Методы и модели управления розничным бизнесом кредитных организаций тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Шипунов, Вадим Юрьевич

• Шипунов, Вадим Юрьевич
• кандидат экономических наук
• 2011

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Шипунов, Вадим Юрьевич

ОГЛАВЛЕНИЕ.

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. Анализ особенностей розничного бизнеса кредитной организации как объекта управления.

1.1. Исследование тенденций и закономерностей- в управлении кредитными организациями и анализ, их места в современной экономике.

1.2. Система управления кредитной'организации.

1.3. Управление системой продаж кредитной организации.

ГЛАВА 2. Разработка теоретических' и методических положений управления розничным бизнесом кредитной организации.

2.1. Капитализация кредитной организации как основной критерий принятия управленческого решения.

2.3. Выявление ключевых факторов' управления розничным бизнесом кредитной организации.

2.3. Управление сбалансированностью активов и пассивов как одним из ключевых факторов эффективности кредитной организации.

2.4. Анализ вариантов выхода на новые географические рынки.

ГЛАВА 3. Применение методов и моделей управления розничным бизнесом кредитной организации.

3.1. Определение системы управления региональной сетью кредитной организации.

3.2. Стандартизация продуктов, технологий и* офисов продаж региональной сети.

3.3. Принятие решения выбора регионов для экспансии* кредитных организаций.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Методы и модели управления розничным бизнесом кредитных организаций»

Актуальность исследования

Состояние кредитной системы имеет исключительно важное значение для. экономического развития страны. Обеспечение высокой надежности и устойчивости ее развития — один из приоритетов экономической политики Российской Федерации. В свою очередь устойчивость кредитной, организации во многом определяется, способностью- правильно принимать управленческие:решения. • . - ^

Стратегии? многих кредитных организаций; ориентированы на активное развитие высокомаржинальных банковских продуктов - розничного кредитования и кредитования малого и среднего бизнеса.; Неудачный; опыт развития? розничного бизнеса в кризисный период- привел ряд кредитных организаций к банкротству. Таким образом, для успешного развития кредитной организации руководству необходимы новые методы и модели управления розничным бизнесом, что обуславливает актуальность проведенного в работе исследования.

Степень разработанности темы= Подходы для; улучшения, деловой активности кредитных организаций, качества продукции и системы менеджмента' активно; разрабатывалась зарубежными и отечественными учеными. Необходимо отметить труды в;, области менеджмента организации — JI. Мейзла, Д. Нортона1, Pi Каплана,. К.Адамса, П. Робертса, К.МакНаира; финансового менеджмента - Pi Брейли, С. Майерса, Дж. Синки; оценки стоимости - А. Дамодарана, Т. Коупленда, Т. Коллера, Дж. Муррина, B.C. Романова; теории маркетинга - Ф. Котлера, М. Трейси; управления в кредитных организациях

• I

О.И. Лаврушина,. И.А. Никоновой, Р. Шамгунова, Я.М. Миркина, B.C. Стояновой;

Однако в научной и методической литературе в области принятия управленческих решений в кредитных организациях вопросы построения розничного бизнеса отражены не. достаточно полно. Также остаются недостаточно исследованными концептуальные подходы к методическому обеспечению принятия управленческих решений при развитии бизнеса. Это подтверждает актуальность разработки методов и моделей построения розничного бизнеса кредитной организации.

Цель исследования

Основной целью диссертационного исследования является разработка методов и моделей управления розничного бизнеса кредитной организации.

Задачи исследования

Для, достижения основной цели в работе были поставлены и. решены следующие задачи:

1. Определить критерии эффективности управления кредитной организацией;

2. Выявить ключевые факторы управления розничным бизнесом кредитной организации;

3. Выработать управленческие подходы к построению и структурированию сети розничных продаж кредитной организации;

4. Определить» систему управления региональной сетью кредитной организации;

5. Выработать принципы принятия управленческого решения при горизонтальной диверсификации розничного бизнеса кредитной организации;

6. Разработать стандартизированную структуру продуктов, технологий и офисов продаж региональной сети.

