Разработка методики выбора стратегии развития производственной организации: на основе двухступенчатой критериальной оценки тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Шевченко, Алла Викторовна

• Шевченко, Алла Викторовна
• кандидат экономических наук
• 2007

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Шевченко, Алла Викторовна

Введение.

Глава 1. Теоретические основы оценки и выборатегии развития бизнеса.

1.1. Экономическая сущность, цели и методы оценки и выбора стратегии развития бизнеса.

1.1.1. Стратегия и стратегическое рыночное управление.

Эволюция концепции.

1.1.2. Методы оценки и выбора стратегии развития бизнеса.

1.2. Стоимость бизнеса как экономическая категория и основной критерий оценки стратегии развития.

1.2.1. Теоретические основы управления бизнесом на базе стоимостного подхода.

1.2.2. Методы оценки стоимости бизнеса.

1.2.3. Согласование результатов оценки стоимости бизнеса.

Выводы.

Глава 2. Методические основы двухступенчатой оценки и выбора стратегии развития бизнеса.

2.1. Анализ методов выбора стратегии развития и оценки стоимости бизнеса.

2.1.1. Анализ существующих методов оценки и выбора стратегии развития бизнеса.

2.1.2. Анализ методов оценки стоимости бизнеса.

2.2. Методика выбора стратегии развития организации на основе двухступенчатой критериальной оценки

2.2.1. Разработка интегрированного количественного критерия оценки альтернативных стратегий развития бизнеса.

2.2.2. Разработка количественного критерия оценки альтернативных стратегий развития по критерию стоимости бизнеса.

Выводы.

Глава 3. Экспериментальная апробация методики выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки.

3.1. Организация эксперимента по апробации методики выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки.

3.2. Результаты апробации методики выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки.

3.2.1. Апробации методики выбора стратегии развития произ-водственнной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки на примере ООО «Буборг» г. Санкт-Петербург.

3.2.2. Апробации методики выбора стратегии развития произ-водственнной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки на примере ГУП «Инпредсервис» г. Санкт-Петербург.

Выводы.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Разработка методики выбора стратегии развития производственной организации: на основе двухступенчатой критериальной оценки»

Актуальность темы исследования:

Устойчивое развитие рыночных отношений в России предъявляет новые требования к качественному уровню управления, характеру решаемых при этом задач, а также к методам их решения. Это в полной мере относится ко всем самостоятельно хозяйствующим субъектам. Сегодня необходима такая концепция управления, которая адекватным образом отражает изменения в экономике. Такой концепцией для российской экономики является стратегическое управление. Ускорение изменений во внешней и внутренней окружающей среде организации, появление новых запросов и изменения позиций потребителей, возрастание конкуренции за ресурсы, интернационализация бизнеса, развитие информационных сетей, широкая доступность современных технологий, изменение роли человеческих ресурсов, а также ряд других причин привели к возрастанию значения стратегического управления. Процесс экономического роста напрямую зависит от того, в какой мере отечественные организации работают над совершенствованием системы стратегического управления.

В условиях жесткой конкурентной борьбы и быстро меняющейся ситуации для организации исключительно важным становится осуществление такого управления, которое обеспечивает адаптацию организации к беспрерывно изменяющимся условиям ведения бизнеса.

Своевременный и обоснованный выбор стратегии развития является чрезвычайно важным для бизнеса в условиях жёсткой конкурентной борьбы и быстро меняющейся ситуации. При выборе стратегии развития необходимо учитывать не только факторы изменяющейся внешней и внутренней среды, но и концепцию управления бизнесом, основанную на стоимостном подходе (Value Based Management). Стоимость бизнеса, по нашему мнению, является основным критерием, дающим комплексное представление об эффективности управления. Стоимость бизнеса выступает универсальным показателем при принятии управленческих стратегий, так как максимизация долгосрочной финансовой выгоды - основная цель собственника бизнеса.

