Страхование отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Кудря, Владимир Юрьевич

• Кудря, Владимир Юрьевич
• кандидат экономических наук
• 2010

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Кудря, Владимир Юрьевич

Введение.

Глава 1. Теоретико-методологические аспекты оценки и страхования рисков предприятий :.

1.1. Теоретические основы исследования рисков хозяйствующих субъектов.

1.2. Классификация отраслевых рисков предприятия для целей страхования

1.3. Методы и инструменты управления отраслевыми рисками для целей страхования.

Глава 2. Исследование системы страховой защиты российских нефтяных компаний.

2.1. Анализ состояния и отраслевой структуры нефтяной промышленности России.

2.2. Идентификация и оценка отраслевых рисков предприятий.

2.3. Исследование организации страхования риска экспортного кредитования

Глава 3. Организационно-методическое обеспечение страховой защиты компании.

3.1. Развитие организации страхования риска экспортного кредитования

3.2. Методическое обеспечение страховой защиты предприятий.

3.3. Оценка экономической эффективности страхования и самострахования предприятия.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Страхование отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности»

Актуальность исследования. В настоящее время нефтяная промышленность остается одной из основ экономики нашей страны, обладающей потенциалом для обеспечения ее устойчивого роста и модернизации. Однако деятельность российских нефтяных компаний связана с неопределенностью окружающей среды, изменчивостью рыночной конъюнктуры, конкуренцией и другими рискообразующими факторами. Отдельные виды рисков предприятий не имеют достаточной страховой защиты, а отраслевая система ее обеспечения далека от совершенства. Вместе с этим в «Энергетической стратегии России на период до 2030 года» развитие системы страхования рисков в топливно-энергетическом комплексе рассматривается в качестве стратегического ориентира и ключевого механизма её реализации.

Необходимость совершенствования страховой защиты обусловлена, прежде всего, устойчивой подверженностью предприятий нефтяной промышленности традиционным и новым рискам. Усиление воздействия отраслевых рисков связано с изменениями экономических и институциональных условий хозяйственной деятельности предприятий. Они характеризуются, во-первых, фактическим завершением процессов консолидации собственности и концентрации активов в отрасли. Во-вторых, стабилизацией диверсификации, региональной концентрации и экспортоориентированности компаний. В-третьих, изменениями в условиях финансового кризиса институциональной структуры страхового рынка, ориентированного на отрасль. В-четвертых, модификациями системы страховой защиты компаний как реакции на происходящие изменения. Поэтому возникает потребность научного осмысления и комплексного анализа происходящих процессов, а развитие методического обеспечения страховой защиты предприятий отрасли является своевременной научной задачей.

Таким образом, в наибольшей степени актуальность исследования обусловлена следующими обстоятельствами:

1) необходимостью преодоления ряда противоречий в теории и практике страхования рисков предприятий нефтяной промышленности России;

2) важностью учета отраслевых особенностей в решении задач риск-менеджмента предприятий методами страховой защиты;

3) потребностью развития организационно-методического обеспечения и совершенствования страхования отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности в современных условиях.

Степень разработанности проблемы. Теоретические основы исследования рисков раскрыты в фундаментальных работах У. Андерсона, Дж. К. Гел-брейта, Дж. Кейнса, Дж. Неймана, Ф. Найта, П. Самуэльсона, Й. Шумпетера. Развитие теории рискологии нашло отражение в работах И.Т. Балабанова, Т. Бачкаи, JI.A. Миэринь, С.И. Цецаркина. Публикации по проблемам классификации рисков принадлежат А.П. Альгину, Дж. Кейнсу, Б.А. Райзбергу, Л.Г. Шаршуковой и др. Исследованию рисков предприятий уделено большое внимание в работах P.M. Качалова, Г.Б. Клейнера, И.Я. Лукасевича, В.Л. Тамбов-цева. Специфике рисков промышленных предприятий посвящены исследования Е.П. Киселициной, Г.И. Курчеева, А.Е. Меркулова, И.И. Можанова, Е.А. Неретиной, М. И. Рогова, Л.Н. Стребкова, Е.А. Яйли и др. Проблематике риск-менеджмента предприятий и разработке методических основ системы управления рисками посвящены труды В. А. Абчука, И.А. Бланка, В.Н. Вяткина, A.M. Дубова, О.В. Забелиной, Г.В. Черновой, Э.А. Уткина, Н.В. Хохлова, Н.М. Рап-ницкой и др. Вопросам оценки и страхования'рисков в системе экспортного кредитования посвящены работы В.В. Аленичева, A.B. Атаева, Т. Бернхарда, А.Ю. Баринова, И.В. Гришина, Т. Доудинга, М. Ю. Карякина, М. Стэфенса, Е.М. Улитиной и др.

Имеющиеся в настоящее время публикации по проблемам рисков предприятий отличаются неоднозначностью методологии исследования и не полнотой методических положений. Большинство актуальных работ являются переводными и посвящены деятельности зарубежных компаний. Проблемы страхования отраслевых рисков в отечественной экономической науке остаются изученными не в полной мере. В публикациях слабо представлены характеристики страхуемых отраслевых рисков, не до конца исследованы вопросы развития страховой защиты нефтяных компаний. Таким образом, необходимость решения методических и практических проблем страхования отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности обусловили выбор темы, постановку цели и задач исследования.

Целью диссертационного исследования является разработка организационно-методического обеспечения страхования отраслевого риска экспортного кредитования на предприятиях нефтяной промышленности.

