Инвестиционно-финансовое обеспечение функционирования регионального строительного комплекса тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, доктор экономических наук Кротов, Виктор Юрьевич

• Кротов, Виктор Юрьевич
• доктор экономических наук
• 2003

Оглавление диссертации доктор экономических наук Кротов, Виктор Юрьевич

ГЛАВА 1. ИНВЕСТИЦИИ В РАЗВИТИИ ЭКОНОМИКИ

ГОСУДАРСТВА.

1.1. Экономическая сущность и структурообразующие элементы инвестиционного процесса.

1.2. Инвестиционное планирование в системе управления инвестиционно-строительной сферой.

1.3. Инвестиционно-строительный комплекс: теоретические и методические основы функционирования.

Глава 2. ГОСУДАРСТВЕННОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ ИНВЕСТИЦИОННО-СТРОИТЕЛЬНОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ: ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ.

2.1 Теоретико-методологические основы государственного регулирования в системе рыночных отношений.

2.2. Методологические принципы и методы государственного регулирования инвестиционно - строительной деятельности.

2.3. Инвестиционный климат как объект государственного (регионального) регулирования.

ГЛАВА 3. ИНВЕСТИЦИОННО-СТРОИТЕЛЬНАЯ СФЕРА В КОНТЕКСТЕ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПРЕОБРАЗОВАНИЙ.

3.1. Состояние и тенденции развития строительства: Россия и Санкт-Петербург.

3.2. Региональный инвестиционно - строительный комплекс: основные принципы управления.

3.3.Принципы формирования городской инвестиционной программы.

ГЛАВА 4. ОРГАНИЗАЦИОННО-ФИНАНСОВОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ РЕГИОНАЛЬНОГО ИНВЕСТИЦИОННО- СТРОИТЕЛЬНОГО КОМПЛЕКСА.

4.1. Строительно-финансовые группы в реализации стратегии регионального инвестиционно-строительного комплекса.

4.2. Организация финансирования инвестиционной программы Санкт-Петербурга.

4.3. Экономико-организационные основы механизма привлечения банковского капитала в инвестиционно-строительную сферу.

ГЛАВА 5. УПРАВЛЕНИЕ ФИНАНСОВЫМ ОБЕСПЕЧЕНИЕМ И

ОПТИМИЗАЦИЕЙ РАСПРЕДЕЛЕНИЯ БЮДЖЕТНЫХ

ИНВЕСТИЦИЙ В СТРОИТЕЛЬСТВО РЕГИОНА.

5.1. Стратегия развития региона и ее взаимосвязь с финансово-бюджетным планированием и прогнозированием.

5.2. Бюджетный процесс как фактор стабильности экономики региона.

5.3.Повышение эффективности деятельности регионального строительного комплекса на основе управления бюджетными расходами.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Инвестиционно-финансовое обеспечение функционирования регионального строительного комплекса»

Важнейшей задачей развития Российской Федерации и ее регионов на современном этапе является завершение радикальной экономической реформы, направленной на возрождение страны, повышение уровня и качества жизни ее населения путем формирования социально ориентированного рыночного хозяйства на различных уровнях управления. Ведущая роль в этом процессе принадлежит регионам, как субъектам Российской Федерации, составляющим в совокупности и экономическую мощь государства в целом и его огромный материальный и культурный потенциал.

Несмотря на то, что в научной литературе по проблемам социально-экономического развития и управления инвестиционными процессами в различных отраслях экономики России, достаточно глубоко разработаны и представлены теория и методы активизации этих процессов в экономике России, проблемам инвестиционно — финансового обеспечения регионального строительного комплекса уделяется недостаточное внимание.