Объект исследования

Объектом диссертационного исследования выступает система управления кредитных организаций, развивающих розничный бизнес.

Предмет исследования

Предметом диссертационного исследования являются управленческие отношения по поводу построения методов и моделей розничного бизнеса кредитной организации.

Методологическая и информационная база исследования

Теоретической базой исследования послужили фундаментальные работы отечественных и зарубежных авторов в области стратегического и операционного менеджмента, теории организации и принятия управленческих решений.

В диссертационной работе используются следующие методы научного исследования: метод системного анализа и синтеза, системный, процессный1 и ситуационный подходы, а также методы прикладной математики, имитационного моделирования и статистического анализа.

Информационное обеспечение диссертации составили российская- и зарубежная специальная1 литература, статистические данные, результаты опросов специалистов и руководителей кредитных организаций.

Научная новизна исследования

Научная новизна > исследования состоит в разработке новых управленческих подходов к построению и структурированию1 розничного бизнеса кредитных организаций. Полученное в,работе приращение научного знания представлено следующими элементами:

1. Показано, что основным критерием эффективности управления кредитной организации является капитализация. Предложены и обоснованы показатели измерения уровня капитализации, что позволило получить набор факторов финансового и нефинансового характера для определения критериев эффективности методов и моделей управления розничным бизнесом и достижения целей на каждом уровне управления;

2. На основе экономико-математического моделирования выявлены ключевые финансовые показатели розничного бизнеса, влияющие на капитализацию: уровень невозврата по кредитным портфелям, ставка размещения кредитов, количество кредитов, величина расходов, что дает возможность определить требования к структурным элементам системы управления;

3. Предложена модель по совершенствованию системы управления сетью розничных продаж кредитной организации. В отличие от описанных в литературе подходов, предлагается разделить функции управления по региональному и функциональному принципу. Это позволяет снизить нагрузку на менеджмент, равномерно распределить полномочия по принятию* управленческих решений и сконцентрировать внимание высшего руководства на-достижении основных стратегических целей;

• 4. Автором? выявлена; зависимость, не только между розничными продуктами и реальными денежными! доходами- населения^ но и между розничными- продуктами? и уровнем- концентрации кредитных организаций, что необходимо принимать во внимание' при разработке региональной политики; ;

5. Выработаны методы принятия управленческих решений при горизонтальной, диверсификации розничного- бизнеса. Отличительной особенностью предложенношметодики является возможность осуществления ранжирования регионов на основе двух критериев: емкости регионального рынка и уровня- конкуренции, что обеспечивает достижение, целей при выходе на'новые географические рынки;

6. Предлагаемая автором модель управления сетевой инфраструктурой розничного бизнеса, новизна которой заключается в применении стандартизации и унифицированных: форматов, основанных на расчете трудозатрат при осуществлении операций,, позволяет обеспечить клиентоориентированность и возможность осуществления масштабирования с небольшими временными и? финансовыми затратами.

Предложенные методы и* модели? позволяют повысить качество обслуживания клиентов, а предложения по координации деятельности обеспечивают эффективное функционирование системы управления и отвечают основному критерию эффективности управления - росту капитализации кредитной организации.

Теоретическая значимость исследования состоит в том, что разработанные в диссертации методы и модели управления розничным бизнесом углубляют теоретическую базу в области изучения проблем совершенствования работы кредитных организаций.

Теоретические положения диссертационного исследования могут быть рассмотрены в качестве методической основы для принятия управленческих решений на различном уровне менеджмента российских кредитных организаций, а также могут быть использованы предприятиями и организациями других секторов экономики, имеющих филиальные сетевые структуры.

Практическая значимость работы.

Полученные автором результаты диссертационного исследования доведены до уровня практических рекомендаций и используются в деятельности ряда кредитных организаций.

