Планирование и эффективность реинвестиционного процесса на предприятии тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Мартынов, Алексей Игоревич

• Мартынов, Алексей Игоревич
• кандидат экономических наук
• 2006

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Мартынов, Алексей Игоревич

Введение.

Глава I. Реинвестиционный процесс и анализ существующего методического обеспечения управления им.

1. Реинвестиции, реинвестиционный процесс и его составляющие.

2. Место и сущность реинвестиционного процесса в системе управления предприятием (организацией).

3. Анализ существующих методических разработок и практики управления реинвестиционным процессом на предприятии (в организации).

Глава II. Методические основы планирования реинвестиционного процесса на предприятии (в организации).

1. Общие положения и принципы планирования реинвестиционного процесса.

2. Критерий и показатели эффективности реинвестиционного плана.

3. Методика комплексного планирования реинвестиционного процесса на крупном промышленном предприятии.

Глава III. Резервы повышения экономической эффективности реинвестиционного процесса на предприятии (на примере ОАО «Магнитогорский Металлургический Комбинат»).

1. Анализ и оценка инвестиционной деятельности ОАО «ММК».

2. Источники финансирования и резервы повышения инвестиционной активности ОАО «ММК».

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Планирование и эффективность реинвестиционного процесса на предприятии»

Вывод российской экономики на траекторию устойчивого промышленного роста является важнейшей задачей, от решения которой зависит становление России как благополучной и процветающей страны с мощной социально-рыночной экономикой и эффективной системой национального управления. Решение задачи непосредственно связано с повышением инвестиционной активности всех отраслей национальной экономики и каждого хозяйствующего субъекта.

Согласно статистическим данным, в настоящее время имеет место неудовлетворительная ситуация в области инвестиционного процесса. За период 1990 — 2005 гг. общий объем инвестиций снизился почти в 3 раза, в том числе в товаропроизводящих отраслях — более чем в 5 раз. И хотя в последние три - четыре года объем инвестиций несколько увеличился, тем не менее, по отношению к 1990 г., в 2005 г. он составил в целом 42%. При этом прирост инвестиций в большей степени имеет место в жилищном строительстве. В результате наблюдается технологическая отсталость, разрушение материально-технической базы производства страны.

Сказанное выше обусловливает поиск путей и резервов повышения инвестиционной активности всех хозяйствующих субъектов. Одной из организационных мер, направленных на повышение эффективности инвестиционной деятельности предприятий является разработка и осуществление ими инвестиционных программ, содержательной стороной которых являются процессы эффективного реинвестирования капитала.

Зарубежный опыт показывает, что практически все средние фирмы, не говоря о крупных, имеют перспективные планы инвестирования в свое развитие и совершенствование производства, что сокращает расходы на 10 - 15%. Каждая иностранная корпорация, руководствуясь сложившимся опытом управления финансовыми потоками, наличием ресурсов, целями, преследуемыми в тот или иной момент, а иногда и амбициями, в планах развития применяет собственные методы оценки и измерения эффективности вложений. В России специалисты по инвестиционному менеджменту зачастую сталкиваются не только с отсутствием на предприятиях комплексной системы вложения инвестиций (в том числе с адекватной оценкой эффективности затрат) в техническое перевооружение, модернизацию, диверсификацию производственных мощностей, но и с нежеланием ее разрабатывать.

На сегодняшний день отсутствует выстроенная система реинвестиционного процесса на предприятии, функционирующая в современных условиях и учитывающая информационно-инновационные, логистические, прогнозно-вероятностные и др. условия жизнедеятельности, а также подходы к решению задач сохранения и увеличения производственного предприятия за счет реинвестирования прибыли, амортизационного фонда и иных источников инвестирования.

Вышеизложенные аргументы показывают актуальность выбранной темы диссертационного исследования.

Целью диссертационного исследования является научное обобщение методов и практики разработки и осуществления планов и программ предприятий и организаций по реинвестированию производства и разработка подхода, логической схемы и метода планирования реинвестиционного процесса на предприятии.

