Разработка механизма сценарного планирования для инвестиционно-строительного холдинга в условиях нестабильности внешней среды. тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 00.00.00, кандидат наук Вальдштейн Леонид Владимирович

• Вальдштейн Леонид Владимирович
• кандидат наук
• 2026

Оглавление диссертации кандидат наук Вальдштейн Леонид Владимирович

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. Теоретические основы функционирования системы управления инвестиционно-строительным холдингом в нестабильной внешней среде

1.1. Современные подходы к изучению управления в условиях нестабильности внешней среды в финансово-экономической сфере

1.2. Специфические факторы, влияющие на деятельность инвестиционно-строительного холдинга в современной экономической среде

1.3. Развитие методологических подходов к управлению инвестиционно-строительным холдингом под воздействием финансово-экономического кризиса

1.4. Постановка целей и задач диссертационного исследования

ГЛАВА 2. Разработка механизма сценарного планирования на базе прогнозных последствий финансово-экономического кризиса для системы управления инвестиционно-строительным холдингом

2.1. Сценарный анализ как основа механизма сценарного планирования

2.2. Структура механизма сценарного планирования на базе прогнозных последствий финансово-экономического кризиса

2.3. Моделирование процессов воздействия внешней среды на финансово-хозяйственную деятельность инвестиционно-строительного холдинга

по методу потоков-запасов

2.4. Вывод, обоснование и нормирование сигнальных коэффициентов

по каждому типу кризиса

ГЛАВА 3. Апробация разработанного механизма сценарного планирования в контуре управления инвестиционно-строительного холдинга

Стр.

3.1. Апробация разработанной модели воздействия внешней среды на деятельность инвестиционно-строительного холдинга на основе официальной отчетности

3.2. Внедрение механизма сценарного планирования на базе прогнозных последствий финансово-экономического кризиса в структуру менеджмента инвестиционно-строительного холдинга

3.3. Ожидаемые изменения экономического состояния элементов инвестиционно-строительного холдинга в современных условиях на основании разработанной модели

3.4. Оценки перспектив системы регулирования инвестиционно-

строительной деятельности с точки зрения разработанной модели

ВЫВОДЫ И ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК СОКРАЩЕНИЙ И УСЛОВНЫХ ОБОЗНАЧЕНИЙ

СПИСОК ТЕРМИНОВ

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

ВВЕДЕНИЕ

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Разработка механизма сценарного планирования для инвестиционно-строительного холдинга в условиях нестабильности внешней среды.»

Актуальность темы исследования

Специфика деятельности инвестиционно-строительного холдинга (ИСХ), особенно длительный цикл реализации проектов, обуславливает необходимость проявления особого внимания к вопросам стратегического планирования. Планирование в структуре управления ИСХ развито либо в рамках отдельных направлений, либо комплексно, но c недостаточной проработкой учета нестабильности внешней среды, либо без учета актуальной схемы финансирования с использованием счетов эскроу. Отсутствуют адаптированные механизмы оперативного и стратегического планирования организационно-управленческой деятельности ИСХ для возможности корректного учета проектного финансирования на фоне динамично меняющихся внешних угроз. В условиях экономической нестабильности необходимо обосновать применение сценарного планирования в качестве инструмента стратегического управления ИСХ, основывающегося на поведении внешней среды и максимально учитывающего ее возможные колебания.

С 1 июля 2019 г. вступила в действие схема проектного финансирования строительства и реализации недвижимости с использованием эскроу-счетов, регулируемая изменениями в 214-ФЗ [1]. Несмотря на довольно высокую степень проработки механизма взаимодействия всех участников процесса девелопмента, нет понимания устойчивости всей системы в целом при наступлении кризисных явлений и, в частности, отдельно взятого хозяйственного субъекта, такого как ИСХ. Отсутствуют исследования в части воздействия различных типов кризисов на актуальную схему реализации недвижимости, а следовательно, менеджмент организации не имеет теоретической и практической базы для планирования и принятия решений в условиях кризиса. Ввиду нестабильности экономической среды и регулярной сменяемости обуславливающих ее факторов исследование данной проблемы является одной из важнейших задач менеджмента строительной

отрасти на текущий момент. Становится актуальным вопрос оценки уязвимости и стабильности текущей системы, а также понимания ее отличий от действующей ранее, в период нестабильности внешней среды, для подготовки актуальных решений в рамках системы управления предприятием. Для возможности учета нестабильности внешней среды в работе вводится понятие финансово-экономического кризиса (ФЭК), характеризующее качественное и количественное внешнее воздействие на деятельность предприятия.

Общие базовые подходы риск-менеджмента не обеспечивают возможность их эффективного практического применения в системе управления без адаптации к реальным условиям и специфике отрасли. Для обеспечения ИСХ актуальным рабочим инструментом планирования необходим комплексный механизм для учета последствий различных типов кризисов в контексте актуальной схемы финансирования проектов. Для решения данной задачи следует разработать механизм сценарного планирования для ИСХ на базе прогнозных последствий ФЭК различного типа.

Для оценки воздействия конкретного типа кризиса на ИСХ необходимо иметь актуальную системную модель его деятельности, пригодную для оперативной разработки управленческих решений. Существующие модели предприятий являются либо тривиальными и не учитывают внешнее воздействие, либо многопараметрическими, что не позволяет применять их без наличия специализированных знаний. Отсутствуют наглядные модели ведения финансово-хозяйственной деятельности (ФХД) ИСХ с учетом внешних связей. В настоящей же работе экономика предприятия, как элемент микроэкономики, для теоретического и практического учета внешнего воздействия, в частности ФЭК, рассматривается как подсистема в рамках макроэкономики.

Современные исследования изучают влияние на предприятие либо обобщенного ФЭК (без типизации), либо одного конкретного типа кризиса. Отраслевые исследования проработаны в рамках прежней системы финансирования и отчасти являются практически неприменимыми в современных условиях. Отсутствуют исследования в части оценки воздействия различных типов

ФЭК на реальный сектор экономики с учетом его специфики и актуального механизма финансирования и реализации проектов. Представляется необходимым оценить воздействие ФЭК на ИСХ с учетом отраслевой специфики, определить уязвимость текущей системы от факторов, возникающих под влиянием ФЭК, в том числе в отличие от действующей ранее схемы реализации.

Степень разработанности научной проблемы

Для получения полной картины существующей проблематики автором были проанализированы современные подходы к изучению ФЭК и, в частности, роль ФЭК в современной экономике, анализ которой весьма полно представлен в работах Л. А. Мендельсона, Н. Ю. Ясковой, Г. М. Стерника, Ю. Ш. Кадырова, А. Н. Асаула, С. А. Дятлова, Л. М. Мартынова и др. В рамках глобальных исследований кризисов был проработан вопрос специфики функционирования строительной отрасли в период ФЭК, исследованный О. Н. Бекировой, А. Н. Тищенко, А. Б. Копейкиным и др. Существующие классификации ФЭК изучены в работах В. Я. Нусаинова, К. В. Рудого, С. Классенса, Й. А. Шумпетера, А. А. Беляева, Ю. В. Яковца, А. В. Аникина, Д. В. Манушина, В. Л. Малинина, Ю. Н. Павловского и др. Для оценки воздействия кризиса на предприятие были рассмотрены теоретические основы управления ИСХ в период ФЭК, в частности системный и ситуационный подходы, которые наиболее полно представлены в работах Л. фон Берталанфи, А. А. Богданова, Н. Винера, А. О. Бутлерова, Д. И. Менделеева, Г. П. Щедровицкого, Г. Шермана и др. Отдельное внимание уделено исследованиям в части принятия решений, чему посвящены работы А. Д. Шеремета, С. Г. Фалько, А. И. Орлова, А. М. Карминского, Л. В. Канторовича, В. В. Розена, Е. В. Голубкова, А. Н. Тихонова, Г. В. Рыбина, Г. С. Осипова, Д. А. Новикова, В. Н. Буркова, О. В. Ефимова, В. В. Падиновского, Л. В. Попова, Ю. В. Сергеевой, А. Дайле и др. Сценарное планирование, а также применение стресс-тестирования исследованы в работах Л. Буржуа, П. Шумекера, Д. Рингланда, И. К. Андриевской, А. М. Карминского, М. Портера,

