Совершенствование стратегического управления кредитным портфелем финансового института тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.10, кандидат экономических наук Давыдова, Екатерина Вячеславовна

• Давыдова, Екатерина Вячеславовна
• кандидат экономических наук
• 2008

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Давыдова, Екатерина Вячеславовна

Введение.

Глава I. Кредитные отношения на финансовом рынке

России.

§ 1. Место и роль кредитных отношений в национальной экономике.

§ 2. Кредитная система и кредитная политика

России.

§ 3. Понятие и структура кредитного портфеля.

§ 4. Кредитная стратегия и ее роль в стратегическом управлении кредитным портфелем.

Глава II. Стратегическое управление кредитным портфелем в российских финансовых институтах.

§ 1. Исследование кредитных портфелей финансового рынка

России.

§ 2. Анализ управления кредитным риском в российских финансовых институтах.:.

§ 3. Характеристика кредитных стратегий российских финансовых институтов.

Глава III. Развитие инструментов стратегического управления кредитным портфелем.

§ 1. Методические подходы к формированию кредитно-маркетинговой стратегии.

§ 2. Инструментарий оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Совершенствование стратегического управления кредитным портфелем финансового института»

В современных условиях для России характерен динамичный рост кредитных портфелей финансовых институтов. Прогнозируется и дальнейшее их увеличение в связи с наращиванием объемов кредитования эффективных проектов, малого предпринимательства и видов деятельности регионального значения.

Рост кредитных портфелей обусловливает растущую динамику рисков и увеличение доли просроченной задолженности. По мнению Банка России, важность приобретает вопрос не только быстрого, но и сбалансированного развития кредитных портфелей. Кроме того, мировой финансовый кризис вызывает повышенное внимание к качеству стратегического управления кредитным портфелем. В условиях финансового кризиса возникает необходимость пересмотра приоритетов стратегического управления кредитными портфелями российских финансовых институтов. Таким образом, актуальной становится проблема совершенствования стратегического менеджмента кредитного портфеля, направленного на поддержание баланса между доходностью, рисковостью и ликвидностью кредитного портфеля, и связанного с оценкой и выбором перспектив развития кредитной деятельности.

Однако в отечественной теории и практике изучение стратегического управления кредитным портфелем не получило развития, адекватного его значимости. До настоящего времени в России стратегическое управление кредитным портфелем не носит системный характер, а кредитная стратегия зачастую формируется по формальным признакам в рамках выполнения регламентов Банка России. Недооценка стратегического управления кредитным портфелем в условиях кризиса ликвидности и высоких рисков отрицательно сказывается на развитии российских финансовых институтов. Вместе с тем, являясь базой кредитной деятельности в целом, стратегическое управление способствует повышению доходности и снижению риска кредитора, а также усилению конкурентных преимуществ институциональных кредиторов и национального финансового рынка в целом.

В связи с этим актуальными становятся вопросы стратегического планирования, разработки кредитной стратегии, возможностей ее формирования и реализации в зависимости от региональных особенностей, масштабов деятельности и использования маркетинговых подходов, а также оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем.

Степень разработанности проблемы. Проблемные вопросы управления кредитным портфелем рассмотрены в трудах российских экономистов: Антонова Н.Г., Белоглазовой Г.Н., Белотеловой Н.П., Бора М.З., Валенцевой Н.И., Кочмолы К.В., Лаврушина О.И., Мамоновой И.Д., Маслеченкова Ю.С., Меняйло Г.В., Пановой Г.С., Пашковского B.C., Соколинской Н.Э., Тавасиева A.M., Усоскина В.М., Цисарь И.Ф., Ширинской Е.Б., а также зарубежных авторов: Альтмана Э., Долана Э. Дж., Коттера Р., Коха Т., Морсмана Э.М., Рида Э., Роуза П., Синки Дж. Ф., Хиггинса М. и др. Многие авторы рассматривают отдельные аспекты или этапы стратегического управления кредитным портфелем.

Вместе с тем, дальнейшего теоретического изучения и практического совершенствования требуют вопросы формирования кредитной стратегии, применения в этих целях маркетинговых подходов, оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем, а также вопросы стратегического менеджмента кредитного портфеля в специфических условиях российской экономики в целом и в регионах.

Вышесказанное определило выбор темы диссертационного исследования, его цели и задачи.

Цель и задачи исследования. Основной 1(елью исследования является разработка методического инструментария для совершенствования стратегического управления кредитным портфелем финансовых институтов с учетом специфики кредитного рынка России.

Для достижения цели исследования в диссертационной работе поставлены следующие задачи: исследовать теоретические аспекты понятий «кредит» и «кредитный портфель»; раскрыть сущность стратегического управления кредитным портфелем как системы взаимосвязанных элементов; систематизировать типологии кредитных стратегий; рассмотреть условия кредитной деятельности финансовых институтов в России; проанализировать отечественный опыт формирования и изменения кредитных портфелей; исследовать кредитные стратегии российских финансовых институтов; сформулировать методические подходы к выбору кредитно-маркетинговой стратегии; расширить и дополнить систему инструментов оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем; разработать методические рекомендации по совершенствованию стратегического управления кредитным портфелем для российских финансовых институтов.

Объектом исследования являются финансовые институты как участники кредитного рынка России, прежде всего, банки и кредитные организации.

Предмет исследования — финансово-экономические отношения, возникающие в процессе стратегического управления кредитным портфелем.

Теоретико-методологическую базу исследования составляют труды отечественных и зарубежных исследователей в области управления кредитным портфелем. В основе примененной методологии — системный анализ как научный метод изучения процессов стратегического управления кредитным портфелем финансового института. В диссертации используются приемы и средства статистического, экономического и логического анализа, синтеза, методы экспертных оценок, сравнения и группировок, принципы системности и развития.

Информационную базу исследования составили нормативно-правовые акты Российской Федерации, статистические данные Банка России и Федеральной службы государственной статистики (Росстат), положения Базельского комитета, аналитические материалы и внутрифирменные регламенты институциональных кредиторов, опубликованные результаты исследований в области управления кредитным портфелем. Эмпирическую основу исследования составили экспертные оценки, включая оценки автора.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в разработке методического инструментария для совершенствования стратегического управления кредитным портфелем финансовых институтов в специфичных условиях кредитного рынка России.