Полученные'выводы могут быть использованы в учебном процессе в рамках курсов экономических и управленческих дисциплин1, а также в дальнейших исследованиях методов управления и планирования в кредитных организациях. Результаты работы также могут быть использованы для целей оценки эффективности функционирования- уже существующей региональной сети.

Апробация результатов исследования

Результаты исследований докладывались, обсуждались и получили одобрение на следующих конференциях: II Международной научно-практической конференции «Проблемы современной экономики» (Новосибирск, ШТУ, 2010 г.), XVI Международной научно-практической конференции «Актуальные вопросы^ экономических наук» (Новосибирск, НГТУ, 2010 г.), XVII Международной научно-практической конференции «Актуальные вопросы экономических наук» (Новосибирск, НГТУ, 2010 г.).

Результаты и выводы, сделанные по итогам исследования, внедрены в практику управления ОАО Банк «Открытие», что подтверждено актом о внедрении. Кроме того, диссертационные материалы используются при проведении занятий по дисциплине «Менеджмент» в «Московской международной высшей школе бизнеса «МИРБИС» (Институт), о чем также имеется акт о внедрении.

Публикации

По теме диссертации опубликовано 6 печатных работ (в том числе 3 статьи в ведущих рецензируемых научных журналах, определенных ВАК РФ- 1,24 п.л.), общим объемом 2,8 п.л.

1. Шипунов В.Ю. Выбор региона и определение масштабов розничного банковского бизнеса в выбранном регионе // Российское предпринимательство. - 2010. - №12 (2). - С. 125-130. (0,4 п.л.).

2. Шипунов В.Ю. Оценка капитализации розничного бизнеса коммерческого банка // Российское предпринимательство. - 2011. - № 1 (1). -С. 103-110. (0,44 пл.).

3. Шипунов. В.Ю. Стандартизация бизнеса региональной сети коммерческого банка// Российское предпринимательство. - 2011. - № 2 (1). -С. 103-107. (0,4 п.л.).

4. Шипунов В.Ю. Влияние розничного бизнеса на капитализацию коммерческих банков // Проблемы современной экономики: сборник материалов II Международной научно-практической конференции (В 3-х частях) / Под общ. ред. Ж.А. Мингалёвой, С.С. Чернова. - Новосибирск: Издательство НГТУ, 2010. -Ч.З. - С. 382-386.

5. Шипунов* В.Ю. Построение системы продаж розничного^ бизнеса коммерческого банка // Актуальные вопросы экономических наук: Сборник материалов XVI Международной научно-практической конференции (В 2-х частях) / Под общ. ред. Ж.А. Мингалёвой, С.С. Чернова. -Новосибирск: Издательство НГТУ, 2010. -4.1. - С. 131-136.

6. Шипунов В.Ю. Система управления коммерческого банка, развивающего розничный бизнес // Актуальные вопросы экономических наук: Сборник материалов XVII Международной научно-практической конференции (В 2-х частях) / Под общ. ред. С.С. Чернова. -Новосибирск: Издательство НГТУ, 2010. - 4.1. - С. 90-95.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Шипунов, Вадим Юрьевич

ВЫВОДЫ И ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В рамках диссертационной работы:

1. Исследованы особенности и тенденции в управлении кредитными организациями и анализ их роли в современной экономике. Доказано, что ключевым критерием эффективности управления кредитной организации является капитализация, при этом, для розничного бизнеса капитализация зависит от финансовых и нефинансовых показателей:

2. Анализ территориальной распределенности кредитных организаций и их филиалов показал наличие существенного дисбаланса в обеспечении банковскими услугами на территории* страны. Доказано, что источником роста розничного бизнеса для кредитной организации может являться только региональная экспансия.

3. Автором разработана, имитационная модель для оценки влияния факторов розничного бизнеса на капитализацию. С помощью разработанной модели были спрогнозированы различные сценарии развития бизнеса и сделаны выводы о ключевых финансовых факторах, влияющих на капитализацию. Показано, что этими факторами в порядке убывания значимости.являются:

- уровень невозврата по кредитным портфелям;

- ставка размещения кредитов;

- количество выдаваемых кредитов;,

- величина расходов.