B. А. Черкасовой и др. Чтобы проработать базу для принятия решений автор рассмотрел работы в части анализа показателей ФХД предприятия, это публикации таких ученых, как: А. М. Ляпунов, М. И. Быканов, М. В. Лукьяница,

C. Е. Довженко, Р. А. Силкин, Н. И. Иванова, В. В. Багметов, Н. П. Любушкин и др. Ввиду нестабильности экономической среды интерес представляют отраслевые исследования в области антикризисного управления в ИСХ, которые приведены в работах Х. М. Гумбы, И. Г. Лукманова, М. Хаммера, Э. Р. Мухаррамова, А. И. Романовой, Д. П. Алексеева, А. М. Платонова, Е. П. Кочеткова и др. Рассмотрена деятельность ИСХ в современной экономической среде, особенностью которой является цифровизация процессов, активное внедрение информационно-коммуникационных технологий (ИКТ) и инноваций. Данный вопрос проанализирован в работах Н. Г. Верстиной, Н. А. Солоповой, Ю. В. Яшина, Дж. П. Вумена, Т. Оно, Я. Гибсона и др. Масштабное банкротство предприятий строительного сектора за последние 10 лет задало направление для изучения работ, посвященных прогнозированию банкротства. Базовые модели разработаны зарубежными авторами, но адаптированы отечественными исследователями под специфику российской экономики. Данному направлению посвящены работы Е. И. Альтмана, С. Гилсона, Л. В. Гордона, Д. Олсона, В. Бивера, Э. С. Минаева, О. П. Зайцева, Е. А. Федоровой и др.

Отсутствие работ в рамках учета нестабильности вешней среды при проектном финансировании с использованием эскроу-счетов, недостаточная проработанность вопроса отраслевой типизации кризисов, а также практическая значимость использования эффективного механизма стратегического планирования для ИСХ обуславливают актуальность темы исследования.

Цель и задачи исследования

Целью диссертации является разработка механизма сценарного планирования для ИСХ с целью управления прогнозными последствиями ФЭК различного типа.

Для достижения поставленной цели в диссертационной работе решаются следующие задачи:

1. Систематизировать теоретические основы управления предприятием в кризисных условиях, а также теоретические подходы к типизации ФЭК.

2. Разработать модель воздействия внешней среды на ФХД ИСХ.

3. Обосновать необходимость применения сценарного планирования в качестве инструмента стратегического управления ИСХ.

4. Разработать механизм сценарного планирования для системы управления ИСХ с учетом специфики отрасли.

5. Обосновать систему сигнальных коэффициентов, характеризующих степень влияния ФЭК различного типа на ИСХ.

6. Методом стресс-тестирования определить границы применимости механизма.

7. Разработать алгоритм внедрения разработанного механизма сценарного планирования в структуру управления ИСХ.

8. На базе имеющихся открытых данных нескольких различных ИСХ провести апробацию разработанного механизма и сигнальных коэффициентов.

Объектом исследования является сценарное планирование в структуре управления ИСХ в условиях нестабильности внешней среды.

Предмет исследования - механизм управления ФХД ИСХ на базе сценарного планирования.

Теоретическая основа исследования представлена положениями основных концепций стратегического планирования, антикризисного и риск-менеджмента, сценарного и корреляционного анализов, системного и ситуационного подходов.

Методологическая основа исследования включает общенаучные экономические и статистические методы: анализ, моделирование экономических процессов, стресс-тестирование, сценарный, системный и ситуационные подходы к исследуемым явлениям и процессам.

Информационная база исследования представлена данными Федеральной службы государственной статистики, Центрального банка Российской Федерации

(ЦБ РФ), государственного регулятора отрасли «ДОМ.РФ», частных аналитических и статистических компаний, отчетностью предприятий строительной отрасли, материалами, публикациями в специализированных периодических изданиях, размещенными в сети Интернет.

Научная гипотеза заключается в том, что разработанный механизм, благодаря адаптации сценарного планирования под специфику деятельности ИСХ, позволяет превентивно парировать прогнозные последствия кризисных явлений.

Соответствие паспорту научной специальности

Проведенное исследование соответствует паспорту специальности 5.2.6. «Менеджмент», а именно: п. 14 «Стратегический менеджмент, методы и формы его осуществления. Бизнес-модели организации. Корпоративные стратегии. Стратегические ресурсы и организационные способности фирмы», п. 16 «Теория и методология управления проектами. Процессы, методы, модели и инструменты управления проектами и программами. Управление рисками (риск-менеджмент)», п. 34 «Теория и практика антикризисного управления организацией. Развитие моделей антикризисного управления».

Научная новизна исследования заключается в следующем:

1. Разработана структурная схема и математическая модель воздействия внешней среды на ФХД ИСХ на базе метода потоков-запасов, отличающаяся учетом текущих требований законодательства по проектному финансированию и, соответственно, спецификой взаимодействия с другими составляющими экономической среды, что позволяет наглядно визуализировать поведение системы и оперативно выделять точки уязвимости в деятельности ИСХ для различных типов ФЭК.

2. На основе систематизации исследований по вопросам управления ИСХ в кризисных условиях совместно с используемым методом потоков-запасов разработана система типизации кризисов применительно к специфике ФХД ИСХ, отличающаяся акцентированием внимания на применении проектного

финансирования и реализации проектов с использованием эскроу-счетов, что позволило определить критические точки воздействия внешней среды на ИСХ для их превентивного контроля.

3. Разработана система сигнальных коэффициентов для ИСХ, отличающаяся учетом отраслевой специфики и рыночной конъюнктуры с интеграцией методики стресс-тестирования результатов ФХД ИСХ для определения границ применимости и нормирования разработанных коэффициентов, что позволит оценить реальную зависимость ИСХ от ФЭК различного типа.

4. Разработан механизм сценарного планирования для ИСХ в условиях нестабильности внешней среды, отличающийся своей адаптированностью под актуальные условия реализации проектов с применением проектного финансирования и использованием эскроу-счетов для выработки прогнозных последствий ФЭК различного типа, что позволит заранее разрабатывать возможные сценарии развития ситуации для различных типов ФЭК в ИСХ и готовить варианты стратегий, направленных на минимизацию отрицательных последствий ФЭК.

Теоретическая значимость диссертационного исследования заключается в развитии существующей научно-методологической базы в области стратегического менеджмента, антикризисного управления и риск-менеджмента в целях повышения эффективности управления предприятием благодаря применению сценарного планирования.

Практическая значимость работы обусловлена внедрением разработанного механизма сценарного планирования в структуру управления ИСХ для снижения потенциальных последствий ФЭК различного типа, что подтверждается соответствующими документами.

