Система управления совокупным риском коммерческого банка тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, кандидат экономических наук Хмелевская, Ирина Андреевна

• Хмелевская, Ирина Андреевна
• кандидат экономических наук
• 2006

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Хмелевская, Ирина Андреевна

Введение

Глава 1. Идентификация типичных банковских рисков

1.1 .Сущность и классификация типичных банковских рисков

1.2.Особенности идентификации типичных банковских рисков

1.3.Характеристика совокупного риска коммерческого банка

Глава 2. Организация системы управления рисками в коммерческом 53 банке

2.1.Принципы и задачи построения системы управления банковскими 53 рисками, характеристика основных этапов

2.2.Особенности оценки, управления и мониторинга кредитного риска банка

2.3.Определение уровня риска по операциям с банками - контрагентами

Глава 3. Взаимосвязь некредитных типичных рисков и совокупного 92 риска коммерческого банка

3.1 .Методика мониторинга и контроля операционного риска

3.2.Оценка влияния рыночного риска на совокупный риск коммерческого 103 банка

3.3.Влияние риска ликвидности на совокупный риск банка

3.4.Интегрированная система управления совокупным риском 133 Заключение 137 Список литературы 140 Приложения

Г. v

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Система управления совокупным риском коммерческого банка»

Актуальность темы исследования

Банковский бизнесе отличатся высокорискованностью и подразумевает принятие банком определенных рисков. При этом, коммерческие банки, как и вся российская банковская система в целом, призваны олицетворять финансовую устойчивость, надежность и безопасность. Поэтому, деятельность коммерческого банка предполагает необходимость внедрения приемлемых и проверенных методов оценки рисков, выявление критериев, позволяющих идентифицировать существенные риски, осуществление реализации отлаженной системы принятия управленческих решений, позволяющих достигать рационального соотношения и рисков и доходности банковского бизнеса.

Эффективная организация системы управления рисками должна позволять менеджменту банка выявить, локализовать, измерить и проконтролировать риски, учитывать их влияние на совокупный риск банка. Организация системы управления риском реализуется через конкретные мероприятия, осуществляемые на различных уровнях управления. Она подразумевает структурирование элементов, к которым можно отнести идентификацию рисков, выявление операций и подразделений, генерирующих риск, разработку методов оценки и контроля каждого из типичных рисков, создание комплекса мероприятий по управлению типичными рисками.

Поэтому разработка методологических основ организации системы управления рисками коммерческого банка была и остается актуальной задачей, позволяющей достичь необходимого уровня финансовой устойчивости банка, соответственно, более высокий уровень рейтинга.

Цели, задачи и логика исследования.

Целью настоящей работы является разработка комплексного подхода по организации системы управления совокупным риском в коммерческом банке. Адекватная система управления позволяет обеспечивать четкое разделение «генераторов» рисков, включая оценку каждого из типичных рисков и управления ими, а также определение влияние каждого из них на уровень совокупного риска банка.

Соответствующий выбор цели обуславливает перечень поставленных задач и логику исследования: идентифицировать и систематизировать типичные банковские риски; определить влияние типичных рисков на совокупный риск банка; обозначить элементы системы управления совокупным риском; проанализировать модели оценки типичных банковских рисков; разработать методы управления совокупным риском. Теоретическая основа исследования.

В качестве теоретической основы исследования использовался широкий круг работ зарубежных и отечественных экономистов по проблеме оценки и управления банковскими рисками, положения нормативных и законодательных актов, определяющих основные ограничения "рисков с точки зрения регулирующих и контролирующих организаций. Эмпирическую основу исследования составляют результаты апробации методик оценки рисков заемщиков, банков-контрагентов, статистические данные, публикуемые информационно-аналитическими агентствами. Методологическая основа исследования.

Методологическая основа диссертационной работы определяется как особенностями объекта исследования, так и синтезом фундаментально-теоретического и конкретно-практического анализа. Методологическую основу исследования составляет комплексный подход к управлению рисками банка. Подход предусматривает рассмотрение управления рисками как с позиций принятия банком оптимизационных управленческих решений, так и с позиций реализации этих решений через организационную структуру. Из этих особенностей вытекает сочетание метода собственно экономического анализа с методами системного анализа функционирования банков. Объект и предмет исследования.

Объект исследования представлен в виде системы управления рисками в коммерческом банке. Предмет исследования - процессы оценки и управления типичными рисками, их интеграция в рамках риск-менеджмента, построение комплексной системы управления совокупным риском банка. Научная новизна исследования.

