительные потери ввиду наличия косвенных потерь.

Автором предложен алгоритм модернизации банковского сектора на основе преобразования существующей структуры банковского сектора в структуру, соответствующую его целевой стратегической позиции. Стратегический тиксотропный потенциал банковского сектора представлен в виде разницы между оценками дополнительных вложений для решения стратегических задач обновления при исходном и оптимальном составе участников банковского сектора. Технология формирования банковского сектора нового типа позволяет минимизировать потери, способствует эффективному обновлению и устойчивому росту банковского сектора России. Автором разработан финансовый механизм преодоления банковских кризисов, включение которого позволит обеспечить устойчивый рост банковского сектора России.

Список литературы диссертационного исследования доктор экономических наук Наточеева, Наталья Николаевна, 2012 год

1. Федеральный закон от 10 июля 2002 г. №86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (с изменениями и дополнениями)

2. Федеральный закон от 03.02.1996 №17-ФЗ «О банках и банковской деятельности» с изменениями и дополнениями.

3. Федеральный закон от 25.02.1999 №40-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций».

4. Федеральный закон от 17.07.2009 №163 «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путём, и финансированию терроризма»

5. Федеральный закон от 27.10.2008 №175 «О дополнительных мерах для укрепления стабильности банковской системы в период до 31 декабря 2011 года»

6. Федеральный закон «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации» от 23.12.2003 №177-ФЗ.

7. Федерального закона от 13.10.2008 № 173-Ф3 "О дополнительных мерах по поддержке финансовой системы Российской Федерации"

8. Инструкция ЦБ РФ от 16.01.2004 N 110-И (ред. от 03.11.2009) "Об обязательных нормативах банков".

9. Инструкция Банка России от 15 июля 2005 года N 124-И "Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением кредитными организациями''

10. Вопросы банковского надзора в документах Базельского комитета, выпуск 2-М.: ЦПП Банка России, 2002

11. Концептуальные вопросы развития банковской системы Российской Федерации// Вестник Банка России № 12 (512), 8.02.2001, 28с.

12. Положение Банка России от 16.12.2003 N 242-П "Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах"

13. Положение Банка России от 16.10.2008г. № 323-П «О предоставлении Банком России российским кредитным организациям кредитов без обеспечения»

14. Положение Банка России от 12.11.2007г. № 312-П «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных активами»

15. Положение Банка России от 14.07.2005г. № 273-П «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных залогом векселей (прав требования по кредитным договорам) организаций или поручительствами кредитных организаций»

16. Положение Банка России от 29.03.2004г. № 255-П «Об обязательных резервах кредитных организаций»

17. Положение Банка России от 04.08.2003г. № 236-П «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов обеспеченных залогом (блокировкой) ценных бумаг»

18. Указание Банка России от 14.10.2008 № 2092-У «Об установлении нормативов обязательных резервов (резервных требований) Банка России»

19. Постановление Правительства Российской Федерации «Вопросы федеральной службы по финансовому мониторингу» №591 от 12.08.2008г.

20. Указание Банка России от 27.11.2008 № 2134-У «О перечне ценных бумаг, входящих в Ломбардный список Банка России»

21. Указание Банка России от 28.11.2008 № 2138-У «О размере процентной ставки по кредиту овернайт Банка России»

22. Указание Банка России от 28.11.2008 № 2137-У «Об установлении процентных ставок по депозитным операциям Банка России»

23. Указание Банка России от 28.11.2008 № 2136-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»

24. Аналитический доклад «Стратегия развития финансовой системы России:блок «Финансовые рынки, инвестиции в инновационный рост»/Под ред. Миркина Я.М., Финансовый университет при Правительстве РФ, М., 2011.

25. Аносова JI.A. Роль экономического фактора в обеспечение региональнойбезопасности// Экономика Северо-Запада: проблемы и перспективы развития (Спб).2002, №1 (11). С.7-12.

26. Аносова Л.А. Экономическое сотрудничество как фактор региональной безопасности//Развитие интеграционных процессов в Евразии и внешняя политика России. М.: ИМЭПИ РАН, 2002.С.87-108.

27. Аносова Л. А. Проблемы экономической безопасности в странах ACEАН//АСЕАН: проблемы, перспективы. М.: МГУ, 2002.С.46-54.

28. Антикризисное управление предприятиями и банками: Учеб.- практ. пособие /Под ред. Г.К. Таля, Г.Б. Юна- М.: Дело, 2001 - 840с.

29. Арисов И.И., Власов С.Н., Рожков Ю.В. Управление многофилиальногокоммерческого банка: моногр./ Под ред.Ю.В. Рожкова. Хабаровск, РИЦХГАЭП, 2003. - 152с.

30. Артёменко Д.А. Механизм обеспечения финансовой безопасности банковской деятельности: Дис. канд. экон. наук. Ростов-на-Дону, 1999 -178с.

31. Анфилатов B.C. и др. Системный анализ в управлении: Учеб. пособие /B.C. Анфилатов, A.A. Емельянов, A.A. Кукушкин; Под ре. A.A. Емельянова. М.: Финансы и статистика, 2005. - 368 с.

32. Ахметов P.P. О влиянии мирового финансового кризиса на российскиефинансовые рынки // Финансы и кредит, № 28, 2008

33. Бабленкова КВ., Кирина Л.С., Карпова Г.Н., Горохова H.A.

34. Прогнозирование и планирование в налогообложении: Учеб. М.: Экономика, 2009.

35. Банковское дело: Учебник. /Под ред. О.И.Лаврушина, М.: Финансы и статистика, 2001 667с.

36. Банковское дело: Учебник /Под ред. Г.Н Белоглазовой, Л.П. Кроливецкой. 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2007.-592с.: ил.

37. Банковское дело: стратегическое руководство. Под ред. В. Платонова, М.

38. Хиггинса М.: АО «Консалтбанкир», 1998 - 234с.

39. Банковское дело: Учебник /Под ред. Г.Г. Коробовой. М.: Экономистъ,2006 766с.

40. Банк и банковское дело /Под ред. И.Т. Балабанова. СПб.: Питер, 2003.304с.

41. Банковская система в современной экономике/ под ред. Проф.О.И. Лаврушина. М.:КНОРУС, 2011. - С.24

42. Бараненко С.П., Шеметов В.В. Стратегическая устойчивость предприятия. М.: Центр Полиграф, 2004 493с.

43. Басовский JI.E. Прогнозирование и планирование в условиях рынка. Учеб.пособие. М.:ИНФРА - М.,2011. - 260с.