Обоснованность и достоверность научных положений и выводов диссертации обеспечивается за счет применения инструментов корреляционного анализа, метода потоков-запасов и использования системного подхода при решении поставленной научной задачи и подтверждается положительными результатами внедрения основных научных результатов в практической

деятельности.

Положения, выносимые на защиту:

1) структурная схема и математическая модель воздействия внешней среды на ФХД ИСХ на базе метода потоков-запасов;

2) система типизации кризисов применительно к специфике ФХД ИСХ;

3) система сигнальных коэффициентов, характеризующая зависимость ИСХ от ФЭК различного типа;

4) механизм сценарного планирования для ИСХ в условиях нестабильности внешней среды.

Апробация результатов исследования

Основные результаты исследования доложены и получили положительную оценку на XIII Международной научно-практической конференции «Экономика, финансы и управление: актуальные вопросы теории и практики» (Пенза, 2025), II Международной научно-практической конференции «Экономическое обозрение: актуальные вопросы, достижения и инновации» (Пенза, 2024), X Международной научной конференции «Приоритетные направления инновационной деятельности в промышленности» (Казань, 2020), а также на заседаниях семинара Лаборатории экономико-математических методов в контроллинге Научно-образовательного центра «Контроллинг и управленческие инновации» МГТУ им. Н.Э. Баумана. Результаты диссертационного исследования применяются в практической деятельности ПАО «Инград» и Московского Фонда реновации жилой застройки. Апробация и реализация результатов диссертационной работы подтверждены соответствующими справками и актами.

Публикации. По теме диссертации автором опубликовано 17 научных работ, общим объемом 7,15 п.л., из которых 12 статей (5,5 п.л.) в журналах, включенных в перечень ВАК при Минобрнауки России, 1 статья проиндексирована в научной базе Scopus.

Структура диссертации. Диссертационная работа состоит из введения, 3 глав, заключения, списка литературы из 170 наименований. Общий объем диссертации составляет 172 страницы, включая 20 таблиц и 77 рисунков.

ГЛАВА 1. Теоретические основы функционирования системы управления инвестиционно-строительным холдингом в нестабильной

внешней среде

Решение - именно так переводится греческое слово «кризис». В китайском языке оно состоит из 2 иероглифов, обозначающих «опасность» и «возможность». В настоящее время более широкое понятие кризиса применимо практически к любому резкому нарушению связей, обрыву процессов и т. д.

В Экономической энциклопедии [2] понятие кризиса трактуется как «глубокое расстройство, резкий перелом, период обострения противоречий в процессе развития какой-либо сферы человеческой деятельности». Богданов А. А. в своей работе подразумевает под кризисом «завершение или перелом в ходе некоторого процесса, имеющего характер борьбы: до «кризиса» борьба идет, положение является неопределенным, колеблющимся; момент кризиса есть конец этой неопределенности и колебания - победа одной стороны или примирение обеих: начинается новое, организационно иное, чем прежде» [3].

Кризисы стали неотъемлемой частью жизненного цикла практически любой экономической системы всех масштабов в современном мире. ФЭК, рассматриваемый в данной работе в качестве основной нестабильности внешней среды, понимается автором как кризисное воздействие на финансовые и экономические составляющие деятельности компании. Таким образом, вопросы прогнозирования кризисов и управления предприятием под их воздействием являются важнейшим направлением развития теории и практики менеджмента.

1.1. Современные подходы к изучению управления в условиях

нестабильности внешней среды в финансово-экономической сфере

История ФЭК в их современном представлении берет свое начало с XIX в., а именно с кризиса 1857 г., распространившегося из США на весь мир. Нестабильность внешней среды в различном виде и в разные периоды наблюдается

на протяжении всего существования экономики как науки, отвечающей за изучение данных процессов. Таким исследованиям еще в 50-е гг. XX в. была посвящена работа Мендельсона Л. А. [4], в которой говорится в том числе о необходимости кризиса как неизбежности для развития экономики.

Цикличность экономического развития, показанная на Рисунке 1.1, говорит о неизбежности наступления кризисных явлений, обусловленных не только текущими неопределенностями

Рисунок 1.1 - Систематизация видов и характеристика отдельных экономических

циклов [5]

Отдельно отметим, что понятие кризиса в данной работе рассматривается как внеплановое критическое изменение характеристик системы.

Финансово-экономический кризис в современной экономике

Развитие экономической среды последние десятилетия происходит в период непрерывной сменяемости факторов, формирующих ФЭК, что показано на Рисунке 1.2.

Виды кризисов Даты кризисов

Периодичность и продолжительность циклов

3-летние циклы (аналог - циклы Йозефа Китчина)

Первый 10-летний цикл

06.1990-08.199806.2000 (8 + 2) (аналог -циклы Клемана Жугляра)

Второй 10-летний цикл 06.2000 - 10.2008 -12.2009 (8 + 1.5)

30-летний цикл смены экономической модели страны (аналог - ритмы Саймона Кузнеца) 1990-2014-2020? (24 + 6)

Третий 10-летний цикл 2010-2017-2019?(8+2)

Рисунок 1.2 - Виды, периодичность и продолжительность циклов и кризисов в экономике и рынке недвижимости России [6]

Еще одна работа посвящена обобщенному анализу существующих исследований цикличности экономики, где раскрывается недостаточная проработанность вопроса о рассмотрении отдельных фаз циклов, «помимо анализа экономического цикла в целом» [7]. Кризис является как раз ниспадающей фазой развития экономики.

Классическая модель развития кризиса на предприятии описана Асаулом А. Н. и соавторами [8]. В данной работе в том числе исследуются циклы деятельности предприятия с учетом регулярно возникающих кризисов (также и чисто внутренних, связанных, например, с ошибками управления), что показано на Рисунке 1.3.

*

ш С

о

^

«

К И о

и р

к

о К

8

о К л ч

ей

к а о О

Станов- Развитие Развитие

ление

Возник-

новение 4

3 Зрелость 5

Спад Антикри-

2 зисный

1 процесс

Время, 1

Рисунок 1.3 - Жизненный цикл организации и кризисные ситуации [8]

Под действием внешних факторов данная модель может быть существенно видоизменена, что ввиду появления все новых факторов, влияющих на различные экономические процессы, и происходит с появлением каждого нового кризиса.

Благодаря глобальной информатизации в XXI в., распространение и передача информации происходят мгновенно в любую точку планеты с помощью современных ИКТ, в первую очередь через интернет в его различных вариациях

(электронная почта, уведомления из новостных каналов и пр.,) а также через средства массовой информации (радио, телевидение, печатные издания и др.). Развитие ИКТ кардинально влияет не только саму экономику, но и на когнитивную деятельность человека, в частности менеджмент, поскольку быстрое распространение информации существенно сокращает время для принятия решений. Это влечет за собой появление таких понятий, как цифровая, нейросетевая, энтропийная экономика, подробно изученных Дятловым С. А. в том числе в его работах об устаревании существующих методов рыночного саморегулирования и необходимости дальнейшего научного изучения экономических изменений в рамках новой информационной парадигмы социально-экономического развития с учетом ИКТ [9, 10]. Внедрение криптовалют, способных в будущем изменить всю банковскую систему до неузнаваемости, развитие новых направлений менеджмента, которых на сегодняшний день уже насчитывается более 400 [11], а также развитие классического менеджмента на базе их новаций - все это, безусловно, заставляет вести современные исследования непосредственно в рамках информационно-коммуникационной среды. Ряд авторов использует понятие инфоком-менеджмента, описывающего виртуальную модель бизнес-среды на основе ИКТ, что подтверждается переходом многих бизнес-процессов реального сектора экономики в цифровую среду [12].