Достижение поставленной цели потребовало постановку и решение следующих основных задач:

- исследовать теоретико-методологические основы идентификации, оценки и управления отраслевыми рисками методами страховой защиты;

- разработать классификацию отраслевых рисков предприятия для целей страхования;

- разработать классификацию методов и инструментов управления отраслевыми рисками применительно к задачам страхования;

- провести отраслевой и факторный анализ нефтяной промышленности, определить рисковый спектр отрасли;

- выявить отраслевые риски экспортоориетированных нефтяных компаний;

- определить факторы отраслевого риска экспортного кредитования;

- провести исследование международного опыта организации страхования риска экспортного кредитования и финансового механизма страховой защиты предприятий;

- провести анализ отечественной практики организации страховой защиты нефтяных компаний;

- исследовать сегмент страхового рынка, ориентированного на нефтяную промышленность;

- определить направления развития страховой защиты предприятий; разработать систему идентификации, оценки и страхования отраслевого риска экспортного кредитования;

- определить метод для оценки эффективности страхования риска экспортного кредитования.

Объектом исследования являются российские экспортоориентирован-ные предприятия нефтяной промышленности, функционирующие в условиях отраслевых рисков и неопределенности окружающей среды.

Предметом исследования являются организационные и экономические отношения, возникающие в процессе страхования отраслевого риска экспортного кредитования.

Теоретическую и методологическую основу исследования составляют фундаментальные труды ведущих зарубежных и российских ученых по теории рисков, рискологии, исследований в области оценки и управления рисками, страхования и страховой статистики. Методологическую основу диссертации составили системный и комплексный подход к исследуемому объекту и предмету. Основными методами исследования стали: методы риск-менеджмента; отраслевого, сравнительного и факторного анализа, моделирования и экспертных оценок; структурно-функциональный и логический анализ; инструменты производственного и стратегического менеджмента.

Проблематика диссертационного исследования соответствует п. 15.11. «Оценка и страхование рисков хозяйствующих субъектов» Паспорта специальности 08.00.05 «Экономика и управление народным хозяйством».

Фактологическая и статистическая база диссертационного исследования представлена нормативно-методическими и информационно-аналитическими материалами Министерства промышленности и торговли РФ, Министерства экономического развития РФ, Федеральной службы государственной статистики РФ, отечественных и зарубежных страховых компаний; материалами зарубежной, общероссийской и региональной печати, научно-практических конференций и форумов; аналитическими данными консалтингевых компаний и информационных агентств, научных журналов и электронных источников сети Интернет; фактическими данными деятельности и обобщения опыта страхования нефтяных компаний России.

Научной гипотезой диссертационного исследования является предположение о том, что для повышения уровня страховой защиты нефтяных компаний необходимо совершенствование и развитие организационно-методического обеспечения страхования отраслевых рисков.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в разработке научных положений, методических рекомендаций и практических предложений, направленных на повышение уровня страховой защиты российских нефтяных компаний.

Положения, выносимые на защиту:

1. Эффективность управления отраслевым риском промышленного предприятия применительно к задачам страхования определяется выбором оптимального набора методов оценки и инструментов снижения воздействия риска в зависимости от его вида и типа.

2. Высокая вероятность возникновения риска экспортного кредитования в условиях последствий финансового кризиса и изменений институциональной структуры страхового рынка позволяет рассматривать внутренние ресурсы экс-портоориентированных нефтяных компаний в качестве ключевого источника его страхования.

3. Совершенствование системы страхования риска экспортного кредитования в рамках государственной корпорации Внешэкономбанк расширяет ресурсную базу страховой защиты нефтяных компаний.

4. Организация страховой защиты предприятия должна включать экономически обоснованное сочетание самострахования и страхования в зависимости от проявления факторов риска экспортного кредитования, набора инструментов страховой защиты, вероятности возникновения и размера потенциального ущерба.

5. Направлениями развития страховой защиты российских нефтяных компаний являются: совершенствование институционально-правовой среды и развитие организации страховой защиты предприятий.

Теоретическая значимость диссертационного исследования заключается в приращении научных знаний, характеризующих особенности оценки и страхования отраслевых рисков нефтяных компаний, в более глубоком раскрытии специфики страховой защиты в системе экспортного кредитования предприятий. Результаты диссертации могут быть использованы в учебном процессе по дисциплинам «Управление рисками на предприятии» (по отраслям), «Риск-менеджмент», «Управление рисками предприятия методами страховой защиты», «Страхование» и «Экономика предприятия (организации)».

Практическая значимость диссертации заключается в том, что проведенное исследование, полученные результаты и выводы доведены до уровня конкретных научно-обоснованных положений, обладающих потенциалом прикладного использования для решения методических и организационно-экономических задач страховой защиты предприятий различной отраслевой принадлежности.

Апробация результатов исследования. Основные положения и результаты диссертационного исследования докладывались на научно-практической конференции «Современный человек и общество» (г. Москва, 2010). Апробация методических положений и практических результатов исследования проведена на предприятиях нефтяной отрасли ЗАО «ТД «Нефтегазсбыт» и ЗАО «УРАЙНЕФТЬСЕРВИС». Эффективность внедрения результатов исследования подтверждена справками о внедрении.

По теме диссертации в открытой печати опубликовано 4 научных работы общим объемом 1,95 пл., две из них в изданиях, рекомендованных ВАК РФ.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Кудря, Владимир Юрьевич

Выводы по главе 3

1. Разработаны научные положения и методические рекомендации, направленные на развитие страховой защиты компаний в двух направления: в области развития институциональной среды и совершенствования нормативно-правовой базы и в сфере организации и оценки эффективности страховой защиты предприятия.

