Организация лизинговой деятельности на предприятиях химического комплекса тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Ахмеджанов, Ренат Харисович

• Ахмеджанов, Ренат Харисович
• кандидат экономических наук
• 2000

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Ахмеджанов, Ренат Харисович

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. ЛИЗИНГ КАК ИНСТРУМЕНТ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЙ ХИМИЧЕСКОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ

1.1 Современное состояние инвестиционой деятельности химического комплекса

1.2 Сущность и особенности лизинговых отношений.

1.3 Экономический механизм лизинговых отношений.

1.4 Организационно - правовое обеспечение лизинга.

ГЛАВА 2. МЕТОДИЧЕСКИЕ ВОПРОСЫ ФОРМИРОВАНИЯ ЛИЗИНГОВОГО ПРОЕКТА

2.1 Метод расчета лизинговых платежей.

2.2 Метод определения показателей лизингового проекта.

2.3 Оценка и учет рисков в лизинговых проектах.

ГЛАВА 3. ОРГАНИЗАЦИОННО - ПРОЦЕДУРНЫЕ АСПЕКТЫ

ЛИЗИНГОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ НА ПРЕДПРИЯТИИ.

3.1 Этапы и содержание деятельности предприятия по формированию и реализации лизингового проекта.

3.2 Организационная структура управления лизинговой деятельностью на предприятии

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Организация лизинговой деятельности на предприятиях химического комплекса»

Переход России к рыночным отношениям предполагал создание эффективной системы хозяйствования и управления, обеспечивающей ускоренное развитие производительных сил, быстрый рост валового национального продукта. Этот переход сопровождался массовой приватизацией организаций и предприятий, а также децентрализацией системы управления отраслями народного хозяйства страны без достаточного учета специфических особенностей их функционирования и развития.

В настоящее время реформа привела, с одной стороны, к отказу от всеобъемлющего централизованного управления и созданию исходных условий для формирования рыночных отношений, а с другой стороны - к экономическому кризису, когда реформирование не только не обеспечило удовлетворительной реализации поставленных задач в переходном периоде, но и до крайности осложнило кризисную ситуацию в инвестиционной сфере, являющейся одним из факторов развития экономики страны.

Показателем экономического кризиса является не только степень падения объемов производства и инвестиций, но и снижение способности инввестиционной сферы осуществлять воспроизводственные функции. В связи со значительным сокращением объемов инвестиций практически во всех отраслях экономики не осуществляется не только расширенное, но и простое воспроизводство основного капитала.

Для создания необходимых условий для роста промышленого производства требуется решить проблему повышения инвестиционной активности предприятий. Для экономики, находящейся в состоянии реформирования и трансформации, проблема привлечения инвестиций является не только актуальной, но и жизненно важной для преодоления спада промышленного производства. Химическая промышленность является одной из базовых отраслей народного хозяйства, и ее состояние и перспективы развития во многом определяют и условия развития других отраслей народного хозяйства, как производственной, так и непроизводственной сфер. Эффективное функционирование химического комплекса является одним из факторов, влияющих как на выход из кризиса, так и на повышение конкурентоспособности всей отечественной экономики, о чем свидетельствует и мировой опыт.

В настоящее время химические комплексы промышленно развитых стран развиваются темпами выше, чем темпы развития в целом других отраслей.

Однако на данный момент ограниченность инвестиционных ресурсов, недоступность традиционных источников финансирования не могут обеспечить требований роста инвестиционной активности предприятий.

Поэтому реально возникает необходимость в изыскании новых методов и способов финансирования инвестиционных потребностей предприятий химического комплекса. Одним из таких методов является лизинг, который позволяет эффективно решать проблему развития рпоизводственного аппарата предприятий в условиях дефицитности финансовых ресурсов и высоких рисков хозяйственной деятельности в создавшихся условиях.

Зарубежный опыт показывает, что посредством лизинга в индустриально развитых странах осуществляется до 20-30% всех инвестиций в производственный сектор экономики.

Определение направлений использования лизинга как метода инвестирования является малоизученной проблемой, в то время как существует практическая потребность в исследованиях по активизации инвестиционной деятельности на основе лизинга, что и определило цель и задачи проведенного диссертационного исследования.

