Моделирование финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.13, кандидат экономических наук Тен, Александр Валерьевич

• Тен, Александр Валерьевич
• кандидат экономических наук
• 2005

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Тен, Александр Валерьевич

Введение.

Глава 1 Финансовая устойчивость как объект моделирования.

1.1 Методы обеспечения устойчивости банка.

1.2 Финансовая устойчивость как объект управления банком.

1.3 Анализ публикаций по моделированию деятельности банка.

Глава 2 Модель финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов.

2.1. Типы оптимизационных моделей банка.

2.2. Анализ методов решения задачи векторной оптимизации.

2.3. Постановка задачи оптимизации

2.4. Алгоритм построения множества Парето.

Глава 3 Практическая реализация модели финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов.

3.1.Описание программного комплекса и взаимодействия его подсистем для решения задачи оптимизации

3.1.1.Комплексная система автоматизации банковской деятельности (САБД) DiasoftBANK4x4.

3.1.2.Программа расчета и оптимизации показателей.

3.1.3.Графический модуль для наглядного представления результатов расчета.

3.2.0писание работы программы, реализующей алгоритм решения задачи оптимизации.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Моделирование финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов»

Актуальность темы исследования. В соответствии со стратегией развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 года основной целью его развития на среднесрочную перспективу является повышение устойчивости банковской системы, которая базируется на устойчивости входящих в нее кредитных организаций.

Устойчивость является комплексным показателем (векторным критерием), характеризующим финансовое положение банка, его возможность на обозримую перспективу динамично развиваться и противостоять неблагоприятным воздействиям внешней среды, при этом банк, как экономическая система, должен стремиться к максимальной устойчивости. Этому будет способствовать решение комплекса задач: укрепление доверия к российским банкам со стороны инвесторов, кредиторов и вкладчиков, совершенствование правового обеспечения банковской деятельности и т.д. Важнейшей из этих задач является задача повышения качества управления в кредитных организациях, которая может быть решена внедрением систем управления, базирующихся на методах математического моделирования и оптимизации.

Для количественной оценки критерия максимальной устойчивости в качестве его компонентов предлагаются различные показатели, оптимизация которых, должна обеспечить банку стабильное развитие и соответствие как действующему законодательству, так и возрастающим запросам потребителей банковских услуг. Но лишь после вступления в силу Федерального закона "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации" и принятых на его основе нормативных документов законодательно определены группы показателей (оценки капитала, активов, качества управления банком, его операциями и рисками, оценки доходности и ликвидности), соблюдение которых позволяет банку считаться финансово устойчивым и быть участником системы страхования вкладов. В ближайшей перспективе таких банков должно стать 80-85% от их общего количества, а остальные в силу различных причин будут лишены возможности привлекать вклады населения и для поддержания своей устойчивости могут использовать разработанные ранее и хорошо зарекомендовавшие себя на практике модели и методики.

В связи с этим актуальной является задача разработки модели финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов, служащей основой для принятия научно обоснованных управленческих решений.

Степень разработанности проблемы. Теоретические проблемы, связанные с оценкой капитала, управлением активными операциями, ликвидностью банка, как составными элементами финансовой устойчивости банка, рассмотрены в трудах таких известных экономистов как Т.У. Кох, П.С. Роуз, Дж. Синки и др. авторов. В отечественной практике данные вопросы подробно рассмотрены в трудах О.И. Лаврушина, В.М.Усоскина, М. Б. Диченко, З.Т. Томаевой и других авторов.

Весомый вклад в разработку базовых методов оптимизации экономических объектов и процессов принадлежит М.А. Айзерману, В.Д. Ногину, Н.Н. Моисееву, В.В. Подиновскому; методы моделирования качества активов для целей рейтинговой оценки банка разрабатывались B.C. Кромоновым, О.И. Катугиным, А.В. Буздалиным; модели оптимального управления - А.В. Антоновым, Н.Е. Егоровой, A.M. Смуловым, З.М. Цириховой и другими авторами.

В этой связи особо следует выделить публикации Б.И.Герасимова и его научной школы, посвященные созданию концепции применения экономико-математического инструментария оценки качества финансово-кредитной сферы России. В частности, модель, разработанная А.В.Докукиным, позволяет анализировать возможные варианты вложения средств с учетом их рискованности, специфики вложений в различные виды активов, моделировать состояние баланса, прогнозировать значения банковских нормативов, выбирать наилучшие варианты вложений с точки зрения компромисса риск-доходность, что значительно повышает устойчивость банка и эффективность использования его активов.

Данные исследования имеют большое теоретическое и практическое значение. Однако их результаты в связи с появлением новых требований не могут использоваться для оценки финансовой устойчивости банков в системе страхования вкладов, хотя при этом они и не утратили свою значимость для остальных кредитных организаций. Таким образом, актуальной представляется задача разработки такой модели, применение которой для выработки управленческих решений позволит банку участвовать в системе страхования вкладов и в интерактивном режиме поддерживать достаточный уровень финансовой устойчивости.

