Совершенствование системы управления рисками российских коммерческих банков в переходной экономике тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, кандидат экономических наук Евдокимов, Валерий Федорович

• Евдокимов, Валерий Федорович
• кандидат экономических наук
• 2003

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Евдокимов, Валерий Федорович

Введение.

Глава 1. Теоретические основы управления рисками в банковской деятельности.

1.1 .Особенности реализации банковской деятельности в переходной экономике.

1.2. Определение риска в банковской деятельности.

1.3. Взаимосвязь банковских рисков и возможности их оценки.

Глава 2. Управление рисками в банковском деле.

2.1. Система управления кредитным риском.

2.2. Управление риском в рамках управления активами и пассивами.

2.3. Анализ процентного риска в банковской практике.

Глава 3. Стратегия совершенствования системы банковских расчетов на этапе переходного периода развития экономики.

3.1. Моделирование оценки банковских рисков.

3.2. Разработка модели оценки банковских рисков объекта размещения ресурсов банка.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Совершенствование системы управления рисками российских коммерческих банков в переходной экономике»

Актуальность темы исследования. В настоящее время банковская система России претерпевает глубокие изменения. Она является одной из важнейших и неотъемлемых структур рыночной экономики. Развитие деяч тельности банков — необходимое условие реального создания рыночного механизма. При этом банки, проводя денежные расчеты, кредитуют хозяйство, выступая посредниками в перераспределении капиталов, существенно повышают общую эффективность производства, способствуют росту производительности общественного труда.

В течение последних нескольких лет банковский сектор России развивался очень высокими темпами. При этом наблюдался преимущественно бурный рост числа коммерческих банков, в то время как качественные изменения в организации их работы были весьма незначительны. Кредитная система нашей страны переходит на качественно новый этап своего развития, э когда в условиях жесткой конкуренции банки для сохранения своего положения на рынке вынуждены создавать принципиально новые организационные структуры, использовать новейшие банковские технологии. В этой ситуации особую актуальность приобретают исследования, направленные на разработку целостного подхода к оптимизации банковской деятельности в условиях нестабильной внешней среды.

Актуальность и не разработанность перечисленных проблем предопределили выбор темы диссертации и круг решаемых в ней задач.

Проблема исследования. Надежная банковская и финансовая система является основным стержнем в развитии и успешном функционировании рыночной экономики и необходимой предпосылкой роста и стабильности экономики в целом. Эта система является основной, мобилизующей и распределяющей сбережения общества и облегчающей его повседневные операции. Следовательно, хотя структурный подход от централизованно планируемой и контролируемой экономики к экономике, функционирующей в соответствии с рыночными принципами, включает в себя многие элементы, самое главное создать надежную банковскую и финансовую систему. Построение такого з банковского механизма возможно лишь путем восстановления утраченных рациональных принципов функционирования кредитных учреждений, принятых в цивилизованном мире и опирающихся на многовековой опыт рыночных финансовых структур, а также использование новых технологий в ч системе банковских расчетов.

Главной причиной слабости банковского сектора является кризисное состояние экономики, сопровождаемое кризисом доверия общества к кредитным институтам, но также к нему привели и собственные тактические ошибки банков.

Степень научной разработки проблемы. До недавнего времени экономическая наука в нашей стране в основном была ориентирована на проблемы управления материальными ресурсами производства. В этой области накоплен значительный опыт и сделано немало выдающихся открытий, имеющих общемировое значение. В то же время теория и практика управления финансовыми активами является сравнительно новой областью, значение которой будет неуклонно возрастать по мере развития и становления еще во многом несовершенного, но уже функционирующего рынка капиталов, его интеграцией в мировую финансовую систему.