Наиболее значимые элементы научной новизны, выносимые на защиту, состоят в следующем:

1. Обобщены и предложены типологии кредитных стратегий по семи критериальным признакам (способу реализации, вариантам развития кредитного рынка, сферам менеджмента, темпам преобразований, географическому охвату, способу достижения конкурентного преимущества, целям развития кредитной деятельности), дано развернутое описание основных типологий.

2. Описаны основные характеристики российского кредитного рынка, влияющие на систему стратегического управления кредитным портфелем, и выявлены основные тенденции формирования кредитных портфелей в России и регионах. Предложены пути корректировки кредитной стратегии в зависимости от регионального аспекта. Определены перспективные направления развития кредитования в «опорных» регионах, регионах -«полюсах роста» и регионах - «точках роста».

3. Выделены специфические особенности стратегического управления кредитным портфелем в зависимости от масштабов деятельности российских финансовых институтов, и сформулированы основные направления деятельности по реализации кредитных стратегий крупных, средних и мелких финансовых институтов.

4. Разработан методический подход к выбору кредитно-маркетинговой стратегии финансового института и предложены рекомендации по реализации данной стратегии на основе маркетинговых подходов.

5. Предложена комплексная методика оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем. Выявлены наиболее значимые инструменты данного анализа.

Теоретическая и практическая значимость диссертационного исследования. Результаты исследования создают научно-методические основы для совершенствования стратегического управления кредитным портфелем и повышения на этой основе эффективности кредитной деятельности финансовых институтов. Методические рекомендации могут быть использованы финансовыми институтами (прежде всего коммерческими банками) для организации системы стратегического управления кредитным портфелем, формирования кредитной стратегии, оценки результативности стратегического менеджмента кредитного портфеля.

Научные результаты целесообразно использовать в образовательных программах финансово-экономического профиля различного уровня.

Апробация работы. Основные положения диссертации докладывались, обсуждались и получили положительную оценку на ежегодных Международных научно-практических конференциях профессорско-преподавательского состава РГУТиС (ранее МГУС) «Наука-сервису», Всероссийской научно-практической конференции «Проблемы практического маркетинга в сфере сервиса», Всероссийской научной конференции аспирантов и молодых ученых «Современные проблемы сервиса и туризма». Результаты исследования внедрены в деятельности «Миллениум Банк» (ЗАО) и Дополнительного офиса «Ногинский» ВТБ 24 (ЗАО).

Публикации. По теме диссертации автором опубликовано 11 научных работ общим объемом 3,3 п.л.

Структура диссертации. В соответствии с поставленной целью и логикой исследования диссертация состоит из введения, трех глав, заключения и библиографического списка.

Заключение диссертации по теме «Финансы, денежное обращение и кредит», Давыдова, Екатерина Вячеславовна

Результаты исследования практических аспектов формирования и реализации кредитных стратегий, рассмотренных с применением приведенной классификации, в зависимости от масштабов деятельности российских финансовых институтов приведены в Главе 2.

Отметим, что формулирование кредитной стратегии должно, как правило, основываться на анализе кредитного портфеля за прошедший период деятельности — на ретроспективном анализе. Так, «. .значительную роль при принятии.решений относительно вида выдаваемых ссуд играет информация о прошлых расходах и убытках по ссудам»46.

В качестве инструмента здесь может использоваться структурный анализ портфеля кредитов на основании различных критериев: в разрезе секторов рынка (кредиты, предоставленные предприятиям торговли, промышленности, сельского хозяйства, сферы финансов, физическим

46 Роуз Питер С. Банковский менеджмент: пер. с англ. - М.: Дело Лтд, 1995, с. 175-176. лицам); по степеням качества (группам риска); по механизму выдачи и погашения; по виду кредита; по размеру; по сроку; по цене; по виду обеспечения; по назначению.

По каждой группе кредитов, выделенной в рамках перечисленных классификаций, рассматриваются следующие аспекты (за определенные временные периоды):

1) средний объем выданных кредитов;

2) проблемные кредиты на начало периода;

3) проблемные кредиты на конец периода;

4) кредиты, проценты по которым не выплачиваются.

Для того, чтобы наиболее полно проводить данный анализ по различным основаниям классификации, целесообразным представляется использование компьютеризация процедуры анализа.

В итоге сформулированная и качественная кредитная стратегия приносит финансовому институту ряд преимуществ. Например, она способствует координации усилий на кредитном рынке и уменьшает риск принятия неверных управленческих решений.

Кредитная стратегия российских финансовых институтов нередко формулируется в Положении о кредитовании, по наличию и состоянию которого (наряду с другими регламентами) Центральный банк оценивает состояние внутрибанковского контроля. Но необходимо отметить, что в современной практике некоторые финансовые институты достаточно формально выполняют требования Центрального банка, не проводя при этом глубокого анализа своей кредитной деятельности.

Стратегическое управление кредитным портфелем в целом и его элементы происходят в соответствии с выбранной кредитной стратегией. Далее подробнее рассмотрим аспекты стратегического управления кредитными портфелями в практической деятельности российских финансовых институтов.

Глава II. Стратегическое управление кредитным портфелем в российских финансовых институтах

§ 1. Исследование кредитных портфелей финансового рынка России

На формирование и изменение кредитных портфелей российских финансовых институтов оказывает существенное влияние ряд процессов.

Во-первых, происходит процесс укрупнения финансовых институтов, в том числе за счет слияний и поглощений. Это связано с усилением конкуренции на финансовом рынке в целом и в кредитных организациях в частности. Кроме того, концентрации банковского бизнеса способствует Базельское соглашение о достаточности капитала 2004 г. (Базель II). Малым и средним банкам, число которых сокращается (рис. 4) будет непросто работать в условиях Базеля II не только из-за величины капитала, но и из-за несовершенства стратегического управления кредитным портфелем, системы управления рисками, недостаточной материально-технической базы. По прогнозам аналитиков, в ближайшем будущем наибольшие выгоды от кредитных операций будут получены именно крупными кредитными организациями.