Существенный вклад в научную разработку данной проблемы внесли ученые-экономисты С.И. Абрамов, Ю.С. Бруман, Б.С. Бушуев, Б.А. Волков, В.Д. Газман, В.А. Горемыкин, Е.В. Кабатова, Л.Н. Прилуцкий, Ю.В.Руднев, Е.М. Четыркин и др.

Анализ проведенных в последнее время диссертационных исследований, так или иначе посвященных этой проблеме, показывает, что в них ставились и решались задачи или касающиеся отдельных аспектов лизинговых отношений, или с позиций деятельности лизингодателей (лизинговых компаний). Практически отсутствуют исследования, посвященные лизинговой деятельности предприятий-лизингополучателей, что является очень важным аспектом, так как в конечном итоге необходимо решать задачу повышения инвестиционной активности предприятий, овладения и использования ими инструментов лизинговых отношений.

Недостаточная разработанность методических и практических вопросов использования лизинговых отношений в инвестиционной деятельности предприятий обусловила выбор цели и задач диссертационного исследования.

Цель и задачи исследования. Целью диссертационного исследования является совершенствование методологической базы формирования лизинговых пректов и разработка организационно-практических рекомендаций по использованию лизинговых отношений на предприятиях химического комплекса, как потенциальных лизингополучателей.

В соответствии с этой целью в диссертации поставлены и решены следующие задачи: проведен анализ инвестиционной ситуации в химическом комплексе; рассмотрены особенности лизинга как инструмента инвестиций; обоснованы возможность и необходимость использования лизинговых проектов в инвестиционной деятельности предприятий химической отрасли; изучена методическая база расчета лизинговых платежей и предложен подход к решению этой задачи с учетом современного опыта; предложен метод определения основных показателей лизингового проекта, позволяющий согласовывать интересы лизингодателя и лизингополучателя; построена модель оценки и учета рисков лизингового проекта; сформулированы предложения и рекомендации по практическому использованию лизинга на предприятии -лизингополучателе; предложены мероприятия по управлению лизинговой деятельностью на предприятии.

Объектом исследования является состояние инвестиционных процессов на предприятиях химической промышленности.

Предметом исследования является лизинг как инструмент инвестиционной деятельности предприятий.

Теоретические и методические основы исследования - труды отечественных и зарубежных экономистов; основные положения современной экономической теории, в частности, теории инвестиций, законодательные и нормативные документы, статистические данные.

Научная новизна исследования заключается в следующем: определены роль и место лизинга в современных экономических взаимоотношениях, его значение как инвестиционного инструмента в деятельности предприятий; обосновано и предложено использование лизинговых отношений как эффективного метода обновления основных фондов предприятий; сформулирован подход к расчету лизинговых платежей; предложен метод определения основных показателей лизинговых проектов; разработана модель оценки и учета рисков реализации лизинговых проектов разработана и предложена организационная структура управления лизинговой деятельностью на предприятии.

Практическая значимость исследования.

Предложеннные в диссертации методические и организационные решения и практические рекомендации могут быть использованы предприятиями - потенциальными лизингополучателями для использования лизинговых отношений в инвестиционной деятельности и эффективного использования финансовых ресурсов предприятия.

Апробация результатов исследования. Основные положения и результаты диссертационного исследования были доложены на научно-практических конференциях "Реформы в России и проблемы управления", ГУУ в 1998 и 1999 гг., предложенные рекомендации и разработанная методика использовались в практической деятельности ОАО "Гаммахим".

Публикации. По теме диссертации опубликовано 4 работы общим объемом 1,2 п.л.

Структура и объем диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложения.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Ахмеджанов, Ренат Харисович

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Результаты проведенного диссертационного исследования позволяют сформулировать следующие основные выводы и предложения.

1. Химическая промышленность, одна из базовых отраслей промышленности России, как и промышленность страны в целом в период перехода к рыночным условиям хозяйствования, оказалась в кризисной ситуации. Следствием этого является не только падение объемов производства, но и критическое состояние основных производственных фондов предприятий по причине износа и старения основного технологического оборудования.

2. В сложившихся условиях предприятия должны самостоятельно извскивать средства для обновления производственных фондов. Однако в кризисной ситуации при отсутствии достаточных собственных средств и невозможности использования традиционных источников финансирования инвестиционной деятельности требуется поиск иных источников решения инвестиционных проблем. Анализ опыта стран с развитой рыночной экономикой показал, что одним из нетрадиционных источников финансирования является лизинг.

