Разработка системы планирования возвратного лизинга тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Рудков, Андрей Владимирович

• Рудков, Андрей Владимирович
• кандидат экономических наук
• 2008

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Рудков, Андрей Владимирович

ВВЕДЕНИЕ.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ПЛАНИРОВАНИЯ ВОЗВРАТНОГО ЛИЗИНГА.

1.1. Экономические предпосылки планирования возвратного лизинга.

1.2. Подсистема планирования как основа управления возвратным лизингом.

2. ОСОБЕННОСТИ ПРИМЕНЕНИЯ ВОЗВРАТНОГО ЛИЗИНГА НА ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЯХ.

2.1. Оценка возможности применения возвратного лизинга на промышленных предприятиях РФ.

2.2. Проблемы развития возвратного лизинга на промышленных предприятиях РФ.

3. РАЗРАБОТКА СИСТЕМЫ ПЛАНИРОВАНИЯ ВОЗВРАТНОГО ЛИЗИНГА.

3.1. Функционально-модульный подход при разработке методики планирования и организации применения возвратного лизинга.

3.2. Разработка методики планирования возвратного лизинга.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Разработка системы планирования возвратного лизинга»

Актуальность темы исследования. Последние годы экономика России переживает бурный экономический рост. Темпы прироста существенно опережают аналогичные в странах с развитой экономикой. Однако очевиден тот факт, что экономический рост в большинстве своем обеспечен мировой конъюнктурой на сырьевых рынках, что позволяет успешно экспортировать сырье. Вторым «локомотивом роста» в настоящее время является коммерческое направление развития. Но следует отметить, что рано или поздно отмеченный экономический рост начнет сдерживаться производительными силами общества, вернее их нехваткой. Иными словами оба отмеченных выше «локомотива роста» столкнутся с потребностью либо увеличивать производственные мощности, либо их обновлять. Таким образом, становится актуальным вопрос относительно возможности машиностроительного комплекса удовлетворить потенциальный спрос.

Актуальность вопросов методического обеспечения возвратного лизинга обусловлена рядом причин. Во-первых, возрастающей ролью машиностроительного комплекса страны, являющегося залогом дальнейшего экономического роста. Во-вторых, увеличением роли альтернативных источников привлечения финансирования для осуществления инвестиций. В-третьих, повышением требований менеджмента предприятий к качеству информации, используемой для принятия управленческих решений.

Степень разработанности проблемы. К отечественным исследователям, внесшим весомый вклад в развитие теоретических и практических аспектов лизинга, следует отнести В.Д. Газмана, Е.В. Кабатову, E.H. Чекмареву, В.А. Горемыкина, В.В.Витрянского. Проблемы возвратного лизинга на западе широко освещены такими экономистами, как В. Кинг (W. King), М. Миллер (М. Miller), М. Словин (М. Slovin), М. Сушка (М. Sushka).

Однако в современных условиях трансформации экономики общие методические подходы к планированию возвратного лизинга, прежде всего, на промышленных предприятиях, исследование потребности в обновлении основных средств, разработка процедуры планирования возвратного лизинга остаются недостаточно исследованными. В этой связи возникает необходимость разработки организационно-экономической концепции планирования возвратного лизинга на промышленном предприятии, что обусловлено происходящими в российской экономике позитивными процессами.

Актуальность проблемы планирования возвратного лизинга на промышленных предприятиях, недостаточная степень ее разработанности обусловили выбор темы диссертации, определили цель и задачи, а также основные направления исследования.

Цель и задачи исследования. Цель диссертационного исследования заключается в развитии теоретических основ и разработке системы планирования возвратного лизинга на промышленных предприятиях различной отраслевой принадлежности.

В соответствии с поставленной целью исследование направлено на решение следующих задач: выявить экономические предпосылки планирования возвратного лизинга; определить роль и значение подсистемы планирования в управлении возвратным лизингом; оценить возможность применения возвратного лизинга на промышленных предприятиях; исследовать проблемы развития возвратного лизинга на промышленных предприятиях; предложить функционально-модульный подход к системе показателей планирования возвратного лизинга на промышленном предприятии; разработать методику планирования возвратного лизинга.

Объектом исследования выступают промышленные предприятия различной отраслевой принадлежности.

Предметом исследования являются теоретические, методические, практические аспекты планирования возвратного лизинга на промышленных предприятиях.

Теоретической и методологической основой диссертационной работы являются теория организации, теория систем, теория трансакционных издержек, законодательные и нормативные акты, регулирующие лизинговые отношения, отчетная документация отраслевого характера, труды ведущих отечественных и зарубежных ученых, а также методические материалы по изучаемым проблемам, правовые и нормативные акты РФ.

При разработке и решении поставленных задач применялись следующие методы: группировка и сводка, детализация, обобщение, метод научной абстракции, метод сравнений и аналогий. При решении конкретных задач использовались общенаучные методы исследования, методы логического, статистического и системного анализа, экспертных оценок.

Информационной базой исследования являются статистическая информация Федеральной службы государственной статистики РФ, статистические данные российских предприятий, материалы отечественной и зарубежной литературы, оперативного и управленческого учета.

Эмпирической базой является практический материал ОАО «Омскагрегат», ФГУП ПО «Полет», ОАО «Краснодаррисмаш», ООО «Омский завод трубной изоляции» и других промышленных предприятий. Основные теоретические положения и выводы по планированию возвратного лизинга базируются на результатах обобщения мирового и отечественного опыта его использования на промышленных предприятиях различной отраслевой принадлежности.