Для достижения указанной цели решены следующие задачи:

1. Осуществление всестороннего анализа и раскрытие содержания реинвестиционного процесса;

2. Изучение возможных источников инвестиций, направляемых на развитие предприятий и организаций;

3. Определение места и взаимосвязей реинвестиционного процесса в системе управления предприятиями и организациями;

4. Выявление системы факторов, влияющих на изменение прогнозно-вероятностных показателей при планировании инвестиционной деятельности;

5. Обоснование критериев и системы технико-экономических показателей оценки эффективности осуществления реинвестиционного процесса;

6. Разработка системы, методов и моделей планирования реинвестиционного процесса производственной организации (предприятия);

7. Создана модель прогнозирования объема продаж с учетом эластичности спроса на продукт;

8. Практическая апробация разрабатываемых принципов, положений и методов реинвестиционного процесса на промышленном предприятии (в организации).

Теоретической и методической базой диссертационного исследования послужили общие положения теории воспроизводства капитала, функционирования рыночной экономики, а также труды российских и зарубежных ученых и специалистов по исследуемой проблеме, в частности: Абрамова С.И., Александера Г.Дж., Бланка И.А., Бэйли Д.В., Глазунова В.Н., Зайцева H.JL, Кваши Я.Б., Кейнса Дж.М., Кондратьева Н.Д., Коссова В.В., Липсица И.В., Поршнева А.Г., Рекитара Я.А., Сергеева И.В., Серова В.М., Чистова JT.M., Четыркина Е.М., Шапиро В.Д., Шарпа У.Ф., Шеремета В.В., Шумпетера Й.А. и других.

Результаты исследований этих ученых, близкие к проблематике диссертации способствовали формированию общего видения сути реинвестиционного процесса. Несмотря на наличие публикаций по данной проблеме, их анализ позволяет утверждать отсутствие действующей комплексной оптимизационной модели реинвестиционного процесса на промышленном предприятии.

Предметом исследования являются экономические отношения, складывающиеся в процессе планирования и реализации реинвестиционного процесса на промышленном предприятии.

Объектом исследования служит экономическая система крупного промышленного предприятия и способы управления этой системой. Конкретным объектом апробации и внедрения предложений явились крупные предприятия металлургической промышленности, в частности ОАО «Магнитогорский металлургический комбинат».

Научная новизна выполненного исследования состоит в развитии положений и методов планирования реинвестиционного процесса на промышленном предприятии, отвечающих требованиям рыночной экономики и обеспечивающих ускорение их инновационного развития.

В рамках получения диссертационного исследования получены следующие наиболее существенные научные результаты:

1. Раскрыто содержание реинвестиционного процесса и определено его место в системе управления предприятием;

2. Обоснованы критерий и система показателей эффективности инвестиций в воспроизводство основных фондов, реконструкцию, модернизацию, техническое перевооружение, диверсификацию предприятия;

3. Разработана классификация факторов, определяющих эффективность реинвестирования производства и повышения конкурентоспособности предприятия;

4. Разработаны общая структурная схема и метод итеративного нахождения реинвестиционной программы (плана) производственного предприятия, организации по принятым критериям его оценки и имеющимся ограничениям по финансовым возможностям

5. Раскрыты направления и пути активизации внутренних источников инвестирования производственного развития предприятий и организаций.

Достоверность и доказанность результатов исследования основывается на обобщении мирового и отечественного опыта реинвестиционной деятельности в крупном бизнесе, и подкреплены практическими расчетами с использованием репрезентативного массива отчетной и учетной информации. Содержащиеся в работе положения, выводы и рекомендации не противоречат действующему законодательству в области инвестирования.

Практическая значимость заключается в создании механизма планирования реинвестиционного процесса, посредством чего активизируются возможности крупных промышленных предприятий по обеспечению их устойчивого функционирования. Предлагаемый в диссертации механизм планирования позволяет эффективно увязать реинвестиционные потоки на промышленном предприятии и повысить управляемость основными средствами.

Апробация и внедрение результатов работы. Диссертация выполнена в соответствии с планом научно-исследовательских работ Государственного университета управления на 2003-2006 гг. Разработанные в ходе исследования рекомендации приняты для дальнейшей проработки и применения в ОАО «Магнитогорский металлургический комбинат».