2. Реализация разработанных диссертантом рекомендаций способствует внесению изменений в институциональную среду и законодательную базу страхования отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности.

3. Разработанная автором система идентификации отраслевого риска экспортного кредитования включает отраслевой и факторный анализ, исследование отраслевого рынка, определение основных характеристик и рискового спектра нефтяной промышленности, выявление риска экспортного кредитования на предприятии.

4. Для оценки экономической эффективности самострахования и страхования отраслевых рисков экспортного кредитования и для достижения максимального эффекта от покрытия риска предприятием, следует использовать метод Хаустона.

Исследование отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности России, методов их управления, и, прежде всего, страхования, как одного из способов минимизации отраслевых рисков, необходимо сделать вывод, что некоторые инструменты и приемы на предприятиях используются успешно, но сама система управления отраслевыми рисками не является полной. Так предприятия незащищены от имущественных, инфляционных рисков, рисков изменения конъюнктуры рынка, неисполнения договоров, возникновения дебиторской задолженности, возникновения непредвиденных потерь. Установлено, что причинами такого положения является отсутствие страховой культуры, опыта и специалистов по управлению специфическими отраслевыми рисками предприятий, нестабильность экономической ситуации, не полнота нормативно-законодательной базы по страхованию отраслевых рисков.

Установлено, что страхование отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности претерпело ряд серьезных изменений в связи с заимствованием частичного опыта зарубежных стран и формированием необходимой нормативно-правовой базы по осуществлению страхования экспортных кредитов в России. Произошли изменения в экономическом механизме диверсификации экспорта продукции и ориентированности компаний на внешние рынки.

Незрелость и непопулярность риск-менеджмента привела к тому, что основным серьезным инструментом управления рисками в нашей стране стало страхование. Сложившаяся ситуация, с одной стороны, положительна. В условиях нехватки профессиональных риск - менеджеров на рынке страховщик берет на себя часть их обязанностей, занимаясь систематизацией и оценкой рисков, оценкой последствий их воздействия. С другой стороны, страховщик, проводя оценку риска, заинтересован в том, чтобы ему был передан на страхование как можно больший их объем, включая даже те, которыми можно управлять более дешевыми нестраховыми способами. При этом из поля зрения выпадают риски, не поддающиеся страхованию.

Выявлено, что выбор страхования в качестве единственного инструмента по управлению отраслевыми рисками создает дополнительный риск. Его можно обозначить «риском беспечности». Проявляться он будет в том, что до момента перезаключения договора страхования не будет происходить серьезного отслеживания возникающих рисков, а также управления существующими.

Установлено, что с целью минимизации отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности, связанных с неисполнением хозяйственных договоров, необходимо диверсифицировать портфель поставщиков и покупателей. Для снижения возможности наступления риска неплатежа руководствоваться при заключении договора положениями Гражданского кодекса РФ и других гражданско-правовых законодательных актов, раскрывающих сущность отдельных видов и типов договоров (поставки, купли-продажи, подряда, возмездного оказания услуг и др.), а также устанавливающих размер и порядок возмещения ущерба за неисполнение условий хозяйственных договоров. Риски вхождения в договорные отношения с неплатежеспособными партнерами можно снизить создавая резервы на случай непредвиденных затрат, прогнозируя отраслевую динамику цен, вовлекая поставщиков в деятельность предприятия путем заключения договоров участия в прибылях или посредством приобретения акций, создавая резервные запасы исходных материалов, проверяя платежеспособность поставщиков.

Исследование показало, что российское экспортное кредитное агентство должно быть государственным специализированным институтом и выполнять функции страхования риска экспортного кредитования. Страхование краткосрочных кредитов могут осуществлять частные (смешанные) страховые компании. В период посткризисного восстановления российской экономики страхование должно осуществляться в рамках экспорториентированных отраслей, в том числе нефтяной промышленности, для стимулирования экспорта продукции, как высокой, так и низкой степени переработки.

Установлено, что экономические параметры функционирования российского экспортного кредитного агентства (объемы финансирования, страховые тарифы, резервы, размеры субсидий и гарантий) должны максимально способствовать росту экспорта в приоритетных отраслях, в том числе в нефтяной промышленности. Необходимо использовать механизм частно-государственного партнерства при выборе приоритетных отраслей для страхования риска экспортного кредитования.

Определено, что для совершенствования институциональной среды страхования экспортных кредитов необходимо развитие правовых норм по предоставлению гарантий со стороны государства частным страховщикам в системе экспортного кредитования нефтяной промышленности, совершенствование системы финансирования государственных предприятий, осуществляющих страхование экспортных кредитов, предоставление субсидий для частных страховщиков, развитие системы контроля по предоставлению гарантий, субсидий и страховой поддержке предприятий нефтяной промышленности и реализация программы государственной поддержки диверсификации частных страховых компаний по сферам экспорта.