Цель и задачи диссертационного исследования. Целью диссертационного исследования является повышение качества управления банком на основе математической модели его финансовой устойчивости в системе страхования вкладов.

Для достижения поставленной цели в работе поставлены и решены следующие задачи:

• Систематизация и анализ существующих моделей финансовой устойчивости банка с целью оценки их пригодности для управления банком в системе страхования вкладов;

• Анализ и математическая формализация законодательно определенных показателей финансовой устойчивости банка;

• Построение экономико-математической модели финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов;

• Разработка алгоритма решения задачи максимизации векторного критерия устойчивости банка в системе страхования вкладов и реализующего его программного обеспечения, позволяющего в реальном режиме времени принимать управленческие решения по оптимальному размещению временно свободных средств.

Объект и предмет исследования. Объект исследования - финансовая устойчивость банка в системе страхования вкладов. Предметом исследования являются математические и инструментальные методы и средства моделирования и оптимизации финансовой устойчивости банка, как функции различных направлений вложений временно свободных средств.

Теоретическая и методологическая основа исследования.

Диссертационное исследование базируется на постулатах системного анализа. В процессе исследования и разработок были использованы основные положения и методы теории многокритериальной оптимизации, в частности метод построения множества Парето, основанный на получении представительной части множества достижимости и выделении из нее приближенно паретовских точек; метод зондирования пространства параметров с помощью равномерно распределенных ЛПг последовательностей; методика многомерной визуализации данных; элементы теории и инструментальные средства проектирования экономических информационных систем.

Правовой базой исследования послужили Федеральные законы, нормативные акты, регулирующие банковскую деятельность в Российской Федерации и аналогичные документы иностранных государств.

Информационно-эмпирической базой исследования являются данные внутренней отчетности банка «Бастион».

Содержание работы соответствует положениям пунктов 1.6 и 2.3 Паспорта специальности 08.00.13 - «Математические и инструментальные методы экономики»:

• 1.6 «Математический анализ и моделирование процессов в финансовом секторе экономики, развитие метода финансовой математики и актуарных расчетов»;

• 2.3«Разработка систем поддержки принятия решений для рационализации Организационных структур и оптимизации управления экономикой на всех уровнях».

Научная новизна исследования. Научная новизна исследования состоит в разработке модели финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов. В диссертационной работе выявлена и раскрыта взаимосвязь цели деятельности банка и методов обеспечения его финансовой устойчивости, а также сформулированы и обоснованы следующие научные положения:

• показано, что существующие модели финансовой устойчивости справедливы лишь для банков, не вошедших в систему страхования вкладов;

• установлено, что из показателей финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов математической формализации поддаются лишь группы показателей оценки капитала, активов и ликвидности;

• разработана математическая модель финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов в виде многокритериальной задачи оптимизации. В качестве компонентов векторного критерия финансовой устойчивости использовались математически формализованные обобщенные показатели оценки капитала, активов и ликвидности. Для корректного решения задачи оптимизации введены параметрические, функциональные и критериальные ограничения, обеспечивающие выполнение банком обязательных нормативов и достижения заданного уровня доходности.

Практическая значимость исследования. Практическая значимость исследования заключается в том, что основные положения, выводы и рекомендации ориентированы на широкое использование при решении задачи управления банком в системе страхования вкладов.

Самостоятельное практическое значение имеют:

• алгоритм решения задачи многокритериальной оптимизации, включающий в себя построение множества Парето и выбор из него на основе экспертных оценок оптимального размещения ресурсов банка. Для построения множества Парето использован метод, основанный на получении представительной части множества достижимости и выделении из нее приближенно эффективных точек, при этом построение представительной части множества осуществлялось с помощью равномерно распределенных ЛПт-последовательностей;

• программное обеспечение, позволяющее в реальном режиме времени принимать управленческие решения по оптимальному размещению временно свободных средств, обеспечивая при этом финансовую устойчивость банка в системе страхования вкладов.

Полученные результаты предназначены для использования подразделениями банка, занимающимися управлением активами и экономическим анализом, а также представляют интерес для научных работников в области моделирования банковской деятельности и могут также использоваться при подготовке и повышении квалификации специалистов финансово-кредитного профиля.

Апробация и внедрение результатов исследования. Исследование выполнено в рамках плана научных работ института «Экономика и управление производствами» Тамбовского государственного технического университета, проводимых в соответствии с комплексной темой «Качество объектов микро-, мезо- и макроэкономики, бухгалтерского учета, экономического анализа, аудита и финансово-кредитной деятельности».