Научная новизна полученных и представленных к защите результатов состоит в следующем: уточнено понятие возвратного лизинга как совокупности взаимоотношений между двумя и более участниками, при которой объект лизинга до отношений принадлежит предприятию, существующую благодаря экономически оправданной возможности участников достигать свои цели путем взаимодействия друг с другом, направленного на покупку и предоставление предприятию в аренду определенного имущества, ■обоснован механизм возвратного лизинга, сформулированы принципы его функционирования: динамичность, системность планирования, подчиненность целей применения возвратного лизинга целям и стратегии субъектов возвратного лизинга; ■ предложен функционально-модульный подход к системе показателей планирования возвратного лизинга в зависимости от целей предприятия, организационной структуры, управленческого учета, процедуры принятия решений; разработана методика планирования возвратного лизинга, основанная на ранжировании целей предприятия и формировании системы плановых показателей, отражающих степень достижения данных целей, позволяющая принять управленческое решение о целесообразности применения возвратного лизинга.

Практическая значимость диссертационной работы заключается в использовании результатов исследования промышленными предприятиями при рассмотрении вопроса об эффективности использования основных фондов и оборотных средств. Содержащиеся в диссертации положения доведены до уровня методических разработок, что позволило их использовать при составлении программы технического перевооружения ФГУП ПО «Полет», в частности, при планировании возвратного лизинга. Основные положения и выводы, сформулированные автором в ходе проведенного исследования, использованы в преподавании учебных курсов «Производственный менеджмент», «Теория организации» и «Экономика предприятия» в Омском государственном университете им. Ф.М. Достоевского.

Апробация работы. Основные положения и выводы диссертации были доложены и получили одобрение на международных научно-практических конференциях: «Основные направления повышения эффективности экономики, управления и качества подготовки специалистов» (Пенза, 2006 г.), «Макроэкономические проблемы современного общества» (Пенза, 2005 г.), «Актуальные проблемы реструктуризации российских предприятий» (Пенза, 2006 г.), «Становление и развитие рыночных отношений в регионе» (Омск, 2005 г.), «Системный анализ в проектировании и управлении» (Санкт-Петербург, 2008 г.).

Публикации. По материалам диссертации опубликовано 9 печатных работ общим объемом 3,4 п.л., в том числе из списка, рекомендованного ВАК - 1.

Структура и объем диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы из 159 источников. Она изложена на 122 страницах, содержащих 4 таблицы, 20 рисунков, 5 приложений на 13 страницах.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Рудков, Андрей Владимирович

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате проведенного исследования были получены следующие ключевые выводы:

1. Выявлены экономические предпосылки планирования возвратного лизинга, обусловленные наличием трансакционных издержек, побуждающих менеджмент предприятия прибегать к возвратному лизингу, ввиду чего возникает потребность планирования и оценки, что выгоднее для достижения поставленных целей: прибегнуть к возвратному лизингу, либо попытаться самостоятельно - без вступления в отношения с лизинговой компанией — осуществить альтернативный комплекс мер, направленный на достижение поставленных целей Предложен механизм возвратного лизинга, выявлены принципы его функционирования (принцип динамичности, принцип системности, принцип подчиненности целей применения возвратного лизинга целям и стратегии субъектов возвратного лизинга). Определена ведущая роль подсистемы планирования возвратного лизинга, обусловленная тем, что она влияет на все остальные подсистемы управления - подсистему контроля, подсистемы координации и организации.

2. Определена ведущая роль подсистемы планирования возвратного лизинга, обусловленная её влиянием на остальные подсистемы управления — подсистему контроля, подсистемы координации и организации. Доминирующее положение подсистемы планирования обусловлено тем фактом, что контролировать, организовывать и координировать отношения возвратного лизинга возможно после наличия плана, который бы отражал основные параметры отношений возвратного лизинга, результаты данных отношений, контрольные точки, по которым можно было бы судить об успешности возвратного лизинга.

3. Сделан вывод о наличии возможности применения возвратного лизинга на предприятиях различной отраслевой принадлежности, обусловленной существованием рынка возвратного лизинга и положительной динамикой его развития, наличием потребности предприятий в активном обновлении основных средств ввиду высокого уровня их износа, наличием специфических особенностей промышленных предприятий (высокая фондоемкость, длительный производственный цикл).

4. Выявлены следующие группы проблем, наличие которых мешает активному развитию возвратного лизинга: дороговизна возвратного лизинга для предприятий, обусловленная низким уровнем конкуренции между лизинговыми компаниями; невозможность формирования долгосрочных отношений возвратного лизинга, обусловленная невозможностью лизингодателей прилечь долгосрочные финансовые ресурсы; наличие множества рисков как для лизингодателей (риск неполучения лизинговых платежей, риск отказа предприятия от выкупа объекта лизинга, риск невозврата объекта лизинга, риск скрытой продажи ненужного имущества), так и для предприятий-лизингополучателей (риск дефолта по контрактным обязательствам поставщиков и покупателей предприятия, риск некорректного или некачественного планирования возвратного лизинга, имущественные риски, относящиеся к объекту лизинга). недостаток методического обеспечения отношений возвратного лизинга: большинство методик ориентированы на лизинг, ориентированы на расчет эффективности лизинга как проекта (без учета изменений технико-экономических показателей предприятия), как правило, тяготеют к финансовой стороне применения лизинга (расчет денежных потоков).