44. Батракова Л.Г. Анализ процентной политики коммерческого банка: Учеб. Пособие. М.: Логос, 2002 - 152с.

45. Бланк И.А. Финансовая стратегия предприятия. Киев: Наука-Центр Эльга,2004-711с.

46. Бекетов Н.В. Черная А.И. Денежно-кредитное регулирование в России:основные ориентиры // Финансы и кредит, № 2, 2008

47. Бобылева А.З. Финансовые управленческие технологии: Учебник М.: ИНФРА-М, 2004. - 492с.

48. Боженко C.B. Влияние фондового рынка на российскую банковскую систему в современных условиях: Автореферат дис. канд. экон. наук. Ин-т экономики РАН, М., 2009.

49. Бригхэм Юджин Ф., Майкл С. Эрхардт Финансовый менеджмент. 10-еизд., С-Пб.: Питер, 2005 958с.

50. Бухтин М.А. Системы оценки и управления банковскими рисками // Расчеты и операционная работа в коммерческом банке, №11, 1999, С.39

51. Васильева Д.Н. Репутация банка в условиях кризиса: практ. Пособие. -М.: Дашков и К, 2010 120с.

52. Васильева А.Н. Основы управления рисками кредитования предприятий всовременных условиях // Финансы и кредит, № 38, 2008

53. Веселое А.И. Оценка влияния ставки рефинансирования на эффективностьденежно-кредитной политики Банка России // Финансы и кредит, № 35, 2008

54. Вопросы анализа финансовых и банковских рисков. Сборник статей часть1 -М.:ЦПП, 2002-231с.

55. Воронова Г. А. Расчётно-платёжные отношения во внешнеэкономическойдеятельности: учеб. пособие / Т.А. Воронова. М.: 2009. - 112с.

56. Воронько М.Ю. Антикризисное управление в банковской системе Российской Федерации: принципы организации, методика функционирования: Дис. канд. экон. наук. Ин-т народохоз. Прогнозирования РАН, М.2005 162с.

57. Высоцкая О.С., Черникова Е.В., Финансовая безопасность как элемент системы национальной безопасности государства // Закон, №7, М., 2010, С.18.

58. Воронцова ТВ. Моделирование системного банковского кризиса в трансформационной экономике: Дис. канд. экон. наук. Рос. Экон. акад. Им. Г.В. Плеханова, М. 2005 - 154с.

59. Гайдар Е.Т. Долгое время. Россия в мире: Очерки экономической истории. М., Дело, 2005.

60. Годин А.М, Русин В.Н., Соколин В.П. Статистические средние и другиевеличины и их применение в различных отраслях деятельности. Дашков и К, 2008.

61. Годин A.M.Статистика. Учеб. Для вузов.изд.6-ое, перераб., испр. Дашкови К, 2006.

62. Годин A.M., Горегляд В.П., Литовченко В.П., Подпорина И.В., Ишина ИВ. Финансы. Учеб.2-ое изд.Дашков и К, 2007.

63. Глобализация мирового хозяйства и национальные интересы России/подред. В.П. Колесова. М.: Экономический факультет МГ: ТЕИС, 2002.

64. Гойденко Ю.Н., Рожков Ю.В. Жизнеспособность коммерческого банка:ценовые аспекты: моногр. / Ю.Н. Гойденко, Ю.В. Рожков; Международный банковский ин-т. СПб.: МБИ,2006 - 250с.

65. Гретченко А.И. Деловое планирование системообразующий элемент формирования регулируемого рынка. Сб. науч. тр. ВГНА Минфина России. М.: ВГНА,2006.

66. Гореликов К. А. Антикризисное регулирование банковского сектора в условиях российской экономики: Дис. канд. экон. наук. Моск. Гос. Ун-т экономики, статистики и информатики, М., 2003 -145с.

67. Государственное регулирование рыночной экономикой: Учебник /Под ред. В.И. Кушлина, H.A. Лисова. М.: Экономика, 2000 - 325с.

68. Государственные антикризисные программы поддержки бизнеса: мировой, российский и региональный опыт./ О.С. Белокрыловой. -Ростов н/Дону, Содействие XXI век, 2010. - 311с.

69. Горюнова Н.П. Валютные кризисы на развивающихся рынках (на примере

70. Восточной Азии и России): Дис. канд. экон. наук, Ин-т экон. иссл. ДВО РАН, Хабаровск, 2005 181с.

71. Греф Г.О., Авторитетное мнение Президента, Председателя Правления Сбербанка России // Прямые инвестиции.- 2009.- №3.-С. 4.

72. Гребенюк М.Н. Управление рисками и финансовая безопасность банка //

73. Банковские технологии, №8, 2006, С. 12-14.

74. Дадашев А.З. Налогообложении е коммерческих банков в Российской Федерации: Учеб.пособие. М.: Книжный мир, 2008 - 88с.

75. Даль В.И. Толковый словарь живого великорусского языка в четырёх томах, т.2, С.198.

76. Даниловский Ф. Информационная безопасность банковских систем // публикации центра исследований компьютерной преступности, М., 2003-С.13.

77. Деньги, кредит, банки /Под ред. Г.Н. Белоглазовой: Учебник. М.: Юрайт-Издат, 2006. - 620с.

78. Денежно-кредитная политика России и Украины в условиях мировых финансовых порясений: сборник материалов круглого стола/ отв. ред А.Д. Никепелов, М.Ю. Головнин. Спб., Алетейя, 2011.- 184.

79. Дынкин A.A. Рост в условиях неопределённости: контуры мировой экономики в 2020 году. М.: Изд. дом ГУ ВШЭ, 2008.

80. Ермаков С.Я. Антикризисное управление в российском банковском секторе. Российская академия предпринимательства: Дис. докт. экон. наук. М.: 2009.-387с.

81. Жан-Шарлъ-Леонар Симонд де Сисмонди «Новые принципы политической экономии», 1819г.

82. Журавлёва Т.А.Условия качественного экономического роста и их приоритетность в экономике России// Финансы и кредит.- 2007.-№10.-С. 18-24.

83. Журавлева Т.А., Гревцова H.A.Проблемы кредитования российскими банками реального сектора экономики//Банковская система Орловщины: опыт, проблемы, пути развития. Орёл: ОрёлГТУ.2001.С.50-51.

84. Журавлёва Т.А. Система факторов экономического роста и способы егостимулирования//Экономика, общество, личность на рубеже XXI века. Сб. науч. тр. межвуз. конф. Орёл: ОКИ,2000.С.226-228.