Вместе с тем, развитие экономической науки в странах с рыночной ориентацией в последние десятилетия во многом проходило под знаком зарождения и становления теории финансового инвестирования, составляющей фундаментальную основу современного менеджмента как в финансово-кредитной, так и производственной сферах. Подтверждением этого факта могут служить Нобелевские премии, присуждавшиеся в 80-90-х гг. за разработку ее теоретических положений, фундаментальных концепций и моделей (Дж.Дебре, К. Эрроу, Г. Маркович, М. Миллер, Ф. Модильяни, У. Шарп, Д.Тобин, Р. Мертон, М. Шоулз и др.).

Однако в нынешних условиях достижения западной мысли не могут полностью удовлетворить потребности российской науки и практики. Они применимы лишь в той части, которая отвечает специфике переходного периода. В этой связи остро необходимы фундаментальные исследования, направлен4 ные на дальнейшее развитее теории, методологии и научного аппарата банковского менеджмента и ориентированные на современные потребности отеч» явственной практики с учетом ее специфики.

Следует отметить, что в последнее время наблюдается значительный интерес со стороны научных школ и отдельных ученых к проблеме эффективного управления финансовыми инвестициями. Однако при этом затрагиваются лишь отдельные стороны проблемы, отсутствуют комплексность и системность в исследованиях. За рамками рассмотрения по-прежнему остается ряд вопросов, имеющих огромное теоретическое и практическое значение уже сегодня и призванных сыграть определяющую роль в будущем. В частности, мало внимания уделяется роли современных информационных технологий и различным аспектам их применения в инвестиционной деятельности.

Вступление отечественной экономики на путь рыночных преобразований, ее развитие в русле общемировых тенденций и направлений обусловливает т необходимость их детального изучения и анализа. Для реализации экономической реформы в России необходимо использование опыта банковской работы, который накоплен в странах рыночной экономики, причем простое копирование западных банковских технологий и методов денежно-кредитной политики невозможно, прежде всего, из-за несопоставимости экономических условий. В связи с этим особенно важным и актуальным представляется выявление конструктивных подходов в организации банковского дела за рубежом, адекватных современной переходной экономике России.

Цель диссертационного исследования состоит в том, чтобы на основе изучения и обобщения отечественной и зарубежной теории и практики сформулировать и обосновать развитие системы управления рисками российских коммерческих банков в переходной экономике.

Объектом исследования являются объективные закономерности формирования системы денежно-кредитных отношений на макро- и микроуровне.

В качестве предмета исследования выступают условия и факторы, имеющие важное и определяющее значение в формировании организационно-экономического механизма и его влияние на развитие денежных и кредитных отношений.

Для достижения намеченной цели в работе были поставлены следующие задачи: ч

• проанализировать современное состояние и особенности реализации банковской деятельности на этапе переходного периода развития экономики;

• определить условия и факторы, формирующие банковскую деятельность применительно к Российской действительности;

• определить взаимосвязь банковских рисков и возможности их оценки;

• исследовать существующую систему управления риском в рамках управления активами и пассивами;

• разработать модели оценки банковских рисков объекта размещения ресурсов банка;

• сформулировать направления совершенствования системы банковских расчетов на этапе переходного периода развития экономики России.

Теоретическую и методологическую основу диссертационной работы составили фундаментальные положения современной экономической теории, принципы научного познания и системного подхода. При решении конкретных задач использовались: системный анализ, методы сравнительного анализа, управленческого анализа и других разделов экономической науки.

В качестве методологической основы исследования также использованы законодательные акты, содержащиеся в Гражданском кодексе РФ и нормативно-правовые документы, регулирующие кредитно-денежную систему обращения.

Информационную базу диссертационного исследования составили данные государственной статистики, публикации в финансово-экономических периодических изданиях.

Научная новизна исследования заключается в обобщении, существенном дополнении и развитии сложившейся методологии формирования организационно-экономического механизма устойчивого развития системы б управления рисками российских коммерческих банков в современных условиях переходной экономики.