5. Предложен функционально-модульный подход к системе показателей планирования возвратного лизинга на промышленных предприятиях, который предполагает рассмотрение деятельности предприятия сквозь призму трех модулей: модуля инвестиционной деятельности, модуля производственной деятельности, модуля финансовой деятельности, каждый из которых отвечает за определенную группу функций (инвестиционный: планирование и формирование технического и технологического потенциала предприятия, обновление основных средств; производственный: планирование ресурсов предприятия, обеспечение производства продукции, оптимизация показателей производственной деятельности; финансовый: обеспечение предприятия финансовыми ресурсами, снижение стоимости финансовых ресурсов, управление денежными потоками предприятия). 6. Разработана методика планирования возвратного лизинга на промышленных предприятиях. Предложенная методика основана, во-первых, на планировании показателей предприятия, изменение которых обусловлено применением возвратного лизинга, во-вторых, на планировании показателей, отражающих отношения возвратного лизинга между предприятием и лизингодателем, в-третьих, на ранжировании и корректировке казанных показателей с учетом весовых коэффициентов и принятии управленческого решения о применении (неприменении) возвратного лизинга на предложенных условиях.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Рудков, Андрей Владимирович, 2008 год

1. Абрамов С.И. Управление инвестициями в основной капитал

2. Текст. / С.И. Абрамов; Гос. ун-т упр. М.: Экзамен, 2002. - 543 с.

3. Автономов B.C. История экономических учений: учебное пособие Текст. / B.C. Автономов, H.A. Макашева; под ред. B.C. Автономова; «Институт и открытое общество». М.: Инфра-М, 2000. - 783 с.

4. Агафонова М.Н. Аренда, лизинг, безвозмездное пользование Текст.: правовые основы, бухгалт. учет, налогообложение: практ. рекомендации / М.А. Агафонова. М.: ЮСТИЦИНФОРМ, 2005. -153 с.

5. Агеев В. М. Принцип системности политэкономического исследования Текст. / В.М. Агеев. М.: Экономика, 1985. - 183 с.

6. Алферьев В.П. Повышение эффективности материально-технического снабжения сельского хозяйства Текст. / В.П. Алферьев. М.: Экономика, 1984. - 104 с.

7. Альбеков А.У. Экономика коммерческого предприятия: Для студентов, обучающихся по экон. специальностям Текст. / А.У. Альбеков, С.А. Согомоняк. Ростов н/Д: Феникс, 2002. - 447 с.

8. Анисимов О.С. Основы методологического мышления Текст. / О.С. Анисимов. М.: Внешторгиздат, 1989. - 411 с.

9. Аренда и хозрасчет на машиностроительных предприятиях Текст. / Г.М. Скударь, В.А. Панков, А.Л.Еськов М.: Машиностроение, 1992. - 77 с.

10. Арендный и коллективный подряд на машиностроительном предприятии Текст. / A.B. Козаченко, Г.И. Дибнис, В.Н. Гончаров. -Киев: Тэхника, 1991. 169 с.

11. Артемьев И.Е. Американский капитализм и передача технологии: (Междунар. экон. аспекты) Текст. / И.Е. Артемьев; АН СССР, Ин -т США и Канады. М.: Наука, 1980. - 190 с.

12. Артмьев И.Е. Рынки технологии в мировом хозяйстве Текст. / И.Е. Артемьев; Рос. АН, Ин-т мировой экономики и междунар. отношений. М.: Наука, 1992. - 220 с.

13. Артюх А.Т. Категориальный синтез теории Текст. / А.Т. Артюх; АН УССР, Ин-т философии. Киев: Наукова думка, 1967. - 154 с.

14. Бабук И.М. Экономика машиностроительного производства Текст.: Учебн. для. Машиностр. спец. ВУЗов./ И.М. Бабук, Э.И. Горнаков, Б.И. Гусаков, A.M. Панин; под общ. ред. И.М. Бабука. Минск: Выш. Шк.,1990. - 352 с.

15. Бартенев С.А. История экономических учений Текст.: учеб. для студентов вузов, обучающихся по экон. специальностям и направлениям / С.А. Бартенев; Всерос. акад. внешней торговли М-ва экон. развития и торговли РФ. М.: Экономистъ, 2004. - 453 с.

16. Бартенев С.А. Экономические теории и школы Текст.: (История и современность): Курс лекций / С.А. Бартенев. М.: БЕК, 1996. - 337 с.

17. Беляк Д.В. Аренда: сущность и практика: учеб. пособие для экон. всеобуча трудящихся Текст. / Д.В. Беляк; под ред. В. М. Рутгайзера и др.; М: Профиздат, 1989. 208 с.

18. Бирман Г. Капиталовложения: экономический анализ инвестиционных проектов Текст.: Учеб. для вузов / Г. Бирман, С. Шмидт; пер. с англ. Е.А. Ананькиной; под ред. Л.П. Белых. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 631 с.

19. Блауберг И.В. Проблема целостности и системный подход Текст. / И.В. Блауберг; сост., подгот. текста, библиогр. Э.М. Мирский и др.; ред. Л.В. Блинников. М.: Эдиториал УРСС, 1997. - 448 с.

20. Блауберг И.В. Проблемы методологии системного анализа Текст. / И.В. Блауберг, В.Н. Садовский, Э.Г. Юдин. М.: Наука, 1970. - 456 с.

21. Богданов A.A. Тектология. (Всеобщая организационная наука). В 2-х кн.: Кн. 1 / A.A. Богданов. М.: Экономика, 1989. - 304 с.