В процессе проведения исследования автор в значительной мере опирался на труды известных отечественных и зарубежных ученых. Среди них следует назвать Л.И. Абалкина, С.Ю. Глазьева, В.Н. Ельмеева, А.Н. Илларионова, А.Е. Когута, В.П. Логинова, A.M. Муравьева, Н.Я. Петракова, И.И. Сигова, С.В. Успенского и других. Ряд проблем функционирования региональных народнохозяйственных комплексов в условиях реформирования исследовали отечественные ученые Н.Т. Агафонов, В.С Кулибанов, О.П. Литовка, Н.Н. Некрасов, В.Е. Рохчин, П.К. Севрук, В.М. Ходачек, Ю.В. Яременко. Ход рыночных реформ в строительстве исследовали В.В. Бузырев, Б.С. Бушуев, И.Г. Галкин, А.А. Горбунов, А.Д. Евменов, М.И. Каменецкий, Л.В. Ким, С.Ф. Легорнев, P.M. Меркин, Ю.П. Панибратов, Е.П. Панкратов, В.М. Серов, В.В. Томилов и другие.

В то же время в этих исследованиях не полностью охвачены проблемы комплексного развития регионов и инвестиционно — финансового обеспечения деятельности региональных строительных комплексов. Поэтому естественно возникает задача определенного уточнения, дополнения и развития целого ряда положений в области теории, методологии и методики прогнозирования, программирования и управления инвестиционно-строительной сферы, а также принципов, методов и методических основ в решения проблем вхождения в рынок территориальных строительных народнохозяйственных комплексов. Высокая значимость указанных вопросов в повышении эффективности функционирования региональных строительных комплексов и недостаточная разработанность их на современном этапе и определяют актуальность диссертационного исследования.

Целью диссертационной работы является комплексное исследование теоретических основ, методологических подходов и методических рекомендаций по решению проблем инвестиционно — финансового обеспечения функционирования регионального строительного комплекса и регулирования инвестиционно-строительной деятельности в регионе в соответствии с требованиями реформирования российской экономики.

Сформулированная цель предопределила необходимость постановки и решения следующих задач: проанализировать и актуализировать главные проблемы экономики теоретического и методологического характера, научные и методологические основы и особенности реформирования строительного комплекса в стране в целом и в ее регионах; исследовать и оценить возможные пути развития инвестиционно-строительной сферы с учетом как состояния экономического базиса государства и его регионов, так и возможных перспектив его развития; оценить степень соответствия разрабатываемых и используемых на практике теоретических и методологических основ обеспечения развития инвестиционно-строительной сферы современным требованиям; выявить, сформулировать и обосновать методологические особенности обеспечения основных направлений функционирования систем регулирования инвестиций в регионе; разработать методологические основы инвестиционно - финансового обеспечения регионального строительства, уточнить методы прогнозирования, программирования и организации финансирования регионального строительства, уточнить методы организации инвестирования строительства в регионе и крупном городе.

Объектом исследования является инвестиционно — строительный комплекс Санкт - Петербурга.

Предметом исследования являются методологические, теоретические, методические и практические вопросы, непосредственно связанные с проблемами инвестиционно - финансового обеспечения и регулирования регионального строительного комплекса, организационно-методическими основами прогнозирования и программирования инвестиционной деятельности в регионе и в крупном мегаполисе.

Методология и методика исследования. Теоретической и методической базой диссертационного исследования явились труды ведущих научно-исследовательских институтов и организаций, работы отечественных и зарубежных ученых по проблематике рыночных отношений, экономического и социального развития страны и ее регионов, активизации инвестиционной деятельности.

Основными методами исследования являются системный и структурно-функциональный анализ, метод экспертных оценок, математические методы обработки статистической информации.

Научная новизна работы заключается, прежде всего, в том, что автором в процессе исследования созданы методологические основы исследования процесса развития инвестиционно-строительной сферы страны, и реформирования строительного комплекса, развиты теоретико-методологические основы государственного регулирования инвестиционно-строительной деятельности; в условиях формируемого рынка, созданы и уточнены методы прогнозирования инвестирования развития крупного города.