Отдельные положения диссертации использованы АСБ «Бастион» и Воронежским филиалом АКБ «Промсвязьбанк» для оптимального управления активами банков, что подтверждено справками о внедрении. Полученные теоретические, методические и практические результаты диссертационного исследования обсуждались и получили положительную оценку на Международной научно-практической конференции «Достижения ученых 21 века» (Тамбовский государственный технический университет, 2005), Международной научно-практической конференции «Развитие конкуренции на рынках товаров и услуг» (Вятский государственный университет, 2004), Международной научно-практической конференции «Эффективное управление региональной экономикой», (Вятский государственный университет, 2004).

Результаты исследования использованы в учебном процессе института «Экономика и управление производствами» Тамбовского государственного технического университета для подготовки экономистов по специальностям: 08.01.05 «Финансы и кредит», 08.05.02 «Экономика и управление», 08.05.07 «Менеджмент организации», 08.01.11 «Маркетинг», что подтверждено соответствующими справками.

Публикации. Основные положения диссертационной работы опубликованы в 7 работах общим объемом 14,72 п.л. (авт. объем - 9,22 п.л.). Список публикаций приведен в конце автореферата.

Структура диссертационного исследования. Структура работы определена поставленной целью и последовательностью решения сформулированных задач и построена по проблемно-тематическому принципу. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Математические и инструментальные методы экономики», Тен, Александр Валерьевич

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Полученные результаты являются дальнейшим развитием теории и практики моделирования деятельности банка.

В диссертационной работе выявлена и раскрыта взаимосвязь цели деятельности банка и методов обеспечения его финансовой устойчивости. Системное исследование точек зрения на цели развития любого бизнеса показало, что ни одна из них не отвергает полностью прибыль как позитивный результат коммерческой деятельности, однако прибыли уделяется лишь более или менее значимое место в системе целей, которые определяют стратегию развития банка.

Проведенное исследование установило, что основным ориентиром, целью банковской деятельности является устойчивое развитие. Оно зависит от таких показателей банка, как надежность и прибыльность. Такой подход позволяет учесть краткосрочные и долгосрочные перспективы развития и избежать недостатков, которые содержатся в показателе прибыли, а также добиться относительной гармонии интересов всех заинтересованных групп участников.

Анализ различных систем управления финансами банка показал, что надежность и финансовая устойчивость, могут оцениваться по следующим критериям:

• Достаточность капитала - оценивается размер капитала банка с точки зрения его достаточности для защиты интересов вкладчиков;

• Качество активов - оценивается возможность обеспечения возврата активов, а также воздействие проблемных кредитов на общее финансовое положение банка;

• Поступления или рентабельность (доходность) - оценивается рентабельность банка с точки зрения достаточности его доходов для перспектив расширения банковской деятельности;

• Ликвидность - определяется уровень ликвидности банка с точки зрения ее достаточности для выполнения как обычных, так и непредусмотренных обязательств.

• Менеджмент (управление) - оценка методов управления банковского учреждения с учетом эффективности его деятельности, установившегося порядка работы, методов контроля и выполнения установленных законов и правил.

Научный подход к управлению банком требует построения моделей, позволяющих описать происходящие в банке процессы и принимать наилучшее управленческое решение. Сравнительный анализ существующих моделей финансовой устойчивости показал, что они справедливы лишь для банков, не вошедших в систему страхования вкладов.

В работе проанализированы показатели финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов, при этом показано, что математической формализации поддаются лишь группы показателей оценки капитала, оценки активов и ликвидности.

Детальный анализ поставленной задачи показал, что она по своей экономической сущности является многокритериальный, однако для многих практически значимых случаев может быть сведена к задаче с двумя-тремя критериями, что существенно упрощает процесс решения, который целесообразно проводить в два этапа;

1.Построение множества Парето (формальный этап).

2.Выбор оптимального решения на множестве Парето (неформальный этап).

Построение множества Парето позволяет исключить из анализа заведомо худшие варианты решений, проанализировать, например, влияние уменьшения (увеличения) одного из показателей на значения других.

Второй этап решения задачи векторной оптимизации обычно осуществляется с помощью экспертных оценок специалистов банка

Для построения множества Парето в работе используется метод, основанный на получении представительной части множества достижимости (множество Dp) и выделении из нее приближенно эффективных точек.

Показано, что наилучшее представление о множестве достижимости получается, если значения критериев у?(х) вычислять в точках равномерно распределенных последовательностей.

Для построения множества Dp использовались так называемые ЛПт -последовательности, обладающие наилучшими характеристиками равномерности среди всех известных в настоящее время равномерно распределенных последовательностей.

Для случая двух критериев предложен алгоритм построения множества Парето.