Во-вторых, для России характерно увеличение доли кредитных организаций, контролируемых государством. На начало 2008 г. их рыночная доля составляет 43%. Среди них можно назвать Сбербанк, Газпромбанк, ВТБ, Банк Москвы, Россельхозбанк, ВТБ 24, ВТБ Северо-Запад, АК Барс, ТрансКредитБанк, Ханты-Мансийский Банк. Они обладают рядом преимуществ на кредитном рынке: широким присутствием в регионах, возможностями кредитования высокобюджетных проектов, вовлеченностью в государственные программы поддержки малого бизнеса.

1.012006 01 04.2006 01.07 2006 01.10.2006 01 01.2007 01 04.2007 01.07 2007 01.10.2007 01.01 2008

Да га

Кредитные организации с уставным капиталом от 300 млн.руб.

Кредитные организации с уставным капиталом от 150 до 300 млн.руб. ■ Кредитные организации с уставным капиталом от 30 до 150 млн.руб.

Кредитные организации с уставным капиталом до 30 млн.руб.

Рис. 4. Структура кредитных организаций по величине зарегистрированного уставного капитала

В-третьих, многие финансовые институты привлекают внешних иностранных инвесторов к участию в их капитале (табл. 3).

Заключение

В ходе проведенного исследования рассмотрены теоретические аспекты понятий кредита и кредитного портфеля, раскрыта сущность стратегического управления кредитным портфелем, проведен анализ условий кредитной деятельности российских финансовых институтов, исследован отечественный опыт формирования и изменения кредитных портфелей, проанализированы характерные черты современных кредитных стратегий финансовых институтов, проведена работа по созданию методического подхода к выбору кредитно-маркетинговой стратегии как составляющей стратегического управления кредитным портфелем, а также по выработке методических рекомендаций в целях оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем и совершенствования стратегического управления кредитным портфелем российского финансового института.

Получены следующие наиболее существенные научные результаты:

1. Показано, что сегодня кредитование играет важную роль в экономике, состоящую во влиянии на процессы производства и реализации, в перераспределении материальных ресурсов, в воздействии на бесперебойность процессов производства и реализации продукции, в расширении производства. Рассмотрено значение стратегического управления кредитным портфелем для самих финансовых институтов как важнейшего направления их деятельности. Показано, что грамотное стратегическое управление кредитным портфелем выступает залогом успешного и устойчивого развития финансового института.

2. Раскрыто понятие кредитного портфеля как совокупности кредитов, структурированной по определенным существенным критериям, и отвечающей требованиям финансового института по доходности, рисковости и ликвидности. Рассмотрено понятие качества кредитного портфеля через ряд критериев - кредитного риска, доходности и ликвидности. Представлены классификации кредитов, с помощью которых рассматривается структура и качество кредитного портфеля, в зависимости от различных оснований: степени кредитного риска, субъектов кредитования, объема и качества обеспечения, доходности, сроков предоставления, отраслей и ряда других. Предложена интегрированная классификация кредитов на базе следующих признаков: группы кредитных продуктов (кредиты в форме разового предоставления, овердрафты, кредитные линии) и срока предоставления кредита. Также предложена классификация кредитов по степени проблемности.

3. Рассмотрены особенности кредитной системы, а также правовые и экономические регулятивы кредитования на финансовом рынке России. Кредитная система России представляет собой двухуровневую систему, на первом уровне которой находится Центральный банк. Показана роль Банка России как важного регулятора кредитования российскими финансовыми институтами. Он устанавливает правила проведения кредитных операций, обязательные экономические нормативы, регулирует процесс предоставления кредитов, а также определения различных групп рисков и необходимых для них размеров резервов. Отмечено, что финансовыми институтами, являющимися важнейшими кредиторами, в России выступают коммерческие банки. Подчеркнута относительная самостоятельность финансовых институтов в решении вопросов оценки финансового состояния заемщиков, создания системы оценки кредитного риска и формирования резервов на возможные потери. Показано, что отечественное законодательство не содержит целостной системы норм, целенаправленно посвященных проблематике кредитования; в различных актах существуют нормы, регулирующие лишь отдельные стороны кредитной деятельности. Основные меры в сфере стратегического управления кредитным портфелем должны осуществлять сами финансовые институты.

4. Рассмотрены различные взгляды на сущность управления кредитным портфелем. Сформулировано понятие стратегического управления кредитным портфелем как динамической совокупности трех взаимосвязанных управленческих процессов: стратегического планирования в области кредитования (включающего в себя анализ среды, определение стратегических целей и выбор стратегии), реализации стратегии управления кредитным портфелем и оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем. В соответствии с данным подходом в диссертационной работе: исследовано формирование кредитной стратегии как неотъемлемого аспекта стратегического планирования; выявлены возможности корректировки стратегического управления кредитным портфелем в зависимости от региональных особенностей, масштаба деятельности и использования маркетинговых подходов; предложена комплексная методика оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем. Отмечено, что система стратегического управления направлена на достижение поставленных целей в сферах доходности, рисковости и ликвидности, и состоит из следующих элементов: целеполагания в области кредитования, формирования кредитной стратегии; ретроспективного кредитного анализа; стандартов формирования кредитного портфеля, стратегии диверсификации; ценообразования и формирования резервов на возможные потери; кредитного мониторинга; администрирования проблемных кредитов; оценки качества кредитного портфеля. 5. Проанализированы место и роль кредитной стратегии в общей системе стратегического управления кредитным портфелем. Кредитная стратегия формулируется на этапе стратегического планирования. Она представляет собой приоритеты, принципы и комплексы программ в области кредитования, обеспечивающие достижение конкретных поставленных целей и поддержание конкурентных преимуществ. Отмечена недостаточная теоретическая разработанность аспектов кредитной стратегии финансового института. Проанализированы основные этапы формирования кредитной стратегии. Автором предложена интегрированная типологизация кредитных стратегий на основании подходов стратегического менеджмента, но применительно к специфике кредитного рынка и кредитных продуктов. Данная типологизация произведена по семи критериальным признакам: по способу реализации, вариантам развития кредитного рынка, сфере менеджмента, темпам преобразований, географическому охвату, способу достижения конкурентного преимущества, целям развития кредитной деятельности. Дано развернутое описание основных типологий.