К числу положений, определяющих научную новизну диссертационного исследования, относятся: методологические основы формирования и функционирования регионального инвестиционно — строительного комплекса в условиях действия смешанной системы финансирования; организационно — экономические основы управления региональным инвестиционно - строительным комплексом на основе формирования финансово-строительных региональных групп с участием соответствующих региональных структур субъекта федерации; формирование системы приоритетов инвестиционного обеспечения объектов на основе бюджетного финансирования; методические основы оптимизации инвестиционно — финансового обеспечения государственного (городского) заказа на основе смешанного финансирования: бюджетного и коммерческого.

Практическая значимость работы состоит, прежде всего, в том, что многие результаты исследования, основные положения которых изложены в диссертации, доведены до стадии, позволяющей использовать их в практике хозяйствования и в деятельности местных администраций отдельных территориальных формирований.

Основные положения диссертации докладывались на семинарах и научных конференциях Санкт-Петербургского государственного университета экономики и финансов и Санкт-Петербургского государственного архитектурно-строительного университета, на совещаниях в Администрациях города и области, а также на совещаниях хозяйственных руководителей. Основные положения диссертации рассмотрены в научных и проектных организациях Санкт-Петербурга.

По теме диссертации опубликованы 4 монографии, 5 брошюр и более 20 статей в различных изданиях России.

Структура работы. Диссертация состоит из введения, пяти глав, заключения и списка используемой литературы.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Кротов, Виктор Юрьевич

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

1. Анализ влияния инвестиционной составляющей на экономические процессы позволяет утверждать, что фактор инвестиций (как в овеществленной, так и денежной форме) в экономической системе выступает в качестве критерия, характеризующего развитие воспроизводственного процесса, с одной стороны, с другой - элементом, воздействие на который со стороны регулирующих или управляющих структур, преимущественно государственных, позволяет формировать темпы, динамику и приоритеты развития экономики страны.

2. Нами проанализирован существующий терминологический аппарат, связанный непосредственно с инвестиционной деятельностью и инвестиционной сферой, рассмотрены основные определения, формирующие теоретическую основу исследований в области инвестиций, на основании чего мы пришли к закономерному выводу о необходимости исследовании инвестиционного комплекса как совокупности юридических и физических лиц и государственных органов управления различных уровней и связей между ними, взаимодействие которых позволяет осуществлять и регулировать инвестиционную деятельность на различных уровнях управления как процесс, состоящий из финансирования инвестиций, инвестирования и эксплуатации объектов инвестирования с целью реализации интересов участников инвестиционного процесса.

3. Изучение проблем формирования и функционирования инвестиционного комплекса на различных уровнях управления позволило сделать вывод о необходимости создания комплексной классификации видов инвестиций, что позволило бы более обоснованно подходить к решению проблемы повышения эффективности инвестирования. На основе анализа работ различных авторов и нормативных документов нами разработана непротиворечивая классификация инвестиций, адаптированную к современным условиям функционирования инвестиционного комплекса.

Нами разработана классификация участников инвестиционного процесса и показаны интересы, каждого из его участников, что позволяет на основе применения принципа консенсуса минимизировать противоречия субъектов инвестиционного процесса в ходе его реализации, что позволит повысить совокупную эффективность.

4. Основой инвестиционной сферы является строительная отрасль, поскольку она непосредственно связана с созданием основы материального производства в форме зданий, сооружений, энергетических и транспортных магистралей, систем коммуникаций и т.д. Именно поэтому, в современных условиях, понятие инвестиционно-строительного комплекса более соответствует содержанию экономических отношений в исследуемой области, чем понятие инвестиционного комплекса, что объективно делает его объектом регулирующего воздействия государства.