Проблема обоснования наиболее приемлемого стратегического выбора и условий его эффективной реализации является актуальной для всех организаций любой формы собственности. Экономическое развитие бизнеса в современных условиях во многом определяется тем, насколько успешно формируется и реализуется процесс планирования его стратегического развития.

Сегодня на практике менеджерам при принятии решения о выборе стратегии развития не хватает простых и доступных инструментов, позволяющих объективно и быстро оценить варианты стратегий развития, так как правильно и своевременно принятые стратегические решения играют сегодня ключевую роль в успешной деятельности организации.

В целом система принятия решений нуждается в повышении роли стратегического рыночного управления, а значит - в объективной и доступной методике определения стратегического выбора развития бизнеса.

Степень разработанности проблемы:

Различные аспекты оценки и выбора стратегии развития организации (бизнеса) освещены во многих работах отечественных и зарубежных авторов. В процессе формирования авторской позиции по проблеме выбора и оценки стратегий развития бизнеса были использованы труды российских и зарубежных авторов.

Р. Акоффа, И. Ансоффа, К. Боумэна, М.Г.Брауна, А. Вайсмана, П. Друкера, Ф. Котлера, Р.С. Каплан, А.А. Маршалла, В.И.Маршева, Д. Нортона, П.Р. Нивена, Б. Карлоффа, М.Портера, Азаева Г.Л., Андреева А.А., Градова B.C., Ефремова И.В., Каткова В.В., Лифица И.М., Тулина А.Р., Фатхутдтова

Р.А., Юданова А.Ю., Винокурова В.А., Виханского О.С., Волкова К.А., Дежкина И.П., Казакова Ф. К., Крук М.Д., Соколова М.Д., Мескона М.Х., Мильнера Б.З., Прыкина Б.В., Райзберга Б.А., Томпсона А.А., Стрикленд А.А., Маркова В.Д., Кузнецова С.А., Гительмана Л.Д., и других.

В процессе изучения теоретических основ подхода к оценке бизнеса и согласования вариантов этих оценок были рассмотрены работы Г.С. Харрисона, Дж. К. Эккерта, Ш.П. Пратта, Фишмен Дж., Грифитт К., Уилсон К., С.В. Валдайцева, Г.Г. Азгальдова и других отечественных и зарубежных авторов.

Существует достаточное количество различных способов выбора стратегий развития организации (бизнеса), которые являются либо в высокой степени субъективными и зависимыми от мнения экспертов, либо требуют значительных временных, трудовых и финансовых затрат для расчета различных показателей. В итоге, вопрос о способах и методах оценки стратегий развития бизнеса остается на сегодня открытым, спорным и до конца не разработанным.

Чаще всего выбор предложенных стратегий развития бизнеса проводят посредством оценки различных сторон деятельности предприятия при данной стратегии развития: конкурентоспособности организации (бизнеса) и финансово-экономического состояния. Данный подход является достаточно затратным и не позволяет оперативно принимать решения.

Другим распространенным подходом является выбор стратегии развития на основе мнения экспертов, менеджеров, собственников, опираясь на собственную осведомленность, опыт и интуицию. Оценка преимущественно основана на субъективном мнении экспертов. Кроме того, такой подход не может быть привнесен извне, например потенциальным инвестором.

Несмотря на то, что представление о способе выбора стратегии развития организации интуитивно имеют большинство руководителей, практическими методами и формализованными инструментами оценки стратегий развития топ - менеджеры, как правило, не владеют. Основными причинами такого положения является сложность понимания и непрактичность большинства существующих методик.

В современных условиях повышается интерес к данной проблеме, что актуализирует тему диссертационного исследования. Указанные обстоятельства определили выбор темы диссертационной работы, основные цели и задачи исследования.

Цель и задачи исследования:

Целью данной работы является разработка методики выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие исследовательские задачи:

1. Проанализировать теоретические и методические1 подходы к выбору стратегии развития бизнеса и к оценке стоимости бизнеса.