41. Выявлено, что неадекватная структура сбалансированности активов и пассивов может представлять серьезную-угрозу финансовой устойчивости кредитной организации. В рамках исследования автором предложен подход, позволяющий сформировать целевую структуру активов и пассивов.

5. Доказано, что открытие филиала «с нуля» имеет преимущество по сравнению с приобретением региональной кредитной организации и ее дальнейшим присоединением из-за ряда существенных недостатков в последнем случае. Например, могут возникнуть попытки заинтересованных лиц, в том числе и бывшего руководства, искусственно создать обязательства перед кредиторами в процессе присоединения. Кроме того, возникает сложность в прогнозировании поведения некоторых клиентов после получения уведомлений о реорганизации.

6. Предложена методология определения емкости регионального рынка* кредитных продуктов. На основе проведенного исследования была построена- Матрица зависимости розничных продуктов от критериев« развития региона, из< которой следует, что развитие розничного - бизнеса кредитной.организации зависит от следующих показателей региона:

Концентрация кредитных организаций;

Реальные-денежные'доходы населения;

• Уровень жизни.

Выработанная методология позволяет ранжировать регионы с точки зрения развития региональной сети кредитной ¡организации в зависимости от их привлекательности и включает алгоритм« планирования объемов региональных портфелей.

7. Предложен подход- по- совершенствованию системы управления сетью розничных продаж кредитной организации, заключающейся, в объединении филиалов в региональные центры по территориальному принципу, разделении функций управления и делегировании части полномочий на региональный уровень.

8. Разработана сбалансированная структура продуктов, технологий и офисов продаж региональной сети. В рамках диссертационной работы были предложены подходы- и осуществлены:

• Сегментация продуктов в разрезе типов клиентов;

• Сегментация операций" по сложности и нацеленности на клиентский тип;

• Расчет средних трудозатрат по каждому сегменту операций;

• Определены типовые форматы объектов сети в разрезе основных параметров (площадь, штатная численность, сегмент операций).

• Расчет стандартов для каждого из типовых форматов объектов сети.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Шипунов, Вадим Юрьевич, 2011 год

1. ASA Business Valuation Standards November 2008 // American Society of Appraisers. Electronic resource. Mode of access: www.bvappraisers.org. 21.04.2010.

2. Moody's Bank Financial Strength Ratings: Global Methodology Electronic resource. Mode of access: www.moodys.com. 12.02.2011.

3. Институт социологии РАН. Электронный ресурс. Режим доступа: www.isras.ru. 18.11.2010.

4. Информация о кредитных организациях 2010 год Электронный ресурс. // Центральный Банк Российской Федерации. - Режим доступа: www.cbr.ru. 12.03.2010.

5. Социально-экономическое положение России — 2010 год Электронный ресурс. // Федеральная служба государственной статистики. Режим доступа: www.gks.ru. 17.11.2009.

6. Аксаков А.Г. Банки 2007: Возможности экстенсивного развития исчерпаны // Банковский ритейл. 2007.- № 3. - С. 24-27.

7. Алескеров Ф.Т., Белоусова В.Ю. Эффективное развитие филиальной сети коммерческого банка // Управление в кредитной организации. — 2007. № 6. - С. 23-34.

8. Алешкина Т. К беззалоговым кредитам будут допущены банки с российскими рейтингами // Коммерсант. — 2008. № (203/П).- С. 5.

9. Андрианов В'.Д. Россия: экономический и инвестиционный потенциал. -М.: Экономика, 1999. 662 с.

10. Арсеньев С.Л. Оптимизация региональной сети подразделений банка // Вестник банковского дела. — 2008. № 4. - С. 38-43.

11. Базелюк И.А. Присутствие банка и точки продаж // Управление в кредитной организации. 2007. - № 1. - С. 95-98.