Разработанные алгоритмы и реализующее их программное обеспечение позволяют в реальном режиме времени оптимальным образом распределять временно свободные ресурсы, обеспечивая при этом приемлемую рентабельность и выполнение показателей финансовой устойчивости банка и обязательных нормативов.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Тен, Александр Валерьевич, 2005 год

1. Официальные материалы

2. О стратегии развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 года: Заявление Правительства РФ №983п-П13, ЦБ РФ №01-01/1617 от 05.04.2005.

3. Об обязательных нормативах банков: Инструкция Банка России №110-И от 16.01.2004г.// Вестник Банка России. 2004. №11.

4. О методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций: Положение Банка России от 10.02.2003 года № 215-П.// Вестник Банка России. 2003. №15.

5. О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери: Положение Банка России от 9.07.2003г. №232-П .// Вестник Банка России. 2003. №45.

6. О порядке рассмотрения Банком России ходатайства банка о вынесении Банком России заключения о соответствии банка требованиям к участию в системе страхования вкладов: Положение Банка России от 16.01.2004 года №248-П .// Вестник Банка России. 2004. №5.

7. О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации: Федеральный закон от 23.12.2003г. № 177-ФЗ// Российская газета. 2003.

8. Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания её достаточной для участия в системе страхования вкладов: Указание Банка России № 1379-У от 16.01.2004 г.// Вестник Банка России. 2004. №5.

9. Материалы съездов, конференций, симпозиумов

10. Докукин А.В., Тен В.В., Герасимов Б.И., Герасимова Е.Б., Тен А.В. Методика оптимизации качества активов банка// сборник "Качество. Информация. Бизнес." Тамбов, Издательство ТГТУ, 2000.

11. Тен А.В. Методика снижения процентного риска при кредитовании в условиях нестабильности валютного рынка / А.В. Тен // Математические и инструментальные методы экономического анализа: управление качеством: Сб. науч. тр. Тамбов, 2000. Вып. 11. 0,18 п.л.

12. Ю.Тен А.В. Основные методы расчета VaR/ Тен А.В. // Математические и инструментальные методы экономического анализа: управление качеством: Сб. науч. тр. Тамбов, 2002. Вып. 4. 0,53 п.л.

13. Тен А.В. Банковские риски- сущность и методы управления / Тен А.В. // Математические и инструментальные методы экономического анализа: управление качеством: Сб. науч. тр. Тамбов, 2002. Вып. 4. 0,75 п.л.

14. Тен А.В. Основы лимитирования банковских операций / Тен А.В. // Математические и инструментальные методы экономического анализа: управление качеством: Сб. науч. тр. Тамбов, 2002. Вып. 4. 0,93 п.л.

15. Тен А.В. Экономические категории качества активов коммерческого банка / Тен А.В. // Эффективное управление региональной экономикой: Сб. материалов Междунар. науч.-техн. конф. / Киров, 2004. 0,12 п.л.

16. Тен А.В. Модель финансовой устойчивости банка в системе страхования вкладов / Тен А.В. // Математические и инструментальные методы экономического анализа: управление качеством: Сб. науч. тр. Тамбов, 2005. Вып.'17. 0,72 п.л.

17. Тен А.В. Методы обеспечения устойчивости банка / Тен А.В. // Математические и инструментальные методы экономического анализа: управление качеством: Сб. науч. тр. Тамбов, 2005. Вып. 17. 0,43 п.л.

18. Тен А.В. Анализ методов решения задачи векторной оптимизации / Тен А.В. // Достижения ученых 21 века: Сб. материалов Междунар. науч.-практ. конф. / Тамбов, 2005. 0,22 п.л.

19. Тен А.В. Экономические основы устойчивости банка / Тен А.В. // Качество информационных услуг: Сб. науч. тр. по материалам науч.-практ. семинара / Тамбов, 2005. 0,25 п.л.1. З.Книги

20. Банковская система России. Настольная книга банкира, Книга I. Раздел III. -М.: ТОО "ДеКА", 1995. 688 с.

21. Банковское дело/ Под ред. О.И.Лаврушина М.: Банковский и биржевой научно-консультационный центр, 1992. -544 с.

22. Банди Б. Методы оптимизации. Вводный курс. -М.: Радио и связь,1988.-128 с.

23. Банди Б. Основы линейного программирования.- М.: Радио и связь,1989.-176 с.

24. Березовский Б.А. Многокритериальная оптимизация. Математические аспекты. -М.: Наука,1982.-217 с.

25. Бергстром А. Построение и применение экономических моделей. -М.: Прогресс, 1970. -175 с.

26. Буренин А.Н. Контракты с опционами на акции.- М.: Руссико, 1992.-55с.

27. Виноградов Г.В. Итеративные методы многоступенчатой оптимизации /Моск. ин-т нар. хоз-ва. -М., 1979.-48 с.

28. Вопросы анализа и процедуры принятия решений /Под ред. И.Ф.Шахнова.-М. Мир, 1976.-228с.