Эволюция ФЭК в процессе его развития выводит на первое место вопрос управления информационными потоками в том числе и с целью их контроля и регулирования для достижения максимального экономического эффекта от передаваемой информации, поскольку формирование кризиса в современной виртуальной среде происходит значительно быстрее, чем раньше, по причине непрерывности поступления информации и получения соответствующей обратной связи.

Как показано на Рисунке 1.4, ранняя реакция экономической среды еще на этапе формирования ФЭК может создать обратную связь «3», которая окажет влияние на процесс зарождения ФЭК и направит его дальнейшее развитие по другому пути «4». То есть ранняя реакция на потенциальные последствия кризиса,

которые еще не наступили, может как позитивно отразиться на эффективности экономического развития среды, так и создать более «благоприятные» условия для эволюционирования кризиса, что может усилить его неблагоприятное воздействие на экономику и существенно усугубить последствия его протекания. Таким образом, вопрос превентивной реакции на развивающийся ФЭК становится все более актуальным.

Рисунок 1.4 - Эволюция ФЭК при наличии обратной связи на этапе

формирования [13]

П р и м е ч а н и е: 1-5 - очередность путей прохождения информационных потоков.

Описанная выше реакция экономической среды может являться как проявлением человеческого фактора, показанного на Рисунке 1.5 и описываемого триединством составляющих перцепции (познание), когниции (восприятие и обработка) и аксиологии (ценности), так и результатом современного технологического развития, в том числе деятельностью искусственного интеллекта, развитие которого происходит колоссальными темпами в современном мире.

Рисунок 1.5 - Влияние человеческого фактора на формирование ФЭК [13]

Приведенные выше исследования дают понять, что вопрос развития ФЭК является ситуационным и не может быть рассмотрен в общем. Данный факт необходимо учитывать при разработке и внедрении моделей анализа кризиса, чтобы наиболее точно прогнозировать его последствия для повышения эффективности ведения хозяйственной деятельности предприятия с учетом новой информационной парадигмы.

Классификация финансово-экономических кризисов

Существует множество подходов к исследованию причин и последствий кризисов. Многие из них описаны в работе Claessens S. и Kose A, где авторы предлагают контаминационный подход и разделяются понятия вид и тип кризиса. Выделяют следующие виды кризисов: финансовый, экономический, социальный, экологический, репутационный и корпоративный, а остальные предлагается классифицировать как типы [14]. «Суть предложенного контаминационного подхода к исследованию кризиса состоит в том, что он рассматривается на основе симбиоза прескриптивного и правового подходов, что позволяет учитывать экономические и правовые изменения в компании, а также ее корпоративные конфликты».

Существует довольно много направлений структурирования ФЭК. В западных школах распространена следующая классификация:

- количественные (валютные и платежного баланса);

- качественные (долговые и банковские) [15].

Рудый К. В. как представитель отечественной науки в своей работе предложил классифицировать кризисы по характеру протекания: циклические и специфические [16]. Идея цикличности классификации отечественной экономике развита в работах Шумпетера Й. А., ученый предлагает делить все кризисы на:

- «длинные волны» Кондратьева (45 - 60 лет);

- среднесрочные строительные циклы Кузнеца (15 - 25 лет);

- среднесрочные промышленные циклы Жюгляра (7 - 11 лет);

- малые (денежные) циклы Китчина (3 - 4 года) [17].

Медведкина Е. А. причиной цикличности кризисов называет в том числе и психологические или природные факторы [18].

Яковец Ю. В. классифицирует кризисы по объектам, характеру и длительности и раскрывает данный вопрос подробнее в более поздней работе, где приводит деление кризисов по видам и выделяет функциональные, пространственные и временные кризисы [19, 20].

Список литературы диссертационного исследования кандидат наук Вальдштейн Леонид Владимирович, 2026 год

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. О внесении изменений в Федеральный закон «Об участии в долевом строительстве многоквартирных домов и иных объектов недвижимости и о внесении изменений в некоторые законодательные акты Российской Федерации» и отдельные законодательные акты Российской Федерации»: Федер. закон Рос. Федерации от 25 дек. 2018 г. №2 478-ФЗ: принят Гос. Думой 19 дек. 2018 г.: одобр. Советом Федерации 21 дек. 2018 г. // Собрание законодательства Российской Федерации. 2018. № 53. Ст. 8404.

2. Экономическая энциклопедия / Науч.-ред. совет изд-ва «Экономика», Ин-т экономики РАН; Е. И. Александрова [и др.]; гл. ред. Л. И. Абалкин [и др.]. М.: Экономика, 1999. 1054 с.

3. Богданов А. А. Тектология (всеобщая организационная наука). М.: Экономика, 1989. 650 с.

4. Мендельсон Л. А. Теория и история экономических кризисов и циклов: в 3-х т. М.: Изд-во социал.-эконом. лит-ры, 1959. Т. 1. 693 с.

5. Яськова Н. Ю., Силка Д. Н. Управление инвестиционно-строительной деятельностью в циклической динамике: моногр. М.: МГСУ, 2011. 214 с.

6. Стерник Г. М., Стерник С. Г. Факторы и тренды развития российского рынка многоквартирного жилья по итогам 2017 года // Жилищные стратегии. 2018. Т. 5, № 3. С. 251-304.

7. Капкаев Ю. Ш., Кадыров П. Р. Особенности цикличности развития экономики // Фундаментальные исследования. 2017. № 10 (3). С. 587-593.

8. Асаул А. Н., Князь И. П., Коротаева Ю. В. Теория и практика принятия решений по выходу организаций из кризиса. СПб.: АНО «ИПЭВ», 2007. 224 с.

9. Дятлов С. А. Энтропийная экономика: методология исследования глобального кризиса: моногр. СПб.: изд-во СПбГЭУ, 2015. 403 с.

10. Дятлов С. А. Энейро-сетевая гиперконкурентная экономика. СПб.: изд-во СПбГЭУ, 2017. 133 с.

11. Мартынов Л. М. Менеджментология? Это актуально! // Креативная экономика. 2011. Т. 5. № 6. С. 121-127.

12. Куняев Н. Е., Мартынов Л. М., Старожук Е. А. Тенденции развития менеджмента в условиях трансформации цифровой экономики // Татищевские чтения: актуальные проблемы науки и практики: Материалы XIX Международной научно-практической конференции в 2 т., Тольятти, 20 -21 апреля 2023 г. Т. 2. Тольятти: Волжский университет имени В. Н. Татищева (институт). 2023. С. 161-163.

13. Вальдштейн Л. В., Мартынов Л. М. Влияние информационно-коммуникационных технологий на развитие финансово-экономического кризиса // Экономика и менеджмент систем управления. 2018. Т. 27, № 1. С. 10-17.

14. Нусинов В. Я. Усовершенствование подходов к исследованию сущности понятия «кризис» и классификации его последствий // Фундаментальные и прикладные исследования в современном мире. 2016. № 16 (2). С. 7-12.

15. Claessens S., Kose A. Financial Crises Explanations, Types, and Implications. IMF Working Paper. № 13/28, 2013. 66 p.

16. Рудый К. В. Финансовые кризисы: теория, история, политика. М.: Новое знание, 2003. 399 с.

17. Базилевич В. Д. Неортодоксальная теория Й. А. Шумпетера // История экономических учений: в 2 ч. Киев: Знания, 2006. Ч. 2. С. 312-324.