12. Богданов В.Б. Организация продаж банковских продуктов //Маркетинг и менеджмент.- 2007.- № 4. С. 21-27.

13. Бойко H.B. BSC как инструмент реализации разработанных планов // Управление в кредитной организации. 2006. - № 4 (32). - С. 39-53.

14. Быков А. П., Гончарова М.В. Экономический анализ: теория и практика//Финансы и кредит.-2008.-№ 7. С. 20-27. .

15. Бахрушина- М.А. Управленческий анализ: Учебное пособие. М.: Омега-Л, 2005.-432 с.

16. Бахрушина. М.А., Лялькова Е.Е. Учетная политика- в системе управленческого учёта.: Методика.формирования, практика применения. // Экономиста. 2008. - 205 с.1.. Вержбицкий^ А. Квота Сергея; Степашина// РБКdaily. -2010/ (август).

17. Волобуев Д.Ю. Стратегия региональной экспансии, розничных банков// Банковский ритейл. 2008. - №3. - С. 8-11.

18. Высоков В.В., Штабнова A.A. Ключевые элементы системы управления современным коммерческим банком // Стратегия развития современного коммерческого банка: сборник научных статей. РГЭУ «РИНХ». — Ростов, 2006. 98 с.

19. Гальперин В.М., Игнатьев С.М., В.И. Моргунов. Микроэкономика (В 2 т.):- Спб;: Экономическая школа^ 2004. Т.Г,.Т.2. -834 с.

20. Гальцева Е.В. Капитализация как фактор укрепления финансовой устойчивости предприятий сферы услуг: Диссертация на соискание ученой степени кандидата экономических наук. М.: 2005; - 167 .с.

21. Гладунов О. Иностранцам решили подыграть И Российская газета. -2006. (февраль).

22. Головнев О.Г. Росбанк осваивается в регионах // Российская газета. -2005. (март);.

23. Грегори Av Стратегическая оценка компаний; Пер. с англ. М;: Квинто

24. Консалтинг, 2003. 210 с. ., Оценка стоимости предприятия (бизнеса). / А.Г. Грязнова, М.А. Федотова, М.А. Эскиндаров и др. - М;: Интерреклама, 2003. - 288 с.

25. Дамодаран А. Оценка: Инструменты и методы оценки любых активов. Пер. с англ. М.: Альпина Бизнес Букс, 2004. - 1340 с.

26. Дедкова М.В. Капитализация компании: теоретический аспект: Научное издание ФГОУ ВПО РГУТиС // Вестник МГУС. Выпуск Экономика. -2007. №1. - С. 36-39.

27. Друкер П. Задачи менеджмента в«ХХ1 веке. М.: Вильяме, 2007. - 288 с.

28. Ермишин П.Г. Основы экономической теории1 (курс лекций)- М.: 1993. 241 с.

29. Ефимова Л.Г. Понятие и структура банковской системы Российской Федерации // Банковское право. 2007. - №2. - С. 36-42.

30. Жарковская Е.П. Банковское дело: Учебник М.: Омега-Л, 2003. - 440 с.

31. Заявление правительства РФ № 983-П-П13, ЦБ РФ № 01-01/1617 от 05.04.2005 «О стратегии развития банковского, сектора' Российской Федерации» Электронный ресурс. Режим доступа: www.cbr.ru. 17.11.2009.

32. Ивлев В., Попова Т. Ва1апзе<1 БсогеСагс! альтернативные модели // Банки и технологии. - 2002. - №4. - С. 46-54.

33. Има-Консалтинг Анализ регионов Электронный ресурс. Режим доступа: http://wwwлma-consulting.ru/ru/portfolio. 17.11.2009.

34. Информационное письмо Банка России «О содействии повышению капитализации российских кредитных организаций» Электронный ресурс. Режим доступа: www.cbr.ru. 15.11.2010.

35. Кадушин К. Стоимость банков в Восточной Европе и странах СНГ Н Банковское обозрение. 2007. - №2. - с. 10-17.