3. Лизинг как инструмент инвестиционной политики имеет ряд особенностей и специфических черт, является перспективным с точки зрения повышения инвестиционных возможностей предприятий. Использование лизинга дает возможность обновления как используемого в производстве оборудования, так и применения наиболее прогрессивной техники в условиях ее быстрого старения при остром дефиците финансовых средств.

4. Использование лизинговых отношений предполагает проведение предприятиями-лизингополучателями комплекса работ, которые требуют применения методов лизингового проектирования и организации лизинговой деятельности на предприятии. Особенности лизинговых проектов требуют совершенствования как методической базы, так и решения организационных аспектов лизинговой деятельности на предприятии.

5. В настоящей работе предложено решение вопросов методического обеспечения формирования лизингового проекта на предприятии-лизингополучателе.Обоснована целесообразность использования метода расчета лизинговых платежей с использованием принципа аннуитета. Предложен метод определения основных показателей лизингового проекта, основанной на использовании разработанной в работе модели лизингового проекта, которая позволяет комплексно учитывать требования как лизингодателя, так и лизингополучателя. Предложен метод оценки рисков и их учета в лизинговом проекте.

6. На основе исследований, проведенных в работе, предложена процедура формирования и реализации лизинговых проектов на предприятии-лизингополучателе, определены этапы и содержание работ при использовании лизинга на предприятии.

7. Сформулированы рекомендации и предложения, которые могут быть использованы на предприятиях-лизингополучателях в практике разработки и реализации лизинговых проектов.

8. Предложена организационная структура управления инвестиционой деятельностью предприятия, предполагающая и использование лизинговых отношений.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Ахмеджанов, Ренат Харисович, 2000 год

1. Альгин А.П. Грани экономического риска. М.: Знание, 1991. - 51 с.

2. Анализ деятельности российских лизинговых компаний. М.: Международная финансовая корпорация, 1998. - 283 с.

3. Банковское дело.Под ред. Лаврушина В.Г. М.:, 1992.

4. Блум Д.А. Правовое регулирование лизинга в России. // «Инвестиции в России», №2, 1998.

5. Богословцева Л.В. Финансовый механизм в условиях аренды промышленных предприятий. Дисс. к.э.н. Санкт-Петербург, 1991.

6. Бочаров В.В. Методы финансирования инвестиционной деятельности предприятий. М.: Финансы и статистика, 1998. - 160 с.

7. Валуев К.Е. Совершенствование управления инвестиционной деятельностью на предприятиях черной металлургии. Дисс. к.э.н. М., 2000.

8. Васильев Н.М., Катырин С.М., Лепе Л.Н. Лизинг: организация, нормативно-правовая основа, развитие. М.: Торгово-промышленная палата Российской Федерации, 1997. - 152 с.

9. Вестник химической промышленности, № 1, 2000.

10. Вестник химической промышленности, № 2, 2000.

11. Вечканов Г.С. Толковый словарь бизнесмена. СПб, 1992.

12. Газман В. Д. Лизинг становится лучшим способом продажи оборудования. // «Финансовые известия», № 18, 1997.

13. Газман В., Руднев Ю. Расчет платежей, безубыточных для лизингодателя. // «Инвестиции в России», № 2, 1998.

14. Н.Газман В.Д. Рынок лизинговых услуг. М.: Фонд «Правовая культура», 1999.-376 с.

15. Глазунов В.Н. Финансовый анализ и оценка риска реальных инвестиций. -М.: Финстатинформ, 1997. 135 с.

16. Глущенко В.В. Управление рисками. Страхование. г. Железнодорожный Моск. обл.: ТОО НПЦ «Крылья», 1999. - 336 с.

17. Горемыкин В.А. Лизинг. Практическое учебно-справочное пособие. -М.: ИНФРА-М, 1997. 212 с.

18. Горемыкин В.А. Основы технологии лизинговых операций. М.: Ось-89, 2000.

19. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть вторая (извлечение).

20. Грачева М.В. Анализ проектных рисков. М.: Финстатинформ, 1999

21. Грачева М.В. Анализ проектных рисков. М.: Финстатинформ, 1999. -216 с.

22. Дегтяренко В.Н. Оценка эффективности инвестиционных проектов. -М.: Экспертное бюро-М, 1997. 144 с.

23. ДжухаВ.М. Лизинг. Ростов-на-Дону: Феникс, 1999.