18. Медведкина, Е. А. Теоретическое осмысление причин возникновения мировых экономических кризисов // Наука, общество, культура: проблемы и перспективы взаимодействия в современном мире: Сборник статей IV Всероссийской научно-практической конференции, 16 августа 2021 г. Петрозаводск: Международный центр научного партнерства «Новая Наука». 2021. С. 7-11.

19. Яковец Ю. В. Циклы. Кризисы. Прогнозы. М: Наука, 1999. 448 с.

20. Яковец Ю. В. Экономические кризисы: неизбежная реальность // Экономические стратегии. 2004. Т. 6, № 1. С. 32-37.

21. Аникин А. В. О типологии финансовых кризисов // Вестник Московского университета. Сер. 6, Экономика. 2001. № 4. С. 43-54.

22. Манушин Д. В. Современная классификация макроэкономических кризисов // Финансы и кредит. 2013. № 2 (530). С. 35-46.

23. Малинин В. Л. Применение системного, синергетического и ситуационного подходов для классификации, моделирования и предотвращения финансово-экономических кризисов: дис. ...канд. экон. наук. Москва. 2005. 158 с.

24. Павловский Ю. Н. Об информационном экономическом кризисе // Моделирование, декомпозиция и оптимизация сложных динамических процессов. 2007. Т. 22. № 1 (22). С. 3-13.

25. Макаров Д. А., Федосеев И. В. Итоги перехода к проектному финансированию жилищного строительства с использованием эскроу-счетов // Вестник факультета управления СПбГЭУ. 2023. № 15. С. 58-67.

26. Бекирова О. Н. Модели оценки конкурентоспособности предприятий строительной сферы (на примере Воронежского региона): дис. ...канд. экон. наук. Москва. 2014. 146 с.

27. Тищенко А. Н., Хаустова В. Е., Беляев А. С. Оценка конкурентоспособности строительных предприятий с учетом их специфики // Проблемы экономики. 2013. № 1. С. 185-190.

28. Солдатова Л. А. Буреш А. И. Финансирование жилищного строительства: проблемы и перспективы // Вестник Оренбургского государственного университета. 2014. № 14 (175). С. 357-360.

29. Федосова С. П. Влияние проектного финансирования на рынок жилищного строительства // Актуальные вопросы теории и практики финансово-хозяйственной деятельности: Сборник материалов VI Всероссийской национальной научно-практической конференции, Воронеж, 23 мая 2024 г. Воронеж: Издательско-полиграфическии центр «Научная книга». 2024. С. 159-162.

30. Крымов С. А. Судьба жилищного строительства в условиях кризиса // Вестник Московского университета. Сер. 21. Управление (государство и общество). 2010. № 1. С. 89-105.

31. Ларионов А. Н., Малышев И. В. Проблемы функционирования жилищностроительного комплекса в условиях экономического кризиса // Вестник Орловского государственного аграрного университета. 2010. №2 1 (22). С. 5759.

32. Панфилов А. В. Жилищный сектор - важнейший фактор восстановления экономики и формирования среднесрочной экономической динамики // Проблемы прогнозирования. 2010. № 4. С. 127-130.

33. Торгашина И. Г. Жилищное строительство в период кризиса // Известия Иркутской государственной экономической академии (Байкальский государственный университет экономики и права). 2015. Т. 6, № 2. Ст. 17.

34. Грушина О. В., Красноштанова Т. А. Кризисы XXI века, или Как выжить отрасли жилищного строительства в РФ // Государственное управление. Электронный вестник. 2022. № 95. С. 20-40.

35. Грушина О. В., Красноштанова Т. А. Отрицательный синергизм пандемии СОУГО-19 в сфере жилищного строительства на примере Иркутской области // Жилищные стратегии. 2021. Т. 8, № 1. С. 47-68.

36. Литвиненко И. Л. Цифровая экономика, инновации и коронакризис: новые условия развития России и мира // Экономика устойчивого развития. 2021. №2 2 (46). С. 248-255.

37. Глазкова В. В. Концепция цифровой стратегии компании // Транспортное дело России. 2019. № 3. С. 61-63.

38. Вальдштейн Л. В. Специфика функционирования инвестиционно-строительного холдинга в условиях экономической нестабильности // Экономика и управление: проблемы, решения. 2025. Т. 9, №2 5 (158). С. 70-76.

39. Пономаренко Н. В. Совершенствование системы текущего планирования инвестиционно-строительного холдинга: дис. ...канд. эконом. наук. Новосибирск. 2005. 183 с.

40. Кескинов А. А. Проектно-ориентированное управление функционированием и развитием холдинга в инвестиционно-строительной сфере: дис. ...канд. эконом. наук. Москва. 2009. 196 с.

41. Щербина Г. Ф. Развитие организационно-экономического механизма эффективного управления инвестиционно-строительным холдингом: дис. ...докт. эконом. наук. Санкт-Петербург. 2012. 272 с.

42. Электронный сервис «Прозрачный бизнес»: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://pb.nalog.ru/ (дата обращения: 12.05.2023).

43. Издательский дом «Коммерсантъ»: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.kommersant.ru/ (дата обращения: 12.05.2023).

44. Бескиерь Ф. И. Формирование системы управления строительным холдингом: дис. ...канд. эконом. наук: Санкт-Петербург. 2004. 198 с.

45. Вальдштейн Л. В., Мартынов Л. М. Реструктуризация финансово-промышленного холдинга при внедрении инноваций, промышленно-коммуникационных технологий и автоматизации производства // Экономика и предпринимательство. 2017. № 4 (1). С. 477-482.

46. Вумек Дж. П., Джонс Д. Т. Бережливое производство. Как избавиться от потерь и добиться процветания вашей компании. М.: Альпина Паблишер, 2017. 472 с.

47. Оно T. Производственная система Тойоты. Уходя от массового производства. М.: Ин-т комплекс. стратег. исслед., 2005. 192 с.

48. Krafcik J. Triumph of the Lean Production System // Sloan Management Review. 1988. Vol. 30, №. 1. P. 41-52.

49. Клочков Ю. П. «Бережливое производство»: понятия, принципы, механизмы // Инженерный вестник Дона. 2012. Т. 20, № 2. С. 429-437.

50. Адамцевич А. О., Пустовгар А.П., Адамцевич Л.А. Аддитивное строительное производство: особенности применения технологии // Промышленное и гражданское строительство. 2023. № 7. С. 70-78.

51. Постановление Правительства Российской Федерации от 05.03.2021 г. № 331 «Об установлении случая, при котором застройщиком, техническим

заказчиком, лицом, обеспечивающим или осуществляющим подготовку обоснования инвестиций, и (или) лицом, ответственным за эксплуатацию объекта капитального строительства, обеспечиваются формирование и ведение информационной модели объекта капитального строительства» // Собрание законодательства Российской Федерации. 2021. № 11. Ст. 1823.

52. Верстина Н. Г., Кисель Т. Н., Кулаков К. Ю. Внедрение инновационных технологий на предприятиях инвестиционно-строительной сферы: проблемы и определяющие факторы // E-Management. 2022. Т. 5, № 1. С. 4-13.

53. Солопова Н. А., Булина А.Р. BIM-технологии как социальная составляющая устойчивого развития предприятий // Устойчивость развития территорий в инвестиционно-строительной сфере в условиях турбулентной экономики: Материалы I Международной научно-практической конференции, Пенза, 1718 октября 2022 года. Пенза: Пензенский государственный университет архитектуры и строительства. 2022. С. 265-271.