Анализ реализуемых в строительстве видов деятельности и оценка их роли в инвестиционном процессе позволила сформулировать понятие инвестиционно-строительного комплекса, включающего в себя совокупность производственных и непроизводственных отраслей (включая управление), обеспечивающих осуществление инвестиционной деятельности в форме капитальных вложений, а также жилищное строительство. По мнению автора, инвестиционно - строительный комплекс включает в себя: предприятия отрасли инвестиционного машиностроения; предприятия промышленности строительных материалов и конструкций; проектные и подрядные организации; предприятия производственной и социально-бытовой инфраструктуры, обслуживающие участников инвестиционно-строительной деятельности; инвестиционные институты, аккумулирующие средства институциональных и частных инвесторов и направляющих их на финансирование инвестиционных проектов; государственные институты, регламентирующие условия проведения инвестиционной и строительной деятельность.

5. " Непосредственными задачами строительства являются производственное строительство, в кооперации с машиностроением осуществляющее расширенное воспроизводство основных фондов отраслей народного хозяйства, обеспечивая тем самым экономическое развитие страны.

Решение комплекса проблем, связанных с обеспечением населения жильем, повышением его качества и комфортности, реконструкцией и ремонтом эксплуатируемого жилого фонда и объектов культурно — бытового назначения и непроизводственной сферы способствует формированию качественно новой материальной среды для гармоничного развития человека.

Совокупность подрядных и специализированных строительных организаций, предприятий промышленности строительных материалов и конструкций, механизации и транспорта, проектных и научно-исследовательских организаций, строительных бирж и др. организаций, специализирующихся в области строительства, представляют собой строительный комплекс, равно как и промышленный комплекс, агропромышленных комплекс и др. Иначе говоря, к строительному комплексу, исходя из функциональной ориентации относятся все субъекты хозяйствования в производственной и инфраструктурной сфере, включая соответствующие государственные и региональные органы управления, участвующие или обеспечивающие создание строительной продукции.

6. Региональный инвестиционно — строительный комплекс по сути своей является территориально •- производственной совокупностью не только строительных предприятий, но и объективно интегрированных с ними устойчивыми хозяйственными связями других объектов материального производства и непроизводственной сферы, обеспечивающих эффективное функционирование комплекса в целом.

Структура регионального инвестиционно - строительного комплекса может быть представлена как совокупность предприятий отраслей строительства, промышленности строительных материалов и связанных с ними отраслей материального производства, а также потенциальных институциональных инвесторов и физических лиц, предприятий инфраструктуры, характеризуемых соответствующим составом содержанием, пропорциями и связями между элементами комплекса, включая региональные органы управления. Тогда сущность управления инвестиционно - промышленным комплексом состоит в целенаправленном изменении состава и содержания его частей, существующих пропорций и связей между ними для повышения эффективности его функционирования, улучшения на этой основе качества жизни населения.

7. Как известно, стратегические интересы региональных органов управления могут существенно отличаться от интересов руководителей отдельных строительных предприятий, финансово-кредитных учреждений, институциональных инвесторов и физических лиц. Именно поэтому необходимо сформулировать принципы, которые следует положить в основу функционирования регионального инвестиционно-строительного комплекса. К числу ведущих принципов, следует отнести такие, как целенаправленность, системность, комплексность, эффективность, консенсус интересов.

7.1. Следование принципу целенаправленности означает, что формированию, функционированию и и осуществлению структурных трансформаций в инвестиционно — строительном комплексе должен предшествовать этап целеполагания. Система целей структурных изменений в инвестиционно — строительном комплексе Санкт — Петербурга должна включать цели федерального уровня, уровня Северо - Западного региона, субъектов Федерации, непосредственно Санкт — Петербурга и конкретных хозяйствующих субъектов.

7.2. Соблюдение принципа системности означает необходимость постановки и решения задач структурных преобразований в инвестиционно -строительном комплексе Санкт-Петербурга в рамках преобразований, осуществляемых' в инвестиционно-строительном комплексе СевероЗападного федерального округа и России в целом. Вследствие этого, например, процессы функционирования и трансформации регионального инвестиционного комплекса должны рассматриваться вместе с общегосударственной инвестиционной политикой.