22. Богданов A.A. Тектология. (Всеобщая организационная наука). В 2-х кн.: Кн. 2 / A.A. Богданов. М.: Экономика, 1989. 351 с.

23. Большой экономический словарь: 19000 терминов Текст. / Под ред. А.Н. Азрилияна. 3-е изд. - М.: Ин-т новой экономики, 1998. - 859 с.

24. Бондаренко Н.И. Методология системного подхода к решению проблем: история, теория, практика Текст. / Н.И. Бондаренко. -СПб: Изд-во Санкт-Петербургского ун-та экономики и финансов, 1997.-388 с.

25. Борисов Г.В. История экономических учений Текст.: Учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по экон. специальностям / Г.В. Борисов, С.Ф. Сутырин, М.В. Шишкин. СПБ.: Сентябрь: Бизнес-пресса, 2003. - 378 с.

26. Бочаров В. В. Финансовое моделирование Текст. / В.В. Бочаров. -С.-Петербург: Питер, 2000.- 208 с.

27. Бюллетень банковской статистики за 2003г. Текст. / Ценрт. банк Рос. Федерации (Банк России), Гл. упр. по Ом. обл. Омск: Гл. упр. России по Ом. обл., 2003.

28. Васильева М. Аренда: правовое регулирование, бухгалтерский и налоговый учет Текст. / М. Васильева; под ред. Т. Крутяковой. М.: АКДИ «Экономика и жизнь», 2005. - 215 с.

29. Васина A.A. Финансовая диагностика и оценка проектов Текст. / A.A. Васина. М.: Питер, 2004. - 466 с.

30. Водянников В.Т Экономическая оценка инвестиций в агропромышленном комплексе Текст.: учеб.-метод. пособие длявысш. учеб. заведений по специальностям направления 660300 «Агроинженерия» / В.Т. Водянников, Д.Ю. Судник. М.: ЮРКНИГА, 2004. - 197 с.

31. Волкова В.Н. Теория систем Текст.: Учебник для студентов вузов / В.Н. Волкова, A.A. Денисов. М.: Высшая школа, 2006. - 511 с.

32. Волконский В. А. Институциональные проблемы российских реформ Текст. / В.А. Волконский ; Центр обществ, наук при МГУ им. М.В. Ломоносова. М.: Диалог-МГУ, 1998. - 98 с.

33. Вопросы технического прогресса и организации производства в машиностроении Текст. М.: ВИНИТИ, 1978.

34. Газман В.Д. Лизинг: теория, практика, комментарии Текст. / В.Д. Газман. М.: Фонд «Правовая культура», 1997. - 415 с.

35. Газман В.Д. Финансовый лизинг Текст.: Учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по направлению 521500 «Менеджмент» / В.Д. Газман. М.: ГУ ВШЭ, 2003. - 390 с.

36. Гальперин В.М. Вехи экономической мысли: рынки факторов производства, ТЗ Текст. / В.М. Гальперин; СПБ: Институт Экономическая школа, 1999. Зт. - 496 с.

37. Герман И.М. Системный подход в управлении экономикой Текст.: Методол. аспекты / И.М. Герман, Н.С. Шухов; ред. A.A. Сегеев. -Саратов: Изд- во Сарат. Ун- та. 1991. 135 с.

38. Горемыкин В.А. Лизинг Текст.: Практ. учеб.-справ. Пособие / В.А. Горемыкин. М.: ИНФРА - М, 1997. - 379 с.

39. Горемыкин В.А. Лизинг Текст.: Учеб. для студентов вузов, обучающихся по экон. специальностям / В.А. Горемыкин; Ин-т междунар. экон. отношений. М.: Дашков и К, 2003. - 942 с.

40. Горемыкин В.А. Основы технологии лизинговых операций Текст.: Учеб. пособие / В.А. Горемыкин; Ин-т междунар. экон. связей. М.: Ось-89, 2000.-512 с.

41. Гуккаев В.Б. Лизинг: Правовые основы, учет, налогообложение Текст. /В.Б. Гуккаев. М.: Главбух, 2002. - 143 с.

42. Давид Р. Основные правовые основы современности Текст. / Р. Давид; пер. с фр. и вступ. ст. В.А. Туманова. М.: Прогресс, 1988. -496 с.

43. Дашков Л.П. Предпринимательство и бизнес Текст.: Учеб. пособие / Л.П. Дашков, А.И. Данилов, Е.Б. Тютюкина. М.: Информ.-внедренческий центр «Маркетинг», 1995. - 304 с.

44. Дженсен М.К. Теория фирмы: поведение менеджеров, агентские издержки и структура собственности Текст. / М.К. Дженсен, У.Х. Меклинг // Вестник Санкт-Петербургского университета. 2004. - с. 118-191.

45. Ефимова Л.Г. Сборник образцов банковских документов Текст.: Типовые банковские договоры и другие документы со вступительной статьей / Л.Г. Ефимова. М.: Кодекс, 1995. - 240 с.

46. Журавский Ф.М. Капиталистический рынок оборудования: проблема конкурентоспособности Текст. / Журавский Ф.М., Семенов Е.К.; отв. ред. С.М. Никитин; АН СССР, Ин-т мировой экономики и междунар. отношений. М.: Наука, 1991. - 159 с.

47. Зеленогорский Ф.Л. О методах исследования и доказательства Текст. / Ф.А. Зеленогорский; сост. и примеч. К.А. Томилина. М.: РОССПЭН, 1998. - 320 с.