54. Gilson S. C. Creating Value Through Corporate Restructuring: Case Studies in Bankruptcies, Buyouts, and Breakups. Wiley, 2010. 848 р.

55. О несостоятельности (банкротстве): Федер. закон Рос. Федерации от 26 окт. 2002 г. № 127-ФЗ: принят Гос. Думой 27 сент. 2002 г.: одобр. Советом Федерации 16 окт. 2002 г. // Собрание законодательства Российской Федерации. 2002. № 43. Ст. 4190.

56. О публично-правовой компании по защите прав граждан - участников долевого строительства при несостоятельности (банкротстве) застройщиков и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации: Федер. закон Рос. Федерации от 29 июля 2017 г. № 218-ФЗ: принят Гос. Думой 21 июля 2017 г.: одобр. Советом Федерации 25 июля 2017 г. // Собрание законодательства Российской Федерации. 2017. № 31. Ст. 4767.

57. Об участии в долевом строительстве многоквартирных домов и иных объектов недвижимости и о внесении изменений в некоторые законодательные акты Российской Федерации: Федер. закон Рос. Федерации

от 30 дек. 2004 г. № 214-ФЗ: принят Гос. Думой 22 дек. 2004 г. : одобр. Советом Федерации 24 дек. 2004 г. // Собрание законодательства Российской Федерации. 2005. № 1. Ст. 40.

58. Altman E. I. Financial Ratios, Discriminant Analysis and the Prediction of Corporate Bankruptcy // Journal of Finance. 1968. Vol. 32, № 4. P. 589-609.

59. Beaver W. Financial Ratios as Predictors of Failure. Empirical Research in Accounting Selected Studies // Journal of Accounting Research. 1966. Vol. 4. P. 71-111.

60. Ohlson J. Financial Ratios and the Probabilistic Prediction of Bankruptcy // Journal of Accounting Research. 1980. Vol. 18, № 1. P. 109-131.

61. Bankruptcy Classification Model for Small Firms / J. Fulmer [et al.] // Journal of Commercial Bank Lending. 1984. P. 25-37.

62. Taffler R. J., Tisshaw H. J. Going, Going, Gone, Four Factors Which Predict // Accountancy. 1977. Vol. 88. P. 50-54.

63. Springate G. L. V. Predicting the Possibility of Failure in a Canadian Firm : Unpublished M.B.A. Research Poject. Simon Fraser University, 1978. 164 p.

64. Гонова О. В. Диагностика риска банкротства предприятия на основе финансового моделирования // Современные наукоемкие технологии. Региональное приложение. 2023. № 3 (75). С. 13-19.

65. Зайцева О. П. Антикризисный менеджмент в российской фирме // Аваль. Сибирская финансовая школа. 1998. № 11-12. С. 66-73.

66. Давыдова Г. В., Беликов А. Ю. Методика количественной оценки риска банкротства предприятий // Управление риском. 1999. № 3. С. 13-20.

67. Федорова Е. А., Гиленко Е. В., Довженко С. Е. Модели прогнозирования банкротства: особенности российских предприятий // Проблемы прогнозирования. 2013. № 2. С. 85-92.

68. Федорова Е. А., Тимофеев Я. В. Разработка моделей прогнозирования банкротства российских предприятий для отраслей строительства и сельского хозяйства // Финансы и кредит. 2015. № 32. С. 2-10.

69. Федорова Е. А., Довженко С. Е., Федоров Ф. Ю. Модели прогнозирования банкротства российских предприятий: отраслевые особенности // Проблемы прогнозирования. 2016. № 3 (156). С. 32-40.

70. Бырдина К. С. Особенности прогнозирования финансовой независимости компаний строительного сектора на примере АО «Компания «Главмосстрой» // Экономика. Бизнес. Банки. 2016. № S10. С. 91-98.

71. Берталанфи Л. фон. Общая теория систем: критический обзор // Исследования по общей теории систем: Сб. переводов. М.: Прогресс. 1969. С. 23-82.

72. Винер Н. Кибернетика, или Управление и связь в животном и машине. 19481961 / пер. с англ. И. В. Соловьева и Г. Н. Поварова; под ред. Г. Н. Поварова. 2-е изд. М.: Наука, Главная редакция изданий для зарубежных стран, 1983. 344 с.

73. Бутлеров А. О химическом строении веществ // Ученые записки Казанского университета (отд. физ.-мат. и мед. наук). 1862. Вып. 1, отд. 1. С. 1-11.

74. Менделеев Д. И. Периодическая законность химических элементов // Энциклопедический словарь Брокгауза и Ефрона: в 86 т. (82 т. и 4 доп.). СПб., 1898. Т. XXIII. С. 311-323.

75. The RAND Corporation: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.rand.org/ (дата обращения: 14.11.2018).

76. Малинин В. Л., Вальдштейн Л. В. Использование метода S3 в кризис-менеджменте // Экономика и предпринимательство. 2014. №2 1-3. С. 460-465.

77. Sherman H. It All Depends. A Pragmatic Approach to Organization. Montgomery : University of Alabama Press, 1966. 288 p.

78. Щедровицкий Г. П. Оргуправленческое мышление: идеология, методология, технология. Курс лекций. Москва, 2000. 384 с.

79. Шеремет А. Д. Управленческий учет: базовый курс. Практика учета. Схемы, числовые примеры, задачи и упражнения / 2-е издание, исправленное. Москва: ООО «Издательский дом «ФБК-Пресс», 2004. 510 с.

80. Канторович Л. В. Оптимальные решения в экономике. М. : Наука, 1972. 231 с.

81. Анализ возможностей применения искусственного интеллекта в системах поддержки принятия решений // Косников С. Н. и др. Вестник Академии знаний. 2023. № 5 (58). С. 165-168.

82. Орлов А. И. Теория принятия решений. М.: Март, 2004. 656 с.

83. Тихонов А. Н., Цветков В. Я. Методы и системы поддержки принятия решений. М.: МАКС Пресс, 2001. 312 с.

84. Новиков Д. А. Теория управления организационными системами. М.: МПСУ, 2005. 584 с.

85. Бурков В. Н., Новиков Д. А. Теории активных систем 50 лет: история развития // Теория активных систем - 50 лет: Материалы международной научно-практической конференции, Москва, 18-19 ноября 2019 г. Москва: Институт проблем управления им. В. А. Трапезникова РАН. 2019. С. 10-54.

86. Ефимова О. В. Развитие инструментария финансового анализа и его информационного обеспечения для целей обоснования принимаемых решений // Экономика и управление: проблемы, решения. 2019. Т. 15, №2 3. С. 12-20.

87. Ефимова О. В. Анализ устойчивого развития компании: стейкхолдерский подход // Экономический анализ: теория и практика. 2013. № 45 (348). С. 4151.

88. Подиновский В. В., Ногин В. Д. Парето-оптимальные решения многокритериальных задач. М.: Физматлит, 2007. 256 с.

89. Рыбина Г. В. Теория и технология построения интегрированных экспертных систем. М.: Научтехлитиздат, 2008. 482 с.

90. Осипов Г. С. Приобретение знаний интеллектуальными системами: основы теории и технологии. М.: Наука, Физматит, 1997. 112 с.

91. Фалько С. Г. Контроллинг для руководителей и специалистов. М: Финансы и статистика, 2024. 271 с.

92. Контроллинг в бизнесе. Методологические и практические основы построения контроллинга в организациях / А. М. Карминский и др. М.: Финансы и статистика, 2003. 258 с.