6. Подробно рассмотрены различные аспекты управления кредитным риском российских финансовых институтов, связанные со стратегическим управлением кредитным портфелем: стандарты формирования кредитного портфеля; диверсификация; ценообразование и формирование резервов на возможные потери; мониторинг кредитов; администрирование проблемных кредитов. Исследованы место и роль рейтинг-контроля в управлении кредитным риском. Целями рейтинг-контроля является повышение качества решений о кредитовании, определение степени риска, выявление возможностей корректировки цены кредита, проведение кредитного мониторинга, определение способов повышения качества обслуживания и привлечения новых клиентов. Рейтинг-контроль используется российскими финансовыми институтами не только на этапе оценки кредитоспособности заемщика, но и при проведении регулярного кредитного мониторинга. Выделены этапы общей методологии проведения рейтинг-контроля. Отмечено, что многие финансовые институты предпочитают разрабатывать и внедрять собственные методики проведения рейтинг-контроля.

7. Исследованы тенденции формирования и изменения кредитных портфелей российских финансовых институтов в условиях консолидации банковской системы и укрупнения банков, активного выхода на российский рынок кредитных организаций с участием нерезидентов в уставном капитале и связанного с этим усилением конкуренции. Данные тенденции характеризуют реализацию стратегического управления кредитными портфелями. В результате анализа автором были сформулированы основные черты кредитных портфелей российских финансовых институтов:

• Динамичный рост объемов кредитных портфелей прежде всего крупнейших финансовых институтов; рост кредитных портфелей кредитных организаций с участием нерезидентов в уставном капитале.

• Постепенное и планомерное сокращение доли валютных кредитов и увеличение доли рублевых кредитов в общем объеме кредитных портфелей.

• Наращивание долгосрочных кредитов в структуре кредитных портфелей, увеличение доли долгосрочных рублевых кредитов сроком свыше 3 лет и сокращение доли краткосрочных рублевых кредитов сроком до 30 дней. Преобладание долей рублевых кредитов сроком от 181 дня до 1 года и от 1 года до 3 лет.

• Отрасли, приоритетные для наращивания кредитных портфелей: торговля, строительство, добывающая и обрабатывающая промышленность.

• Постепенный рост доли потребительского кредитования и небольшое сокращение доли кредитов организациям в общем объеме кредитных портфелей при сохранении прироста данных видов кредитования в абсолютных показателях.

• Развитие кредитования предприятий малого и среднего бизнеса, особенно в регионах России.

• Сохранение умеренного уровня кредитного риска российских финансовых институтов.

• Постепенное снижение долей сомнительных, проблемных и безнадежных кредитов (III, IV, V категорий качества) у 30 крупнейших финансовых институтов. При проведении анализа автором с помощью вычисления коэффициента корреляции была выявлена обратно пропорциональная зависимость между долями кредитов I и II категорий качества.

Автором выделены основные направления развития стратегического управления кредитными портфелями финансовых институтов в России: развитие проектного кредитования, кредитования стратегически важных отраслей (атомной, нефтедобычи, газопереработки, нефтехимии, энергетики, машиностроения, черной и цветной металлургии), ипотечного и автокредитования, развитие бюро кредитных историй, практики продажи проблемных кредитов, увеличение роли обеспеченности кредитов.

Проведенное исследование позволило выявить не только перспективы, но и проблемы стратегического управления кредитными портфелями российских финансовых институтов. Среди них можно назвать:

• Отсутствие достаточного внимания к разработке стратегии управления кредитным портфелем, видения идеологии кредитования в целом.

• Недостатки в использовании маркетинговых подходов при формировании стратегии в целом и региональной кредитной стратегии в частности.

• Узость и неустойчивость ресурсной базы кредитного портфеля, преобладание в ней краткосрочных пассивов.

• Недостаточная информационная обеспеченность деятельности по стратегическому управлению кредитным портфелем.

• Распространяющаяся практика снижения издержек по формированию резервов на возможные потери и субъективный пересмотр качества уже выданных кредитов.

• Снижение требований к обеспеченности кредитов малым и средним предприятиям (прежде всего со стороны крупных финансовых институтов) при сохранении необходимости формирования для них большого резерва на возможные потери.

• Динамичный рост доли просроченной задолженности по кредитам физическим лицам как в объеме потребительских кредитов, так и в общем объеме кредитных портфелей.

• Перспектива снижения качества и доходности кредитных портфелей в сфере ипотечного кредитования ввиду роста доли просроченной задолженности (из-за предоставления ипотечных кредитов без первоначального взноса или без подтверждения доходов).

• Недостаточное сотрудничество финансовых институтов с коллекторскими агентствами и закрытость информации о подобном сотрудничестве. В странах с развитой экономикой такое сотрудничество рассматривается как дополнительный плюс для финансового института.

• Слабый анализ результативности стратегического управления кредитным портфелем.

8. Для выявления перспектив стратегического управления кредитным портфелем в зависимости от регионального аспекта автором было проведено исследование кредитования в регионах в сравнении с их инвестиционным потенциалом. Результаты исследования могут использоваться российскими финансовыми институтами при выборе региональной кредитной стратегии. Выявлено, что перспективными для развития кредитных портфелей являются «опорные» регионы и регионы -«полюса роста». Отмечено постепенное снижение роли кредитования малых и средних банков, принадлежащих данным регионам, и развитие регионального кредитования в портфелях крупных банков. На основании проведенного исследования автором были выявлены особенности групп регионов и сделан ряд выводов, определяющих рекомендации по выбору направлений кредитной стратегии.