85. Зражевский В.В. Теоретические и методологические основы обеспеченияконкурентоспособности банковской системы Российской Федерации. Дис. докт. экон. наук. Спб. гос. инж. -экон. ун-т, Спб.: 2008. 399с.

86. Звонова Е.А. Международное финансирование развивающихся и переходных стран: Дис. докт. экон. наук. М.: 2004. 418с.

87. Звонова Е.А., Гришина O.A. Регулирование мирового финансового рынка:теория, практика, инструменты. М.: Инфра-М, 2010.

88. Иванов В.В. Основы кризис менеджмента в кредитной организации. М.:1. ЦПП, 2001 234с.

89. Иванов В.В., Киселев Д. А. Стратегия управления банковской ликвидностью. Тверь: УМЦ Банка России, 1999 327с.

90. Иванов В.В. Анализ ключевых факторов управления ликвидностью банков в России // Деньги и кредит, № 7, 2000 С.6-8.

91. Иванов В. В. Технология стратегического управления банковской ликвидностью //Бюллетень финансовой информации. 2000.- №5 - С.59-66.

92. Иванов В. В. Тысяча и один показатель оценки деятельности банка //Финансист. 2001 - №6 - С.3-5.

93. Иванов В.В. Есть ли в России банковский капитал //Аналитический банковский журнал. 2002 - № 9 (88) - С. 15-19.

94. Иванов Д.Н Институциональные основы экономической безопасности банков: Дис. канд. экон. наук. Н.Новгород, 2002 168с.

95. Илларионов А.И Критерии экономической безопасности //Вопросы экономики.- 1998. №10 - С.25-28.

96. Иохин В.Я. Экономическая теория: Учебник/ В.Я. Иохин. М.: Экономистъ, 2006. - 861с.

97. История мировых экономических кризисов : справ.-библиогр. материалы

98. ГУК «Самар. обл. универс. науч. б-ка», Справ.-информ. отд. ; сост. Л. В. Ересько ; ред. Л. Г. Завальная ; отв. за вып. Т. А. Сенинг. Самара, 2010.-С.45.

99. Ишина ИВ. Финансовая база внебюджетной деятельности учреждений профессионального образования: наун. изд./Под ред. Е.В. Егорова М.: МГТУ ГА, 2000.

100. Ишина ИВ. Скоринг модель оценки кредитных рисков //Аудит ифинансовый анализ №4 - М.: 2007 - С. 13-27

101. Ишина И.В. Проблемы формирования и развития бюро кредитныхисторий //Аудит и финансовый анализ №2 - М.: 2008 - С.25-43.

102. Ишина ИВ., Наточеева Н.Н. Финансово-экономические последствиябанковских кризисов для экономики России // Аудит и финансовыйанализ №6 - М.: 2011 -С.18-41

103. Кабир Л.С. Факторинговые услуги в условиях финансового кризиса/10 международ, науч.-практ. конф. «Проблемы модернизации экономики России в XXI веке, М.: ВГНА Минфина России,2009.

104. Кабир Л.С. Иностранные банки в национальной банковской системе: тенденции развития и направления влияния // Финансовая аналитика: проблемы и решения. 2010.№11 (35).

105. Кабир Л.С.Что показали весенние банковские чтения?// Финансовая аналитика: проблемы и решения. 2009.№6 (18).

106. Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег. М.: Гелиос АРВ, 2002.

107. Киселев М.В., Функции деривативов // Финансы и кредит, № 3,2008

108. Кирина Л! С. Методология формирования и развития рынка услуг налогового консультирования в Российской Федерации. Дис. докт. экон. наук. М, 2006 -350с.

109. Кирина Л.С.Факторы, влияющие на качество услуг налогового консультанта//Экономические стратегии.2006.№05-06. С.156-161.

110. Ковалёв В В. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и статистика, 2002 - 560с.:ил.

111. Кондратьев А.Н. Большие циклы конъюнктуры и теория предвидения. Избр. Труды /М.: Экономика, 2000 С.98.

112. Кондратьев А.Н. Формирование оптимального состава участниковфинансово-промышленной группы //Вопросы экономики. 2005. - №5 -С.23-27

113. Конюховский П.В. Микроэкономическое моделирование банковской деятельности. С-Пб.: ПИТЕР, 2001 216с.

114. Копченко Ю.Е. Финансовое обеспечение деятельности коммерческих банков: методология и механизмы финансирования. Дис. докт. экон. наук. Саратовский гос. соц. экон. ун-т, 2009 - 346с.

115. Корниенко М.В. Инструменты повышения экономической безопасности КБ: Дис. канд. экон. наук. Шахты, 2005 183с.

116. Котляров М.А. Методологические принципы и приоритеты развития системы регулирования банковской деятельности. Дис. докт. экон. наук. М., 2008-321с.

117. Концепция долгосрочного социально-экономического развития Российской Федерации на период 2020 года

118. Кох Т. У. Управление банком, ч.1 : Пер. с англ., Уфа: Спектр, 1993. 52с.

119. Краснопёрова Т.Я Координация экономических интересов субъектов как фактор экономической безопасности банков // Рос. правовая академия Минюста РФ, юрид. институт (филиал) Ижевск,2006 - С.27-35.

120. Красавина JI.H. Инфляция и антиинфляционная политика как многофакторный процесс. Д ред. Красавиной JI.H., М.: Финансы и статистика, 2000.- 353с.

121. Крейчман Ф. Эффективное управление предприятием на основе демократизации собственности.- 2-е изд., перераб. и доп. М.: РАЕН, 2009 528с.: ил.

122. Криворучко C.B. Модернизация национальной платёжной системы на основе институционального и инфраструктурного взаимодействия. Дис. докт. экон. наук. М., 2009 298с.

123. Криворучко C.B. Платёжные системы. Учеб. пособие. М.: Маркет ДС Корпорейшен, 2008 173с.

124. Криночкин Д.Л. «Системный подход к управлению риском несбалансированной ликвидности коммерческого банка» // Аналитический банковский журнал № 6 (73), 2001 С. 13-19.

125. Кудрин АЛ. Мировой финансовый кризис и его влияние на Россию// Вопросы экономики 2009/ вып. 3. - С. 65.

126. Кудрин А. Инфляция: российские и мировые тенденции. //Вопросы экономики, 2007, № 10

127. Кузнецов A.B. Интернационализация российской экономики: инвестиционный аспект.М.:КомКнига,2007.