2. Разработать методику выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки альтернативных стратегий развития бизнеса на базе интегрального показателя с учетом фактора стоимости бизнеса.

3. Провести экспериментальную апробацию методики выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки.

Объект исследования - производственная организация как объект управления. Предмет исследования - методика выбора стратегии развития организации.

Методология и методы исследования:

Теоретическую и методологическую основу исследования составляют фундаментальные положения системного анализа и теории управления, диалектический метод и системный подход к рассмотрению проблемы, а также концептуальные положения и выводы, представленные в исследованиях и публикациях отечественных и зарубежных авторов, по проблемам стратегического управления и оценки стоимости бизнеса.

Исследования основных теоретических и методологических подходов к разработке и оценке альтернативных стратегий развития бизнеса показали, что стратегическое управление включает в себя определение миссии компании, цели, выбор, реализацию и корректировку стратегии развития.

Для этого используются преимущественно следующие методы анализа стратегических направлений развития бизнеса:

• аналитические методы, к которым относятся:

- SWOT анализ;

- матрица BCG;

- матрица McKinsey и т. д.;

• синтез;

• наблюдение;

• опрос.

На основании изучения современных методов оценки бизнеса и управления его стоимостью, можно сделать вывод, что для данных целей преимущественно используются следующие подходы и методы оценки, а именно: при доходном подходе: метод капитализации; метод дисконтированных денежных потоков; при рыночном подходе: метод сопоставимых компаний (метод сделок); капитализация бизнеса; при подходе по активам:

-метод скорректированной балансовой стоимости;

Для того чтобы управление, ориентированное на стоимость, стало возможным, необходимо иметь в своем распоряжении эффективные методы оценки бизнеса. Основная концепция управления бизнесом, основанная на стоимостном подходе - концепция Value Based Management.

При проведении оценки стоимости одного и того же предприятия для одних и тех же целей можно получить несколько оценок, которые в равной степени будут заслуживать право на жизнь.

Сопоставление интегрированного показателя оценки альтернативных стратегий развития конкретного бизнеса и количественного критерия оценки стоимости бизнеса позволяет определить наиболее эффективную стратегию развития для конкретной организации.

Научная новизна результатов исследования

Научная новизна результатов исследования состоит в теоретическом обосновании и методической проработке процесса выбора стратегии развития бизнеса в производственной организации:

В ходе проведения исследования автором обнаружены следующие, обладающие научной новизной результаты, выносимые на защиту:

1. В результате анализа основных методов оценки и выбора стратегии развития бизнеса выявлено, что используемые методы в недостаточной мере учитывают стоимостной подход к управлению бизнесом.

2. Предложен метод «экспресс - оценки» стоимости бизнеса, позволяющий определить «верхнюю» и «нижнюю» стоимостные границы.

3. Разработана методика выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки, включающая: a. интегрированный количественный критерий оценки альтернативных стратегий развития бизнеса; b. количественный критерий оценки альтернативных стратегий развития бизнеса с использованием показателя стоимости бизнеса.

Практическая значимость работы:

Результаты, полученные в диссертации, могут быть использованы для обеспечения обоснованного выбора стратегии развития организаций, работающих в различных отраслях экономики, в целях повышения конкурентоспособности организаций, а также в учебном процессе.

Простота и доступность разработанной методики позволяет в короткие сроки при минимальных затратах получить объективную оценку возможных стратегий развития организации (бизнеса).

Апробация результатов работы

Основные положения и выводы диссертационного исследования докладывались и обсуждались на ежегодных конференциях в Международном университета в Москве и его Северо-Западном филиале в г. Санкт - Петербурге, Санкт-Петербургском филиале Высшей школы экономики.

Апробация методики определения стратегического выбора развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки проводилось в ООО «Буборг» г. Санкт - Петербург и ГУП «Инпредсервис» г. Санкт - Петербург.