9. Проведено исследование кредитных стратегий российских финансовых институтов. Сформулированы условия формирования кредитных стратегий российских финансовых институтов: высокий уровень монополизации наиболее привлекательных сегментов кредитного рынка, региональные диспропорции в насыщенности кредитного рынка, важность фактора общественного доверия к финансовому институту, информационная непрозрачность многих финансовых институтов, низкий уровень капитализации. Выделены аспекты формирования и реализации стратегического управления кредитным портфелем (в области кредитных стратегий) в зависимости от масштабов деятельности российских финансовых институтов. Выявлены особенности кредитных стратегий крупных и средних финансовых институтов: выбор агрессивной кредитной стратегии в условиях усиливающейся конкурентной борьбы, использование и одновременное сочетание нескольких видов кредитной стратегии роста, развитие линейки кредитных продуктов (особенно для мелких и средних заемщиков в регионах), повышение качества предоставления кредитных продуктов. Рассмотрена практическая реализация стратегического управления кредитными портфелями крупнейших финансовых институтов. Выделены особенности стратегий мелких финансовых институтов: применение консервативной кредитной стратегии, частое использование стратегии сокращения кредитной деятельности.

10. В результате исследования выявлены некоторые проблемы стратегического управления кредитным портфелем у российских финансовых институтов:

• Недостаточная развитость представления об идеологии кредитования, оформленной кредитной стратегии, программы развития кредитования по регионам и видам продуктов.

• Частое отсутствие четкой концепции и подробного видения кредитно-маркетинговой стратегии и ее элементов.

• Недостаточный анализ кредитного рынка и потребностей клиентов в условиях возрастающей конкуренции.

• Отсутствие у финансовых институтов собственного и более взвешенного подхода к ценообразованию по кредитным продуктам.

• Недостаточное внимание к формированию региональной кредитной стратегии.

• Несогласованность в деятельности различных подразделений при формировании кредитной стратегии.

• Отсутствие четкой системы контроля за реализацией стратегии управления и результативностью стратегического управления кредитным портфелем.

• Недостаточное внимание к планированию взаимоотношений с заемщиками и к подготовке кадров кредитных подразделений, отвечающих за построение долгосрочных и стабильных отношений с клиентом.

• Недооценка маркетинговых подходов в стратегическом управлении кредитным портфелем.

11. В целях совершенствования системы стратегического управления кредитным портфелем сформулированы возможности использования маркетинговых технологий в процессах стратегического управления кредитным портфелем. Рассмотрены пять последовательно осуществляемых этапов формирования кредитно-маркетинговой стратегии: установление маркетинговых целей и задач в области кредитования; определение ресурсов и возможностей; анализ среды, отбора и исследования целевых сегментов кредитного рынка; формулирование кредитно-маркетинговой стратегии; разработка системы контроля и корректировки кредитно-маркетинговой стратегии. Предложен методический подход к выбору кредитно-маркетинговой стратегии. С точки зрения структуры кредитно-маркетинговая стратегия включает в себя несколько блоков: конкурентный, ассортиментный, ценовой, коммуникационный, реализационный блоки и блок освоения сегментов кредитного рынка. При выборе кредитно-маркетинговой стратегии по каждому из данных блоков финансовый институт определяет наилучший для себя вариант поведения. Предложены методические рекомендации для реализации кредитно-маркетинговой стратегии российским финансовым институтом: концентрация на процессах взаимодействия с клиентом; подготовка персонала; создание маркетинговой картотеки бывших, настоящих и потенциальных клиентов с описанием динамики их развития; применение инструмента планирования взаимоотношений; формирование и использование потенциального кредитного портфеля; использование нескольких вариантов стратегии — оптимистического, нормального и пессимистического.

12. Предложена комплексная методика оценки результативности стратегического управления кредитным портфелем. Она включает в себя несколько последовательно осуществляемых и взаимосвязанных этапов: анализ объемов и темпов роста кредитного портфеля, анализ структуры кредитного портфеля, анализ качества кредитного портфеля в разрезе кредитного риска и резерва на возможные потери, анализ оборачиваемости кредитных вложений, анализ доходности кредитного портфеля, анализ результативности кредитно-маркетинговой стратегии, оценку степени достижения целей стратегического управления кредитным портфелем. На каждом этапе используется ряд инструментов анализа. Разработана система показателей, используемых при оценке результативности, которая представляет собой общие и частные, абсолютные и относительные, статические и динамические показатели.

Внедрение указанных рекомендаций будет способствовать совершенствованию стратегического управления кредитным портфелем, грамотному формированию кредитно-маркетинговой стратегии, более полной и точной оценке результативности стратегического управления и в целом позволит обеспечить устойчивое развитие российских финансовых институтов.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Давыдова, Екатерина Вячеславовна, 2008 год

1. Нормативно-правовые акты и официальные издания

2. Бюллетень банковской статистики. № 2 (177). — М.: ЦБ РФ, 2008.

3. Гражданский кодекс Российской Федерации. М.-СПб.: Издательский Торговый Дом «Герда», 2000. - 448 с.

4. Инструкция ЦБ РФ «Об обязательных нормативах банков» № 110-И от 10 января 2004 г.

5. Инструкция ЦБ РФ «О применении к кредитным организациям мер воздействия за нарушения пруденциальных норм деятельности» № 59 от 31 марта 1997г.

6. Инструкция ЦБ РФ «О порядке осуществления надзора за банками, имеющими филиалы» № 65 от 11 сентября 1997 г.

7. Обзор банковского сектора Российской Федерации. Аналитические показатели. № 64 (февраль) М.: ЦБ РФ, 2008.

8. Положение «О порядке предоставления (размещения) кредитными организациями денежных средств и их возврата (погашения)» № 54-П от 31 августа 1998 г.

9. Положение «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» № 254-П от 26 марта 2004 г.

10. Положение «Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах» № 242-П от 16 декабря 2003 г.

11. Российский статистический ежегодник. 2007. Стат. сб. Росстат. М.: 2007. - 826 с.

12. Состояние банковского сектора России в 2006 г. // Вестник Банка России. 2007. - № 14 (958).

13. Состояние банковского сектора России в первом полугодии 2007 г. // Вестник Банка России. 2007. - № 52 (996).