Основные положения диссертации докладывались на межвузовской научной конференции «Актуальные проблемы управления — 2004» ГУУ март 2004г.

Публикации. По теме диссертации в открытой печати опубликовано пять научных работ общим объемом 2,9 п.л.

Объем работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, выводов и предложений. Работа содержит 164 страницы текста, в том числе таблиц - 28, рисунков - 20, схем - 5, графиков - 6. Список использованной литературы включает 103 наименования трудов отечественных и зарубежных авторов.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Мартынов, Алексей Игоревич

Основные выводы и предложения

Основные научные результаты, выводы и рекомендации заключаются в следующем:

1. Планирование реинвестиционного процесса на предприятии является одним из важнейших звеньев в системе менеджмента предприятия (организации).

2. Анализ инвестиционной деятельности предприятий металлургической промышленности показал, что в настоящее время на них отсутствует комплексное непрерывное планирование реинвестиционного процесса.

3. Одной из причин неудовлетворенного планирования и управления реинвестиционным процессом на предприятиях (в организациях) является неразработанность проблемы в научном плане и соответственно слабое научно-методическое обеспечение.

4. Основными положениями планирования реинвестиционного процесса должны быть следующие: в основе внутрифирменного планирования находится планирование реинвестиционного процесса, которое показывает механизмы достижения целей развития предприятия; планирование реинвестиционного процесса непосредственно определяет темпы реализации стратегии развития предприятия; планирование реинвестиционного процесса базируется на использовании трех систем: краткосрочного, среднесрочного и перспективного планирования, которые находятся во взаимосвязи и реализуются в определенной последовательности.

5. Основными принципами реинвестиционного процесса являются следующие: непрерывность, комплексность, системность, сбалансированность, целенаправленность, необходимость, гибкость.

6. Эффективность инвестиционных планов и программ определяется рядом факторов, в связи с чем необходимо моделирование и оценка разрабатываемых реинвестиционных программ и проектов. В диссертации разработана классификация факторов.

7. Важнейшим критерием эффективности реинвестиционного процесса в организации является повышение конкурентоспособности. В диссертации обоснован выбор данного критерия.

8. Основными показателями эффективности реинвестиционного процесса являются следующие: увеличения доходности функционирования предприятия, показатель снижения затрат, индекс динамики инвестиций, индекс роста рентабельности производственного капитала.

9. В диссертации предложены алгоритмы расчета объема реализации продукции и прогнозирования среднерыночного уровня цен на продукцию.

10. Нахождение оптимального реинвестиционного плана является сложной многошаговой задачей, для решения которой в диссертации предложена схема улучшения плана.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Мартынов, Алексей Игоревич, 2006 год

1. Бланк И.А. Управление инвестициями предприятия. — Киев: Ника-Центр, ® Эльга, 2003. — 480 с. — («Энциклопедия финансового менеджера»;1. Вып. 3.)

2. Мазур И.И., Шапиро В.Д., Ольдерогге Н.Г. Эффективный менеджмент:

3. Учеб. пособие для вузов / Под общ. ред. И.И. Мазура. — М.: Высшая школа, 2003. — 555 е.: ил. — (Современное бизнес-образование.)

4. Игошин Н.В. Инвестиции. Организация управления и финансирование:

5. Учебник для вузов. 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. —542 с.

6. Серов В.М., Ивановский B.C., Козловский А.В. Инвестиционныйменеджмент: Учеб. пособие для вузов / ГУУ. — М.: Финстатинформ, 2000. — 175 с.

7. Зайцев H.JI. Экономика организации: Учебник для вузов. — 2-е изд.,перераб. и доп. / H.JI. Зайцев. — М.: Экзамен, 2003. — 624 с.

8. Дорохова О.П. Общественное воспроизводство и цикличность развитияпо теории Маркса-Кейнса): Учебное пособие. 4.1. — М.: МИИТ, 2002. — 66 с.

9. Маркс К. Капитал. Критика политической экономии. Т. II. Кн. 2. Процессобращения капитала/ Издан под ред. Ф. Энгельса. — М.: Политиздат,• 1984. —IV, 650 с.