128. Кукушкина В.В. Антикризисный менеджмент: Монография. М., ИНФРА-М, 2011.-328с.

129. Купер Дж. Природа финансовых кризисов: пер.с англ, BestBusinessBooks, Спб.,2010 210с.

130. Кушлин В. Факторы экономического кризиса и базис его преодоления// Экономист 2009 - вып. 3. - С. 48-51.

131. Курманова Л.Р. Теория и методология институционального развитиярегионального рынка банковских услуг. Дис. докт. экон. наук. Марийский гос. тех. ун-т. Йошкар-Ола,2009 413с.

132. Кэмпбелл Э., Саммерс Лаче К. Стратегический синергизм, 2-е изд./ -СПб: Питер, 2004 416с. :ил.

133. Лаврушин О. И. О денежно-кредитной и банковской политике //Банковское дело, 2008, № 2.

134. Ларионова //^.Стабильность банковской системы в условиях переходной экономики. Дис. докт. экон. наук. Финансовый академия при Правительстве РФ. М., 2001 419с.

135. Ларионова И.В. Оценка уровня прибыли с точки зрения риска и влияния на ликвидность.// Бухгалтерия и банки № 5-2000- С.24-41.

136. Лауте Е.Б. Рефинансирование кредитных организаций каксредство обеспечения стабильности рынка банковских услуг // Финансы и кредит, № 3, 2008.

137. Лебедева М.Е. Банки в системе факторов развития экономики. Дис. докт. экон. наук. Спб. гос. ун-т экономики и финансов, Спб.: 2009.

138. Либман А., Хейфец Б. Мировые процессы транснационализации российский бизнес//Вопросы экономики. 2006.№12. С.61-79.

139. Лист Ф. Национальная система политической экономии: пер.с англ.: в 3 кн.М.: Прогресс, 1983.

140. Локтева Ж.В. Особенности развития экономики России в период общемирового кризиса, Справочник экономиста 2009 вып.З - С. 65-65.

141. Лыткин Е.Н Экономическая безопасность в обеспечении стабильности коммерческих банков: Дис. канд. экон. наук. М., 2002 184с.

142. Мамедов З.Ф.О. Банковский кризис как катализатор процесса реформирования банковской системы: мировые тенденции и российская практика. СПб ун-т экономики и финансов: Дис. докт. экон. наук. СПб., 2006 -390с.

143. Лэвен Л., Валенсиа Ф.Системные банковские кризисы: новые данные // Банки: мировой опыт.2008 №6

144. Маркс К, Энгельс Ф. Соч.т 26, ч.2, 570с.

145. May В. Россия и мировой кризис. Драма 2008 года: от экономического чуда к экономическому кризису// Вопросы экономики 2009 вып.2 -С.25-28.

146. Маслеченков Ю.С. Технология и организация работы банка: Теория и практика: Учебник. М.: ИНФРА - М.: 2005. - 243с.

147. Масленченков Ю.С., Тронин Ю.Н. Стратегический и кризисный менеджмент фирмы: Учеб. пособие для вузов. М.: Изд. - торг. корп. «Дашков и К°», 2005.-884с.

148. Матовников М.Ю. Управление банковской системой в условиях макроэкономической нестабильности: Дис. канд. экон. наук. СПб.,2000 207с.

149. Мусаев P.A. Волков С. А. Выбор между англосаксонской и континентальной моделями финансового рынка: необходимость и возможность//Вестник МГУ. Серия «Экономика». № 4, 2010.

150. Мусаев P.A., Малахов A.A. Стратегии денежно-кредитного регулирования для экспортно-ориентированной экономики. Материалы Международной научно-практической конференции «Воспроизводственный потенциал экономики региона». Уфа. 2010.

151. Мусаев P.A. Роль государства в формировании стратегических приоритетов инновационного развития в РФ. 2-я Международная научная конференция. М., МГУ имени М.В. Ломоносова. 2009.

152. Мусаев P.A. Меры государственного воздействия на инновационное развитие экономики. Сборник статей участников Международной научной конференции «Проблемы и перспективы социально-экономического развития Республики Абхазия». Сухум.2009.

153. Мусаев P.A., Каширин В.В. и др. Государственное регулирование банковской сферы в РФ //учебное пособие. Ухта. 2008.

154. Мусаев P.A. Система государственного регулирования банковской сферы в Российской Федерации: Дис. докт. экон. наук. М, 2004 -302с.

155. Наточеева H.H. Рейтинг финансовой безопасности коммерческих банков по критерию прогнозирования внутренних экономических угроз: Дис. канд. экон. наук. ХГАЭП, Хабаровск, 2004 175с.

156. Наточеева H.H. Концепция и методология обеспечения финансовойбезопасности коммерческих банков: моногр. М.: ИЦ МИТ, 2010 270с.

157. Наточеева H.H. Стратегическая финансовая безопасность коммерческихбанков: моногр. М.: Адвансед солюшнз, 2011 297с.

158. Наточеева H.H. Концептуальные подходы к формированию стратегической модели финансовой безопасности российских коммерческих банков: моногр. М.: Адвансед солюшнз, 2011 249с.

159. Наточеева H.H. Классификация факторов угроз экономической безопасности на примере коммерческих банков // Труды Ш Междунар. Конф. творческой молодёжи 15-17 апреля 2003.Т. 3., изд-во ДВГУПС, Хабаровск, 2003 - С. 15-24.

160. Наточеева H.H. Система индикаторов экономической безопасности коммерческих банков //Актуальные проблемы экономики и организации производства. Сб. науч. трудов, изд-во ДВГУПС, Хабаровск, 2004 С. 49-67

161. Наточеева H.H. Методика оценки финансовой безопасности коммерческих банков //Сб. науч. Ст. Современные проблемы и перспективы развития финансовой и кредитной сфер экономики России XXI века, изд-во ХГАЭП, Хабаровск, 2004 С. 63-74

162. Наточеева H.H. Совершенствование формирования стратегии финансовой безопасности коммерческих банков //Материалы II международной научно практ. Конф. Социально - экономические приоритеты развития России, МЭФИ, (книга 6), Москва, 2009 - С.34-59

163. Наточеева H.H. Формирование стратегии отечественных банков в условиях кризиса мирового финансового рынка // Материалы VII Международной конф. Государственное управление в XXI веке.