Публикации

Основные положения диссертационного исследования изложены в 10 опубликованных работах общим объемом 1,4 а. л.

Структура и объем диссертации

Структура, логика и последовательность изложения материала в диссертации определены целью и задачами исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка и приложений. Общий объем работы составляет 152 листа, 3 рисунка, 15 таблиц и 10 приложений. Список использованной литературы содержит 171 наименования.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Шевченко, Алла Викторовна

Выводы по главе 3

1. В результате проведенных исследований приведен алгоритм организации эксперимента по апробации методики выбора стратегии развития производственной организации на основе двухступенчатой критериальной оценки, включающий следующие основные этапы:

1. Определение миссии предприятия;

2. Определение целей предприятия;

3. Анализ внешней микро- и макро-среды, определение возможностей и угроз;

4. Формирование множества стратегических альтернатив;

5. Анализ стратегических альтернатив на базе расчета интегрированного показателя.

6. Выбор стратегических альтернатив развития бизнеса с максимальными значениями интегрированного показателя;

7. Оценка стоимости бизнеса с использованием «экспресс - оценки» по выбранным вариантам стратегий развития. Оценка стоимости двумя способами (метод капитализации прибыли и метод оценки по активам);

8. Согласование результатов оценки, определение границ рыночной стоимости;

9. Расчет количественного критерия для оценки стоимости бизнеса как среднеарифметической величины оценок стоимости бизнеса, полученных с использованием метода капитализации прибыли и метода оценки по активам.

Ю.Выбор стратегии с максимальным значением количественного критерия для оценки стоимости бизнеса.

2. Апробация методики выбора стратегии развития производственной организации (на основе двухступенчатой критериальной оценки) была произведена на примере Общества с Ограниченной Ответственностью «Буборг» г. Санкт-Петербург и Государственного Унитарного Предприятия «Инпредсервис» г. Санкт-Петербург. Для определения вариантов стратегий развития ООО «Буборг» и ГУП «Инпредсервис» проводился анализ внешней макро- и микросреды методом SWOT-анализа, сканирования внешней среды и выявления специфических факторов, непосредственно влияющих на деятельность предприятия. Для разработки стратегии были использованы матрица «Привлекательность -Конкурентная позиция» (McKinsey) и матрица «Рост-Доля рынка» (BCG).

В результате применения разработанной методики выбора стратегии развития для ООО «Буборг» и ГУП «Инпредсервис были получены следующие результаты:

- Оценка шести разработанных стратегий развития для фирмы «Буборг» на основание рассчитанного интегрированного показателя оценки стратегии развития и количественного критерия для оценки стоимости бизнеса дала, в результата, выбор стратегии «Продажа фирмы иностранным партнерам». Стратегии развития фирмы «Буборг» - «Продажа фирмы иностранным партнерам» наиболее приемлема, так как позволяет своевременно уйти из нестабильного бизнеса и единовременно аккумулировать денежные средства.

- В результате проведенной оценки четырех разработанных стратегий развития для ГУП «Инпредсервис» на основании рассчитанного интегрированного показателя оценки стратегии развития и количественного критерия для оценки стоимости бизнеса была выбрана стратегия развития направления «Аренда коммерческой недвижимости».

Апробация методики показала ее практическую доступность в использовании при незначительных временных и финансовых затратах.

Использование методики выбора стратегии развития производственной организации (на основе двухступенчатой критериальной оценки) позволяет провести своевременный выбор стратегии развития организации в быстро изменяющихся условиях ведения бизнеса. При этом выбор стратегии развития учитывает стоимостной подход к управлению бизнесом.

Проведённые исследования показали, что эффективное управление бизнесом требует от руководителей стратегического мышления и умения разрабатывать стратегию. Сегодняшним менеджерам приходится думать стратегически о положении, в котором находится компания, и о влиянии, которое на неё оказывают меняющиеся условия. Другими словами, стратегическое рыночное управление является фундаментом общего подхода к управлению всей компанией.