93. Рыжикова Т. Н. Контроллинг эффективности маркетинговых процессов // Контроллинг. 2016. № 60. С. 3-10.

94. Сергеева Ю. В., Ромашова И. Б. Постановка контроллинга строительной организации на основе системы сбалансированных показателей // Фундаментальные исследования. 2015. № 2 (14). С. 3131-3135.

95. Дайле А. Практика контроллинга / пер. с нем.; под ред. М. Л. Лукашевича, Е. Н. Тихоненковой. М.: Финансы и статистика, 2001. 336 с.

96. Чернов В. А. Методы и модели информационно-аналитического обеспечения в управленческом учете: дис. ...докт. эконом. наук. Москва. 2005. 454 с.

97. Ляпунов А. М. Избранные труды: работы по теории устойчивости. М.: Наука, 2007. 576 с.

98. Лукьяница М. В., Харчукова А. А. Практическая реализация методов экономико-математического моделирования финансовой устойчивости организации // Социально-экономическое развитие городов и регионов: градостроительство, развитие бизнеса, жизнеобеспечение города: Материалы III Междунар. науч.-практ. конф. Волгоград: Волгоград. гос. тех. ун-т. 2018. С. 366-373.

99. Довженко С. Е., Федорова Е. А., Лазарев М. П. Как оценить финансовую устойчивость предприятия? Нормативы финансовой устойчивости для предприятий строительной отрасли и сельского хозяйства // Аудит и финансовый анализ. 2015. № 1. С. 252-256.

100. Силкин Р. А. Методические подходы к определению финансовой устойчивости строительных организаций в рыночных условиях: дис. ...канд. эконом. наук. Санкт-Петербург. 2001. 140 с.

101. Иванова Н. И., Струкова Т. Ю. Финансовая устойчивость застройщиков в условиях кризиса // Современная экономика: проблемы, пути решения: Сб. ст. открыт. науч.-практ. конф. преподавателей кафедры экономики / под общ. ред. М. А. Меньшиковой. Королев: Науч. Консультант. 2015. С. 142-147.

102. Лукинов В. А. Методические рекомендации по расчету системы показателей конкурентоспособности организаций-застройщиков (девелоперов) // Недвижимость: экономика, управление. 2023. № S3. С. 100-106.

103. Багметов В. В. Методические подходы к оценке финансовой устойчивости строительных организаций жилищно-строительного комплекса, привлекающих денежные средства населения // Экономика и предпринимательство. 2013. № 12-4 (41). С. 347-351.

104. . Анализ методов и моделей оценки финансовой устойчивости организаций // Н. П. Любушин и др. Экономический анализ: теория и практика. 2010. № 1 (166). С. 3-11.

105. Шавшуков В. М., Верстина Н. Г., Бернюкевич Т. В. Управление организациями инвестиционно-строительного комплекса в контексте макроэкономических процессов // Экономика и управление: проблемы, решения. 2024. Т. 9, № 5. С. 262-274.

106. Bourgeois L. J. Strategic management: from concept to implemention. Dryden Press, 1996. 984 p.

107. Schoemaker P. J. H. Multiple Scenario Development: its conceptual and behavioral foundation // Strategic Management Journal. 1993. Vol. 14, № 3. P. 193-213.

108. Wack P. Scenarios: shooting the rapids // Harvard business review. 1985. P. 139150.

109. Рингланд Д. Сценарное планирование для разработки бизнес-стратегии / пер. с англ. О. Л. Пелявского. 2-е изд. М.: Диалектика, 2008. 559 с.

110. Francis J. Aguilar, Scanning the Business Environment. New York: Macmillan, 1967. 239 р.

111. Сальников В. А., Могилат А. Н., Маслов И. Ю. Стресс-тестирование компаний реального сектора для России: первый подход (методологические аспекты) // Журнал Новой экономической ассоциации. 2012. № 4 (16). С. 4670.

112. Stress Testing of Financial Systems: An Overview of Issues, Methodologies, and FSAP Experience: IMF Working Paper / W. Blaschke [et al.]. International Monetary Fund, 2001. 57 p.

113. Анализ математических моделей Базель II / Ф. Т. Алескеров и др. М.: Физматлит, 2013. 288 с.

114. Андриевская И. К. Стресс-тестирование: обзор методологий // Управление в кредитной организации. 2007. № 5. С. 34-43.

115. Карминский А. М., Серякова Е. В. Методы и модели стресс-тестирования рыночных рисков портфеля финансовых инструментов // Вестник МГИМО-Университета. 2015. № 4 (43). С. 53-63.

116. Principles for Sound Stress Testing Practices and Supervision [Электронный ресурс] / Basel Committee on Banking Supervision; Bank for International Settlements. Basel, 2009. 26 p. URL: https://www.bis.org/publ/bcbs155.pdf (дата обращения: 22.03.2022).

117. Кузнецова Ю. А. Стресс-тестирование как инструмент оценки устойчивости регионального развития // Инновационные технологии управления социально-экономическим развитием регионов России: Материалы Х Всерос. науч.-практ. конф. с международным участием, Уфа, 24-25 мая 2018 г. Уфа: Ин-т соц.-эконом. исследований УФИЦ РАН. 2018. С. 339-345.

118. Девяткин О. В. Стресс-тестирование как инструмент управления кризисными ситуациями в организациях // Лидерство и менеджмент. 2023. Т. 10, № 1. С. 81-92.

119. Bernhardsen E., Larsen. K. Modeling Credit Risk in the Enterprise Sector - Further Development of the SEBRA Model // Economic Bulletin. 2007. № 3. P. 102-108.

120. Черкасова В. А. Управление предпринимательскими рисками на основе метода сценарного планирования: дис. ...канд. эконом. наук. Калининград. 2006. 186 с.

121. Porter M. Competitive advantage: creating and sustaining superior performance (with a new introduction). New York: Free Press, 1998. 592 p.

122. Деев А. А. Сценарное планирование в стратегическом управлении машиностроительным комплексом: на примере Самарской области: дис. ...канд. эконом. наук. Москва. 2012. 149 с.

123. Лаева Т. В. Сценарный анализ как основа стратегического планирования в организации // Менеджмент в России и за рубежом. 2006. № 2. С. 56-63.

124. Кобринская О. Г., Совик Л. Е. Модели стресс-тестирования и факторы влияния // Экономика. Бизнес. Финансы. 2019. № 6. С. 20-24.

125. Вальдштейн Л. В., Мартынов Л. М. Тенденции развития антикризисного менеджмента с использованием информационно-коммуникационных технологий в структуре финансово-промышленного холдинга // Экономика и менеджмент систем управления. 2017. № 1.1 (23). С. 109-115.

126. Гумба Х. М., Власенко В. А. Методика разработки антикризисной стратегии крупного строительного предприятия // Экономика и предпринимательство. 2015. № 3-2 (56). С. 671-673.

127. Лукманова И. Г. Диверсификация деятельности строительных предприятий в условиях экономического кризиса: моногр. / 3-е изд., перераб. и доп. М.: Изд-во Ассоциации строит. вузов, 2009. 216 с.

128. Хаммер М., Чампи Д. Реинжениринг корпорации: манифест революции в бизнесе / пер. с англ. СПб.: Изд-во С.-Петербург. ун-та, 1997. 332 с.

129. Мухаррамова Э. Р. Формирование стратегии антикризисного управления в строительстве (на примере Республики Татарстан): дис. ...канд. эконом. наук. Москва. 2003. 202 с.