Наличием научной новизны или отдельных ее элементов характеризуются следующие результаты исследования: сформулирована авторская трактовка понятия - совокупный риск коммерческого банка; представлена характеристика системы управления банковскими рисками, включающая как систему органов и субъектов управления, так и методы и инструменты выявления, идентификации, оценки, мониторинга и минимизации рисков; обоснованы принципы организации системы управления рисками, в частности: соответствие рисков масштабам и характеру деятельности банка; взаимосвязь и взаимозависимость типичных рисков; идентификация и минимизация риска по каждому банковскому продукту; динамичная основа построения системы управления совокупным риском; выявлены элементы системы управления рисками, а именно: оценка типичных рисков с целью обоснования возможного их влияния на совокупный риск; методы оценки и прогнозирования, инструментарий по ограничению и снижению типичных рисков, мониторинг, прогнозирование типичных рисков и совокупного риска; управленческая отчетность; унифицированные информационные потоки; наличие адекватной организационной структуры процессу организации управления рисками; систематизированы основные этапы процесса управления банковскими рисками: выявление и идентификация типичных рисков; оценка типичных рисков и совокупного риска; минимизация совокупного риска и принятие его приемлемого уровня; мониторинг и многоуровневый контроль рисков; предложена классификация типичных рисков коммерческого банка, состоящая из кредитного риска, фондового риска, валютного риска, процентного риска, операционного риска, правового риска, репутационного риска, стратегического риска и риск ликвидности.

Апробация работы.

Основные положения диссертации опубликованы в статьях общим объемом 1,5 п.л. Результаты исследования докладывались на международной научно-практической конференции «Экономическая наука в начале третьего тысячелетия: история и перспективы развития», посвященной 65-летию экономического факультета Санкт-Петербургского государственного университета 22-24 сентября 2005 года.

Структура диссертации.

Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка используемой литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Хмелевская, Ирина Андреевна

Выводы

Система управления совокупным банковским риском должна обеспечить решение основных задач: оптимизировать соотношение потенциальных возможностей, рисков, размера капитала и темпов роста банка; реализовывать системный подход к оценке и управлению рисками; соотносить риски и потенциальные возможности для достижения наилучших результатов; улучшать управляемость банка на основе адекватного контроля. Конечная цель создания системы управления рисками заключается в увеличении стоимости банка. Задачей максимум становится реальное увеличение стоимости банка за достаточно короткий промежуток времени путем решения следующих задач: достижением конкурентных преимуществ на основе интеграции управления рисками в процесс планирования и стратегического управления, применением более жесткого подхода оценки рисков, оптимизацией процесса распределения капиталов и ресурсов, соотнесением рисков с основными направлениями деятельности, осознанным принятием рисков; повышением эффективности банковского бизнеса путем прогнозирования и выявления неопределенностей, определением эффектов от различных стратегий, повышением прозрачности рисков для заинтересованных сторон, постоянным их мониторингом.

Построение адекватной системы управления рисками коммерческого банка обуславливает необходимость системного подхода, определения последовательных задач и выявления структурирующих элементов системы.

Заключение

Построение эффективной системы управления рисками требует адекватной идентификации банковских рисков. К типичным банковским рискам относятся следующие риски: кредитный риск, фондовый риск, валютный риск, процентный риск, риск ликвидности, операционный риск, правовой риск, репутационный риск, стратегический риск, совокупный риск. Определим каждый из видов типичного банковского риска: кредитный риск — риск возникновения у кредитной организации убытков неисполнения, несвоевременного либо неполного исполнения должником финансовых обязательств перед банком; фондовый риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения рыночных цен на фондовые ценности торгового портфеля и производные финансовые инструменты под влиянием факторов, связанных как с эмитентом фондовых ценностей и производных финансовых инструментов, так и с общими колебаниями цен на финансовые инструменты; валютный риск - риск убытков вследствие неблагоприятного изменения курсов иностранных валют или драгоценных металлов по отрытым банком позициям в иностранных банках или драгметаллах; процентный риск - риск возникновения финансовых потерь (убытков) вследствие неблагоприятного изменения процентных ставок по активам, пассивам и внебалансовым инструментам банка; риск ликвидности - риск убытков вследствие неспособности банка обеспечить исполнение своих обязательств в полном объеме, возникает в результате несбалансированности финансовых активов и финансовых обязательств банка или возникновение непредвиденной необходимости немедленного и единовременного исполнения банком своих финансовых обязательств; операционный риск - риск возникновения убытков в результате несоответствия характеру и масштабам деятельности банка или требованиям действующего законодательства внутренних порядков и процедур проведения банковских операций и других сделок, их нарушения служащими банка, несоразмерности, недостаточности функциональных возможностей применяемых банком информационных, технологических и других систем и их отказов, в результате воздействия внешних событий; правой риск - риск возникновения у банка убытков вследствие несоблюдения требований нормативных актов и заключенных договоров, допускаемых правовых ошибок при осуществлении правовых актов, несовершенство правовой системы, нарушения контрагентами нормативных правовых актов и условий заключенных договоров; репутационный риск - риск возникновения у банка убытков в результате уменьшения числа клиентов и контрагентов вследствие формирования в обществе негативного представления о финансовой устойчивости банка, качестве оказываемых услуг или деятельности в целом; стратегический риск - риск возникновения у банка убытков в результате ошибок, допущенных при принятии решений, определяющих стратегию деятельности и развития банка, и выражающихся в недостаточном учете возможных опасностей, которые могут угрожать деятельности банка, недостаточно обоснованном определении перспективных направлений деятельности банка, отсутствии необходимых ресурсов или организационных мер для обеспечения стратегических целей.