Элементы новизны содержат следующие положения диссертации:

• определены основные элементы системы управления рисками в банковской деятельности и подходы к внедрению процедур выявления и измерения риска;

• систематизированы принципы построения системы управления кредитным риском и требования к контролю рисков в рамках кредитной политики;

• теоретически обоснована и уточнена сущность оценки стоимости кредита и влияние кредитного риска на доходность кредитного портфеля;

• определена степень допустимости общего размера риска и разработан процесс моделирования оценки банковских рисков;

• уточнен алгоритм разработки модели оценки рискованности объекта размещения ресурсов банка.

Практическая значимость исследования заключается в том, что содержащиеся в нем положения, выводы и практические рекомендации ориентированы на широкое использование при разработке программ совершенствования и других задач, связанных с устойчивым развитием организационно-экономического механизма системы управления рисками в банковской деятельности в рамках кредитной политики. А также в преподавании курсов «Финансы, денежное обращение и кредит», «Финансовый менеджмент», «Организация и финансирование инвестиций».

Апробация и внедрение результатов исследования. Теоретические положения и практические рекомендации, разработанные в диссертационном исследовании отражены в публикациях автора в трех статьях общим объемом 7.6 пл.)

Общая структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы.

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Евдокимов, Валерий Федорович

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. В настоящее время в России не развит рынок капиталов в целом и инвестиций в реальный сектор экономики в особенности. Главным сдерживающим фактором является риск невозврата вложенных средств, определяемый самим объектом вложений, т.е. российским предприятием. Основной причиной завышения банками риска невозврата вложенных средств является неразвитость банковских технологий оценки рискованности конкретного объекта размещения ресурсов банка.

2. В финансовой теории риск чаще всего рассматривается как неопределенность в предсказании результата проведения операции, возможности его отклонения от ожидаемого или планируемого значения. Вместе с тем банковский риск более целесообразно рассматривать как стоимостное выражение вероятностного события, ведущего к потерям. Проведение операций с финансовыми активами на рынке капиталов влечет за собой возникновение различных видов риска. В качестве таких рисков определены: кредитный риск, валютный риск, процентный риск, инвестиционный риск, риск упущенной выгоды, риск банковских злоупотреблений. Мы рассматриваем только банковский риск невозврата размещенных ресурсов, который именуем ссудным риском.

3. Актуальными для серьезных банковских исследований являются следующие проблемы:

• определение, измерение и расчет банковского риска невозврата вложенных средств;

• показатели объекта вложений, определяющие величину банковского риска невозврата;

• исследование методов оценки банковского риска невозврата вложенных средств, определяемого конкретным объектом вложений.

4. В рамках решения данных проблем предложены формальные (математические) определения:

• ссудного риска (более широкого понятия, чем кредитный риск),

• рискованности активной операции банка, •

• объекта размещения ресурсов банка,

• рискованности объекта размещения ресурсов банка,

• суммарного риска портфеля банковских активов,

• показателей рискованности актива и объекта размещения ресурсов банка,

• суммарной рискованности портфеля банковских активов. 5. Предложены формулы для расчета:

• суммарной доходности портфеля банковских активов, скорректированной их рискованностью;

• оценю! рискованности объекта размещения ресурсов банка по конкретному вектору показателей;

• показателей эффективности с учетом темпов прироста инфляции.

6. Определены основные классы (группы) показателей, определяющих рискованность объектов размещения ресурсов банка и источники получения информации о них.

7. Предложена модель оценки рискованности объекта размещения ресурсов банка, определяющая идеологию проведения исследований по разработке методики оценки.

8. Проведен анализ финансовых показателей, а также анализ перечней документов финансовой отчетности, запрашиваемых российскими банками у потенциальных заемщиков, анализ финансовых показателей. На основе проведенных исследований предложен перечень базисных финансовых показателей (соотношений), которые могут служить составляющими агрегированных показателей. Сделан обзор показателей эффективности инвестиционных проектов как показателей рискованности объекта размещения ресурсов банка.

9. Выделено два основных подхода к построению моделей оценки рискованности объекта размещения ресурсов банка:

• метод агрегации,

• ранговый метод.