36. Каплан P.C., Нортон Д.П. Сбалансированная система показателей. От стратегии к действию. М.: Олимп-Бизнес, 2003. - 320 с.

37. Каплан P.C., Нортон Д.П. Стратегические карты. Трансформация нематериальных активов в материальные результаты. М:: Олими-Бизнес, 2004. -512 с.

38. Карчевский С.П. Правовое регулирование создания^ филиала кредитной организации // Юридическая работа в кредитной организации: 2006- -№ 5. - С. 43-44.

39. Каурова H.H., В; Лякина О.В. Консолидация в банковском секторе: слияния и поглощения кредитных организаций в современной России Электронный ресурс., Режим доступа: www.reglament.net.

40. Климов A.C. Капитализация коммерческих банков: мировая практика И ее использование российскими банковскими структурами: Диссертаций на соискание ученой степени кандидата экономических наук. .V£-: 2005.- 153 с.

41. Клочков A.K. KPI и мотивация персонала. Полный сборник практических инструментов. М.: Эксмо, 2010; - 160 с.,

42. Князев Д. Банки выходят в люди // Банки и деловой мир. — 2007. №4. — С. 20-25.

43. Колесникова A.A. Финансовое планирование как инструмент управления розничным бизнесом коммерческого банка: Диссертация соискание степени кандидата экономических наук. М.: 2009. -175 с.

44. Кондратьев Н.Д. Проблемы экономической динамики.1. Экономика, 1989. -376 с.

45. Котлер Ф. Маркетинг, менеджмент. — М.: Дело, 1999. — 896 с.

46. Коупленд Т., Коллер Т., Муррин Дж. Стоимость компаний: оценка и управление. М.: Олимп-бизнес, 1999. - 578 с.

47. Крутикова Ю.А. Государственные и муниципальные финансы. М.: РИОР, 2005. - 97 с.

48. Кручинецкий С.М. Организационная структура и стратегия компании // Профессия директор. - 2009. - № 9. - С. 10-15.

49. Кузнецов В.А. Доходы карточного центра прибыли // Банковский ритейл. 2006. - №2. - С.7-10.

50. Кучугин Н.Л. Методы стратегического анализа: Учебное пособие. М.: МЭСИ, 2007. - 143 с.

51. Лаврушин О.И:, Савинский Ю.П., Ямпольский М.М. Деньги, кредит, банки: Учебник для вузов. М.: Финансы и статистика, 2004. - 560 с.

52. Ларионова И.В. Проблематика консолидации бизнеса в финансовом секторе // Инвестиционный банкинг. -2006. -№ 1. С. 36-42.

53. Лёвин С.А. Формирование конкурентной способности регионального коммерческого банка: анализ стратегий // Банковские услуги. — 2009. — №2.-С. 9-18.

54. Логвинова Н. Национализация кредита // Политика. -2008. №34(589). (сентябрь).

55. Лопатин В.А. Препятствия к реализации процессного подхода в кредитных организациях // Управление в кредитной организации. -2010.-№3.-С. 77-99.

56. Лопатин В.А. Система управления бизнес-процессами // Управление в кредитной организации. -2008. —№6. С. 56-61.

57. Макаров Д. Через тернии к финансовому менеджменту // &СТРАТЕГИИ. 2006. - С. 15-22.

58. Мартынова Т., Скогорева А., Логвинова Н. Средняя цена российского банка в 2006 году — 2,7 капитала // Банковское обозрение. 2007. - № 2(92).-С. 12-18.

59. Мескон M., Альберт M., Хедоури Ф. Основы менеджмента. М.: Дело, 1999.- 800 с.

60. Никонова И.А. Оценки стоимости коммерческого банка и его акций Электронный ресурс. Режим доступа: www.cfin.ru. 22.06.2010.

61. Никонова И.А., Шамгунов Р.Н. Стратегия и стоимость коммерческого банка. М.: Альпина Бизнес Букс, 2006. - 304 с.