14. Состояние банковского сектора России в январе-сентябре 2007 г. // Вестник Банка России. 2007. № 68 (1012).

15. Ставки кредитных организаций России по кредитам нефинансовым организациям и депозитам населения в российских рублях // Вестник Банка России. 2007. - № 72 (1016).

16. Указание «О перечне, формах и порядке составления и предоставления форм отчетности кредитных организаций в Центральный банк Российской Федерации» № 1376-У от 16 января 2004 г.

17. Федеральный Закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» № 86-ФЗ от 10 июля 2002 г.

18. Федеральный Закон «О банках и банковской деятельности» № 395-1 от 2 декабря 1990 г.

19. Монографии, учебники, справочники, диссертации

20. Амелин Д.И. Оптимизация кредитного портфеля коммерческих банков с учетом факторов риска. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. Орел, 2006.- 184 с.

21. Антонов Н. Г., Пессель М.А. Денежное обращение, кредит и банки. -М.: Финстатинформ, 1995. 270 с.

22. Бажаева Н.Л. Система управления операционными рисками кредитного портфеля. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. М., 2006. - 146 с.

23. Банковское дело / Под ред. В.И. Колесникова, Л. П. Криволецкой. -М.: Финансы и статистика, 1996. 480 с.

24. Банковское дело: стратегическое руководство / Под ред. В. Платонова, М. Хиггинса. М.: Издательство «Консалтбанкир», 2001. -432 с.

25. Белоглазова Г. Н. Коммерческие банки в условиях формирования рынка. Л.: ЛФЭИ, 1991. - 145 с.

26. Белотелова Н.П. Управление кредитным портфелем коммерческого банка. М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2006. -184 с.

27. Богданова А. Е. Управление кредитными рисками. М.: ИМЭИ, 2000.-182 с.

28. Бор М.З., Пятенко В.В. Менеджмент банков: организация, стратегия, планирование. М.: ИКЦ «ДИС», 1997. - 288 с.

29. Бор М.З., Пятенко В.В. Практика банковского дела. Стратегическое управление банковской деятельностью. М.: «ПРИОР», 1995. - 160 с.

30. Букато В.И., Львов Ю.И. Банки и банковские операции в России. — М.: Финансы и статистика, 1996. — 335 с.

31. Буруханова Т.Д. Оптимизация кредитного портфеля коммерческого банка. /Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.13. М., 2003. - 140 с.

32. Буряков Г. А. Стратегия развития национальных финансовых институтов в условиях глобализации. Шахты: Изд-во ЮРГУЭС, 2007. — 266 с.

33. Валенцева Н.И., Минина Е.И. Роль кредита в управлении запасами товарно-материальных ценностей. М.: Финансы и статистика, 1982. — 104 с.

34. Владислав л ев Д.Н. Энциклопедия банковского маркетинга. М.: Ось-89, 2005. - 256 с.

35. Галимурза И.В. Качество управления банком и подходы к его оценке в современных российских условиях. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. -М., 2004. 149 с.

36. Грюнинг Х.В., Брайович Братанович С. Анализ банковских рисков. Система оценки корпоративного управления и управления финансовым риском. М.: Издательство «Весь Мир», 2004. - 304 с.

37. Долан Э. Дж., Кэмпбелл К.Дж., Кэмпбелл Р.Дж. Деньги, банки и денежно-кредитная политика. СПб.: Санкт-Петербург Оркестр, 1994. -496 с.

38. Евраев M.B. Совершенствование системы кредитования в коммерческих банках России. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. СПб., 2000. - 149 с.

39. Иода Е.В. Банковский менеджмент. Тамбов: Изд-во ТГТУ, 2001. -192 с.

40. Катасонов В.Ю. Инвестиционный потенциал экономики: механизмы формирования и использования. М.: Анкил, 2005. — 328 с.

41. Кидуэлл Д.С., Петерсон P.JL, Блэкуэлл Д.У. Финансовые институты, рынки и деньги. СПб.: Издательство «Питер», 2000. - 752 с.

42. Кокин А. С. Оценка лимита риска при кредитовании банками промышленных предприятий с учетом отраслевых и региональных особенностей. -Н. Новгород: НИСОЦ, 2002. 180 с.

43. Коркин B.JI. Ссудный рынок России. М.: Экзамен, 2001. - 320 с.

44. Котлер Ф. Маркетинг. Менеджмент. СПб.: Питер, 2005. - 797 с.

45. Котлер Ф. Основы маркетинга. М.;СПб.;К.: Издательский дом «Вильяме», 1999. - 1152 с.

46. Кох Р. Менеджмент и финансы от А до Я. СПб.: Питер, 1999. - 496 с.

47. Кочмола К.В. Портфельная политика коммерческого банка. Ростов н/Д: РГЭА, 2000.-256 с.

48. Лаврушин О.И. Банковское дело. М.: Финансы и статистика, 1998. -576 с.

49. Лаврушин О. И. Кредит в системе экономических стимулов. — М.: Финансы, 1970. 88 с.

50. Лаврушин О. И. Экономическая роль банковского процента. М.: Финансы, 1977. - 70 с.

51. Лукьяненко A.B. Зарубежный опыт маркетинга коммерческих банков и развитие рынка банковских продуктов в России. М.: МАКС Пресс, 2005.-12 с.

52. Ляльков М.И. Проблемы разработки стратегии и оценки эффективности деятельности коммерческого банка. М.: Рос. экон. акад., 1998. - 196 с.

53. Ляшов Д. А. Методы оценки качества кредитного портфеля коммерческого банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. М., 2006. - 166 с.

54. Макаркин Н.П. Кредитная политика коммерческого банка: региональный аспект. — Саранск: Издательство Мордовского университета, 2003. — 160 с.

55. Маркс К. и Энгельс Ф. Сочинения. Капитал. Критика политической экономии. М.: Государственное издательство политической литературы, 1961, том 25, ч. 1. - 546 с.

56. Масленченков Ю.С. Технология и организация работы банка: Теория и практика. М.: ДеКА, 1998. - 432 с.