7.3. Принцип комплексности означает необходимость учета при разработке и осуществлении структурных преобразований и функционирования инвестиционно - строительного комплекса Санкт - Петербурга совокупности экономических, социальных, экологических, градостроительных, политических факторов развития Санкт — Петербурга и Ленинградской области.

7.4. Следование принципу эффективности означает, в частности, что осуществление деятельности и необходимых преобразований . в инвестиционно - строительном комплексе региона следует проводить наиболее эффективным с экономической точки зрения способом. Далее, необходимо минимизировать социальные издержки, связанные с реализацией соответствующей инвестиционной программы, которые, во всяком случае, не должны снижать качество жизни населения, усиливать социальную напряженность в обществе. Сюда же относится оценка экологических последствий реализации строительной части мероприятий функционирования инвестиционно — строительного комплекса региона.

7.5. Принцип консенсуса интересов означает необходимость выявления и удовлетворения интересов всех субъектов хозяйствования и управления, вступающих в экономические отношения при разработке и реализации инвестиционной программы Санкт — Петербурга (как составляющей деятельности инвестиционно-строительного комплекса), от деятельности которых в значительной мере зависит социально - экономическая ситуация.

8. В составе строительного комплекса России действует около 130 тыс. строительных организаций и 14 тыс. предприятия промышленности строительных материалов различных форм собственности, на которых занято более 7,8 % занятых в экономике по отраслям. В строительстве инвестиции в основной капитал составляют только 3,9 % от вложений в основной капитал российской экономики. В то же время, если посмотреть технологическую структуру инвестиций 6 основной капитал, преобладающую часть составляют инвестиции в строительно-монтажные работы (2000 г. — 47%). Наметилась устойчивая тенденция к снижению доли строительно-монтажных работ, выполняемых государственными организациями (с 28,4 % в 1993 г. до 10,9% в 2000 г.) и роста доли строительно-монтажных работ выполняемых частными строительными организациями (соответственно 24,4 и 59,8 %).

Анализ структуры затрат на производство подрядных работ по элементам в строительных организациях показывает снижение доли затрат на оплату труда и амортизации основных производственных фондов строительства, что является следствием снижения производительности труда и качества выполняемых строительно-монтажных работ, значительного устаревания производственного аппарата, которое может привести к значительному массовому выбытию строительного оборудования. Уже в 2000 году удельный вес машин с истекшим сроком службы составлял от 30,5 % (автогрейдеры) до 64,1 (краны на гусеничном ходу) и по сравнению с 1991 г. увеличился (по отдельным позициям) от 1,8 до 63 раза.

9. Функционирование строительства как отрасли характеризуется деструкцией существовавшей ранее системы управления отраслью и отсутствием какой — либо системы координации деятельности участников инвестиционно-строительной деятельности. За годы экономических реформ значительно сократился объем строительно-монтажных работ, уровень механизации труда снизился примерно на 23-27 %, энерговооруженность на 27 - 43 %, уровень организационной концентрации производства - на 75 %. Большая часть действующих строительных организаций представляет собой организации с численностью работающих менее 100 чел. (95,7 % всех строительных организаций), т.е. недостаточно устойчивые, использующие в основном заемные оборотные средства.

10. Следует выделить следующие особенности, характерные для строительной отрасли, которые необходимо учитывать в ходе государственного регулирования деятельности предприятий строительства с учетом влияния на весь инвестиционно - строительный комплекс: сокращение численности работающих в отрасли, одновременно с падение уровня энерго- и фондовооруженности; высокий уровень износа основных фондов, прежде всего, строительной техники; недостаток оборотных средств, вынуждающий строительные предприятия обращаться к услугам финансово-кредитных организаций; нарушение организационно — технологической целостности комплекса; снижение уровня технологической специализации; снижение уровня механизации и автоматизации работ; снижение уровня энерговооруженности; снижение роли проектных организаций в разработке проектно-сметной документации и формировании систем организационно -технического обеспечения работ.