62. Ольве Н., Рой Ж., Веттер М. Сбалансированная система показателей. Практическое руководство* по использованию.1 М.: Вильяме, 2006. -304 с.

63. Орлова Н. Каким будет российский банковский сектор через 3 года Электронный ресурс. Режим доступа: www.fin.izvestia.ru/articles. 02.02.2011.

64. Парментер Д., Ключевые показатели эффективности. Разработка, внедрение и применение решающих показателей. М.: Олимп-Бизнес, 2008. - 288 с.

65. Политическая экономия. // Экономическая энциклопедия. М.: Сов. Энциклопедия, 1975. - Т.4. - 943 с.

66. Поморина М.А. Технологии интегрированного финансового управления в системе стратегического менеджмента банков // Управление в кредитной организации.- 2007. № 3. - С. 60-66.

67. Портер М. Конкурентная стратегия: Методика анализа отраслей и конкурентов. М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. - 515 с.

68. Редченко К. Сбалансированная система показателей (BSC) и экономическая добавленная стоимость (EVA): комбинирование с целью достижения, синергии Электронный ресурс. Режим доступа: www.cfin.ru. 08.01.2010.

69. Решоткин К.А. Оценка рыночной стоимости коммерческого банка. -М.: ТЕИС, 2002. 286 с.

70. Рогожин C.B., Рогожина Т.В. Теория и организация. М.: Экзамен, 2002. - 320 с.

71. Романов B.C. Модель экспресс-оценки стоимости компании Электронный ресурс. Режим доступа: www.cfin.ru. 10.01.2010.

72. Романов B.C., Кукина Е.Б. Исследование взаимосвязи показателя EVA и стоимости компании на российском рынке капитала //Корпоративные финансы. -2008. №4(8). - С. 38-57.

73. Российская банковская энциклопедия. М.: Энциклопедическая Творческая Ассоциация, -1995.- 552 с.

74. Роуз П., Банковский-менеджмент. М".: Дело, 1995. - 768 с.79/ Саватюгин A.JI. Комментарии информационным'агентствам на пресс-конференции- «Новые перспективы микрофинансирования» // Интерфакс. 2010. (июль).

75. Скогорева А. Дележ по-братски: тебе половину и мне три- четверти // Банковское обозрение. -2007.- №4*. С. 22-27.

76. Скогорева А., Мартынова Т. Фронт-офис фактор капитализации банка // Банковское обозрение. - 2006. - № 7. - С. 72-75.

77. Современный экономический словарь. М.: ИНФРА-М, 2001. — 550 с.

78. Смирнов М. 15 самых дорогих и самых дешевых сделок с банками // Финанс. 2008. - №43 (278)17.11-23.11. - С. 34-42.

79. Соколов Ю.А. Концепция регионального развития банковской системы России // Управление в кредитной организации. 2006. - №6. - С. 72-74.

80. Степанов Д.В. Интеллектуальный капитал, сбалансированная система показателей и экономическая добавленная стоимость в системе управления, нацеленной на создание стоимости // Современные аспекты экономики. 2002. - №6. - С. 31-33:

81. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент. — М.: Переспектива, 2004. -656 с.

82. Стрелец И.А. Новая экономика и информационные технологии // И.А. Стрелец. М.: Экзамен, 2003. - 243 с.

83. Стрелец И.А. Новая экономика: гипотеза или реальность? / И.А. Стрелец // МЭиМО. 2008. - №2. - С. 16-23.

84. Стрелец И.А. Сетевая экономика: учебник // И.А. Стрелец. М.: Эксмо,2006. 208 с.

85. Стрелец И.А. Экономика сетевых благ/ И.А. Стрелец // МЭиМО. -2008.-№ 10.-с. 77-83.

86. Титов Д.А. О сотрудничестве со странами участниками < ТЭС в финансовой сфере, Электронный ресурс. - Режим доступаг http://www.rncpec.fareast.ru/Cbnference/Doc6.htm. 20:02.201;1.