29. Герасимов Б.И.,. Берстенева О.Г, Тен А.В. и др. Коммерческие банки в системе формирования налоговых доходов бюджетов. Тамбов: Издательство ТГТУ, 2001.- 123с.

30. Гилл Ф., Мюррей У., Райт М. Практическая оптимизация.- М. Мир, 1985.-509 с.

31. Гольдштейн A. JI. Исследование операций: многокритериальные задачи.- М.: Наука, 1995.- 255 с.

32. Гуткин Л.С. Оптимизация радиоэлектронных устройств.- М.:Советское радио, 1975.-367с.

33. Дегтярев Ю.И. Методы оптимизации. М.:ВШ, 1980. - 134 с.

34. Дегтярев Ю.И. Исследование операций: Учебник для вузов. -М.:ВШ, 1986.-253 с.

35. Долан Э. Дж. и др. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика. Л.: ПФК "Профико", 1991.-544 с.

36. Драккер Питер Ф. Управление, нацеленное на результаты. Пер. с англ. -М.: Технологическая школа бизнеса, 1994.

37. Ермольев Ю.М., Ястремский А.И. Стохастические модели и методы в экономическом планировании. -М.: Наука, 1979. -253 с.

38. Карлин С. Математические методы в теории игр, программировании и экономике. М.: Мир, 1964. - 837с.

39. Касимов Ю.Ф. Основы теории оптимального портфеля ценных бумаг. -М.: Филинъ, 1998.-.144с.

40. Кини Р., Райфа X. Принятие решений при многих критериях: предпочтения и замещения. М., Радио и связь, 1981.-453 с.

41. Кнут Д.Е. Искусство программирования для ЭВМ. Сортировка и поиск.-М.:Мир, 1978,т.3.-843с.

42. Кулаков А.Е. Управление активами и пассивами банка.- М.: БДЦ-пресс, 2004.-256с.

43. Купчинский В.А., Улинич А.С. Система управления ресурсами банков.- М.: Экзамен, 2000.-224с.

44. Ларионова И.В. Управление активами и пассивами в коммерческом банке. М.: «Консалтбанкир», 2003. -272 с.

45. Машунин Ю.К. Методы и модели векторной оптимизации.-М.: Наука, 1986.-140 с.

46. Меркурьев И.Л., Виноградов Г.В., Алешина И.Ф., Сидоров М.А. Моделирование финансово-экономической деятельности коммерческого банка. -М.: Изд-во Рос. экон. акад., 2000. 160с.

47. Моисеев Н.Н. Математические задачи системного анализа.-М.: Наука,1981.-542 с.

48. Многокритериальные задачи принятия решений / Под ред. Д.В. Гвишиани, СВ. Емельянова; ВНИИСИ. М., 1978. 238 с.

49. Мурицкий Б. Я. Поиск оптимальных решений средствами Excel 7.0. СПб.: BHV Санкт-Петербург, 1997. -384 с.

50. Ногин В.Д. Принятие решений в многокритериальной среде. М.: Физматлит, 2002. - 173 с.

51. Орловский С.А. Проблемы принятия решений при нечеткой исходной информации,- М.: Наука, 1981. 117 с.

52. Перминов СБ. Имитационное моделирование процессов управления в экономике. -Новосибирск: Наука, 1981. -214 с.

53. Подиновский В.В. Гаврилов В.М. Оптимизация по последовательно применяемым критериям. М.: Сов. Радио, 1975.-114с.

54. Подиновский В.В. Ногин В.Д. Парето-оптимальные решения многокритериальных задач. М.: Наука,1982. - 256с.

55. Полищук Л.И. Анализ многокритериальных экономико-математических моделей. М.: Наука, 1989.-122 с.

56. Рид Э. Коттер Р., Гилл Э., Смит В., Коммерческие банки: Пер. с англ. / Под ред. В.М.Усоскина.- М.: "Прогресс", 1983. 502 с.

57. Родионова В.М., Федотова М.А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции. М.: "Перспектива", 1995. - 105с.

58. Российская банковская энциклопедия / Ред. кол. под рук. О.И.Лаврушина (гл.ред.) М.: ЭТА, 1995. - 552 с.

59. Салуквадзе М.Е. Задачи векторной оптимизации в теории управления.-Тбилиси: Мецниереба, 1975.-201с.

60. Синки Дж. Управление финансами в коммерческих банках. -М.: Cattalaxy, 1994. -820с.

61. Соболь И.М., Статников Р.Б. Выбор оптимальных параметров в задачах со многими критериями. М.: Наука, 1981.-97 с.

62. Соболь И.М. Статников Р.Б. Наилучшие решения где их искать. - М.: Наука, 1986.-112с.