Исследование показало, что для обеспечения модернизации системы страхования в рамках государственной корпорации Внешэкономбанк необходимо принять специальные законодательные акты и внести изменения и дополнения в действующие законы, в том числе в закон «Об организации страхового дела в Российской Федерации». Следует обеспечить равные условия частным страховым компаниям и госкорпорации Внешэкономбанк в сфере страхования рисков, во всех нормативных актах соблюсти нормы антимонопольного законодательства, установить минимальный и максимальный сроки страхования, как для частных, так и для государственных страховых компаний, определить взаимную ответственность участников процесса страхования. Необходимо закрепить положение о том, что страховая политика Внешэкономбанка по размещению резервов должна учитывать специфику принимаемых рисков в сфере экспортного кредитования (долгосрочные инструменты, приоритет надежности и др.). При этом необходимо: определить порядок деятельности Внешэкономбанка как национального страхового агентства и ограничения в случае наличия задолженности перед бюджетом или коммерческими структурами; закрепить норму о том, что отечественным предприятиям будет оказываться помощь в финансировании, страховании и содействии в экспорте продукции не зависимо от форм собственности и отраслевой принадлежности в виде государственных субсидий, страховой защиты и экономических гарантий. Следует внести изменения в Закон РФ от 29 ноября 2007 г. № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации» в части определения деятельности частных и государственных страховых компаний при осуществлении страхования экспортных кредитов; внести изменения в Федеральный закон от 2 февраля 2006 г. № 164-ФЗ «Об основах государственного регулирования внешнеторговой деятельности» в части предоставления государственных гарантий в виде обеспечения страхового контракта при экспорте; изменить перечень продукции, подлежащей гарантийной поддержке, внести изменения в Постановление Правительства РФ от 14 января 2009 г. № 24 «О мерах государственной поддержки российских организаций-экспортеров» в части обеспечения страхования экспортных кредитов в нефтяной промышленности и внести дополнения в Постановление Правительства РФ от 19 февраля 2008 г. № 100 «О порядке осуществления государственной корпорацией «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)» страхования экспортных кредитов от коммерческих и политических рисков» в соответствии со сложившейся международной практикой, а именно: указать перечень рисковых случаев, проценты возмещения денежных средств по каждому типу риска, методику расчета тарифных планов, дать подробное описание процедуры взаимодействия банка и экспортера в страховании экспортных кредитов.

Автор считает, что реализация разработанных рекомендаций изменит институциональную среду и законодательную базу страхования риска экспортного кредитования, а включение нефтяной промышленности в отраслевой приоритет Внешэкономбанка позволит компаниям использовать его средства в качестве источника страхования, что расширит ресурсную базу страховой защиты предприятий.

Диссертантом установлено, что для оценки эффективности страховой защиты предприятия следует использовать разработанную схему идентификации, оценки и страхования отраслевых рисков экспортного кредитования. Она включает в себя три блока. В первом блоке анализируется деятельность предприятия в рамках отрасли на предмет рисков, проводится их характеристика. Во втором блоке проводится оценка рисков. Оценка отраслевых рисков минимизирует риск принятия неправильного решения руководством компании по управлению рисками и включает в себя определение факторов риска и оценку степени их проявления, оценку синергичных отраслевых рисков, анализ вероятности наступления риска, анализ сегмента страхового рынка и анализ страховой защиты предприятия. Третий блок представляет собой методы и способы страхования выявленного отраслевого риска с учетом определения эффективности данного вида страхования.

Сформулированные предложения, по мнению соискателя, направленные на повышение эффективности страхования отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности, позволят поддержать отечественный экспорт продукции и услуг нефтяной отрасли, улучшить его качество. Как следствие, поднять уровень его конкурентоспособности на международных рынках, а так же позволят увеличить количество новых рабочих мест.

Результаты диссертационного исследования позволяют предложить следующие рекомендации по повышению эффективности страхования рисков в системе экспортного кредитования:

1) внести необходимые изменения в действующие законодательные акты, где четко указать действия государственных и частных компаний, осуществляющих страхование отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности и в частности страхование экспортных кредитов, с указанием конкретных процентных ставок по выдаваемым гарантиям, видам субсидий и перечнем продукции, товаров и услуг, экспортные контракты по которым могут быть застрахованы;

2) внести изменения в Закон РФ от 29 ноября 2007 г. № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации», в части определения деятельности частных и государственных страховых компаний при осуществлении страхования отраслевых рисков;

3) внести изменения в Федеральный закон от 2 февраля 2006 г. № 164-ФЗ «Об основах государственного регулирования внешнеторговой деятельности», в части предоставления государственных гарантий в виде обеспечения страхового контракта при экспорте продукции, входящей в перечень подлежащей гарантийной поддержки государством;

4) внести изменения в Постановление Правительства РФ от 14 января 2009 г. № 24 «О мерах государственной поддержки российских организаций -экспортеров промышленной продукции, организаций автомобилестроения и транспортного машиностроения», в части обеспечения гарантий, в том числе в виде страхования отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности;

5) внести дополнения и корректировки в Постановление Правительства РФ от 19 февраля 2008 г. № 100 «О порядке осуществления государственной корпорацией «Банк развития и внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)» страхования экспортных кредитов от коммерческих и политических рисков» в соответствии со сложившейся международной практикой, в частности с перечнем рисковых случаев, указанием процентов возмещения денежных средств по каждому типу риска, расчету тарифных планов, а так же подробным описанием взаимодействия Внешэкономбанка и производителя-экспортера, нуждающегося в государственных гарантиях в виде страхования экспортных кредитов.