10. Сдерживающим фактором развития банковских технологий оценки рискованности вложений является закрытость банков, отсутствие обмена продуктивной методологической информацией.

Причина неразвитости обмена конкретной деловой информацией' — отсутствие помощи со стороны государства, излишняя «засекреченность» информации со стороны коммерческих банков.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Евдокимов, Валерий Федорович, 2003 год

1. Альгин А. П. Грани экономического риска. М.: Знание, 1991.

2. Анализ балансов коммерческих банков некоторых капиталистических стран. М.: Изд-во Кредитно-финансового НИИ, 1991.

3. Ачкасов А. И. Балансы коммерческих банков и методы их анализа. Вопросы ликвидности и их отражение в банковском балансе. М.: Консалт-банкир, 1993.

4. Бабичева Ю.А., Тохова О. А. Анализ банковского баланса // Деньги и кредит. 1999. № 3.

5. Балабанов И. Т. Риск — менеджмент. М.: Финансы и статистика, 1996.

6. Банки и банковские "операции / Под ред. проф. Е. Ф. Жукова. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.

7. Банковские рейтинги: Практика и проблемы (по итогам опроса социологической службы «Кассандра») // Банковское дело. 1995. №7.

8. Банковское дело / Под ред. О. И.Лаврушина. М.: Банковский и биржевой научно-консультационный центр, 1992.

9. Банковское дело: Справ, пособие / М. Ю. Бабичев, Ю.А. Бабичева, О-В. Трохова и др. Под ред. Ю.А. Бабичевой. М.: Экономика, 1994.

10. Банковское дело: Учебник / Под ред. проф. В. И. Колесникова, проф. Л.П. Кроливецкой. М.: Финансы и статистика, 1995.

11. Батюк Н. Финансовый и банковский кризис: причины и поиски выхода // Банковские услуги. 1998. №№ 11-12.

12. Башарин Г. П Начала финансовой математики. М.: ИНФРА-М, 1997.

13. Безсмертный С., Рубцов С. Управление диверсифицированным капиталом // Рынок ценных бумаг. 1996. №№ 3—4.

14. Белых JI. П. Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996.

15. Богарева Е., Элов А. Моделирование пассивной эволюции в управлении финансами // Банковские технологии. 1997. № 1.

16. Бородин А. В. Математические модели управления кредитным портфелем коммерческого банка. Йошкар-Ола, 1998.

17. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов / Пер. с англ. М.: Олимп-бизнес, 1997.

18. Бубнов И. П., Востриков П.А. Пойдет ли на пользу реформам национализация коммерческих банков // Бухгалтерия и банки. 1996. №2,

19. Бубнов И. JL, Востриков П. А. Регулирование деятельности банков (из зарубежного опыта). Инф. аналит. Материалы НИИ. ЦБ РФ 1995, вып. 2.

20. Букато В. И., Львов Ю. И. Банки и банковские операции в России / Под ред. М.Х. Лапидуса. М.: ФиС, 1996.

21. Вест М. Банковские системы: выбор и использование. Банковские технологии. 1996. №6.

22. Викторов Л., Сенин Г., Цатурян Г. Улучшать управление банком — цель автоматизации. Банковские технологии. 1996. №6.

23. Виниченко И. Анализ и контроль процентного риска // Банковские технологии. 1998. №5.

24. Голиц Л. Финансовая инженерия: инструменты и способы управления финансовым риском / Пер. с англ. М.: ТВП, 1998.

25. Григорьев Л., Романовский А., Сапов Г. Имитационное моделирование финансового управления банка // Банковские технологии. 1996. № 8.

26. Грязнова В. Г., Молчанов А. В., Лаврушин О. И. и др. Банковская система России. Настольная книга банкира. Кредитный процесс ком. банка. М.: Дека, 1995.