10. Экономическая теория (политэкономия): Учебник / Под общей ред. акад.

11. В.И. Видяпина, акад. Г.П. Журавлевой. — М.: ИНФРА-М, 1999. — 560 с.

12. Чистов JI.M., Костюк М.Д. Управление реконструкцией действующихпредприятий в условиях развития производства и рынка. — СПб.: Стройиздат СПб, 1994. — 224 с.

13. Экономика недвижимости: Учеб. пособие. — 2-е изд. — М.: Дело, 2000. ^ —328 с.

14. Блех Е.М. Социально-экономическая эффективность реконструкции и модернизации жилищного фонда. Гражданское строительство и архитектура. Выпуск 10. — М.: ВНИИТАТ, 1989. — 72 с. — (Серия «Жилые здания».)

15. Аукуционек С.П. Дискуссионные вопросы теории цикла. — М.: ГПСИ

16. ИМЭМО АН СССР, 1990. — 165 с.

17. Артемова О.В. Стабилизация и экономический рост в условиях цикличности (макроэкономический подход): Монография. — Челябинск: Челябинский Дом печати, 2002. — 296 с.

18. Экономическая теория / Под ред. А.И. Добрынина, JI.C. Тарасевича: Учебник для вузов. 3-е изд. — СПб.: Изд. СПбГУЭФ, Питер, 1999. — 544 е.: ил.

19. Маркс К. Капитал. Критика политической экономии. Т. I. Кн. 1. Процесспроизводства капитала/ Издан под ред. Ф. Энгельса. — М.: Политиздат, 1983. —VI, 905 с.

20. Маркс К. Капитал. Критика политической экономии. Т. III. Кн. 3. Процесскапиталистического производства, взятый в целом. Ч. 2./ Издан под ред. Ф. Энгельса. — М.: Политиздат, 1986. — IV, 1080 с.

21. Кейнс Дж.М. Общая теория занятости, процента и денег. — М.: Гелиос

22. АРВ, 2002. — 352 с. — (Классики экономической науки — XX век).

23. Шумпетер Й.А. Теория экономического развития. — М.: Прогресс, 1982.455 с.

24. Кондратьев Н.Д. Большие циклы конъюнктуры и теория предвидения.

25. Избранные труды/ Н.Д. Кондратьев; Международный фонд Н.Д. Кондратьева и др.; Ред. колл.: Абалкин Л.И. (пред.) и др.; сост. Яковец Ю.В. — М.: Издательство «Экономика», 2002. — 767 с.

26. Инновации и экономический рост. — М.: Наука, 2002. — 377 с.

27. Туган-Барановский М.И. Избранное. Периодические промышленные кризисы. История английских кризисов. Общая теория кризисов. — М.:

28. Наука, «Российская политическая энциклопедия» (РОССПЭН), 1997. — 574 с. — (Серия «Памятники экономической мысли».)

29. Парфенов Д., Гринберг В. Цена — это диагноз? // Национальная металлургия, 2003. — № 3. — С. 6-14.

30. Маргалитадзе О.Н. Техническое перевооружение — веление времени. —

31. Батуми: Сабчота Аджара, 1981. — 100 с.

32. Филимонов Ю.А. Воспроизводство основных фондов и реконструкция (проблемы и решения): Монография. — Барнаул: Изд-во Алт. гос. ун-т им. И.И. Ползунова, 2002. — 88 с.

33. Методические указания к разработке государственных планов экономического и социального развития СССР. — М.: Экономика, 1980. — 776 с.

34. Техническое перевооружение и реконструкция производства / Н.Г. Чумаченко, Г.А. Ильина, Г.Е. Долженкова и др.; отв. Ред. Н.Г. Чумаченко; АН УССР. Ин-т экономики пром-сти. — Киев: Наук, думка, 1991. —248 с.

35. Палтерович Д.М. Планирование технического перевооружения производства. — М.: Экономика, 1982. — 232 с.

36. Валейский В.Б., Ивуть Р.Б. Совершенствование технического обслуживания и модернизация оборудования на предприятиях машиностроения БССР / В.Б. Валейский, Р.Б. Ивуть. — Минск: Бел НИИНТН, 1979. — 56 с.