57. Масленченков Ю.С. Финансовый менеджмент в коммерческом банке: в 3 кн. М.: Перспектива, 1996. - Кн. 1. Фундаментальный анализ. - 160 с.

58. Масленченков Ю.С. Финансовый менеджмент в коммерческом банке: в 3 кн. М.: Перспектива, 1996. — Кн. 2. Технологический уклад кредитования. - 191 с.

59. Масленчиков Ю.С., Дубанков А.П. Экономика банка. Разработка по управлению финансовой деятельностью банка. М.: Изд. Группа «БДЦ-пресс», 2003. - 168 с.

60. Меняйло Г. В. Управление кредитным портфелем коммерческого банка. Воронеж: Издательско-полиграфический центр Ворон, гос. унта, 2007. - 154 с.

61. Меняйло Г.В. Управление кредитным портфелем коммерческого банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. Воронеж., 2005. - 199 с.

62. Мескон М.Х., Альберт М., Хедоури Ф. М.: Дело, 1998. - 800 с.

63. Морсман Э. Искусство коммерческого кредитования. М.: Альпина Бизнес Букс, 2005. - 187 с.

64. Морсман Э. Кредитный департамент банка: организация эффективной работы. М.: Альпина Бизнес Бкус, 2004. - 257 с.

65. Морсман Э. Управление кредитным портфелем. М.: Альпина Бизнес Букс, 2004. - 208 с.

66. Ольхова Р.Г., Сахарова М.О., Соколинская Н.Э. Банк и контроль. -М.: Финансы и статистика, 1991. 207 с.

67. Панова Г. С. Анализ финансового состояния коммерческого банка. -М.: Финансы и статистика, 1997. 272 с.

68. Панова Г. С. Кредитная политика коммерческого банка. М.: ИКЦ «ДИС», 1997.-464 с.

69. Пашковский B.C. Кредит в системе экономических стимулов. — М.: Финансы, 1970. 88 с.

70. Петров А.Ю., Петрова В.И. Комплексный анализ финансовой деятельности банка. М.: Финансы и статистика, 2007. - 560 с.

71. Пещанская И.В. Организация деятельности коммерческого банка. -М.: ИНФРА-М, 2001. 320 с.

72. Полищук А.И. Кредитная система: опыт, новые явления, прогнозы и перспективы. М.: Финансы и статистика, 2005. - 216 с.

73. Портер М. Курс MB А по стратегическому менеджменту- М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. 587 с.

74. Попов A.JL Совершенствование методов управления кредитным риском в российских коммерческих банках. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10.-М., 2003.-219 с.

75. Пуртиков В.А. Оптимизация управления формированием кредитного портфеля банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. Красноярск, 2001. - 148 с.

76. Рид Э. Коммерческие банки М.: СП «Космополис», 1991. - 480 с.

77. Роуз Питер С. Банковский менеджмент. — М.: Дело Лтд, 1995. 768 с.

78. Роуз Питер С. Банковский менеджмент. Предоставление финансовых услуг. М.: Дело, 1997. - 768 с.

79. Сабиров М. 3. Кредитный портфель коммерческого банка. / Дисс. .к.э.н., спец. 08.00.10. -М., 1999.-163 с.

80. Синки Дж. Ф. Управление финансами в коммерческих банках. — М.: Catallaxy, 1994. 820 с.

81. Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов. -М.: Эксмо, 2007.-960 с.

82. Соколинская Н. Э. Учет и анализ краткосрочных и долгосрочных кредитов. М.: Издательство OA «Консалтбанкир», 1997. - 200 с.

83. Строганова Е.В. Мировой опыт управления финансовыми рисками в стратегии коммерческого банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. М., 2000. - 123 с.

84. Тавасиев A.M., Бычков В.П., Москвин В.А. Банковское дело: базовые операции для клиентов. М.: Финансы и статистика, 2005. — 303 с.

85. Тавасиев А. М. Словарь терминов банка России с комментариями. -М.:ГУУ, 2005.-174 с.

86. Толмачев Д.Е. Развитие банковского кредитования в современной России: анализ проблем и перспектив. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. -М., 2001.-163 с.

87. Тумусов Ф.С. Инвестиционный потенциал региона: теория, проблемы, практика. М.: Экономика, 1999. - 272 с.

88. Усоскин В. М. Современный коммерческий банк: Управление и операции. М.: АНТИДОР, 1998. - 320 с.

89. Усоскин В. М. Теории денег. М.: Мысль, 1976. - 228 с.

90. Филиппов A.B. Эффективная кредитная политика коммерческого банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. М., 2003. - 200 с.

91. Финансово-кредитный словарь: в 3-х т. / Под ред. В.Ф. Гарбузова -М.: Финансы и статистика, 1986.-Т. 2.-511 с.

92. Финансы. Денежное обращение. Кредит. / Под ред. JI.A. Дробозиной. М.: Финансы. ЮНИТИ, 1997. - 479 с.

93. Фридман М. Если бы деньги заговорили.- М.: Дело, 1998. — 156 с.

94. Харитонова А.П. Риск-менеджмент кредитного портфеля банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. СПб., 2000.- 145 с.

95. Цирихова З.М. Ликвидность и управление кредитным портфелем коммерческого банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. М., 1996. - 177 с.

96. Цисарь И.Ф., Чистов В.П., Лукьянов А.И. Оптимизация финансовых портфелей банков, страховых компаний, пенсионных фондов. М.: Дело, 1998.-128 с.

97. Челноков В.А. Банки и банковские операции. Букварь кредитования. -М.: Высшая школа, 1998-271 с.

98. Черных С.И. Финансовые институты: конкуренция и государственное регулирование. -М.: ИЭ РАН, 2007. 130 с.

99. Чернышева Я.Е. Формы и методы управления качеством кредитного портфеля коммерческого банка. / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.10. СПб., 2003.- 197 с.

100. Шевчук В.А. Международные финансовые институты: политика в секторе экономической инфраструктуры. -М.: АНКИЛ, 1999. 104 с.

101. Шаршавая Н.И. Роль кредита в развитии народного хозяйства (региональный аспект). / Дисс. . к.э.н., спец. 08.00.05. М., 2008. - 151 с.