27. Гуриев С. М., Поспелов И. К. Модель деятельности банка при отсутствии инфляции и экономического роста // Экономико-математические методы. 1997. Т. 33, вып. 3.

28. Делягин Н., Фатеев С. Как обеспечить устойчивость банковской системы // Вестник банковского дела. 1998. № 16.

29. Дубенецкий Я. Н. Проблемы финансовой устойчивости банков в современных условиях//Банковское дело. 1996. №2.

30. Екушов А. И. Модели учета и анализа в коммерческом банке. М.: Бизнес и компьютер, 1997.31 .Екушов А. И. Моделирование рисков в коммерческом банке // Банковские технологии. 1998. №6.

31. Еноков И. и др. Деятельность банков можно оценить точнее // Рынок ценных бумаг. 1996. №8.

32. Ермаков С. JI. Работа коммерческих банков по кредитованию заемщиков. М.: Алее, 1995.

33. Иванов В. В. Анализ надежности банка. М.: Русская Деловая литература, 1996.

34. Ивлев К., Чеботарев В. Модель в натуральную величину // Банковские технологии. 1997. №2.

35. Инструкция ЦБ РФ № 1 «О порядке регулирования деятельности банков» от 27.05.1999 г. (Новая редакция Инструкции № 1 от 01.10.1997 г. «О порядке регулирования деятельности банков».)

36. Кизлер Дж. Р. Качество кредитов — залог успеха банка // Финансовый бизнес. 1998. №2.

37. Киселева И. А. Анализ основных подходов к построению информационных моделей банковской деятельности // Сб. науч. тр. «Проблемы развития информационных технологий в современных экономических системах». М.: МЭСИ, 1997.

38. Киселева И. А. Банковский риск. Расчет показателей рискованности объектов размещения ресурсов банка // Сб. науч. тр. «Информационные технологии в современных экономических системах». М.: МЭСИ, 1998.

39. Киселева И. А. Моделирование банковской деятельности в переходной экономике. М.: Диалог — МГУ, 1999.

40. Киселева И.А., Рудакова О. С. Проблемы совершенствования банковской деятельности в переходной экономике // Сб. науч. ст. преподавателей и аспирантов ВЗФЭИ. М.: Экономическое образование, 1998.

41. Ковалев А. И; Привалов В. П. Анализ финансового состояния предприятия. М.: Центр экономики и маркетинга, 1995.

42. Ковалев В. В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статистика, 1996.

43. Количественные методы финансового анализа / Под ред. С. Дж. Брауна: Пер. с англ. М.: ИНФРА-М, 1996.

44. Королев Ф. П. Анализ систем оценки эффективности деятельности банков //Бух. Учет. 1995. №4.

45. Кох Т.У. Управление банком. М.: Финансы и статистика, 1993.

46. Кочович Е. Финансовая математика: Теория и практика финансово-банковских расчетов. М.: Финансы и статистика, 1994.

47. Липка В. Управление ликвидностью банка // Банковские технологии. 1998. №3.

48. Лукасевич И. Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1998.

49. Маркова О. М., Сахарова Л.С., Сидоров В. Н. Коммерческие банки и их операции. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.

50. Маслаченко Ю.С. Мониторинг финансовой деятельности на основе моделирования его баланса и идентификации традиционных банковских рисков // Банковское дело. 1998. № 2.

51. Масленченков Ю. Модель «финансовой прочности» коммерческого банка // Рынок ценных бумаг. 1995. № 19.

52. Мотыль Д. Управление доходностью и ликвидностью портфеля активов банка // Рынок ценных бумаг. 1995. № 19.

53. Некрасов В. Е. Анализ деятельности коммерческих банков по публикуемым балансам // Деньги и кредит. 1993. №2.

54. Общая теория денег и кредита / Под ред. проф. Е. Ф. Жукова. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.

55. Овчинников В. В. Экономические и технологические основы развития коммерческого банка. М.: Знание, 1994.

56. О кредитовании юридических лиц учреждениями Российской Федерации. М.: Сбербанк, 1993.