11. Целью монографии является изучение регионального инвестиционно -строительного комплекса, состояния и тенденций развития инвестиционно -строительной сферы Санкт - Петербурга.

Общий объем инвестиций в экономику Санкт-Петербурга за 2002 год составил 63,5 млрд. рублей (в том числе 59,1 млрд. рублей - крупные и средние предприятия) или 105% от уровня предыдущего года (в 2001 году -рост на 14%). Из общего объема инвестиций в нежилую недвижимость вложено 46% (2001 год - 41%), 9% - в жилую недвижимость (2001 год - 7%), 44% - в машины, оборудование и транспортные средства.

Анализируя структуру инвестиций по формам собственности, следует обратить внимание на устойчивый рост доли государственной собственности (с 37,3% в 2001 году до 47,8% в 2002 году) за счет увеличения доли федеральной собственности (с 14,8% в 2000 году до 32,5% в 2002 году).

Говоря о структуре инвестиций в основной капитал по источникам финансирования, следует отметить стабильное снижение доли собственных средств (с 45% в 2000 тоду до 39% в 2002 году) и, соответственно, повышение доли привлеченных средств (с 55% в 2000 году до 61% в 2002 году).

Иностранные инвестиции в экономику Санкт-Петербурга за 2002 год составили 881 млн. долларов США или 73,7% по отношению к прошлому году. Из общего объема инвестиций 9,6% приходилось на прямые инвестиции ( в том числе 3,4% - взносы в уставной капитал, 6,0% - кредиты от зарубежных совладельцев), 1,4% - на портфельные инвестиции и 89% - на прочие инвестиции, в том числе 27,2% - торговые кредиты, 59,8% - другие кредиты (из них: 33,7% - кредиты на срок до 180 дней и 26,1% - кредиты на срок свыше 180 дней) , 1,4% - кредиты правительств иностранных государств под гарантии Правительства РФ.

Численность строительных организаций на конец 2002 года составила 25795 (9,4% от общей численности предприятий города). За год она выросла на 8,9%. Строительными организациями выполнено подрядных работ на сумму 37,1 млрд. рублей или 114% к уровню 2001 года (в целом по РФ объем подрядных работ составил 869 млрд. рублей и вырос на 2,7%). Кроме того, хозяйственным способом предприятиями и организациями выполнено строительно-монтажных работ на сумму 84,5 млн. рублей (2001 год - 305 млн. рублей):

Численность работников строительного комплекса на конец 2002 года составила 162,4 тыс. человек (2001 год - 164,9 тыс. человек). На крупных и средних предприятиях было занято 60,1 тыс. человек, на малых предприятиях - 102,3 тыс. человек (16,5% от общего числа работников, занятых на малых предприятиях города). Производительность труда по крупным и средним предприятиям составила 333 тыс. рублей в год в расчете на одного работника, по малым предприятиям - 167 тыс. рублей.

Таким образом, инвестиционно-строительный комплекс получил достаточно динамичное развитие в последние годы, как в рамках России, так и на региональном уровне. В то же время, для дальнейшего устойчивого развития необходимо разработать теоретические и методические основы развития регионального инвестиционно - строительного комплекса, принципы управления инвестициями в регионе и формирования региональной инвестиционной программы.

12. Управление инвестиционно - строительным комплексом России представляет собой процесс управления всеми аспектами инвестиционной деятельности, включающей в себя : управление инвестиционной деятельностью в государственных масштабах; управление инвестиционными программами на региональном уровне; управление отдельными инвестиционными проектами; управление инвестиционной деятельностью отдельного хозяйствующего субъекта - предприятия.

13. Создание эффективного механизма управления, планирования, программирования и финансирования приоритетных инвестиционных проектов, основывается на принципах регулирования инвестиционных процессов, составляющих группы глобальных и локальных принципов.

К глобальным принципам регулирования на региональном уровне относятся: принцип научности, принцип комплексности, принцип вариантности, принцип целенаправленности, принцип адекватности, принцип эффективности.