24. Дубров A.M., Лагоша Б.А., Хрусталев Е.Ю. Моделирование рисковых ситуаций в экономике и бизнесе. М.: Финансы и статистика, 1999.

25. Загорий Г.В. О методах оценки кредитного риска. // «Деньги и кредит», №6, 1997.26.3амураев А. Минимизировать или управлять. // «Риск», № 4, 1998.

26. Инвестиционно-финансовый портфель. -М., 1993.

27. Ищенко A.A. Методы разработки системы управления лизингом в России. Дисс. к.э.н. М., 2000.

28. Кабатова Е.В. Новые формы передачи машин и оборудования во временное пользование (лизинг) в гражданском праве буржуазных государств. Дисс. к.э.н. Москва, 1981.

29. Кабатова Е.В. Лизинг: правовое регулирование, практика. М.: ИНФРА-М, 1997.-204 с.

30. Кадзума Татеиси. Вечный дух предпринимательства. Практическая философия бизнесмена. Пер. с англ. М.: Московский бизнес, 1990. -222 с.

31. Карабанова И.Б. Использование лизинговых отношений для обновления производственного потенциала строительных организаций. Дисс. к.э.н. -М., 1999.

32. Карданская Н.Л. Принятие управленческого решения. М.: ЮНИТИ, 1999.-407 с.

33. Карп М.В., Махмутов P.A., Шабалин Е.М. Финансовый лизинг на предприятии. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1998. - 119 с.

34. Катичев В.А. Лизинговая деятельность предприятий в Российской Федерации (экономико-организационный аспект). Дисс. к.э.н. -Краснодар, 1997.

35. Кейнс Дж. Общая теория занятости, процента и денег. М.: 1978.

36. Клейнер Г., Леонтьев Б. Оценка уровня риска. // «Экономика и жизнь», № 13, 1993.

37. Клейнер Г.Б., Тамбовцев В.Л., Качалов P.M. Предприятие в нестабильной экономической среде. М.: Экономика 1997. - 288 с.

38. Когут А.Е. Управление инвестиционной деятельностью на предприятии.-СПб, 1997.

39. Кочубей Е., Бульдяева Е. Опыт в страховании рисков по лизинговым операциям. // «Лизинг-ревю», № 5/6, 1998.

40. Кравченко H.A., Макарова В.Д. Инвестиционная политика предприятий.- М.: ЭКО, 1994.

41. Курс экономической теории. Под ред. Чепурина М.Н. Киров, 1996

42. Лапуста М.Г., Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности. М.: ИНФРА-М, 1996. - 224 с.

43. Ларионов А.И., Юрченко Т.И., Новоселов А.Л. Экономико-математические методы в планировании. М.: Высшая школа, 1997. -240 с.

44. Липсиц И.В., Коссов В.В. Инвестиционный проект: методы подготовки и анализа. М.: БЕК, 1996. - 304 с.

45. Луцев Б.Л. Лизинг машин и оборудования в условиях перехода к рынку. Дисс. к.э.н. Санкт-Петербург, 1992.

46. Макеева В.Г. Лизинг форма предпринимательской деятельности. Дисс. к.э.н. - Москва, 1994.

47. Малинский C.B. Кто занимается лизингом в России. // «Лизинг в России», № 1, 1997.

48. Махмутов P.A. Развитие финансового лизинга в инвестиционной деятельности предприятий. Дисс. к.э.н. Москва, 1997.

49. Мелкумов Я.С. Экономическая оценка эффективности инвестиций и финансирование инвестиционных проектов. М.: ИКЦ «ДИС», 1997. -160 с.

50. Миркин Л. Риск грани проявления. // «Экономика и жизнь», № 51, 1997.

51. Никулин В.Г. Промышленно-инвестиционный лизинг и предприятие. //1. Экономист», № 7, 1998.

52. Норкотт Д. Принятие инвестиционных решений: пер. с англ. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997. - 247 с.

53. Нурмухаметова М.М. Экономические и организационные аспекты развития рынка лизинговых услуг в российской промышленности. Дисс. к.э.н. Санкт-Петербург, 1996.

54. Овчаров Д.А. Развитие лизинга в рыночной экономике. Дисс. к.э.н. -Москва, 1994.

55. Ольшанский А.И. Банковское кредитование (российский и зарубежный опыт). М.: Русская деловая литература, 1997. - 268 с.бЗ.Осипова Л.В., Синяева И.М. Основы коммерческой деятельности. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.