164. Традиции и инновации факультета гос. Упр. МГУ им. М.В. Ломоносова ч.З; Москва, 2009 С. 138 - 161

165. Наточеева H.H. Управление ликвидностью коммерческого банка вусловиях финансового кризиса // Материалы III международной научно практ. конф. Экономика России в условиях кризиса, МЭФИ, (книга 8), Москва, 2009 - С.77 - 94

166. Наточеева H.H. Стратегический финансовый анализ и методы его осуществления // Материалы Межвузовской научно-практ. конф. Россия и мир в XXI веке: ключевые задачи общества, экономики, управления и права, МЭФИ, (книга 9) Москва, 2010-57- 82

167. Наточеева H.H. Стратегическая роль регуляторов в обеспечении финансовой безопасности банков в России и за рубежом //Аудит и финансовый анализ №4, М, 2010 С.66-93

168. Наточеева H.H. Финансовая безопасность банков в сфере международных расчётов и платежей //Аудит и финансовый анализ №6, М, 2010 С.32-62

169. Наточеева H.H. К вопросу обеспечения финансовой безопасности коммерческих банков // Сб. мат.: Тезисы 12 международной межвуз. научно-практ. конф. Национальные интересы РФ и финансовое оздоровление экономики/ ВГНА, 2010- С.13-18

170. Наточеева H.H. Общая характеристика деструктивных факторов в процессе обеспечения финансовой безопасности коммерческих банков //Вестник академии №1 Московская академия предпринимательства при Правительстве РФ, М., 2011 С. 12-25.

171. Наточеева H.H. Основные направления в расследованиях невыясненныхвходящих и исходящих международных платежей в иностранной валюте // Вестник академии №2 Московская академия предпринимательства при Правительстве РФ, М., 2011 С. 39-51

172. Наточеева H.H. Общеметодологические подходы к обеспечению финансовой безопасности российских коммерческих банков //Экономика. Налоги, Право. №1, М.: , ВГНА, 2011 47 - 78

173. Наточеева H.H. Комплексная характеристика элементов системы финансовой безопасности российских коммерческих банков: методы и показатели // Экономика. Налоги, Право. №2, М.: , ВГНА, 2011 С.25-54

174. Наточеева H.H. Финансовые технологии обеспечения безопасного развития коммерческих банков // Экономика. Налоги, Право №3, М.: 2011 -С.17-47

175. Наточеева Н. Н. Финансовая безопасность коммерческих банков какконкурентное преимущество //Аудит и финансовый анализ №1 - М.: 2011 -С.53-77

176. Наточеева Н. Н. Анализ текущего состояния финансовой безопасностикоммерческих банков //Аудит и финансовый анализ №2 - М.: 2011 -С.18-41

177. Наточеева H. H. Анализ развития кризиса в банке: причины, процесс,последствия // Аудит и финансовый анализ №3 - М.: - 2011 - С.45-74

178. Наточеева H.H., А.Ю. Романов. Финансы и кредит. Учебное пособие.1. М., РГОТУПС, 2006 99с.

179. Наточеева H.H. Стратегия управления финансовой компанией: концепция и методология. Монография. М.:, РГОТУПС, 2007 175с.

180. Национальные банковские системы/ под ред. В.И. Рыбина. М., ИНФРА-М, 2010. - С.300

181. Никитина Т.В. Банковский менеджмент. Учебное пособие. СПб. -ПИТЕР, 2001 - 159с.

182. Новиков В.М. Банковские кризисы в переходной экономике: Дис. докт. экон. наук. Финансовая академия при Правительстве РФ 2002. 386с.

183. Ожегов С.И. Словарь русского языка. М.: Русский язык,1983. С.677

184. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2011 год и на период 2012 и 2013 годов

185. Основные направления антикризисных действий Правительства Российской Федерации на 2010 год (Протокол заседания Правительства РФ №42 от 30.12.2009 года)

186. Пахомов Ю., Корни кризиса. Мировой финансовый кризис: цивилизационные истоки/ Ю.Пахомов, С.Пахомов// Экономист -2009 -вып.4 С 20 - 28.

187. Петренко И.Н. Безопасность финансово-хозяйственной деятельности Уч. Пос., МГИМО, М.,2004 204с.

188. Петренко И.Н. Бегство капиталов как угроза национальной безопасности. Монография. М., Анкил, 2003. 103с.

189. Пещанская ИВ. Организация деятельности коммерческого банка: Учеб.пособие. М.: ИНФРА-М, 2001. - 320с.

190. Питер С. Роуз. Банковский менеджмент: Пер. с англ. М.: Дело Лтд1995.-324с.

191. Полтерович В.М., Попов В.В. Эволюционная теория экономической политики//Вопросы экономики 2006.№7.С. 4-23.

192. Поморина М.А. Концепция финансового управления в системе стратегического менеджмента банка. Дис. докт. экон. наук. Гос. ун-т управления, М.: 2008. 366с.

193. Пономарёв И. Широкие ворота, высокие пороги//Национальный банковский журнал.2007.№1-2 (36).С.10-11.

194. Попова М.А. Системные банковские кризисы и методы их преодоления:

195. Дис. канд. экон. наук. Рос. гос. ун-т, Ростов-на-Дону, 2005. -194с.

196. Пороховский A.A. Эффективность экономического образования//Вопросы экономики. 2006.№7. С. 108-117.

197. Потоцкая Е.Г. «Организация системы управления рисками в банке»//

198. Бухгалтерия и банки, № 3, 2001

199. Портер М. Международная конкуренция: пер.с англ. М.: Международные отношения, 1993.

200. Портер М. Конкуренция между местами размещения бизнеса: глобальная стратегия как способ обеспечения конкурентного преимущества//Курс МВА по стратегическому менеджменту /под ред. JI. Фаэя, Р. Рэнделла. М.: Альпина Бизнес Букс, 2006. С.143-177.

201. Прохоров М. Кризис: Психология момента: матрица перезагружается//

202. Вопросы экономики 2009 вып.4 - С 21-29.

203. Прогноз и моделирование кризисов и мировой динамики/ отв. ред .А. А.

204. Акаев и др. М.: ЛКИ,2010. - 352с.

205. Рейтинг банков // Финанс №18, 2008 С.36-42

206. Рейтинг банков // Деньги, №37,2010 С.83-84

207. Ридинг Клайв Стратегическое бизнес планирование /Пер. с англ. Подред. И.А. Войтюк. Днепропетровск: Баланс Бизнес Букс, 2005 - 384с.

208. Риккардо Д. Начала политической экономии и налогового обложения//Антология экономической классики в 2 т., T.l/под ред. И.А. Столярова. М., 1993.207. Розинский И.А. Иностранный банки и национальная экономика. М.: Экономика,2009. - 384с.