В результате проведённых исследований нами сделаны следующие выводы:

1. Изучив теоретические и методологические подходы к понятиям «стратегия» и «стратегическое управление» нами предлагаются следующие уточненные определения вышеуказанных понятий для целей данного исследования:

• стратегия - совокупность принципов и действий, предпринимаемых организацией для контроля над состоянием внешней и внутренней среды, которые позволяют достигать поставленные цели; стратегия - это способность создания прогнозируемого будущего организации.

• стратегическое управление - процесс формирования, реализации и контроля соответствия результатов запланированным целям; стратегическое управление - процесс создания собственного будущего.

Один из основных этапов стратегического рыночного управления -выбор стратегии развития из набора альтернативных вариантов. Данный этап на практике требует неоправданно высоких временных и материальных затрат.

2. В результате исследования основных существующих методов оценки и выбора стратегии развития бизнеса, можно сделать вывод в том, что данный вопрос методологически неоднозначен. Актуальность полученного решения может быть в значительной мере утрачена за счет длительности процесса оценки конкретной стратегии в связи с изменениями внешней и внутренней среды бизнеса. Указанные методы также не учитывают стоимостной подход к управлению. При том, что максимизация долгосрочной финансовой выгоды - основная цель собственника бизнеса, в рамках которой определяется стратегия его развития.

3. Анализ современных методов оценки стоимости бизнеса показал, что им присущи однотипные недостатки. Суть данных недостатков связана, преимущественно, с недостаточной приспособленностью бухгалтерской отчетности к использованию для оценки стоимости бизнеса. Кроме того, все методы оценки стоимости бизнеса требуют использования труднодоступной информации, отличаются громоздкостью расчетов и во многом зависят от субъективного мнения оценщика.

4. Анализ основных методов оценки стоимости бизнеса показал наличие проблемы согласования результатов оценки, вызванной значительными расхождениями результатов, полученных при использовании различных методов оценки.

Предложен вариант «экспресс - оценки» стоимости бизнеса, позволяющий определить верхнюю и нижнюю границы стоимости для использования при определении стратегического выбора развития бизнеса.

Суть «экспресс - оценки» стоимости бизнеса заключается в использовании упрощенного варианта доходного подхода (метод капитализации прибыли) и метода оценки по активам. По нашему мнению, с большой степенью уверенности можно ожидать, что полученная по результатам всестороннего анализа оценка рыночной стоимости будет находиться в интервале между ними значениями.

5. В результате анализа теоретических и методологических подходов к оценке и выбору стратегии развития мы пришли к выводу, что для практического использования целесообразно иметь методику выбора стратегии развития бизнеса из имеющихся альтернатив, учитывающую стоимостной подход к управлению, на основе выбора стратегии развития с использованием двух последовательных этапов, а именно:

1. На первом этапе альтернативные стратегии оцениваются путем расчета интегрированного показателя оценки стратегий развития бизнеса.

I = [(Kpl х (Alpl+A2pl+.+A4pl)) / N1 + (Кр2 х (А1р2+А2р2+.+А4р2)) / N2 + .+ (Кр4 х (А1р4+А2р4+.+А4р4)) / N4] / р, где

I - интегрированный показатель оценки стратегии развития бизнеса;

Кр - коэффициент значимости для каждой группы критериев;

А - количество баллов, установленное по конкретному показателю;

N - количество показателей в каждой группы критериев; р - количество групп критериев.

Интегрированный показатель оценки рассчитывается для каждого варианта из набора альтернативных стратегий развития. Затем осуществляется отбор стратегий с максимальными значениями интегрированного показателя. Для выбранных стратегий производится оценка стоимости бизнеса.