87. Трейси. М., Вирсема- Ф: Маркетинг ведущих компаний: выбери потребителя, определи фокус, доминируй на рынке. М.*: Вильяме,2007.-304 с.

88. Тян Н.С., Капитализация^ банков: Формы, проявления и методика оценки //Банковское дело- 2010. № 1-. - С. 27-35.94: Федеральный закон «О банках w банковской деятельности» // Российская.газета. -1996. -№ 27(февраль).

89. Черникова Л.И., Заернюк В.М. О некоторых проблемах корпоративного управления в кредитных организациях // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет. — 2010. N 5: -С. 14-21.

90. Шкаровский С.И: Изучение клиентуры как этап маркетингового анализа банковского филиала // Маркетинг в России и за рубежом. -2000. -№3.- С. 21-29.

91. Шумский A.A. Основные принципы классификации* финансовых рисков в банковской сфере: Диссертация на соискание степени кандидата экономических наук. М.: 2005. - 168 с.

92. Щеглов А. Автокредиты возвращают былую популярность, Электронный ресурс. Режим доступа: www.banki.ru. 20.02.2011.

93. Щербакова Т.Н. Анализ и оценка банковской деятельности (на основе отчетности, составленной по российским и международным стандартам). М.: Вершина, 2006. - 464 с.

94. Эмерсон Г. Двенадцать принципов производительности; М.: Техника управления, 1995. - 280 с.

95. Ясин Е. Наука без оборота // Российская газета. — 2006. (ноябрь).

96. Adams С., Roberts P. You are what you.measure // Manufacturing Europe. -1993.-P. 504-507.

97. Ampuero M., Goranson J., Scott J. Solving the Measurement Puzzle: How EVA and the Balanced Scorecard Fit Together // The Cap Gemini Ernst & Young Center for Business Innovation. 1998. - P. 45-52. .

98. Buschgen, H.E. Das Universalbanken-System, Frankfurt a M.: 1971. 250 p.

99. Copeland Т., Koller T, Murrin J:, Valuation: Measuring&Managing the value of companies. New York: John Wiley and Sons, 2000. - 578 p.108t Drucker P;F. Concept of the corporation. NY: the John Day Company, 1946. - p. 20.

100. Gordon, M.J.,, Shapiro M. Capital Equipment analysis: The Required Rate of Profit//Management Science. 1956.-P. 102-110.

101. Kane, A., A.J. Marcus and J; Noh, The P/E Multiple and Market Volatility // Financial Analysts Journal. 1996. - V52. - P. 16-24.

102. Kaplan R.S., Norton D.P. The Balanced Scorecard: Translating Strategy into Action. Boston (Ma., USA): Harvard Business School Press, 1996. - 323 P

103. Leibowitz, M.L., Kogelman S. Franchise Value and the Growth Factor // Financial Analysts Journal. 1992. - V48. - P. 16-23.

104. Lie E., H.J. Lie Multiples Used to Estimate Corporate Value // Financial Analysts Journal-2002. V 58. - P. 44-54.

105. Madden B. CFROI Valuation Model // Journal of Investing. 1998. -№7. -P. 31-44.

106. Maisel L.S. Performance Measurement. The Balanced Scorecard Approach // Journal of Cost Management. 1992. - P. 47-52.

107. McNair C.J., Lunch R.L., Cross K.F. Do financial and nonfmancial performance measures have to agree? // Management Accounting. — 1990. -№11.-P. 28-35.

108. Peasnell, K. (1982) Some Financial Connections between Economic Values and Accounting Numbers // Journal of Business Finance and Accounting. -1982.-№9.-P. 361-381.

109. Rappaport A. Creating Shareholder Value: A Guide for Managers and Investors // Free Press, 1997. 224 p.

110. Sinkey J. Commercial bank Financial management. Wiley, (BJ), 1998. -937 p.

111. Stewart B., Stern D. The Quest For Value. The EVA management guide. New York: Harper Business, 1999. — 120 p.