209. Розинский И. А. Иностранные филиалы и национальные интересы//Вопросы экономики. 2008.№5.С.36-50.

210. Розинский И.А. Международные финансовые центры: мировой опыт ивозможности для России// Вопросы экономики.2008.№9. С.22-33.

211. Российская банковская система в условиях кризиса / М.Э. Дмитриев, С.М. Дробышевский, С.С. Наркевич, П.В. Трунин М., ДЕЛО РАНХ, 2010,- 128с.

212. Рожков Ю.В. Финансовые пузыри и масса риска // Финансы и кредит,2010.№3. С.14-33.

213. Рожков Ю.В. О массе риска как инструменте банковского риск -менеджмента//Банковское дело, 2010. №7. С.23-49.

214. Рожков Ю.В. О введении в научный оборот понятия «Информационнокредитный рынок»// САФБД, 2009.

215. Рыкова И.Н. Моделирование взаимоотношений банковской системы ифинансовых рынков. Дис. докт. экон. наук. Ставропольский гос. ун-т. Ставрополь, 2004 330с.

216. Рыкова И.Н., Фисенко Н.В. Оценка эффективности управления банковской системой: итоги 2007 года // Финансы и кредит, № 15, 2008.

217. Рыкова //.//.Стратегические вопросы развития банковской системы России в современных условиях // Финансовая аналитика: проблемы и решения, 2009.№7 С.2-16.

218. Савинская С.А. Устойчивость и экономическая безопасность банковскойсистемы России. С.-Пб.: изд-во: СП6ГУЭФ,1999.-С.Ю8.

219. Савицская Г.В. Экономический анализ: Учебник / Г.В. Савицкая. 9-е изд., исправ. - М.: Новое знание, 2004. - 640с.

220. Самуэльсон П. Экономика. Вводный курс/пер. с англ. М.: Прогресс,1964-м, 1989.

221. Саркисянц А. Текущие тенденции развития российского банковского сектора// Вопросы экономики.2006. №10.С.93-107.

222. Свиридов О.Ю. Антикризисное управление в российском банковском секторе: Автореферат дис. докт. экон. наук. Южный федеральный ун.-т, Ростов-на-Дону, 2009.

223. Сенчагов В.К. Экономика, финансы, цены: эволюция, трансформация,безопасность. М.: Анкил, 2010. 1120с.

224. Сенчагов В.К. Экономическая безопасность России. М.: Дело, 2005.896с.

225. Сенчагов В.К. Проблемы финансовой и денежно-кредитной политики спозиции стратегии экономической безопасности //Деньги и кредит. 1996. -№9.-С.38-45.

226. Симоновский А.Ю. Банковский надзор и проблема конфликта интересов в кредитных организациях.// Аналитический банковский журнал № 1 (80), 2002, С. 59-84

227. Симановский А.Ю. Текущий банковский надзор. Международные тенденции развития и некоторые вопросы совершенствования российской практики// Деньги и кредит № 2, 2002 39-57

228. Симановский А.Ю. "О развитии содержательных подходов в надзоре"// Деньги и кредит, № 1, 2003 С. 35-52

229. Синки Дж. мл. Управление финансами в коммерческих банках: Пер. с англ./под ред. Р.Я. Левиты, Б.С.Пинскера. М.: Catallaxy, 1994. - 480с.

230. Синки Дж. мл. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и виндустрии финансовых услуг. М.: «Альпина Бизнес Букс», 2007 1018с.

231. Смирнова JI.C. Бухгалтерский учёт в коммерческих банках: Учеб. пособие /Под ред. М.И. Баканова. 2-е изд., перераб., и доп. - М.: Финансы и статистика, 2006. - 640с.

232. Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов. КН. 1-3: научное изд. РАН, институт экономики; отв. ред. Л.И. Абалкин М.: Наука, 1993.

233. Смит А. Иеория нравственных чувств М., 1997.

234. Смулов A.M. Промышленные и банковские фирмы: взаимодействие и разрешение кризисных ситуаций. М.: Финансы и статистика, 2009 -496с.

235. Современный экономический словарь / Под ред.Б.А. Райзберг, Л.Ш.

236. Лозовский, Е.Б. Стародубцева.М., Инфра-М, 2006 С.494

237. Соколинская Н.Э., Ларионова И.В. Управление рисками в коммерческом банке Раз дат. лекц. мат. Финансовая академия при Правительстве РФ. ИДАиБ. 2003 -33с.

238. Сторожук И.Н. Финансовая стабильность в системе обеспечения экономической безопасности коммерческих банков: Дис. канд. экон. наук. Ростов-на-Дону, 2010 183с.

239. Стратегия национальной безопасности Российской Федерации на период 2020 года

240. Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на период 2015 года

241. Стратегия развития финансового рынка Российской Федерации на период 2020 года

242. Стратегический маркетинг: Учебник для вузов. 3-е изд. / P.A. Фатхутдинов. СПб.: Питер, 2003 - 347с.:ил.

243. Стратегический менеджмент /Под ред. А.Н. Петрова СПб.: Питер, 2005 -496с.:ил.

244. Стрелкова И. А. Становление и развитие российского рынка информационных продуктов и услуг (теория, методология, практика): Дис. докт. экон. наук. М., 2006 311 с.

245. Стрелкова И.А. Мировая экономика. М.: РИОР: ИНФРА-М,2011.-267 с.

246. Тавасиев A.M., Мурычев A.B. Антикризисное управление кредитными организациями. 2 -е изд .перераб. и доп., ЮНИТИ ДАНА, М., 2010 — С.140.

247. Тагирбеков K.P. Совершенствование методологии управления в системеэкономических коммерческих структур: Дис. докт. экон. наук. М., 1996 -358с.

248. Терешкова Г.Е. Капитализация как основа развития банковской системы

249. России. Дис. докт. экон. наук. Спб.гос. ун-т экономики и финансов. Спб.: 2009.-363с.

250. Тихонков КС. Обеспечение устойчивости и безопасности банковской системы России при переходе к модернизационному развитию: Автореферат дис. докт. экон. наук. Ин-т экономики РАН, М., 2010.

251. Тобин Дж. Денежная политика и экономический рост: Пер. с англ. -Кн.дом «ЛИБРОКОМ», 2010. 272с.