48. Золотарев А.Н. Интенсивное развитие машиностроения: (Систем, подход, теория, пробл.) Текст. / А.Н. Золотарев; АНУССР, Харьк. Отд-ние Ин-та экономики. Киев: Наукова Думка, 1986. - 218 с.

49. Иванов A.A. Договор финансовой аренды (лизинга) Текст.: Учеб. -практ. пособие / A.A. Иванов. М.: Проспект, 2001. - 62 с.

50. Ивасенко А.Н. Лизинг: экономическая сущность и перспективы развития Текст. / А.Н. Ивасенко; Новосиб. гос. академия экономики и управления. Новосибирск, 1996. - 42 с.

51. Игошин Н.В. Организация производства: системный подход Текст. / Н.В. Игошин. М.: Знание, 1987. - 64 с.

52. Инвестиции в России Текст.: стат. сб. / Гос. ком. Рос. Федерации по статистике (Госкомстат России); М.Н. Сидоров. Офиц. изд. - М.: Госкомстат России, 2001.

53. Инвестиции в России. 2007Текст.: Стат.сб./ Росстат. Офиц. изд. -М.: Росстат, 2007. - 317 с.

54. Инвестиционная политика и развитие машиностроительного комплекса капиталистических стран Текст.: Сб. обзоров / АН СССР. Ин-т науч. информ. по обществ, наукам; сост., отв. ред. В.П. Силаев. М.: ИНИОН АН СССР, 1991. - 143 с.

55. Интенсификация и эффективность производства в машиностроении Текст.: Межвуз. сб. науч. тр. / Завод-втуз при Моск. автомоб. з-де им. H.A. Лихачева; под ред. В.Ф. Палия, Ф. К. Казаковой. М.: МАСИ, 1998.- 144 с.

56. Кабатова Е.В. Лизинг: понятие, правовое регулирование, международная унификация Текст. / Е.В. Кабатова; АН СССР, Ин -т государства и права. М.: Наука, 1991. - 132 с.

57. Кабатова Е.В. Лизинг: правовое регулирование, практика Текст. / Е.В. Кабатова. М.: ИНФРА - М, 1998. - 203 с.

58. Канашевич А.И. Системный подход в политической экономии Текст. / А.И. Канашевич. Минск: Университетское, 1984. - 126 с.

59. Квейд Э. Анализ сложных систем Текст. / Э. Квейд. М.: Советское радио, 1969. - 520 с.

60. Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег Текст. / Дж. М. Кейнс. М.: Гелиос АРВ, 1999. - 352 с.

61. Кикоть И.И. Финансирование и кредитование инвестиций Текст.: учеб. пособие для студентов вузов по специальности «Финансы и кредит» / И.И. Кикоть. Минск: Вышейшая шк., 2003. - 256 с.

62. Классика экономической мысли Текст.: Сб. / В. Петти, А. Смит, Д. Риккардо и др. М.: ЭКСМО - пресс, 2000. - 895 с.

63. Ковалев В.В. Аренда: право, учет, анализ, налогообложение Текст. / В.В. Ковалев. М.: Финансы и статистика, 2000. - 272 с.

64. Ковалев В.В. Курс финансовых вычислений Текст. / В.В. Ковалев, В.А. Уланов. М.: Финансы и статистика, 2001. - 327 с.

65. Кокорев В. Институциональные преобразования в современной России: анализ динамики трансакционных издержек Текст. / В. Кокорев //Вопросы экономики.- 1996. №12. - с. 61-72.

66. Комаров В.В. Инвестиции и лизинг в СНГ Текст. / В.В. Комаров. -М.: Финансы и статистика, 2001. 423 с.

67. Коммерческие банки Текст.: Пер. с англ. / Э. Рид, Р. Коттер, Э. Гилл, Р. Смит; Общ. ред. [пер.] и вступ. ст. [с.5 — 22] В.М. Усоскина. М.: Прогресс, 1983. - 501 с.

68. Коростелева Е.М. Экономика, организация и планирование машиностроительных заводов Текст. / Е.М. Коростелева. М.: Высшая школа, 1984.

69. Коршунов Н.М. Комментарии к ФЗ "О финансовой аренде" Текст. / Н.М. Коршунов. М.: Норма, 2003 - 240 с.

70. Коршунов Н.М. Лизинг. Экономические и правовые основы Текст. /М. В. Карп, Н.М. Коршунов. -М.: Юнити-Дана, 2001. 191 с.

71. Коуз Р. Фирма, рынок и право Текст. / Р. Коуз; пер. с англ. Б. Пинскера; науч. ред. Р. Капелюшников. М.: Дело, 1993. - 192 с.

72. Курс предпринимательства Текст.: Учебник для вузов / В.Я. Горфинкель, В.А. Швандар, Е.М. Купряков и др.; под ред. В.Я. Горфинкеля, В.А. Швандара. М.: Финансы: ЮНИТИ, 1997. - 439 с.

73. Левкович А.О. Формирование рынка лизинговых услуг Текст. /

74. A.О. Левкович. М.: Изд-во деловой и учеб. лит., 2004. - 335 с.

75. Лещенко М.И. Основы лизинга Текст.: Учеб. пособие для студентов вузов / М.И. Лещенко. М.: Финансы и статистика, 2000. - 334 с.