2. На втором этапе происходит окончательный выбор стратегии развития бизнеса из альтернативных стратегий, полученных на первом этапе, с учетом количественного критерия стоимости бизнеса, рассчитанного как:

КС = (С1 + С2)/2, где

КС - количественный критерий оценки стоимости бизнеса;

С1 - стоимость бизнеса, рассчитанная по методу капитализации прибыли;

С2 - стоимость бизнеса, рассчитанная по методу оценки по активам;

Расчет среднеарифметического значения показателя стоимости бизнеса даст количественный критерий для выбора стратегии развития на «второй» ступени.

Предпочтительной стратегией развития (из выбранных по значению интегрированного показателя) будет являться та, для которой значения количественного критерия оценки стоимости бизнеса будет являться максимальным.

6. Апробация методики двухступенчатой критериальной оценки стратегий развития бизнеса на примере ООО «Буборг» г. Санкт -Петербург и ГУП «Инпредсервис» г. Санкт -Петербург показала, что ее использование целесообразно и практически оправдано.

В результате проведенной оценки предложенных стратегий развития фирмы «Буборг» на основании рассчитанного интегрированного показателя оценки стратегии развития и количественного критерия для оценки стоимости бизнеса выбрана стратегия «Продажа фирмы иностранным партнерам». Стратегии развития фирмы «Буборг» - «Продажа фирмы иностранным партнерам» наиболее приемлема, так как позволяет своевременно уйти из нестабильного бизнеса и единовременно аккумулировать денежные средства.

В результате проведенной оценки предложенных стратегий развития для ГУП «Инпредсервис» на основании рассчитанного интегрированного показателя оценки стратегии развития и количественного критерия для оценки стоимости бизнеса выбрана стратегия «Развития направления «аренда коммерческой недвижимости»».

Апробация методики показала ее практическую доступность в использовании при незначительных временных и финансовых затратах. Реализация методики не приводит к существенному влиянию на текущую производственную деятельность организации. Таким образом, данная методика позволяет провести своевременный выбор стратегии развития организации в быстро изменяющихся условиях ведения бизнеса. При этом выбор стратегии развития учитывает стоимостной подход к управлению бизнесом.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Шевченко, Алла Викторовна, 2007 год

1. Аакер А. Стратегическое рыночное управление//Пер. с англ. яз. Под ред. Каптуревского Ю.Н., СПб.: Питер, 2003. - 544с.

2. Абалкин JI. И. Логика экономического роста. М.: Институт экономики РАН, 2002. - 228с.

3. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие. 2-е изд., испр. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2000. - 256с.

4. Аганбегян А.Г. Социально-экономическое развитие России. М.: Дело, 2003. -329с.

5. Агапова Т.Н. Методы статистического изучения структуры сложных систем и ее измерения. — М.: Финансы и статистика, 1999. 131с.

6. Азгальдов Г.Г. Проблема согласования оценок и её возможное решение // Вопросы оценки. 1999. - №9. - С.32-38.

7. Алпатов А. Реструктуризация предприятий: механизмы и организационные меры // Экономист. 2000. - № 3.

8. Ансофф И. Новая корпоративная стратегия. — СПб.: Питер Ком, 2001. -457с.

9. Ансофф И. Стратегическое управление. — М: Экономика, 2000. 334с.

10. Андрейчиков А.В., Андрейчикова О.Н. Анализ, синтез, планирование решений в экономике. М.: Финансы и статистика, 2002. - 368с.

11. Антонова О.В. Рейтинговая оценка финансово-экономического состояния организации //Сб. научных трудов. — М.: МИФИ, 2002. 201с.

12. Архипов В., Ветошникова Ю. Стратегия выживания промышленных предприятий // Вопросы экономики. 1998. - № 12. - С. 139-142.

13. Астринский Д., Наноян В. Экономический анализ финансового положения предприятия // Экономист. 2000. - № 12. - С.55-59.

14. Байгот С.А., Ефимчик Е.Е. Основы менеджмента: Учебное пособие. -Минск: САДИ, 1999.-88 с.15