252. Томпсон-мл., Артур, А., Стрикленд III, А., Дж. Стратегический менеджмент: концепции и ситуации для анализа, 12-е изд.: Пер. с англ.-М.: «И.Д. Вильяме», 2005. 928с.: ил.

253. Тосунян ГА. Банкизация России: право, экономика, политика. М.: Олимп Бизнес, 2008

254. Туган-Барановский М. И. о двойственной природе денег /Ю. В. Базулин // Вестник СПбГУ. Сер. 5. - 2005. - № 2. - С. 98-105. - 1,0 п. л.

255. Тютюнник A.B. Основные принципы и технология управления ликвидностью в банке // Бухгалтерия и банки, № 5 2000, С. 51-52

256. Улюкаев A.B. Современная денежно-кредитная политика: проблемы и перспективы.-2-е изд.- М., Дело АНХ, 2010. С.28.

257. Управление рисками и финансовая безопасность банка // Банковские технологии, №8, 2006, С.12-14.

258. Фатхутдинов P.A. Инновационный менеджмент: Учебник для вузов. 5-е изд.- СПб.: Питер, 2005 448с.:ил.

259. Фатхутдинов P.A. Стратегический менеджмент: Учебник. 6-е изд. испр.и доп. М.: Дело, 2004 - 448с.

260. Фетисов Г.Г. О мерах преодоления мирового кризиса и формировании устойчивой финансово-экономической системы// Вопросы экономики 2009-вып. 4-С. 15-25.

261. Фетисов Г.Г. Организация деятельности центрального банка: Учебник / Г.Г. Фетисов, О.И. Лаврушин, И.Д. Мамонова: под общ. ред. Г.Г. Фетисова. М.: КНОРУС, 2006. - 432с.

262. Финансовый кризис в России и в мире / Под ред. Е.Т. Гайдара, М.: ООО Проспект, 2010.-С.247

263. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник /Под ред. Е.С. Стояновой. 6-е изд.- М.: Перспектива,2006 - 656с.

264. Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. A.M. Ковалёвой. М.:1. ИНФРА-М, 2005.-284с.

265. Финансово-кредитный энциклопедический словрь/ Под ред. А.Г. Грязновой М.: Финансы и кредит, 2002 1146с.

266. Фомина Е. «Управление рисками: современные тенденции и практика»// http//www.rcb .ru/archive/articlesrcb. asp.

267. Фотиади H.B. Теория и методология управления финансовой устойчивостью банковской системы России. Дис. докт. экон. наук. Рос. Экон. академия им.Г.В. Плеханова, М., 2009 282с.

268. Хачатрян СР. Прикладные методы математического регулирования экономических систем. Научно-методическое пособие / С.Р. Хачатрян. -М.: Экзамен, 2002 192с.

269. Хенни Ван Грюнинг, Соня Брайович Братанович Анализ банковскихрисков. Система оценки корпоративными управления финансовым риском. Весь мир. Москва. 2003 299с.

270. Хикс Дж.Р. Стоимость и капитал. М.: Прогресс, 1988.

271. Цыпин И.С., В.Р. Веснин Мировая экономика.- М.: Проспект, 2007.

272. Шенгелая Д.^.Антикризисная стратегия повышения финансовой устойчивости российской банковской системы: Дис. канд. экон. наук. М.:-2009 178с.

273. Щенин Р.К. Банковские системы стран мира: учеб. пособие / Р.К. Щенин. М.: КНОРУС, 2010. - 400с.

274. Щербакова Г.Н. Банковские системы развитых стран/ Г.Н. Щербакова М.: Экзамен, 2002-224с.

275. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование: Учеб. пособие

276. Под ред. М.И. Баканова, А.Д. Шеремета М.: Финансы и статистика, 2001 -656с.

277. Экономическая безопасность России. Общий курс/Под ред. В.К. Сенчангова, 2-ое изд. М.: Дело, 2005.274. Эксперт, №46, 2008 26с.

278. Юдаева К, Ясин Е. Стратегия 2050:справится ли Россия с вызовами глобализации?//Вопросы экономики. 2008.№5. С.4-21.

279. Ярашева А.В. Теоретические и методологические основы обеспечения устойчивого регионального социально-экономического развития (на примере субъектов Южного Федерального округа) Дис. докт. экон. наук. ВГНА Министерства финансов РФ. М., 2008 420 с.

280. Интернет ресурс: www.cbr.ru - официальный сайт Банка России278. №rrepHeT-pecypc:www.asv.org.ru официальный сайт Государственной корпорации «Агентство по страхованию вкладов»

281. Интернет-ресурс, www.sta.t@gks.ru официальный сайт Федеральной службы государственной статистики.

282. Интернет-ресурс: http://www.abajour.ru аналитический банковский журнал.

283. Интернет-ресурс: http://www.bdm.ru Банки и деловой мир.

284. Интернет-ресурс: http://www.bankdelo.ru Банковское дело.

285. Интернет-ресурс: http://www.bdc.ru Банковское обозрение.

286. Интернет-ресурс: http://www.nbj.ru Национальный банковский журнал.

287. Интернет-ресурс: http://www.fin-izdat.ru/iournal/fa Финансовая аналитика: проблемы и решения.

288. Интернет-ресурс: http://www.fin-izdat.ru/iournal/fc Финансы и кредит.

289. Abdullaev Z. Bank Merges and Acquisitions: Driving Forces and Consequences. Moscow, 2006.

290. Anderson V. Alternative Economies Indicators// Economic Alternatives for Eastern Europe. London, 1993. Vol.2.-P. 18-32

291. Andreff W. Corporate Governance Structures in Post-Socialist Economies: Toward a Central Eastern European Model of Corporate Control?: EACES Working Papers. No.4.EAGES, 2005.

292. Analyzing the Changing Landscape of European Financial Centers: The Role of Financial Products and the Case of Amsterdam /Faulconbridge J.R., Engelen E., Hoyler M., Beaverstock J.V.//Growth and Chlange.2007.Vol.38.No.2.P.279-303.

293. Arena M, Reinhart C, Vazquez F. The Lending Channel in Emerging Economies: Are Foreign Banks Different?: NBER Working Paper No. 12340. Cambridge, MA: NBER,2006.

294. Aysan A.F., Ceyhan C.P. Globalization of Turkeys Banking Sector: Determinants of Foreign Bank Penetration in Turkey //International Research Journal of Finance and Economics. 2008. Issue 15.P.90-112.