63. Современное состояние теории исследования операций / под ред. Н.Н. Моисеева. М.: Наука, 1979. - 412 с

64. Терехов JI.JI. Оценки в оптимальном плане. М.; Экономика, 1967.- 163 с.

65. Тен В.В., Герасимов Б.И. Экономические основы стабильности банковской системы России. -Тамбов: Изд-во ТГТУ- 308с.

66. Тен В.В. Герасимов Б.И. Докукин А.В. Экономические категории качества активов коммерческого банка Тамбов, Издательство ТГТУ, 2002- 103 с.

67. Тен А.В.,Б.И. Герасимов, В.В. Тен Оптимизация активов банка в системе страхования вкладов. Тамбов: Изд-во Тамб. гос. техн. ун-та, 2005.-88с.

68. В.В.Тен, Б.И. Герасимов, А.В. Тен. Управление рисками банковской деятельности. М: Изд-во Машиностроение-1,2003.-120 с.

69. Трухаев Р.И. Модели принятия решений в условиях неопределенности.-М: Наука, 1981. -257 с.

70. Уотшем, Паррамоу. Количественные методы в финансах М.Финансы и статистика. 1999.- 285 с.

71. Усоскин В.М. Современный коммерческий банк: управление и операции. М.:Вазар-Ферро,1994.- 433

72. Фетисов Устойчивость коммерческого банка и рейтинговые системы ее оценки М.: «Финансы и статистика», 1999. - 168 с.

73. Финансово-кредитный словарь. 2-е изд.: В 3-х т. М.: Финансы и статистика, 1994. -256 с.

74. Фишберн П. Теория полезности для принятия решений. М. .-Наука, 1978. -374 с.

75. Цисарь И.Ф., Чистов В.П., Лукьянов А.И. Оптимизация финансовых портфелей банков, страховых компаний, пенсионных фондов. -М.: Дело, 1998.- 128с.

76. Шапиро Д.И. Принятие решений в системах организационного управления: использование расплывчатых категорий. М.: Энергоатомиздат, 1983. - 329 с

77. Шер И.Ф. Техника банковского дела / Пер. с нем. Е.В.Сиверса. -Приложение: Филипов Ю.Д. Очерки теории и истории банковского дела. Спб.: Тип. тов-ва "Общественная польза", 1904. - 304 с.

78. Штойер Р. Многокритериальная оптимизация: теория, вычисления и приложения.- М.: Радио и связь, 1992.-504с.

79. Эпштейн Е.М. Банковское дело.- М.: Типо-литография Н.А.Яшкина, 1913.-366 с.

80. Beazer W.F. Optimization of bank portfolios. Lexington: Lexington books (Heath), 1975.181 pi

81. Caouette J. В., Altman E. I., Narayanan P. Managing Credit Risk: The Next Great Financial Challenge. N.Y.: John Wiley & Sons, 1998.

82. Dowd K. Beyond Value at Risk: The New Science of Risk Management. -Chichester: John Wiley & Sons, 1998

83. Elton E. J., Gruber M. J. Modern Portfolio Theory and Investment Analysis. 5th Ed. N.Y.: 1995.

84. Gibson L. Implementing the SEC risk requirements to improve shareholder value. Working paper. 1998.

85. Gibson L. Proactive buy-side risk management. Working paper.

86. Risk standards for institutional investment managers. Risk Standards Working Group. 1996. November

87. Grosch U.F. Modelle der bankuntemehmung: Einzel- und gesamtwirtschaftliche ansatze. Tubingen: Mohr, 1989. 213 s.

88. Hanke J.E., Reitscb A.G. Business forecasting. 3rd ed. Boston: Allyn and Bacon, 1989.530 р.

89. Hodgman D.R- Commercial bank loan and investment policy / Bureau of Business and Economic Research, Univ. of Illinois, 1963.

90. Hull J. C. Options, Futures & Other Derivatives. 4th Ed. L.: Prentice Hall, 2000

91. Jorion Ph. Value at Risk: The New Benchmark for Controlling Risk. N.Y.: Irwin Professional Pub, 1997.

92. Kirspel M. Ein. mikrookonomischer Ausatz zur Theorie des Geschaftsbankenverhaltens unter besonderer Beriicksichtigung des Risikos und der Existenz realez Produktionskosten: Inauguraldissertation. Mtinster, 1988. 168 s.

93. Markovvitz H. Portfolio selection: Efficient diversification of investments. N.Y.: Wiley, 1959.

94. Matten C. Managing Bank Capital. N.Y.: John Wiley & Sons. 1996

95. Risk and capital adequacy in commercial banks / Ed. by SJ. Maisel. Chicago: Univ. of Chicago press, 1981.436 p.

96. Sharpe W.F. Portfolio theory and capital markets. N.Y.: McGraw-Hill, 1970. 316p.

97. Smithson W., Smith C. W., Wilford Jr. D. S. Managing Financial Risk. A Guide to Derivative Products, Financial Engineering and Value Maximization. N.Y.: McGraw-Hill, 1998.