Совокупный риск - риск возникновения у банка убытков и потерь по всей совокупности принятых банком типичных банковских рисков. Совокупный банковский риск отражает необходимость определения влияния каждого из вышеобозначенных типичных рисков на банк, как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе. Совокупный банковский риск включает в себя отдельно взятые типичные банковские риски.

Структура совокупного банковского риска зависит от видов и объемов проводимых банком операций и от качества управления типичными банковскими рисками, в том числе от эффективного подхода к минимизации банковских рисков. В составе совокупного банковского риска, как правило, преобладает тот риск, который связан с активными операциями банка, занимающими наибольший удельный вес в составе «чистых» активов.

На совокупный банковский риск могут оказывать существенное влияние и другие виды типичных банковских рисков, как финансового, так и нефинансового происхождения. Такое влияние финансовых рисков на совокупный банковский риск будет оказываться в том случае, если качество управления отдельными видами рисков находится на низком уровне, при этом, удельный вес операций, содержащих финансовые риски, не будет иметь существенного значения. Исходя из сложившейся банковской практики, наибольшее влияние на величину совокупного банковского риска оказывают кредитный риск, операционный риск и риск ликвидности.

Совокупный банковский риск - риск возникновения убытков и потерь по всей совокупности принятых типичных банковских рисков. Совокупный банковский риск включает в себя все типичные банковские риски. Структура совокупного банковского риска зависит от видов и объемов проводимых операций и от качества управления конкретными типичными банковскими рисками, в том числе от эффективного подхода к минимизации банковских рисков. В составе совокупного банковского риска, как правило, преобладает тот риск, который связан с активными операциями, занимающими наибольший удельный вес в составе «чистых» активов.

На совокупный банковский риск могут оказывать существенное влияние и другие виды типичных банковских рисков. Исходя из сложившейся банковской практики, наибольшее влияние на величину совокупного банковского риска оказывают кредитный риск, операционный риск, риск ликвидности.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Хмелевская, Ирина Андреевна, 2006 год

1. Альгин А.П. Грани экономического риска. — М.: Знание, 1991.

2. Амелин И.Э., Соколов С.Н. Актуальные вопросы лимитной политики банка. Банковское дело, 2000, №5.

3. Амелин И.Э., Царьков В. А. Мониторинг перспективной ликвидности банка. Материалы семинара, www.bankclub.ru.

4. Антипова О.Н. Контроль за рисками концентрации. Банковское дело, 1998, №1.

5. Антипов О.Н. Регулирование рыночных рисков. Банковское дело, 1998, №3.

6. Ачкасов И.А. Типы валютных операций и другие виды сделок на международных денежных рынках. М.: Консалтбанкир, 1995.

7. Ашкинадзе А. Использование системы «Контур Корпорация. Финансовое управление» для управления рыночными рисками. -Аналитический банковский журнал №11, 2002.

8. Базовые принципы эффективного надзора за банковской деятельностью. Консультативное письмо Базельского комитета по банковскому регулированию. Базель, сентябрь, 1997.

9. Балацкий Е. Проблемы управления кредитными рисками. -Проблемы теории и практики управления, 1998, №4.