1. В системе экспортного кредитования госкорпорации Внешэкономбанк необходимо:

1) усилить контроль за целевым использованием финансовых средств государства, выделяемых на поддержку производителей-экспортеров, в виде государственных гарантий и субсидий, в том числе в качестве страхования экспортных кредитов и других отраслевых рисков;

2) доработать регламентирующие документы, в части организации страхования отраслевых рисков и страхования экспортных кредитов Внешэкономбанком, в соответствии с международным законодательством и измененными российскими нормативно-законодательными актами;

3) не осуществлять монополистическую деятельность в системе страхования отраслевыми рисками и страхованием экспортных кредитов и предоставлять возможность частным страховым компаниям предоставлять страховые гарантии в узконаправленных экспортоориентиованных отраслях нефтяной промышленности для развития благоприятной экономической ситуации в стране;

4) разработать программу по возможности создания государственного экспортного кредитного агентства, аналогичного зарубежным примерам, на базе Внешэкономбанка;

5) провести необходимую переподготовку кадрового персонала Внешэкономбанка с учетом международной практики по страхованию отраслевых рисков и страхованию экспортных кредитов;

6) создать наблюдательный совет за деятельностью системы страхования отраслевых рисков и страхованием экспортных кредитов и включить в его состав представителей крупнейших частных компаний, осуществляющих страхование отраслевых рисков и экспортных кредитов;

2. Частным страховым компаниям необходимо:

1) перенять международный опыт страхования отраслевых рисков и страхованием экспортных кредитов и максимально адаптировать его к отечественному рынку;

2) участвовать в процессе создания и изменения нормативно-правовых актов, затрагивающих систему управления отраслевыми рисками и страхованием экспортных кредитов.

Реализация разработанных предложений, по мнению диссертанта, будет способствовать повышению эффективности страхования отраслевых рисков предприятий нефтяной промышленности.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Кудря, Владимир Юрьевич, 2010 год

1. Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения. - М., 2006.

2. Агапова И.И. История экономических учений. М.: Юристъ, 2007.

3. Альгин А.Н. Риск и его роль в общественной жизни. М.: Мысль, 2004.

4. Андреев А.Ф., Зубарева В.Д., Саркисов A.C. Оценка эффективности и рисков инновационных проектов нефтегазовой отрасли. — М.: РГУ нефти и газа им. Губкина, 2007.

5. Аникеев А. Конкуренция как фактор риска // Банковское обозрение. -№2. 2006.

6. Аникин О.Б. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. М.: Флинта МПСИ, 2008.

7. Архангельский В.Д., Кузнецова Н.П. Страховой рынок России и малое предпринимательство. СПб.: 2005.

8. Атаев A.B. Современные тенденции и направления государственной поддержки экспорта за рубежом и в России, Дис. канд. экон. наук. М., 2005.

9. Афанасьев М. Привлечение финансирования с помощью НЭКА // Финансовый директор. №12. - 2007.

10. Афанасьева О. В. Развитие методических основ оценки эффективности страхования производственно-экологического риска // Нефтегазовое дело. — 2007.-№5.-С. 43-47.

11. Ахундов В. М. Финансовый риск. М.: Изд-во МСХА, 2006.

12. Бабичева Ю.А. Банковское дело: Справочное пособие. М.: Экономика, 2005.

13. Бадалов Э. Риски в розничной торговле. // «РИСК», 2009, № 1.

14. Баев В.А. Моделирование сложных вертикально-интегрированных производственных систем в нефтегазовой отрасли // Аудит и Финансовый анализ. №4. - 2000.

15. Базанов А. Н. Страхование М.: Проспект, 2009.

16. Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2006.

17. Баранов В.Д. Регулирование международной торговли. М.: Международный университет в Москве, 2008.

18. Баринов А.Ю. Повышение роли кредита в финансировании инвестиционных проектов предприятий. — М.: Дис. канд. экон. наук, 2005.

19. Бартон Т.Л., Шенкир У.Г., Уокер П.Л. Риск-менеджмент. Практика ведущих компаний.: Пер. с англ. Т.В. Клекоты и др. - М.: Издательский дом «Вильяме», 2008.

20. Баутов А.Н. О классификации рисков, связанных с целенаправленной деятельностью. // «Управление риском», 2007, № 2.

21. Беликов А. Ю. Теория рисков. Иркутск: Изд-во Иркут. гос. экон. акад.,2007.

22. Березинская О., Миронов В.// Отечественный нефтегазовый комплекс: динамика конкурентоспособности и перспективы финансирования// Вопросы экономики. — 2006. №8.

23. Буянов В.П., Кирсанов К.А., Михайлов Л.М. Рискология (управление рисками). 2-е изд., испр. и доп. / В.П. Буянов, К.А. Кирсанов, Л.М. Михайлов -М.: Издательство «Экзамен», 2003,

24. Быкова Н. И. Предпринимательский риск. СПб.: Изд-во СПбГУЭФ,2006.

25. Вавилов Е.В., Бородулина Л.П. Международная торговля. М.: Гар-дарика, 2006.

26. Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами. — М.: Финансы и статистика, 2005.

27. Варьяш И.Ю. Банковский мониторинг предприятий// Деньги и кредит. -2006.-№ Ю.

28. Волков С. Стратегия управления рисками// Бизнес и банки. 2005. - №49.

29. Воловик Т.В. Методика анализа и оценки степени рисков в практической деятельности малых предприятий // Вестник ПГЛУ. 2008. - №3.

30. Воробьев С. Н. Системный анализ и управление рисками в предпринимательстве. M.: МПСИ, 2009.

31. Воронин А.Ю., Маликова О.И. Глобализация энергетических рынков и экономический рост в России. Спб.: ИПК «КОСТА», 2009.

32. Воронин Ю. М. Управление банковскими рисками. М.: НОРМА,2007.

33. Воронин Ю.М. Макроэкономическое регулирование кредитными рисками// Банковское дело. 2006. - №9.

34. Вяткин В.Н., Гамза В.А., Екатеринославский Ю.Ю. Управление рисками фирмы: Программы интегративного риск-менеджмента. — М.: Финансы и статистика, 2006.

35. Герасимова В.Д. Анализ и диагностика производственной деятельности предприятий (теория, методика, ситуации, задания). 4-е изд., перераб и доп. - М.: КНОРУС, 2008.