295. Bank Systemic Risk Report, 7.04.2008.N.Y.: Fitch Rating, Ltd., 2008.

296. Bank for International Settlements (BIS). International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards: A Revised Framework. Comprehensive Version. Basel: BIS, 2006.295. Banker, 1999,43,P.2

297. Brazilian Banks Review and Outlook. April 30, 2007. N.Y. Fitch Ratings1.d., 2007.

298. Bank Lending to Small Business in Latin America: Does Bank Origin Matter? Clarke G., Cull R., Martinez Peria M.S., Sanchez S.M.//Journal of Money, Credit and Banking. 2005.Vol.37.No. 1. P.83-118.

299. Banking in CEE. April 2004. Vienna: Bank Austria Creditanstalt AG, 2004.

300. Banking structures in the New EU Member States. Frankfurt a. M.: European Central Bank, 2005.

301. Bollard A. Corporate Governance in the Financial Sector. Wellington: The Reserve Bank of New Zealand,2003.

302. Caprio G., Klingbiet D. Bank insolvency: Bad luck, bad policy or bad, banking? // World Bank Conference on Emerging Markets, Washington, USA, Oct. 15-16.1996.C.5

303. Cavell D. Bank Branch Transformation in the 21st Century.Winning Strategy from across the World. Lafferty Group, 2004.

304. Chiarlone S. The New Asian Banking System //EAST (Europe and Asia

305. Strategies). 2007. Vol.l7.Dec.P.182-189.

306. Chiarlone S., Ferri G. When an Ugly Duckling Becomes a Swan //EAST

307. Europe and Asia Strategies). 2008. Vol. 18. Feb. P. 59-62.

308. Claeys S., Schoors K. Supervision Russian Style: Evidence of Conflicts Between Micro- and Macro prudential Concerns // Serieges Riksbank Working Paper. No.205.March 2007.

309. Clarke G., Cull R., Martinez Peria M.S. Foreign Bank Participation and Access to Credit Across Firms in Developing Countries //Journal of Comparative Economies. 2006 Vol. 34. N0. 4. P. 774-795.

310. Cull R., Martinez Peria M.S. Foreign Bank Participation and Crises in Developing Countries: World Bank Policy Research Working Paper. N0. 4128. Washington, DS: The World Bank,2007.

311. Global Financial Stability Report. 2003. March; 2008. April. Washington DC:1.ternational Monetary Fund, 2003, 2008

312. Daniele Martin. (1977) Early warning of bank failure: a log it regressionapproach//Journal of Banking and Finance.Vol.l. No 3, Dec. 1977

313. Demirgus-Kunt A., Detraglanche E. Monitoring Banking Sector Fragility: A

314. Multivariable Log it Approach with an Application to the 1996-1997 Banking Crises. World Bank Policy Research Working Paper 2085.1999.

315. Deposit Protection Schemes in the member countries of the Basle Comminute. March, 1997.

316. De Haas R., Lelyveld I. (van.) Foreign Bank and Credit Stability in Centraland Eastern Europe. A Panel Data Analysis //Journal of Banking and Finance. 2006. Vol. 30. No.7.P.1927-1952.

317. Evidence from Mexico: Policy Research Working Paper. N0.4467.Washington, D.C.: The World Bank, 2008.

318. Economic report of the president, Washington, 2007.

319. EU Banking Structures. October 2008. Frankfurt a. M.: European Central1. Bank, 2008.

320. Ferguson N. Geopolitical Consequences of the Credit Crunch // The Washington Post. 2008. Sept. 21.

321. Focarelli D., Pozzolo A.F. Where Do Banks Expand Abroad? An Empirical

322. Analyses //Journal of Business . 2005. Vol.78.No. 6. P. 2435-2463.

323. Financial Sector in EU Accession Countries/ C. Thimann (ed.). Frankfurt a

324. M.: European Central Bank,2002.

325. Fischer S. Long Term Contracts, Rational Expectations and the Optimal

326. Money Supply//Journal of Political Economy. 1977.Vol.85.P.191-206.

327. Jensen N. Nation States and the Multinational Corporation. Princeton, NJ:

328. Princeton University Press, 2006.

329. Juglar C. Des crises commerciales et de leur retour périodique en France, en

330. Angleterre et aux Etats Unis. 2-d ed. Paris: Guillemin, 1889 (1862).

331. Lucas R. Methods and Problems in Business Cycle Theory// Journal of Money, Credit and Banking. 1980.Vol.l2.P.696-715.

332. Mannasoo K, Mayes D.G. Investigating the Early Signals of Banking Sector

333. Vulnerabilities in Central and Eastern European Markets. August, 2005.

334. Marchik D., Slaughter M. Global FDI Policy: Correcting a Protectionist Drift:

335. CSRN0.34.N.Y.: Council on Foreign Relations, 2008.

336. Mishkin F. Does Anticipated Money Matter? An Econometric1.vestigation//Journal of Political Economy. 1982.Vol.90.P.22-51.

337. Mitchell W.C. A History of Greenbacks, University of Chicago Press, 1903

338. Mitchell W.C. Business Cycles. University of California Press, 1913.

339. Rodrik D. The Death of the Globalization Consensus// Project Syndicate.2008. July.

340. Rodrik D., Velasco A. Shortpterm capital flows//NBER Working Papers 7364,2000.

341. Norges Bank. The Norwegian Banking Crises // Norges Bank Occasional1. Paper. No. 33. 2004.

342. Rogoff K. America Goes from Teacher to Student // Project Syndicate. 2008.1. Feb.

343. Schumpeter J. Business Cycles: a Theoretical, Historical and Statistical Analysis of the Capitalist Process. 2 vols. New York: McGraw-Hill, 1939.

344. Tomell A. Lending booms and currency crises: Empirical links //NBER Working Papers 7340,1999.

345. Valdez S. An Introduction to Global Financial Markets. 5th ed. N.Y.: Palgrave1. Macmillan, 2007.

346. WolfM. Why Globalization Works? L.: Yale University Press? 2004.

347. World Investment Report 2007. Transnational Corporations, Extractive Industries and Development/ UNCTAD. N.Y.; Geneva: United Nations,2007.

348. Young S., Tavares A.T. Centralization and Autonomy: Back to the Future//International Business Review. 2004. Vol.l3.No.2.P.215-237.

Обратите внимание, представленные выше научные тексты размещены для ознакомления и получены посредством распознавания оригинальных текстов диссертаций (OCR). В связи с чем, в них могут содержаться ошибки, связанные с несовершенством алгоритмов распознавания. В PDF файлах диссертаций и авторефератов, которые мы доставляем, подобных ошибок нет.