98. Sunderland N.V. Bank planning models. Some quantitative methods applied to bank planning problems. Bern; Stuttgart: Haupt, 1974. 156 p.4. Статьи

99. Бедельбаев А.А., Дубов Д.А., Шмульян Б.Л. Адаптивные процедуры принятия решений в многокритериальных задачах.-Автоматика и телемеханика, 1976, №1, с. 13 6-145.

100. Буздалин А.В., Надежность банка как мера субъективной уверенности // Банковское дело, 1999г. №2.

101. Буздалин А.В., Эмпирический подход к созданию нормативной базы // Банковское дело, 1999г. №4.

102. Буздалин А.В., Эмпирические нормативы работы банков //Банковское дело в Москве, 1999г. №5.

103. Буздалин А.В., Экспертиза значимости обязательных нормативов, «Бизнес и банки», 2000г. -№17.

104. Буздалин А.В., Общая значимость банка //Бухгалтерский учет в кредитных организациях, 2000г.- №5.

105. Буздалин А.В., Инструкция №1. Приоритеты соблюдения нормативов// Банковское дело, 2000г.- №6.

106. Вильгельм Й,Фандель Г. Два алгоритма решения задачи векторной оптимизации.-Автоматика и телемеханика, 1976,№11,с.Ю9-116.

107. Виноградская Т.М. Два алгоритма выбора многомерной альтернативы.- Автоматика и телемеханика, 1977 ,№ 3, с.90-95.

108. Волкович В.Л.,Войналович В.М. Человеко-машинная процедура поиска решения в задачах многокритериальной оптимизации. -Управляющие системы и машины, 1979,№5,с.24-29.

109. Вольский В.И. Применение метода Крамера для выделения части множества Парето при многокритериальной оптимизации.-Автоматика и телемеханика, 1982,№ 12,с.111-119.

110. Егорова A.E., Смулов A.M. Математические методы финансового анализа банковской деятельности// Аудит и финансовый анализ- 1998г. №2 -с. 75-147

111. Как составляется рейтинг надежности журнала "Профиль" // Профиль . -1999.-№9.-с.23-45

112. Моделирование кредитного pncKa//RS-club -1998 -№2

113. Ларичев О.И., Поляков О.А. Человеко-машинные процедуры принятия решений многокритериальных задач математического программирования: Обзор // Экономика и матем. методы. Т. 16, вып.1. 1980. С.127-145.

114. Меркурьев В.В.Молдавский М. А.Семейство сверток векторного критерия для нахождения точек множества Парето.- Автоматика и телемеханика, 1979,№ 1 ,с. 110-121.

115. Модель управления кредитным портфелем// RS-CLUB-1998-№3

116. Перов В.Л. ,Фарунцев С.Д.,Цыганков М.П., Бобров Д.А. О ре-курентном подходе к решению задач векторной оптимизации химико-технологических систем.- Теоретические основы химической технологии, 1981 ,т.ХУДО,С.905-911.

117. Полищук Л.И. Об обобщенных критериях с коэффициентами важности в задачах векторной оптимизации.- Автоматика и телемеханика, 1982.№2,с.55-60.

118. Расстригин Л. А., Эйдук Я.Ю. Адаптивные методы многокритериальной оптимизации // Автоматика и телемеханика. 1985.№1.С.5-25.

119. Романюк Д.В. Методы управления активно- пассивными операциями в банке // Денежный рынок. 1997. №12.С.13.18.

120. Тен В.В., Герасимов Б.И., Докукин А.В. "Методология снижения банковского риска потери ликвидности"// Управление рисками (ежеквартальный аналитический журнал), 2/2000

121. Халиф А.И. Метод оценки многокритериальных решений.- Автоматика и телемеханика, 1982, №12,с.124-129.

122. Baltensperger Е. Optimal bank portfolios: The liability side // Jahrbucher fur Nationalokonomie und Statistik. 1973. Bd.187. H.2. P. 147160.

123. Baltensperger E. Alternative approaches to the theory of the banking firm II J. of Monetary Economics. 1980. Vol.6. Jan. P.I 37.

124. Bartel D.L., Marks R.W. The optimum design of mechanical systems with competing design objectives. -J. of Engineering for Industry, Traus. ASME,1974,№2,p.l71-178.

125. Benston G.J. Branch banking and economies of scale // J. of Finance. 1965. Vol.20. No.2. P.312 332.

126. Benston G.J. Economies of scale and marginal costs in banking operations // National Banking Review. 1965. Vol.2. June. P.507 549

127. Edgeworth F.Y. The mathematical theory of banking // J. of the Royal Statistical Society. Ser. A, Pt. I. 1888. Vol.51. March. P.I 13-127.