76. Лившиц В.И. Гибкая автоматизация производства в машиностроении: опыт, проблематика, системный подход Текст. /

77. B.И. Лившиц В.И., А.Л. Кривошеин, М.Л. Прегер; Том. политехи. Ин- т им. С.М. Кирова. Томск: Изд-во Том. гос. ун -та, 1989. - 263 с.

78. Макеева В.Г. Лизинг Текст.: учебное пособие по специальности «Менеджмент организации» / В.Г. Макаева. М.: ИНФРА - М, 2003. - 190 с.

79. Малахов С. Трансакционные издержки в российской экономике Текст. / С. Махов // Вопросы экономики. 1997. - № 7. - С. 77-86.

80. Маркс К. Капитал: Критика политической экономии: перевод. Т 1/ К. Маркс. М.: Политиздат, 1988 - 891с.

81. Мархонько В.М. Институциональное направление буржуазной политической экономии Текст.: Критич. анализ / В.М. Мархонько, В.А. Третьяков. Минск: Вышейшая шк., 1981. - 112 с.

82. Маршал А. Принципы экономической науки Текст.: [В Зт.: Пер. с англ. / вступ. ст. Дж. М. Кейнса, с 5 44]. / А. Маршал. - М.: Прогресс. Универс, 1993. - 310 с.

83. Материалистическая диалектика и системность научного познания Текст.: Межвед. сб. науч. тр. / М во высш. и сред. спец. образования ТССР; Редкол.: В.В. Черников (отв. ред.) и др. -Ашхабад: Минвуз ТССР, 1983.- 184 с.

84. Медведков С.Ю. Международный маркетинг американской технологии Текст. / С.Ю. Медведков, Ю.А. Сергеев; отв. ред. В.А. Федорович; АН СССР. Ин-т США и Канады. М.: Наука, 1985. - 191 с.

85. Мельников В.В. Моделирование институциональных изменений в сфере предоставления преференций при размещении государственного заказа Текст. / В.В.Мельников // Экономический вестник Ростовского государственного университета. 2007. Т. 5. № 1.С. 81-94.

86. Милль Д.С. Основы политической экономии Текст.: В 3-х тт.: [пер. с англ.]/ Д.С. Милль; общ. ред. А.Г. Милейковского. М.: Прогресс, 1980- 1981.

87. Мильчакова Н. Развитие неоклассической теории в исследованиях Кеннета Эрроу Текст. / Н. Мильчакова // Вопросы экономики. -1995.-№5.-С. 108-114.

88. Начитов Ф.Я. Лизинг в сфере материально-технического снабжения Текст.: Лекция / Ф.Я. Начитов, Е.А. Конина, В.В. Марчик; Ом. гос. аграр. Ун-т. Омск: Изд-во ОмГАУ, 2001. - 35 с.

89. Нестеренко А.Н. Экономика и институциональная теория = Economy and institutional theory Текст.: [Сб.] / А.Н. Нестеренко; отв. ред. Л.Н. Абалкин; Рос. акад. наук. Ин-т экономики, Ин-т междунар. экон. и полит, исслед. М.: УРСС, 2002. - 415 с.

90. Норт Д. Институты и институциональные изменения и функции экономики Текст. / Д. Норт. М.: Фонд экономической книги «Начала», 1997. - 180 с.

91. Норт Д. Институты и экономический рост Текст.: историческое введение / Д. Норт // THESIS. 1993. - №1. Вып.2. - С. 69-91.

92. Норт Д. Институциональные изменения Текст.: рамки анализа / Д. Норт // Вопросы экономики. 1997. - № 3. - С. 6-17.

93. О лизинге Текст.: Документы и коммент. / Авт. коммент. В.В. Витрянский. М.: ЮРИТ - Вестник, 1999. - 96 с.

94. Овчинникова В.Ф. Лизинг и коммерческий кредит Текст.: перевод с английского / В.Ф. Овчинникова, С.В. Зубина. М.: ИСТ-Сервис. -1994.

95. Олейник А. Н. Институциональная экономика Текст./ А.Н. Олейник. М.: ИНФРАМ. - 2002. - 416 с.

96. Основные показатели инвестиционной и строительной деятельности в Российской Федерации Текст. / Федер. служба гос. статистики. -М.: [б.и.], 2005.

97. Панфилов A.C. Системный подход в организации управления предприятием Текст. / A.C. Панфилов. М.: Знание, 1989. - 63 с.

98. Петрова В. И. Системный анализ себестоимости Текст. / В.И. Петрова. М.: Финансы и статистика, 1986. - 175 с.

99. Покровский И.А. История римского права Текст. / И.А. Покровский; вступ. ст., пер. с лат., науч. ред. А.Д. Рудокваса. Изд. испр., с изм. - СПБ.: Летний сад, 1999. - 533 с.

100. Покропивный С.Ф Эффективность инновационных процессов в машиностроении Текст. / С.Ф. Покропивный, A.B. Савченко, A.A. Сладков; под ред. С.Ф. Покропивного. Киев: Тэхника, 1988. - 136 с.

101. Прангишвили И.В. Системный подход и общесистемные закономерности Текст. / И.В. Прангишвили. М.: СИНТЕГ, 2000. -528 с.

102. Радаев В.В. Российский бизнес: структура трансакционных издержек Текст. / В.В. Радаев // Общественные науки и современность. 1999. - №6. - с. 32-38.

103. Райзберг Б.А. Современный экономический словарь Текст. / Б.А. Райзберг, Л.Ш. Лозовский, Е.Б. Стародубцева. М.: ИНФРА-М,1997. 494 с.