102. Ширинская Е. Б. Операции коммерческих банков: российский и зарубежный опыт. М.: Финансы и статистика, 1995. — 160 с.

103. Ширинская Е.Б., Пономарева H.A., Купчинский В.А. Финансово-аналитическая служба в банке: Практическое пособие. М.: ФБК-ПРЕСС, 1998.- 144с.

104. Шкуратикова Ю.А. Стратегия управления активными операциями коммерческого банка в переходной экономике. / Дисс. . к.э.н., спу.08.00.10. М., 2001. - 153 с.

105. Щербакова Г.Н. Анализ и оценка банковской деятельности (на основе отчетности, составляемой по российским и международным стандартам). М.: Вершина, 2007. - 464 с.

106. Статьи в периодических изданиях и сборниках

107. Викулин А. Решение: брать не числом, а уменьем. Сколько бюро кредитных историй нужно банкирам? // Национальный банковский журнал. 2007. - № 5 (39). - С. 64-65.

108. Выступление Председателя Банка России С.М. Игнатьева на XIX съезде Ассоциации российских банков // Деньги и кредит. — 2008. № 4. -С. 5-7.

109. Голикова Л., Луцук М. На повестке дня ипотечного сообщества -Кодекс кредитора // Банковское дело. 2006. - № 8. - С. 52-53.

110. Гришина О., Самиев П. Кредитование малого бизнеса только для здоровых и богатых // Банковское обозрение. - 2006. - № 8. - С. 46-49.

111. Енин И.В. Принцип использования кредитных историй // Банковское дело. 2006. - № 9. - С.37-39.

112. Кандаурова Д. Обеспечение кредита: место и роль в кредитной политике // Банковское дело. 2006. - № 9. - С. 40-45.

113. Кирьянов М. Управление проблемными кредитами // Банковское дело. 2006. - № 11. - С. 48-49.

114. Кулик А. Иностранные банки на российском банковском рынке слияний и поглощений // Банковское дело. 2006. - № 12. - С. 44-45.

115. Моисеев С., Лепехин Г., Кузьмин М. Тенденции: ты мне, я - тебе // Национальный банковский журнал. - 2007. - № 5 (39). - С. 49-52.

116. Остриков Е.А. О проблемах слияний и присоединений коммерческих банков в России // Банковское дело. 2006. - № 9. - С. 24-29.

117. Панкратова Н. Столичные банки: тенденции и риски развития // Банки и деловой мир. 2007. - № 08 (152). - С. 29-31.

118. Пашков А. И. Оценка качества кредитного портфеля // Деньги и кредит. 1997. - №5. - С. 29-30.

119. Путиловский В.А. Анализ банковской системы методом сегментирования // Банковское дело. 2006. - № 11. - С. 16-21.

120. Саркисянц А.Г. Малые банки // Банковское дело. 2006. - № 6. - С. 25-31.

121. Сальников К. Кредитная политика банка // Банковское дело в Москве. 2005. - Июнь. - С. 40-41.

122. Скогорева А. Кто возьмет «плохой долг»? // Банковское обозрение. -2006.-№8.-С. 40-45.

123. Соколинская Н.Э. Отраслевые и кредитные риски при концентрации кредитного портфеля // Финансист. 1996. - № 28. - С. 18-23.

124. Стеля В.В. Кредитное страхование: современная стратегия банковского кредитного риск-менеджмента // Банковские услуги. 2006. - № 2. - С. 10-16.

125. Тавасиев A.M. О видах кредитной деятельности банка // Банковское дело. 2004. - №3. - С. 16-21.

126. Тарасова Н. Залог как способ возвратности кредитов // Банковское дело в Москве. 2005. - Июнь. - С.38-42.

127. Тен В.В. Проблемы анализа кредитоспособности заемщиков // Банковское дело. 2006. - № 3. - С. 49-51.

128. Тосунян Г. Карфаген должен быть разрушен, или кредитование против распределения // Банки и деловой мир. 2007. - № 08 (152). - С. 51-53.

129. Хандруев А. А. 2007 год войдет в историю российской банковской системы как год продолжающейся консолидации // Банковские технологии. 2007. - № 12. - С. 18-24.

130. Хандруев А.А. Управление рисками банков: научно-практический аспект // Деньги и кредит. — 1997. № 6. — С. 38-43.

131. Хейнсворт Р., Пономарева Н.А. Когда произойдет следующий банковский кризис? // Банковское дело. — 2006. № 2. - С. 17-19.

132. Черный И.Ю. Кредитный скоринг: российский вариант развития // Банковские услуги. 2006. - № 4. - С. 12-19.

133. Шенаев Ю.В. Роль проектного кредитования в развитии инвестиционного процесса // Банковское дело. 2006. - № 12. - С. 46-48.

134. Ширинская Е.Б. Банковская система глазами аналитика // Банковские услуги. 2006. - № 2. - С. 8-9.

135. Altman Edward I. Commercial bank lending: process, credit scoring, and costs of errors in lending // Journal of financial and quantitative analysis proceedings issue. 1980. — November. P. 813-832.

136. Buck Walter H. Risk-management approach to pricing loans and leases // Journal of commercial bank lending. 1979. - April. - P. 2-15.

137. Cohen J.B., Zinbarg E.D., Zeikel A. Investment Analysis and Portfolio Management. Homewood, Illinois, 1995. - 658 p.

138. Mishkin Frederic S. The Economics of Money, Banking and Financial Markets. -N.Y.: Harper Collins, 1995. 757 p.

139. Platz Theodore A. Business Banking. N.Y.: Barron's Educational Series, 2001.-218 p.

140. Rose P.S. Loan pricing in a volatile economy // The Canadien Banker. -1985. XCII, October. -No.5. - P. 44-49.

141. Rose P.S. Commercial Bank Management: Producing and Selling Financial Service. Boston: Irwin, 1991. - 677 p.

142. Sinkey Joseph F., Jr. Credit risk commercial banks: A survey of theory, practice, and empitical evidence // Banking Review, Banks of Samael. 1989. -December-P. 12-35.