10. Банки и банковские операции/Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. — М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.

11. Банковское дело: Стратегическое руководство. Под ред. Платонова, Хиггинса. М., 1998.

12. Банковская энциклопедия/Под ред. С.И. Лукаш, Л.А. Малютиной. — Днепропетровск: Баланс-Аудит, 1994.

13. Баранова Т.М., Волков Ю.Ю. Лимиты открытой валютной позиции и их роль в системе банковского и валютного регулирования. -Банкир, 1998, №8.

14. Велик E.B. Реинжиниринг процесса управления кредитными рисками. Бухгалтерия и банки, №10, 2001, с.25-46.

15. Большой экономический словарь/Под ред. Азрилияна А.Н. 4-е изд. доп. и перераб. М.: Институт новой экономики, 1999.

16. Бор М.З. Стратегическое управление банковской деятельностью.

17. Бухтин М.А. Системы оценки и управления банковскими рисками. Риск ликвидности. Специализированный аналитический журнал «Оперативное управление и стратегический менеджмент в коммерческом банке», 2002, №6; 2003, №1.

18. Бичурин О.М. Управление валютными рисками на российском финансовом рынке. СПб.: СПбГУ. - автореферат диссертации. - 2005г.

19. Булатова P.JL Математические методы статистики и нелинейной динамики для оценки валютных рисков на базе предпрогнозного анализа. -СГУ. автореферат диссертации. - 2005г.

20. Васютович А., Сотникова Ю. Рыночный риск: измерение и управление. Банковские технологии, 1998, №1.

21. Виниченко И. Риск процентной ставки. Банковские технологии, 1998, №5.

22. Волошин И.В. Оценка риска и рейтинга ликвидности банков. -Корпоративные системы.

23. Воронцовский A.B. Управление рисками, СПб.: ОЦЭиМ, 2004.458с.

24. Гаджиев Ф.Р. Управление валютными рисками. Деньги и кредит, 1999, №9.

25. Гамза В.А. Методологические основы системной классификации банковских рисков. Банковское дело, 2001, №6.

26. Горских И.И. Методика определения рейтинга кредитной заявки. Банковское дело, 1999, №7.

27. Грум Дж. Банковские риски это реальность. - Вестник АРБ, №11,2002.

28. Гусев A.A. Некоторые концептуальные вопросы дистанционного анализа банков. Материалы семинара 15 ноября 2001г./ www.mbkcentre.com.

29. Гусев A.A. Практическое пособие по дистанционному анализу банков. — www.mbkcentre.com.

30. Гордеев С.П. Конфиденциальность банковской информации в системе управления рисками российских банков. Иваново. - ИГХТУ. -автореферат диссертации - 2005г.

31. Долан Э.Дж. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика. СПб.: Литера Плюс, 1994, с.14.

32. Загорий Г.В. О методах оценки кредитного риска. Деньги и кредит, 1997, №6.

33. Зайцева Н.В. Оперативный анализ риска потери ликвидности в коммерческом банке. Деньги и кредит, 2000, №2.

34. Зражевский В.В. Принципы управления рыночными рисками в коммерческом банке. Материалы семинара «Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитной организации», http://www.bankclub.ru/.

35. Иванов В.В. Как оценить ликвидность банка. Банковское дело в Москве, 2001, №3.

36. Иванов В.В. Экспресс-анализ ликвидности. Банковское дело, 2001, №10.

37. Иванов В.В. Экспресс-анализ ликвидности кредитной организации. Семинар «Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитных организаций», МГТУ ЦБ РФ, www.mbkcentre.com.

38. Иванов В.В., Фаррахов И., Есенин С., Костин П. Оценка деятельности и финансовой устойчивости кредитных организаций

39. Методическое пособие к семинару-практикуму, М.: Институт компьютерных технологий, 2002.

40. Иванова Н. Оценка кредитоспособности заемщика. // Бухгалтерия и банки. №8.- 2005.

41. Инструкция ЦБ РФ от 22.05.1996 №41 «Об установлении лимитов открытой валютной позиции и контроле за их соблюдением уполномоченными банками РФ» (с изменениями на 19.04.00).

42. Инструкция ЦБ РФ от 01.10.97 №1 «О порядке регулирования деятельности банков».

43. Инструкция №110-И от 16.01.04 «Об обязательных нормативах банков».

44. Инюшин С. Экономический аспект управления ликвидностью коммерческого банка. Бухгалтерия и банки, 2002, №7.