104. Райзберг Б.А. Управление экономикой Текст.: Учебник / Б.А. Райзберг, P.A. Фатхутдинов. М.: ЗАО "Бизнес-школа "Интел-Синтез", 1999. - 783 с.

105. Расчеты экономической эффективности в дипломных и курсовых проектах Текст. / H.H. Фонталин, В.И. Демидов. Минск: Высшая шк., 1984. - 126 с.

106. Расчёты экономической эффективности новой техники Текст.: Справочник/. Под общ. ред. К.М. Великанова. 2-е изд., перераб. и доп. - Д.: Машиностроение. Ленинградское отделение, 1990. - 448 с.

107. Резервы повышения экономической эффективности машиностроительного производства Текст.: Межвуз. науч. сб. / Сарат. политехи, ин-т; Ю. Н. Жевалев. Саратов: СПИ, 1982. - 156 с.

108. Россия и страны мира, 2002 Текст.: стат. сб. / Гос. ком. Рос. Федерации по статистике (Госкомстат России); редкол.: А.Е. Суринов (председатель) и др. М.: Статистика России, 2002. - 398 с.

109. Рудков, А.В. Система показателей для планирования возвратного лизинга Текст. / А.В. Рудков, А.Е. Миллер // Контроллинг, №2 (26), 2008.- с.62-68.

110. Сагайдак А.Э. Земельная собственность и рента Текст. / А.Э. Сагайдак. М.: Агропромиздат, 1991. - 80 с.

111. Садовский В.Н. Основания общей теории систем. Логико-методологический анализ / В.Н. Садовский. М.: Наука, 1974. - 279 с.

112. Сакс Джеффри Д. Макроэкономика. Глобальный подход = Macroeconomics in the global Economy Текст.: Пер. с англ. / Джеффри Д. Сакс, Фелипе Ларрен Б.; Акад. нар. хоз-ва при Правительстве Рос. Федерации. М.: Дело, 1996. - 847 с.

113. Системный анализ в экономике и организации производства Текст.: Учеб. для вузов по спец. «Экон. информатика и АСУ» / С.А. Валуев,

114. В.Н. Волкова, А.П. Градов и др.; под общ. ред. С.А. Валуева, В.Н. Волковой. Л.: Политехника, 1991. - 398 с.

115. Системный подход в современной науке Текст.: (к 100 летию Людвига фон Берталанфи) / отв. ред.: И.К. Лисеев, В.Н. Садовский. -М.: Прогресс - Традиция, 2004. - 561 с.

116. Старик Д.Э. Расчеты эффективности инвестиционных проектов Текст.: Учеб. пособие / Д.Э.Старик: М.: Финстатинформ, 2001. -131 с.

117. Старик Д.Э. Экономическая эффективность машин: Критерии и методы оценки Текст. / Д.Э. Старик, В.И. Родченко, С.А.Сергеев. -М.: Машиностроение, 1991. 208 с.

118. Тавасиева A.M. Лизинг Текст.: экономические, правовые • и организационные основы / A.M. Тавасиева. М.: ЮНИТИ, 2004. -320 с.

119. Тамбовцев В.Л. Институциональные изменения в российской экономике Текст. / В.Л. Тамбовцев// Общественные науки и современность. 1999. - №5. - С. 54-65.

120. Тарушкин А.Б. Институциональная экономика. Идеи и концепции Текст.: учеб. пособие для студентов, обучающихся по специальностям: «Финансы и кредит», «Бухгалт. учет, анализ и аудит», «Мировая экономика» / А.Б. Тарушкин. М.: Питер, 2004. -364 с.

121. Тащев А.К. Эффективность интенсификации машиностроения Текст. / А.К. Тащев, В.Н. Смагин, Л. А. Баев. М.: Машиностроение, 1990. - 94 с.

122. Технико-экономическое планирование на машиностроительном предприятии Текст.: учеб. пособие для вузов по специальности 1709 «Экономика и организация машиностроит. производства» /

123. К.С. Сачко, А.Н. Панин; под общ. ред. К.С. Сачко. Минск: Вышейшая шк., 1982. - 256 с.

124. Уильямсон О. И. Вертикальная интеграция производства: соображения по поводу неудач рынка Текст. / О.И. Уильямсон // Теория фирмы / Под ред. В. М. Гальперина. СПб.: Экономическая школа, 1995. С. 33 - 53.

125. Уильямсон О. И. Частная собственность и рынок капитала Текст. / О.И. Уильямсон // Экономика и организация промышленного производства. 1993. - № 5. С. 66 - 80.

126. Уильямсон О.И. Фирмы и рынок Текст. / О.И. Уильямсон // Современная экономическая мысль. М.: Прогресс, 1981. С. 271 -297.

127. Финансовый лизинг. Магистратура по программе MB A. US AID Текст. / IFC Partnership in Kazakhstan. Алматы. - 2004. - 245 с.

128. Хойер В. Как делать бизнес в Европе Текст.: Пособие для сотрудников внешнетрг. орг., совмест. предприятий, смеш. фирм, кооперативов: [Перевод] / В. Хойер; вступ. ст. Ю.В. Пискулова. -М.: Прогресс, 1992. 252 с.

129. Храмова B.JI. Категориальный синтез теоретического знания Текст. / B.JI. Храмова; АН УССР. Ин-т философии. Киев: Наукова думка, 1984. - 295 с.

130. Чекмарева E.H. Лизинговый бизнес Текст.: Практ. пособие по орг. и проведению лизинговых операций / E.H. Чекмарева. М.: Экономика, 1993. - 127 с.