56. Прилуцкий Л.Н. Лизинг. Правовые основы лизинговой деятельности в Российской Федерации. М.: Ось-89, 1996. - 128 с.

57. Прилуцкий Л.Н. Финансовый лизинг. Правовые основы, экономика, практика. М.: Ось-89, 1997. - 272 с.

58. Проскурякова Н.В. Формирование инвестиционной политики на предприятиях химической и нефтехимической промышленности. Дисс. к.э.н.-СПб, 1998.

59. Роговский Е.И. Исследование и разработка регионального механизма поддержки и регулирования процесса воспроизводства аграрных машин на основе лизинга. Дисс. к.э.н. Барнаул, 1999.

60. Розенберг Дж.М. Инвестиции: терминологический словарь. М., 1997.

61. Российский статистический ежегодник. Статистический сборник. -Госкомстат РФ. М.: 1999.

62. Россия в цифрах. Статистический сборник. Госкомстат РФ, 1999.

63. Руднев Ю., Саприцкий Э., Николаев В. Моделирование лизинговыхпроектов. // «Инвестиции в России», № 2, 1998.

64. Рэдхэд К., Хьюс С. Управление финансовыми рисками: пер. с англ. М.: ИНФРА-М, 1996.-228 с.

65. Рясная С.Н. Финансовый лизинг как одна из современных форм управления инвестициями в новые технологии. Дисс. к.э.н. Санкт-Петербург, 1997.

66. Савинская М.Э. Россия в мировом химическом комплексе. // «Проблемы прогнозирования», № 4, 1998.

67. Савинская М.Э. Химический комплекс России: состояние и перспективы. // «Проблемы прогнозирования», № 5, 1999.

68. Современный экономический словарь. М.,1997.

69. Суюнчев М.Х. Повышение роли лизинга в преодолении инвестиционного кризиса в России. Дисс. к.э.н. Москва, 1997.

70. Типиченко В.А. Формирование и развитие лизинговых операций в системе услуг пассажирского транспорта (на примере авиаперевозок). Дисс. к.э.н. Москва, 1997.

71. Трактовенко Д.И. Лизинг в системе рыночных отношений России. Дисс. к.э.н. Санкт-Петербург, 1995.

72. Трошин А.Н. Введение в экономику инвестиций. М., 1995.

73. Турклиев Ш.Х. Использование экономико-математических и финансовых методов в принятии управленческих решений. Дисс. к.э.н. -Белгород, 1998.

74. Финансовое управление компанией. Под ред. Кузнецовой Е.В. М., 1996.

75. Францева Е.Ф. Лизинг. М.: Издательство ПРИОР, 1998. - 208 с.84.«Химическая промышленность», № 11, 2000. стр. 728.85.«Химическая промышленность», № 2, 2000. стр. 75.86.«Химическая промышленность», № 8, 2000. стр. 40.

76. Хойер В. Как делать бизнес в Европе. М.: Прогресс, 1990. - 253 с.

77. Холт Н. Роберт. Планирование инвестиций. М.:, 1995.

78. Хорн Дж. Основы управления финансами. М.:, 1997.

79. Цай Т.Н., Грабовый П.Г., Марашда Бассам Сайел. Конкуренция и управление рисками на предприятиях в условиях рынка. — М.: Алане,1997.-288 с.91.«Цветные металлы», № 5, 1996.

80. Часовой В. Проблема рисков и гарантий в лизинговых операциях.//

81. Управление риском», № 2, 1997. 93.Чекмарева E.H. Лизинговый бизнес. М.: Экономика, 1994. - 127 с. 94.Чернов В.А. Анализ коммерческого риска. - М.: Финансы и статистика,1998.- 128 с.

82. Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций.

83. М.: Дело, 1998.-256 с. 96.Чикурина Н.В. Эффективность лизинговых операций в условияхстановления рынка. Дисс. к.э.н. Казань, 1994. 97.Шарп В. Инвестиции. - М., 1997.

84. Экономика внешних связей России. Под ред. Булатова A.C. М.: Издательство БЕК, 1995.99.«Экономист», № 3, 1999. стр. 48.100. «Экономист», № 3, 2000. стр. 8.101. «Экономист», № 7, 1998. стр. 48.102. «Экономист», № 9, 1999. стр. 38.

85. Annual Report Leaseurope, 1998.