45. Касаткин Г. Рынок акций нефтегазодобывающих компаний. -Экономика и жизнь, 1995, №2.

46. Ковалев В.В. Финансовый анализ. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 1999.

47. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 1996.

48. Коротков П.А. Опыт и проблемы управления рисками в кредитных организациях. Деньги и кредит, 1997, №7.

49. Кредиты для своих. Эксперт, 2001,№39 (www.expert.ru/expert/current/data/tend 1 .shtml).

50. Кредиты для своих. (Раздел экономика и финансы/Новости) -Эксперт, 2001, №39.

51. Криночкин Д. Системный подход к управлению риском несбалансированной ликвидности КБ. Аналитический банковский журнал, 2001, №6 (73).

52. Криночкин Д. JT. Проблема анализа банковских рисков в неравновесных ситуациях. Банковские услуги №10, 2001, с.22-28.

53. Кузнецов В. Измерение финансовых рисков. Банковские технологии, 1997, №9.

54. Кузьмин И.Г., Сазонов А.Ю. К вопросу об оценке кредитоспособности заемщика. Деньги и кредит, 1997, №7.

55. Купчинский В.А. Установление лимитов кредитного риска: новая методология. Бизнес и банки № 45, 1998.

56. Купчинский В.А., Улинич A.C. Система управления ресурсами банков. М.: Экзамен, 2000.

57. Куштуев A.A. Показатели платежеспособности и ликвидности в оценке заемщика. Деньги кредит, 1996, №12.

58. Применение Инструкции от 22.05.1996 №41 «Об установлении лимитов открытой валютной позиции и контроле за их соблюдением уполномоченными банками РФ» Деньги и кредит, 1997, №2.

59. Кох Т. Управление банком. Уфа.

60. Лаврушин И.О., Банковское дело. М: Росто, 1992.

61. Ларионова И.В. Методы анализа процентного риска. -Бухгалтерия и банки, 2000, №6.

62. Ларионова И.В. Методы управления рисками кредитной организации и способы их ограничения. Бизнес и Банки, М.: 2000, №40.

63. Лукин А. Источники внутренних резервов банков. -Аналитический банковский журнал, 2001, №6.

64. Лебедева Т.В. Противодействие легализации доходов полученных преступным путем, и финансирование терроризма как элемент управления банковскими рисками. СПб.: СПбГУЭФ. - Диссертация на соискание .-2005г.

65. Маслеченков Ю.С. Бизнес-диагностика проблемного клиента банка: методические рекомендации по оценке и прогнозированию. -Аналитический банковский журнал, 2001, №9.

66. Маслеченков Ю.С. Финансовый менеджмент в коммерческом банке. Книга вторая. М.: Перспектива, 1996.

67. Материалы семинара «Проблемы формирования лимитной политики коммерческого банка» 22.03.00. -М.: Диалог-МГУ, 2000.

68. Методические рекомендации «По организации управления правовым риском и риском потери деловой репутации в кредитных организациях и банковских группах».

69. Морковкин А. Кредитные деривативы как инструмент управления кредитным риском. // Бухгалтерия и банки. №7, №8 - 2005.

70. Москвин В.А. Создание эффективного механизма инвестиционного кредитования. Банковское дело, 1998, №4.

71. Москвин В.А. Организация кредитования инвестиционных проектов в коммерческом банке. Банковское дело, 1998, №8.

72. Москвин В.А. Система рисков при инвестиционном кредитовании предприятий. Банковское дело, 1998, №2.

73. Масютин С.А. Умеем ли мы оценивать финансовую отчетность предприятий. ЭКО, 1997, №5.

74. Найт Ф.Х. Риск, неопределенность и прибыль. М.: Дело. 2003.

75. Нерадовский В. Ликвидность и платежеспособность кредитной организации в ординальном измерении. Банковские технологии, 2001, №6.

76. Панова Г.С. Кредитная политика коммерческого банка. Москва, Дис., 1997.

77. Первозванский A.A., Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: расчет и риск. — М.: Инфра-М, 1994.

78. Петров A.B., Зарипов И.А. Финансовые риски: оценка и методы управления. — Специализированный методический журнал «Расчеты и операционная работа в коммерческом банке», 2001, №11.

79. Письмо Банка России «О введении в действие Положения «Об организации внутреннего контроля в банках» от 28.08.1997 г. N 02- 372.

80. Письмо №70-Т от 23.06.04 «О типичных банковских рисках».