130. Романова А. И. Методы управления экономической устойчивостью строительных организаций: дис. ...канд. эконом. наук. Москва. 1998. 214 с.

131. Романова А. И. Методологические проблемы экономического развития инвестиционно-строительного комплекса в условиях конкурентной среды (на примере Приволжского федерального округа): дис. ... докт. эконом. наук. Москва. 2003. 321 с.

132. Алексеев Д. П. Формирование инвестиционных ресурсов предприятия в условиях экономического кризиса: на примере строительной отрасли: дис. ...канд. эконом. наук. Санкт-Петербург. 2009. 164 с.

133. Платонов А. М., Плешков С. Ю. Проблемы устойчивого функционирования строительного предприятия в условиях экономической нестабильности // Вестник УРФУ. Сер.: Экономика и управление. 2011. № 5. С. 74-83.

134. Платонов А. М., Плешков С. Ю. Пути и методы обеспечения экономической устойчивости строительного предприятия на основе динамической модели экономической устойчивости // Экономика региона. 2008. № 4. С. 240-244.

135. Кочетков Е. П. Формирование механизма управления процессами преодоления финансово-экономической неустойчивости промышленной организации: дис. ...канд. эконом. наук. Москва. 2012. 194 с.

136. Вальдштейн Л. В. Сценарное планирование как эффективный инструмент стратегического управления инвестиционно-строительным холдингом // Инновации в менеджменте. 2022. № 3 (33). С. 64-69.

137. Dalkey N., Helmer O. An Experimental Application of the Delphi Method to the use of experts // Management Science. 1963. Vol. 9, № 3. P. 458-467.

138. Вальдштейн Л. В. Вертикальная реструктуризация в строительном холдинге в период финансово-экономического кризиса // Региональная экономика: теория и практика. 2017. Т. 15, вып. 7. С. 1202-1211.

139. Вальдштейн Л. В. Система сигнальных показателей в структуре планирования инвестиционно-строительного холдинга // Контроллинг. 2022. № 3 (85). С. 46-52.

140. Вальдштейн Л. В., Малинин В. Л. Применение системно-структурного подхода для анализа влияния финансово-экономических кризисов на строительную отрасль России // Современная научная мысль. 2017. № 6. С. 124-131.

141. Malinin V., Valdshteyn L. The Application of the System-Structural Approach for the Study of the Specifics of the Functioning of Investment and Construction-

Holding During the Financial and Economic Crisis of the Resource Type // Studies in Systems, Decision and Control. 2020. Vol. 282. P. 79-87.

142. Саценко Г. Картельный сговор зацементировали // Южный репортер. 2005. 8 авг.

143. Группа Компаний «ПИК»: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.pik-group.ru/ (дата обращения: 21.12.2017, 15.07.2020).

144. Индикаторы рынка недвижимости: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.irn.ru/ (дата обращения: 17.12.2017).

145. Центральный банк Российской Федерации: сайт [Электронный ресурс]. URL: http://www.cbr.ru/ (дата обращения: 16.01.2018).

146. Федеральная служба государственной статистики: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://rosstat.gov.ru/ (дата обращения: 02.09.2023).

147. Вальдштейн Л. В., Малинин В. Л. Анализ строительного рынка жилья Московского региона в 2008-2015 гг. с точки зрения системного подхода // Экономика и предпринимательство. 2016. № 2 (1). С. 1096-1108.

148. Цифровая система анализа рынка новостроек: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://bnmap.pro/ (дата обращения: 03.10.2023).

149. Журнал Домклик: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://blog.domclick.ru/ (дата обращения: 03.10.2023).

150. Консалтинг и аналитика [Электронный ресурс] // Бест-Новострой: сайт. URL: https://best-novostroy.ru/analitica/ (дата обращения: 03.10.2023).

151. Аналитика [Электронный ресурс] // Этажи: сайт. URL: https://msk.etagi.com/analytics/ (дата обращения: 03.10.2023).

152. Вальдштейн Л. В. Информационная спекуляция как инструмент стимулирования спроса в недвижимости // Экономика и бизнес: теория и практика. 2023. № 11-1 (105). С. 98-101.

153. Методологии [Электронный ресурс] // Аналитическое кредитное рейтинговое агентство: сайт. URL: https://www.acra-ratings.ru/criteria (дата обращения: 21.03.2021).

154. Действующие методологии [Электронный ресурс] // Рейтинговое агентство «Эксперт РА»: сайт. URL: https://raexpert.ru/ratings/methods/current/ (дата обращения: 22.03.2021).

155. Вальдштейн Л. В., Малинин В. Л. Об использовании статистических индексов для прогнозирования продаж жилой недвижимости // Приоритетные направления инновационной деятельности в промышленности: Сб. науч. ст. второй междунар. науч. конф. (28-29 февраля 2020 г.). Ч. 2. Казань: ООО «Конверт». 2020. С. 78-85.

156. Вальдштейн Л. В., Мартынов Л. М., Старожук Е. А. Менеджментология финансово-экономического кризиса 2014-2015 гг. // Экономика и менеджмент систем управления. 2018. Т. 28, № 2.2. С. 210-216.

157. Кривобок Р. Дефолт 1998 года в России: причины, хронология, последствия // РИА Новости: сайт. 2011. 24 авг. URL: https://ria.ru/20110824/422807796.html (дата обращения: 22.03.2023).

158. Группа Компаний «Инград»: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.ingrad.ru/ (дата обращения: 04.07.2020).

159. Федеральная служба государственной регистрации, кадастра и картографии (Росреестр): сайт [Электронный ресурс]. URL: https://rosreestr.gov.ru/site/ (дата обращения: 03.09.2020).

160. Единая межведомственная информационно-статистическая система (ЕМИСС): сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.fedstat.ru/indicator/ (дата обращения: 10.06.2021).

161. Каталог новостроек [Электронный ресурс] // Единая информационная система жилищного строительства: сайт. URL: https://наш.дом.рф/сервисы/каталог-новостроек/ (дата обращения: 12.06.2021).

162. Аналитика [Электронный ресурс] // ДОМ.РФ: сайт. URL: https://дом.рф/analytics/ (дата обращения: 18.10.2018).

163. Прекратившие существование кредитные организации [Электронный ресурс] // Банки.ру: сайт. URL: https://www.banki.ru/banks/memory/ (дата обращения: 12.02.2019).

164. Портал государственных программ РФ: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://programs.gov.ru/ (дата обращения: 02.06.2020).

165. Информационное агентство «РБК»: сайт [Электронный ресурс]. URL: https://www.rbc.ru/ (дата обращения: 05.06.2019).

166. Группа компаний «СУ-155»: сайт [Электронный ресурс]. URL: http://www.su155.ru/ (дата обращения: 12.11.2016).

167. Группа компаний «Мортон»: сайт [Электронный ресурс]. URL: http://www.morton.ru/ (дата обращения: 12.11.2016).

168. Власова Н. С., Ефимцева А. И. Актуальные вопросы методологии составления бухгалтерского баланса // Деловой вестник предпринимателя. 2024. № 2 (16). С. 17-21.

169. Компания «КонсультантПлюс»: сайт [Электронный ресурс]. URL: http://www.consultant.ru/ (дата обращения: 13.09.2019).

170. Ильюшин Ю. В., Кравцова А. Л., Мардоян М. М. Анализ устойчивости систем автоматического управления // Альманах современной науки и образования. 2012. № 4. С. 103-110.