131. Чертыкин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов Текст. / Е.М. Чертыкин. М.: Business Речь, агенство: Дело, 1992. -319 с.

132. Чертыкин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций Текст. / Е.М. Четыркин; Акад. нар. Хоз-ва при Правительстве Рос. -2-е изд., испр. и доп. М.: Дело, 2001. - 255 с.

133. Шаститко А. Институты как общественные блага Текст. / А. Шаститко // Вестник МГУ. Сер. Экономика. 1996. - № 5. - С. 3739.о о

134. Шумпетер И. Теория экономического развития Текст. / И. Шумпетер. М.: Прогресс, 1982. - 452 с.

135. Экономика отрасли Текст. / A.C. Пелих, В.М. Джуха, A.B. Курицын; под ред. А.С Пелиха. Ростов н/Д: Феникс, 2003. - 446 с.

136. Экономика сельского хозяйства Текст.: учеб. пособие для студентов, обучающихся по специальности 06.08.00 «Экономика и упр. на предприятиях АПК» / В.В. Кузнецов; под ред. В.В. Кузнецова. Ростов н/Д: Феникс, 2003. - 346 с.

137. Экономические проблемы эффективности машиностроения Текст.: Вопр. теории и практики / П.М. Колевских. Красноярск: Красноярск Кн. изд-во, 1980. - 176 с.

138. Эрв М. Послепродажное обслуживание Текст.: Пер. с фр. / М. Эрв; общ. ред. B.C. Загашвили. М.: Прогресс: Универс, 1993. 155с.

139. Ядгаров Я.С. История экономических учений Текст.: Учеб. для студентов, обучающихся по экон. и упр. специальностям / Я.С. Ядгаров; Рос. экон. акад. им. Г.В. Плеханова. 4-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2002. - 479 с.

140. Янковский К.П. Организация инвестиционной и инновационной деятельности Текст.: Выбор стратегии. Разраб. бизнес-пл. Методыанализа / К.П. Янковский, И. Мухарь. СЕК, и др.: Питер, 2001. -448 с.

141. Barzel Y. Measurement costs and the organization of markets / Y. Barzel // Journal of Law and Economics. 1982. - № 25. - c. 15-17.

142. Casson Communication Costs and the Boundaries of the Firm / Casson, Mark, Nigel Wadeson Текст. // International Journal of the Economics of Business. 1998,- № 5. - c. 5-27.

143. Cheung Transaction Costs, Risk Aversion, and the Choice of Contractual Arrangements Текст. / Cheung, Stephen N.S. // Journal of Law and Economics. 1969. - № 12. - c. 23-42.

144. Davidson International Technology Transactions and the Theory of the Firm Текст. / Davidson W.H., McFetridge D.G. // Journal of Industrial Economics. 1984.- № 32. - c. 253-264.

145. Demsetz The Cost of Transacting Текст. / Demsetz, Harold // Quarterly Journal of Economics. 1968. - № 82. - c. 33-53.

146. Duke J. Firm-specific determinants of off-balance sheet leasing: A test of the Smith/Wakeman model Текст. / Duke J., Hunt H., Toy D. // Journal of Business and Management. 2002. - № 8. - c. 335-354.

147. Holmstrom The Firm as an Incentive System Текст. / Holmstrom, Bengt, Paul Milgrom // American Economic Review. 1994. - № 84. - c. 972-991.

148. Joskow The Performance of Long-Term Contracts: Further Evidence From Coal Contracts Текст. / Joskow // Rand Journal of Economics. -1990.-№21.-c. 251.

149. Katz Transaction Costs and the Legal Mechanics of Exchange: When Should Silence in the Face of an Offer Be Construed as Acceptance? Текст. / Katz, Avery // Journal of Law, Economics, and Organization. -1993. -№ 9. -c. 77-97.

150. Krishnan Bankruptcy Costs and the Financial Leasing Decision Текст. / Krishnan, Moyer // Financial Management. 1994. - № 23. - c. 31-42.

151. Modigliani F. The Cost of Capital, Corporation Finance and the Theory of Investment Текст. / Modigliani F., Miller M. // American Economic Review. 1958. - № 48. - c. 261-297.

152. Pitman Specific Investments, Contracts, and Opportunism: The Evolution of Railroad Sidetrack Agreements Текст. / Pitman, Russell // Journal of Law and Economics. 1991. - № 34. - c. 565-589.

153. Skinner Leasing issues and provisions in the face of catastrophic loss: A post-11 September discussion Текст. / Skinner, Schear, Katz // Journal of Corporate Real Estate. 2002. - № 4. - с. 112 - 121.

154. Wiggins The Comparative Advantage of Long-term Contracts and Firms Текст. / Wiggins, Steven // Journal of Law, Economics, and Organization. 1990. - № 6. - c. 155-170.

155. Williamson The Organization of Work Текст. / Williamson, Oliver // Journal of Economic Behavior and Organization. 1980. - № 1. - c. 538.

156. Williamson О. E. Transaction-costs economics: the governance of contractual relations Текст. / Williamson, Oliver //Journal of Law and Economics. 1979. - № 2.

157. Williamson Credible Commitments: Using Hostages to Support Exchange Текст. / Williamson, Oliver // American Economic Review. -1983.-№ 73.-е. 519-540.

158. Williamson The Logic of Economic Organization Текст. / Williamson, Oliver // Journal of Law, Economics, and Organization. 1988. - № 4. -c. 65-94.