36. Герчикова. И.Н. Международные экономические организации. М.: Консалтинг, 2006.

37. Глущенко В.В. Управление рисками. Страхование. МО г. Железнодорожный, ТОО НПЦ «Крылья», 1999.

38. Гомелля В.Б. Основы страхового дела. М.: СОМИНТЭК, 2006.

39. Гончаренко Л.П. Риск-менеджмент / Под ред. д-ра тех. наук, проф., засл. деятеля науки РФ Е.А. Олейникова; Л.П. Гончаренко, С.А. Филин. 2-е изд., стер. - М.: КНОРУС, 2007.

40. Грабовый С. Риски в современном бизнесе. М.: ЮНИТИ, 2005.

41. Гранатуров В. М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения. М.: Дело и Сервис, 2007.

42. Громыко-Пирадова C.B. Современная международная экспортно-кредитная система // Международные банковские операции. № 2. - 2009.

43. Гэлбрейт Д. К. Новое индустриальное общество. М.: Эксмо, 2008.

44. Данилин A.B. Методологические аспекты внешней торговли// Внешнеэкономический бюллетень. — 2006. №7.

45. Данилин A.M. Внешняя торговля России в 2007 году// Внешнеэкономический бюллетень. — 2008. №4.

46. Димитриади Г.Г. Кредитный риск. М.: ЛЕНАНД, 2008.

47. Дмитриев М. Н., Кошечкин С. А. Методы количественного анализа рисков инвестиционных проектов // Экономика строительства. 2006. - № 5 (508). - С. 27-34.

48. Дорохина Е. Риски предприятий: актуальные вопросы управления. // «РИСК», 2009. № 1. - С. 4-7.

49. Дубова С.Е. Анализ рискообразующих факторов в системе управления рисками // Финансы и кредит 2006.- № 7.- С.38-46.

50. Дубров А. М. Моделирование рисковых ситуаций в экономике и бизнесе. -М.: Финансы и статистика, 2006.

51. Ежеквартальный отчет ОАО «ЛУКОЙЛ» за 1 квартал 2010 года.

52. Ермасова Н.Б. Риск-менеджмент организации. М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков К0», 2008; Веснин В.Р. Менеджмент. - 3-е изд., перераб. и доп. -М.: ТК Вебли, Изд-во Проспект, 2006.

53. Ефимова Е.Г., Потапова И.С., Заславская М.Д. Экономическая теория. -М., 2007.

54. Журавин С.Г. Страховые компании в условиях глобализации. М.: Анкил, 2005.

55. Зайко А. Одиночество экспортера // Энергия промышленного роста. -№9. 2009.

56. Закон РФ «О недрах» от 21.02.1992 г. №2395-1.

57. Иода Е.В., Иода Ю.В., Мешкова Л.Л., Болотина E.H. Управление предпринимательскими рисками. Тамбов: Изд-во Тамб. гос. техн. ун-та, 2005.

58. Казанская А.Ю. Финансы и кредит. Таганрог: ЮФУ, 2007.

59. Клюкин П.Н., Маликова О.И. Место России в системе международного разделения труда взгляд с позиции экономической теории. - М.: РАГС, 2007.

60. Ковалев В. В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2006.

61. Козлов А. П. Формы управления рисками в деятельности предприятия. -М.: Диалог-МГУ, 2006.

62. Колбин В.В. Анализ и оценка риска. СПб.: НИИХ СПБГУ, 2005.

63. Концепция социально-экономического развития Российской Федерации МЭР РФ, 2008.

64. Корзун Е. Независимые нефтяные компании// Экономика России: XXI век,- 2007. -№ 12.

65. Корчесвкая Л.И., Турбина К.Е. Страхование от А до Я. Книга для страхователей. М.: Инфра-М, 2006.

66. Кривов В. Проблема рисков при принятии управленческих решений // Управление риском. 2007. - № 4. - С. 15-17.

67. Кудрин А. Механизмы формирования нефтегазового баланса бюджета России// Вопросы экономики. 2006. - № 38.

68. Кузьмин И. И. Риск и безопасность: концепция, методология, методы. -М, 2007.

69. Курчеева Г.И., Стребкова JI.H. Анализ рисков малого предприятия с учетом состояния отрасли. // Управление риском, 2007. № 3.

70. Лаврушина О. И. Банковское дело. — М.: Финансы и статистика, 2009.

71. Лапу ста М.Г., Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности. М.: ИНФРА-М, 2005.

72. Леонтьев В.В. Избранные произведения в 3 томах. М.: Экономика,2006.

73. Литвинова И. Н. Страхование хозяйственных рисков предприятий тепловой энергетики: дисс. канд. экон. наук. Мурманск: МГТУ, 2009.

74. Лобанов А. С. Риск-менеджмент // Риск. 2007. - № 4, 5, 6. - С. 43 - 45.

75. Лобанов A.A., Чугунова A.B. Энциклопедия финансового риск менеджмента. — М.: Альпина Бизнес Букс, 2009.

76. Лукашов Д., Федоров А. Тенденции развития Российской нефтянойпромышленности (URL:http://www.fmam.ru /analysis /forecasts00765/default.asp).

77. Малкова И. Старые рекорды // Ведомости, март 2010

78. Мамаева JI.H. Управления рисками. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К0», 2009. С. 58.

79. Маршалл А. Основы экономической науки —М.: Эксмо, 2007.

80. Марьин С. Управление банковскими рисками// Экономика и жизнь. — 2006.-№23.