37. Экономические проблемы технического перевооружения производства /

38. Отв. ред. д.э.н. М.А. Виленский. — М.: Наука, 1987. — 192 с.

39. Волков О.И. Техническое перевооружение производства. — М.: Знание,1984. — 64 с. — (Новое в жизни, науке, технике. Сер. «Экономика и организация производства»; № 6).

40. Отраслевые методические указания к разработке планов экономическогои социального развития. — М.: Научно-исследовательский институт информации по машиностроению, 1981. — 199 с.

41. Епифанов В. Характеристика нового строительства, расширения, реконструкции, технического перевооружения объектов //Стройка, 2005.3 (479). —С 180-181.

42. Кваша Я.Б. Избранные труды: В 3 т. Т. II. Капитальные вложения в воспроизводство основных фондов. — М.: Наука, 2003. — 511 с.

43. Модернизация электроэрозионного оборудования: выход из положения?

44. Оборудование: рынок, предложение, цены, 2002. — № 1 (61). — С. 6263.

45. Старое — хорошо забытое новое // Оборудование: рынок, предложение,цены, 2001. —№6(54). —С. 14-15.

46. Текучка заела // Эксперт, 2003. — № 16 (370). — С. 6.

47. Налча Г.И., Саблин Д.В. Технико-экономические аспекты обустройствачерной металлургии России и СНГ. — М.: Интеграл универсал, 2003. — 280 с.

48. Евтушенков В. Кто поддержит хай-тек // Эксперт, 2003. — № 15 (369). —1. С. 56-60.39. www.irn.ru

49. Карасюк Е. На все рынки мастер // Секрет фирмы, 2002. — № 07 (23). —1. С. 36-42.

50. Интенсификация и техническое перевооружение производства в машиностроении: Методическое пособие. — М.: Институт повышения квалификации руководящих работников и специалистов, 1987. — 78 с.

51. Крамаренко И.А., Тютюнина Е.Б. Финансовая и реальная эффективностьвоспроизводственного процесса. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2003. — 83 с.

52. Магнитка, вперед! — М.: Издательство «Элита России», 2003. — 480 с.

53. Куприянов Н.С., Михненков О.В., Щербакова Т.С. Стратегический менеджмент в строительстве. Часть 1. Методология и методические основы: Учебное пособие. 2-е изд., перераб. — М.: ГУУ, 2000. — 160 с.

54. Калашников И.Б. Инвестиционный процесс предприятия: Дисс. . канд.экон. наук. — Саратов, 1999. — 174 с.

55. Менеджмент: теория и практика в России: Учебник / Под ред. А.Г. Поршнева, М.Л. Разу, А.В. Тихомировой. — М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2003. — 528 с.

56. Бизнес-план инвестиционного проекта: Отечественный и зарубежный опыт. Современная практика и документация: Учебное пособие. — 5-е изд., перераб. и доп. / Под ред. В.М. Попова. — М.: Финансы и статистика, 2001. — 432 е.: ил.

57. Минаев Э.С., Агеева Н.Г., Аббата Дага А. Управление производством иоперациями: 17-модульная программа для менеджеров «Управление развитием организации». Модуль 15. — М.: ИНФРА-М, 1999. — 328 с.

58. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический словарь — 2-е изд., исправ. — М.: ИНФРА-М, 1998. — 479 с.

59. Бизнес-план инвестиционного проекта: Отечественный и зарубежный опыт. Современная практика и документация: Учебное пособие. — 5-е изд., перераб. и доп. / Под ред. В.М. Попова. — М.: Финансы и статистика, 2001. — 432 е.: ил.

60. Смирнова В.Г. Организация и её деловая среда: 17-модульная программадля менеджеров «Управление развитием организации». Модуль 2. — М.: ИНФРА-М, 1999. — 240 с.

61. Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учебное пособие. 2-е изд., перераб. и доп. — М.: Финансы и статистика, 2000. — 304 е.: ил.

62. Экономика предприятия: Учебник. — 2-е изд., исправ. / Под ред. В.М.