81. Письмо Центрального Банка Российской Федерации №139-Т «О рекомендациях по анализу ликвидности кредитных организаций».

82. Положение №242-П от 16.12.03 «Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах»

83. Положение №205-П от 05.12.02 «О правилах ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории РФ».

84. Положение №232-П от 09.07.03 «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери».

85. Положение №254-П от 26.03.04 «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности».

86. Положение ЦБ РФ от 24.09.1999 №89-П «О порядке расчета кредитными организациями размера рыночных рисков».

87. Поморина М.А., Петунин И.М. К вопросу об управлении процентным риском. Материалы семинара, vyww.bankclub.ru.

88. Поморина М.А., Петунин И.М. Методы оценки и управления процентным риском. Банковское дело, 1999, №11.

89. Пономарева H.A. Формирование системы лимитов банка для работы на денежном рынке. Банковское дело, 1998, №9, с. 18-20.

90. Порох А. Корпоративный риск менеджмент: интегрированное управление рисками. Материалы семинара «Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитной организации», М.: 2001.

91. Приказ Банка России N 02-378 от 29.08.97. Об утверждении Указаний о порядке организации внутреннего контроля в кредитных организациях участниках финансовых рынков.

92. Пустовалова Т.А. Теория и практика управления рисками коммерческого банка: диссертация канд. эк. наук- СПбГУ-СПб. 1999.

93. Рогов М.А. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2001,с.12.

94. Роуз П. Банковский менеджмент. М., 1995.

95. Сажина М.А., Майстренко A.B. Условия кредитоспособности российских предприятий. Финансы, 1998, №8.

96. Сафонов B.C. Об управлении рисками в валютных дилинговых операциях. Бухгалтерский учет в кредитных организациях, 1998, №8.

97. Семенков Д.А. Риск-менеджмент в коммерческом банке: его роль и значимость. — Банковские услуги, №4, 2000, с.17-20.

98. Симановский А.Ю. Регулирование валютного риска: открытая валютная позиция. Деньги и кредит, 1997, №2.

99. Синки, Дж. Управление финансами в коммерческом банке. М.: Catallaxy, 1994.

100. Соколинская Н.Э. Валютные риски и методы их регулирования. -Банковское дело, 1997, №9.

101. Суверов С. Анализ инвестиционной привлекательности предприятия. — Рынок ценных бумаг.

102. Судаков A.A. Проблемы систематизации анализа рисков финансово-аналитической службой коммерческого банка. Выступления участников семинара «Проблемы организации финансово-аналитической службы в коммерческом банке» / Вестник АРБ, 2001, №17.

103. Супрунович Е. Б. Риск-практикум. Основы управления рисками. -http://www.bankclub.ru/librarv.htm?id=8.

104. Супрунович Е.Б. Лимитирование рисков ликвидности. -Банковское дело, 2001, №9.

105. Супрунович Е.Б., Киселева И.А. Управление рыночным риском. -Банковское дело, 2003 №1.

106. Суская Е.П. Оценка риска банка при кредитовании юридических лиц. Банковское дело, 1998, №2.

107. Толковый словарь рыночной экономики. — М.: Глория, 1993.

108. Указание № 1379-У от 16.01.04 «об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточности для участия в системе страхования банковских вкладов».

109. Указание №1376-У от 16.01.04 «О перечне, формах и порядке составления форм отчетности кредитных организаций в Центральный банк Российской Федерации».

110. Философов JI. Как оценивать предприятие? Реформа, 1992,10.

111. Финансовый менеджмент / Под ред. акад. Г.Б. Поляка. — М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997.

112. Халилова М.Х., Селюминов А.Г. Система риск-менеджмента в коммерческом банке. Учебное пособие. СПб.: Инфо-да, 2003, 62 с.

113. Халилова М.Х., Шепель Н.И. Организация системы управления рисками в коммерческом банке. СПб.: ОЦЭиМ, 2005, 50 с.

114. Хованов Н.В. Математические модели риска и неопределенности. -СПбГУ, 1998.

115. Челноков В.А. Букварь кредитования. М., Антидор, 1996.

116. Ширинская Е.Б. Операции коммерческих банков и зарубежный опыт. М.:, Финансы и статистика, 1993.

117. Ширинская Е.Б., Пономарева H.A., Купчинский В.А. Финансово-аналитическая служба в банке. М.: ФБК-Пресс, 1998, с. 39-44.

118. Щербакова О. Диагностика предприятия Рынок ценных бумаг, 1999, №9.