57. Панова Г. С. Анализ финансового состояния коммерческого банка. М.: Финансы и статистика, 1996.

58. Первозванский А. А., Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: расчет и риск. М.: ИНФРА-М, 1994.

59. Проскурин А. Методика расчета рентабельности банка и его доходных операций // Бюллетень финансовой информации. 1998. №4.

60. Романов Е. Рейтинг коммерческих банков // Бизнес и банки. 1994. №29.

61. Родионов И. И. Информационное обеспечение инвестиционно-кредитного цикла в банке. М.: МЦНТИ, 1995.

62. Российские банки накануне финансовой стабилизации / Под ред.

63. М. Дмитриева. СПб.: Наука, 1996.

64. Роуз П. С. Банковский менеджмент/ Пер. с англ. М.: Дело Лтд, 1995.

65. Рудакова О. С., Киселева И. А. Банковские электронные услуги. Методические указания. М.: Экономическое образование, 1998.

66. Рудакова О.С. Банковские электронные услуги. М.: ЮНИТИ, 1997.

67. Саркисянц А., Дубов А. Подходы к оценке банковского портфеля // Банковское дело. 1998. №6.

68. Саркисянц А. Оценка банка и бухгалтерские показатели эффективности // Финансы и кредит. 1998. № 5.

69. Синки Дж. Управление финансами в коммерческом банке / Пер. с англ. М.: Catallaxy, 1994.

70. Сорвин С. В. Управление банковскими рисками — региональный аспект // Деньги и кредит. 1997. №6.

71. Сорос Джордж. Алхимия финансов. М.: ИНФРА-М, 1997.

72. Справочник финансиста предприятия / Авт. колл. под рук. А. А. Володина. М.: ИНФРА-М, 1996.

73. Стоянова Е. Финансовый менеджмент. Российская практика. М.: Перспектива, 1995.

74. Стребков И. М. Оценка отечественных методик показателей надежности коммерческих банков// Банковские услуги. 1998. №6.

75. Толковый словарь рыночной экономики. М.: Глория, 1993.

76. Турбанов А. Проблемы развития банковской системы // Вестник банковского дела. 1998. № 10.

77. Усоскин В. М. Современный коммерческий банк. М.: Вазар Ферро,1994.

78. Уотшем Т.Дж., Паррамоу К. Количественные методы в финансах / Пер. с англ. М.: ЮНИТИ, 1999.

79. Фалько А. Банковские аналитические программы // Банковские технологии. 1996. № 8.

80. Финансовый менеджмент/ Под ред. акад. Г. Б. Поляка. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997.

81. Халкина Е. В. Программные системы для финансового анализа // Банковские технологии. 1996. №5.

82. Цемлянский А. Я. Банк прочен резервами // Бизнес и банки. 1995. №17.

83. Челноков В. А. Букварь кредитования. М.: Антидор, 1996.

84. Черкасов В. Е. Принципы автоматизации финансового анализа при управлении операциями коммерческого банка // Банковское дело. 1995. №11.

85. Черкасов В. Е. Финансовый анализ в коммерческом банке. М.: ИНФРА-М, 1995.

86. Чернов М. Управление банком: гарантированный подход // Банковские технологии. №4. 1997.

87. Четыркин Е. М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. М.: Дело Лтд, 1995.

88. Чиркова М. Методика анализа ликвидности средств организации // Финансовый бизнес. 1998. № 5.

89. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. М.: ИНФРА-М, 1995.

90. Ширинская Е. Б. Операции коммерческих банков: российский и зарубежный опыт. М.: Финансы и статистика, 1995.

91. Юденков Ю. Н., Тушев А. А. Анализ динамики банковских нормативов на примере среднестатистического коммерческого банка // Бухгалтерия и банки. 1998. № 1.

92. Ямпольский М. М. Ликвидность банка и его оценка// Бизнес и банки. 1993. №40.