128. Fama E.F. What's different about banks? // J. of Monetary Economics. 1985. No. 15. P.29-36.

129. Fama E.F. Banking in the theory of finance // J. of Monetary Economics. 1980. Jan. P.39 57.

130. Fama E.F. Risk, return and equilibrium // J. of Political Economy. 1971. Vol.69. Jan.-Febr. Р.ЗО 55.

131. Flannery M.J. Interest rates and bank profitability: Additional evidence I I J. of Money, Credit, and Banking. 1983. Vol.5. Aug. P.355 -362.

132. Gilbert R.A. Bank market structure and competition: A survey // J. of Money, Credit, and Banking. 1984. Vol. 16. No.4. Pt. 2. P.617 645.

133. Grosch U.F. Modelle der bankuntemehmung: Einzel- und gesamtwirtschaftliche ansatze. Tubingen: Mohr, 1989. 213 s.

134. Hart O.D., Jaffe D.M. On the application of portfolio theory to depository financial intermediaries // Review of Economic Studies. 1974. Vol.41. Jan. P. 129-147.

135. Hodgman D.R. The deposit relationship and commercial bank investment behavior // Review of Economics and Statistics. 1961. Aug. P.257-268

136. Humphrey D.B. Costs and scale economies in bank intermediation // Handbook for banking strategy / Ed. by R.C. Aspinwall, R.A. Eisenbeis. N.Y.: Wiley, 1985. P.745 784.

137. James C. Some evidence on the uniqueness of bank loans // J. of Financial Economics. 1987. Dec. P.217 235.

138. Jensen M.C. Risk, the evaluation of capital assets, and the evaluation of investment portfolios //J. of Business. 1969. Vol.42. Apr. P. 167-247.

139. Kim H. Y. Economies of scale and economies of scope in multiproduct financial institutions: Further evidence from credit unions // J. of Money, Credit, and Banking. 1986. Vol.18. No.2. P.220 226.

140. Koehn M., Santomero A.M. Regulation of bank capital and portfolio risk//J. of Finance. 1980. Vol.35. No.5. P.1235 1244.

141. Klein M.A. A theory of the banking firm // J. of Money, Credit, and Banking. 1971. Vol.3. No.2. P.205 218.

142. Lintner J. The valuation of risk assets and the selection of risky investments in stock portfolios and capital budgets // Review of Economics and Statistics. 1965. Vol.47. Febr. P. 13 37.

143. Markowitz H. Portfolio selection // J. of Finance. 1952. Vol.7. No.l. P.77-91.

144. Mossin J. Optimal multiperiod portfolio policies // J. of Business. 1968. Vol.41. Apr. P.215-229.

145. Orr D., Mellon W.G. Stochastic reserve losses and expansion of bank credit// American Economic Review. 1961. Vol.51. Sept. P.614 623.

146. Pesek B.P. Banks* supply function and the equilibrium quantity of money // The Canadian J. of Economics. 1970. Aug. P.357 385.

147. Parkin J.M., Gray M.R., Barrett R.J. The portfolio behaviour of commercial banks // The econometric study of the United Kingdom: Proc. conf., Southampton. 1969 / Ed. by K. Hilton, D.F. Heathfield. London: Macmillan, 1970. P.229 251.

148. Porter R.C. A model of bank portfolio selection // Yale Economic Essays. 1961. Vol.1. No.2. P.323 359.

149. Pringle J.J. A theory of the banking firm: A comment // J. of Money, Credit, and Banking. 1973. Vol.5. No.4. P.990 996.

150. Sealy CAV.jr. Deposite rate-setting, risk-aversion and the theory of depository financial intermediaries // J. of Finance. 1980. Vol.35. N0.5.P.1139-1154.

151. Tobin J. The commercial banking firm. A simple model // Scandinavian J. of Economics. 1982. Vol.84. No.4. P.495 530.

152. Tobin J. Liquidity preference as behavior towards risk // Review of Economic Studies. 1958. Vol.25. No.2 (67). P.65 86.

153. Sealy C.W.jr. Deposite rate-setting, risk-aversion and the theory of depository financial intermediaries//J. of Finance. 1980. Vol.35. No.5. P.I 139-1154.5. Диссертации

154. Диченко М.Б. Теория и методология регулирования ликвидности коммерческих банков. Дис. док. экон. наук. СпБ., 1997. -273 с.

155. Докукин А.В. Оптимизация активов коммерческого банка Дис. . канд. экон. наук. - Тамбов., 2003. - 200 с.

156. Томаева З.Т. Анализ финансовой устойчивости коммерческого банка Дис. канд. экон. наук. - М., 1997. - 195 с.6. Авторефераты

157. Живалов В.Н. Повышение устойчивости функционирования коммерческих банков// Автореф. дис. канд. экон. наук. М., 1997.