63. Семенова. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2000. — 312 с.

64. Куприянов Н.С., Михненков О.В., Подсыпанина Т.Д., Кузьмин О.В. Стратегический менеджмент в строительстве. Часть 3. Мировой опыт и практика стратегического управления: Учебное пособие. — М.: ГУ У,1999. —192 с.

65. Маркова В.Д., Кузнецова С.А. Стратегический менеджмент: Курс лекций.

66. М.: ИНФРА-М; Новосибирск: Сибирское соглашение, 2001. — 288 с.

67. Серия «Высшее образование».)

68. Абрамов С.И. Инвестирование. — М.: Центр экономики и маркетинга,2000. — 440 с.

69. Коробко В.И. Основы менеджмента и маркетинга в строительстве: Учеб.пособие для студ. средн. проф. учеб. заведений / В.И. Коробко, О. Н. Брюханов. — М.: Издательский центр «Академия», 2003. — 304 с.

70. Собровин А.В. Пятилетний план — основа хозяйственной деятельноститрудового коллектива. — М.: Экономика, 1980. — 72 с. — (Совершенствование хозяйственного механизма. Руководителям цехов, участков, бригад.)

71. Яременко А.Д. Формирование эффективной инвестиционной политикипредприятий черной металлургии: Монография. — Магнитогорск: МаГУ, 2001. —112 с.

72. Валь А.А. Управление инвестиционными ресурсами промышленно-финансового объединения: Дисс. . канд. экон. наук. — Москва, 2003.131 с.

73. Богатырев С.Ю. Диверсификация индустриальных систем (на примере комплекса новых технологий ОАО «ММК»): Дисс. . канд. экон. наук.

74. Москва, 1998. — 160 е.: ил.

75. Радзиевский А.И. Централизованное планирование: кризис и дальнейшееразвитие. — К.: О-во «Знание» УССР, 1990. — 16 с. — (Сер. 3 «Экономика и управление»; № 8.)

76. План технического развития и повышения эффективности производства:

77. Учебное пособие / И.К. Победоносцева, Е.С. Сыромятников, В.А. Шпаков и др. — М.: МИНХИГП, 1983. — 85 с.

78. Розов Д.В. Обновление производственного аппарата в условиях рыночнойэкономики. — М.: Полиграфия, 1999. — 126 с.

79. Иванов И.А. Инновационный менеджмент: Учебник для вузов. Ростовна-Дону: БАРО-ПРЕСС, 2001. — 288 с.

80. План технического развития и повышения эффективности производства.

81. М.: МИНХиГП, 1983. — 85 с.

82. Предприимчивый менеджер. Программа «Совершенствуйте свой бизнес»:книга 7 «Бизнес-план». — М.: МИМ ЛИНК, 2001. — 55 с.

83. Сергеев А.А. Экономические основы бизнес-планирования: Учебное пособие для вузов. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 1999. — 303 с.

84. Лихачев А.А., Орехов Н.А., Ерохина Е.В., Мамбетшаев Э.С. Основы прогнозирования и планирования в организации: Учебное пособие. — М.: Издательство МГТУ им. Н.Э.Баумана, 2003. — 304 с.

85. Бухалков М.И. Внутрифирменное планирование: Учебник. — 2-е изд., испр. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2000. — 400 с.

86. Коробко В.И. Основы менеджмента и маркетинга в строительстве: Учеб.пособие для студ. сред. проф. учеб. заведений / В.И. Коробко, О.Н. Брюханов. — М.: Издательский центр «Академия», 2003. — 304 с.

87. Бланк И.А. Управление прибылью. — 2-е изд., расш. и доп. — Киев:

88. Ника-Центр, Эльга, 2002. — 752 с. — («Энциклопедия финансового менеджера»; Вып. 2.)

89. Бланк И.А. Управление использованием капитала.— Киев: Эльга, 2002.656 с. — («Энциклопедия финансового менеджера»; Вып. 5.)

90. Экономика предприятия: Учебник для вузов/Л.Я. Аврашков, В.В. Адамчук, О.В. Антонова и др.; Под ред. проф. В.Я. Горфинкеля, проф. В.А. Швандара. — 2-е изд.; перераб. и доп. — М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2000. —742 с.

91. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционныхпроектов: (вторая реакция) / М-во экон. РФ, М-во фин. РФ, ГК по стр-ву, архит. и жил. политике; рук. авт. кол.: Коссов В.В., Лившиц В.Н., Шахназаров А.Г. — М.: Экономика, 2000. — 421 с.

92. Экономика предприятия и отрасли промышленности. — 3-е изд., перераб.и доп. — Ростов н/Д: Феникс, 1999. — 608 с. — (Серия «Учебники, учебные пособия»).

93. Серов В.М. Вопросы и пути развития и совершенствования методологиии методов оценки эффективности инвестиций в проекты реального инвестирования //Вестник Университета, 2004. — № 1(7). — С. 72-76.

94. Новожилов В.В. Проблемы измерения затрат и результатов при оптимальном планировании. — М.: Наука, 1972. — 236 с.

95. Ожегов С.И., Шведова Н.Ю. Толковый словарь русского языка / Российская академия наук; Институт русского языка; Российский фонд культуры. — М.: Азъ, 1993. — 960 с.

96. Коровина З.П. Эффективность производства, новой техники и капитальных вложений. — М.: Экономика, 1980. — 200 с.

97. Паршев А.П. Почему Россия не Америка. — М.: Крымский мост-9Д,1. Форум, 2002. —416 с.

98. Портер Майкл Э. Конкуренция: Пер. с англ.: Уч. пос. — М.: Изд. дом1. Вильяме», 2001. — 495 с.

99. Томпсон А.А., мл., Стрикленд III А.Дж. Стратегический менеджмент: концепции и ситуации: Учебник для вузов. Пер. с 9-го англ. изд. — М.: ИНФРА-М, 2000. — 412 с.

100. Титова О.И. Повышение эффективности использования основных фондовстроительного комплекса (На примере АО «Норильский комбинат») — М.: Изд-во СИП РИА, 2002. — 140 с. — (Развитие технологий севера.)

101. Ильин А.И. Планирование на предприятии: Учебник / А.И. Ильин. —

102. Мн.: Новое знание, 2002. — 3-е изд., стереотип. — 635 с. — (Экономическое образование).

103. Издательство ЭКСМО», 202. — 656 с.

104. Производственный менеджмент: Учебник / Под ред. В.А. Козловского. —

105. М.: ИНФРА-М, 2003. 574 с. — (Серия «Высшее образование»).

106. Денисенко М., Палицин В. Особенности прогнозирования цен на продукцию предприятий черной металлургии // Национальная металлургия, 2003. — № 2. — С. 71-76.

107. Бондаренко А.В. Доработка алгоритма прогнозирования объема продаж.management.com.ua

108. Рыбалов Д. Прогнозирование объемов сбыта металлопродукции // Национальная металлургия, 2004. — № 3. — С. 78-79.

109. Экономико-математическое моделирование: Учебник для студентов вузов

110. Под общ. ред. И.Н. Дрогобыцкого. — М.: Изд-во «Экзамен», 2004. — 800 с.

111. Экономическая стратегия фирмы: Учеб. пособие/Под ред. А.П. Градова.3.е изд., испр. — СПб.: Спец-Лит, 2000. — 589 с.

112. Описание проектов долгосрочной Инвестиционной программы ОАО «ММК» 2001—2010 гг.

113. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая. — 8-е изд. —1. М.: Ось-89, 2004. —368 с.

114. Ворыхалов А. Вместе — сильнее // Эксперт Сибирь, 2004. — № 33 (47).1. С.106-109.

115. Парфенов Д., Сухарев О. Куда текут металлические деньги // Национальная металлургия, 2004. — № 2. — С. 25-29.

116. Россия в цифрах. 2004: Крат.стат.сб. / Федеральная служба государственной статистики. — М., 2004. — 431 с.

117. Митин С. Нужна грамотная государственная политика // Экономика России: XXI век, 2005. — №16. — С. 46-47.

118. Сиваков Д. Горькие плоды сладких побед // Эксперт, 2005. — № 12 (459). —С. 105-111.