81. Масленченков Ю. Способы минимизации кредитных рисков// Финансист. 2006. - №12.

82. Миронов С. Интервью // Наука Москвы и регионов. М. - №3.2006.

83. Мицкевич Г. Страхование экспортных кредитов как форма поддержки экспорта// Бюллетень нормативно-правовой информации. 2007. - №7.

84. Морозов Д. Основные принципы управления проектными рисками // Управление риском. 2007. - № 1. - С. 13-21.

85. Москвина В. Снижение риска кредитования предприятий// Бизнес и банки.-2006. -№30.

86. Найт Ф.Х. Риск, неопределенность и прибыль: Пер. с англ. — М.: Дело,2003.

87. Немцова Н. В. Формирование системы страховой защиты на промышленных предприятиях // Наука и образование. 2007. — №2.

88. Неретина Е.А., Можанова И.И. Организация интегрированного риск-менеджмента на промышленном предприятии. // «Управление риском», 2008, №4.

89. Николаева И.П. Мировая экономика. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

90. Николаева JI.A., Черная И.П. Экономическая теория. М.: КНОРУС,2005.

91. Новоженов Д., Макеев Р. Первый опыт риск-менеджмента. // «Финансовый директор», 2008, № 4.

92. Норенко В. Автоматизация управления рисками и внутреннего контроля: подходы, методология, особенности. // «Финансовая Газета ЭКСПО», 2009, № 4.

93. Орешин В.П. Государственное регулирование национальной экономики. М.: Юристъ, 2006.

94. Панин А., Молвинский А. Как финансировать текущую деятельность. // «Финансовый директор», 2008. № 3.

95. Пивоварова С.Э., Тарасевича Л.С. Международный менеджмент. Спб.: Питер; 2008.

96. Поляк Г. Б. Финансовый менеджмент. М.: Финансы, ЮНИТИ, 2006. -С. 81.

97. Попов В.М. Система рисков производства и потребления продукции и услуг. // «Управление риском», 2009. № 2.

98. Радченко Ю.В. Анализ финансовой отчетности. изд. 2-е, дополн. -Ростов н/Д: Феникс, 2007.

99. Рамазанов Д.Н. Оценка экономической и геологической неопределенностей проектов по увеличению нефтеотдачи // Нефтегазовое дело. №2. - 2007.

100. Рейтман Л.И. Страховое дело. М.: Рост, 2006.

101. Рикардо Д. Начала политической экономии и налогового обложения: Избранное, пер. с англ. П.Н.Клюкина. М.: Эксмо, 2007.

102. Рогов М. А. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2006.

103. Романов В., Бутуханов А. Рискообразующие факторы: характеристика и влияние на риски // Моделирование и Анализ Безопасности, Риска и Качества в Сложных Системах, СПб. НПО «Омега». - 2009.

104. Рудашевский В.Д. Риск, конфликт и неопределенность в процессепринятая решений и их моделирование. -М: Менатеп -информ, 2006.

105. Рыбалкин В.А., Щербанин Ю.А., Щетинин В.Д. Международные экономические отношения. М.: Юнити - Дана, 2007.

106. Рыхтикова H.A. Анализ управление рисками организации — М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2007. С. 19.

107. Савицкая Г.В. Анализ эффективности и рисков предпринимательской деятельности: методологические аспекты. — М.: ИНФРА-М, 2008.

108. Сазыкин Б.В. Управление операционным риском в коммерческом банке / Сазыкин Борис Витальевич. М.: Вершина, 2008.

109. Самаров Е.К. Страховая математика. -М.: Альфа-М, ИНФРА-М, 2009.

110. Саркисов С.Э. Личное страхование. М.: Финансы и статика, 2006.

111. Сечин И. Добыча нефти в 2009 году // Нефть и Капитал. №2. - 2010.

112. Симионов Ю.Ф., Носков Б.П. Мировая экономика и международные экономические отношения. М.: Феникс, 2005.

113. Синкин Д.Ф. Управление финансами в коммерческих банках; Перевод с английского/Под ред. Р.Я. Левиты. -М.: Дело, 2008.

114. Слуцкий А. Страхование предпринимательских рисков и ответственности за нарушение договорных обязательств. Состояние вопроса // Проблемы экономики (URL: http:// www . allinsurance.ru /biser.nsf/ AllDocs /EFIA-6LSFZX-07-02-06?OpenDocument).

115. Смирнов В. Процесс управления риском // Управление риском. -2007.-№4.- С. 9-12.

116. Смирнов Е. Е. На российском рынке факторинга: вчера, сегодня, завтра // Международные банковские операции. 2009. — № 1.

117. Смирнов Е.Е. Международные банковские операции// Регламент. -2009. -№> 1.

118. Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов, пер. с англ. В. С. Афанасьева. -М.: Эксмо, 2009.

119. Смитиенко Б.М. Международные экономические отношения. М.:1. ИНФРА-М, 2008.

120. Солнцев В. Государственное регулирование цен и контроль за их применением// Экономист. — 2006. №9.

121. Сорвина Г.И. История экономической мысли двадцатого столетия. -М.: РАГС, 2006.

122. Сгшетухов Ю.А., Дюжиков Е.Ф. Страхование. М.: ИНФРА-М, 2005.

123. Строганова Е.В. Управление финансовыми рисками коммерческого банка. М.: ПИК ВИНИТИ, 2005.

124. Сумцова К.В. Экономическая теория. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.

125. Сурин А.И. История экономики и экономических учений. М.: Финансы и статистика, 2006.

126. Сухов В.А. Государственное регулирование финансовой устойчивости страховщиков. М.: Анкил, 2006.

127. Таможенный кодекс Российской Федерации от 24 июля 2009 г. № 61-ФЗ.

128. Тактаров Г.А., Григорьева Е.М. Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские. — М.: Великолукская городская типография, 2006.

129. Тарасевич JT.C., Пивоваров С.Э., Майзель А.И. Международный менеджмент. СПб.: Питер, 2006.

130. Тимаков А.И. Торгово-промышленная палата РФ: концепция присоединения России к Всемирной торговой организации// Внешнеэкономический бюллетень. 2008. - №3.

131. Тихомиров Н.П., Тихомирова Т.М. Риск-анализ в экономике. М.:Экономика; 2010, С. 115.

132. Томпсон-мл. A.A., Стрикленд III А.Дж. Стратегический менеджмент: Концепции и ситуации для анализа: Пер. с анг. М.: Издательский дом «Вильяме», 2007.

133. Тукмакова Д.П. Финансовые риски и их страхование. Дисс. . канд. экон. наук. Казань: КФЭИ, 2006

134. Улитина Е.М. Страхование экспортных кредитов как финансоваяподдержка экспорта. Дисс. . канд. экон. наук. Спб.: 2007.

135. Уокер П.Л. Риск-менеджмент. Практика ведущих компаний.: Пер. с англ. Т.В. Клекоты и др. - М.: Издательский дом «Вильяме», 2008.

136. Урицкая О.Ю. Основы теории экономического риска: риск в экономических системах. — СПб.: Изд-во Политехнического университета, 2005.

137. Учёт факторов неопределённости и рисков в предварительном технико-экономическом обосновании инвестиционных проектов // Управление риском. 2007. - № 3. - С. 43-46.

138. Фатхутдинов P.A. Производственный менеджмент. 6-е изд. - СПб.: Питер, 2008.

139. Филина Ф.Н. Риск-менеджмент. М.: ГроссМедиа: РОСБУХ, 2008, с. 21.

140. Фишберн П. Теория полезности для принятия решений. -М.: Наука, 1978.-С. 478.

141. Фомичев А.Н. Риск-менеджмент. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Из-дательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2009. ' "

142. Фомичев В.И. Международная торговля М.: ИНФРА-М, 2006.

143. Фрадков П.М. О проблемах присоединения России к ВТО// Внешнеэкономический бюллетень. — 2007. №8.

144. Хемптон Д.Д. Финансовое управление в страховых компаниях. М.: Анкил, 2005.

145. Хохлов Н. В. Управление риском.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. С. 239.

146. Чернова Г. В. Практика управления рисками на уровне предприятия. — СПб.: Питер, 2006. С. 176-178.

147. Чернова Г.В. Основы экономики страховой организации по рисковым видам страхования. Спб.: Питер, 2005.

148. Чернова Г.В., Базанов А.Н., Белинская Л.В., Власов П.А. и др. Страхование. М.: Проспект, 2009.

149. Чернова Г.В., Кудрявцева A.A. Управление рисками. М.: Проспект,2005.

150. Шапкин A.C., Шапкин В.А. Теория риска и моделирование рисковых ситуаций: — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков К0», 2006.

151. Шафраник Ю. Многополярный энергетический мир и Россия // Лидер. №20. - 2009.

152. Шахов В.В. Введение в страхование: экономический аспект. М.: Финансы и статистика, 2007.

153. Шахов В.В. Страхование. М.: Страховой полис, ЮНИТИ, 2007.

154. Шевчук Д.А. Экономика предприятия (организации) / Д.А. Шевчук. Ростов н/Д: Феникс, 2007.

155. Шенаев В.Н. Особенности экономического развития Западной Европы.-М.: 2006.

156. Шеремет А. Д. Финансы предприятий. — М.: Инфра-М, 2006.

157. Шиминова М.Я. Основы страхового права России. М.: Анкил, 2007.

158. Шинкаренко И.Э. Страхование ответственности /Справочник. М.: Финансы и статистика, 2005.

159. Шоломицкий А.Г. Теория риска: Выбор при неопределенности и моделирование риска. М.: ИД ГУ ВШЭ, 2005.

160. Щетинин Е.Ю., Прудников Ю.Г. О современных подходах к страхованию кредитных рисков. М.: Финансы и кредит, 2007.

161. Экономика страхования и перестрахования. М.: Анкил, 2006.

162. Эксперт-400. Тенденция крупного бизнеса// Эксперт. №39.

163. Ядгаров Я.С. История экономических учений. М.: ИНФРА-М, 2007.

164. Яйли Е.А., Музалевский A.A. Что мы хотим определить, оценить, и чем мы хотим управлять? Методологические аспекты проблемы риска. // Управление риском, 2006. №3.

165. Яковлева И.Н. Как рассчитать ставку дисконтирования и риски для производственного предприятия. // «Справочник экономиста», 2008. № 9.

166. Ярцун C.B., Коваленко В.А. Актуальные проблемы реструктуризации экономики России на рубеже XXI века// Экономическая газета. 2007. - № 12.

167. Beaudreau B.C., «Interregional and International Trade», 2008.

168. Kee H.L., Nicita A., OlarreagaM., «EstimatingTrade Restrictiveness Indices», World Bank, 2006.

169. Lederman D., Olarreaga M., Payton L. «Export promotion agencies: what works and what doesn't», World Bank, 2006.

170. Michael P., Competitive Strategy: Techniques for Analyzing Industries and Competitors. — New York: The Free Press, 1980.

171. Stephens M., «The changing role of export credit agencies», IMF Washington, 2003.