К локальным принципам относятся: принцип экономического протекционизма, принцип динамичности, принцип адаптивности, принцип равноусловности.

Соблюдение вышеперечисленных принципов, как глобальных, так и локальных, позволяет сделать механизм регулирования инвестиционно-строительного процесса в регионе гибким, эффективным, адекватным решаемым региональным проблемам.

13. Одним из методов управления инвестиционно — строительным комплексом и непосредственно инвестиционной деятельностью в регионе является программирование, т.е. объединение совокупности инвестиционных проектов, впоследствии реализуемых в материальных объектах в инвестиционные программы и регулирование их состава, структуры и сроков реализации экономическими методами.

Городская инвестиционная программа Санкт-Петербурга - это комплекс взаимоувязанных мероприятий, направленных на стимулирование инвестиционной активности в Санкт-Петербурге и достижение на этой основе целей социально-экономического развития города, разрабатываемый органами регионального управления.

Формирование инвестиционной программы производится посредством выбора направлений, форм и объемов использования ресурсов города с учетом имеющихся и создаваемых конкурентных преимуществ. Этот выбор формируется путем гармонизации двух групп представлений: внутренних представлений города о самом себе (горожан, деловой общественности, органов государственной власти Санкт-Петербурга) и представлений внешней среды о городе (федеральных органов власти, инвесторов других российских регионов, иностранных инвесторов).

На основе инвестиционной программы, с помощью использования имеющихся в распоряжении города ресурсов - финансовых (бюджет Санкт-Петербурга), материальных (земля, недвижимость, предприятия, пакеты акций предприятий) и организационных, органы регионального управления будут способствовать достижению объектами и субъектами инвестирования удовлетворения взаимных требований и, как следствие, росту инвестиций в экономику региона.

Главной целью инвестиционной программы Санкт-Петербурга является повышение качества жизни населения города путем стимулирования инвестиционной активности в городе и решение на этой основе наиболее важных проблем и задач социально-экономического развития города. Основной задачей программы является создание оптимальных условий для инвестиционного процесса, обеспечивающих взаимодействие инвесторов (субъектов инвестиций) и реципиентов (объектов инвестиций) с учетом интересов города.

Общими задачами городской инвестиционной программы являются: создание и развитие необходимой инвестиционной инфраструктуры (улучшение инвестиционного климата и развитие предложения объектов инвестирования - реальных объектов и предприятий, инвестиционных проектов); активное привлечение инвестиционных ресурсов путем регулирования инвестиционных рынков и непосредственного участия города в инвестиционном процессе.

14. На современном этапе развития регионального инвестиционно — строительного комплекса идет интенсивная внутренняя структурная перестройка строительной отрасли в направлении создания принципиально новых организационных форм в строительном бизнесе, адекватным условиям рыночного хозяйствования, а именно: строительство перестает быть подрядным строительством, и становится, как и во всем мире, проектной деятельностью на маркетинговой основе. Происходит выделение фирм, специализирующихся на управлении застроечными проектами и продаже строительной продукции.

В настоящее время происходит период укрупнения строительных фирм, -образование крупных строительно-финансовых групп (метакорпораций) с целыо концентрации ресурсов, необходимых для реализации инвестиционно-строительных проектов, участия в тендерах и выход на новые рынки и т.д. Строительные альянсы (в широком смысле этого слова) образовываются в основном по горизонтали на основе диверсификации, сочетания различных сегментов рынка, а также синергетического эффекта, присущего системным образованиям.

15. В силу пространственной закрепленности конечной продукции строительства и регионального характера источников финансирования строительных проектов, эти строительные объединения носят региональный характер в отличие от финансово-промышленных групп (ФПГ). Региональные финансово-строительные группы (РФСГ) - это экономически и организационно самостоятельные структуры, создаваемые с целыо аккумулирования финансовых ресурсов для осуществления строительных проектов и их реализации на территории региона.

17. Следует оговориться, что при формировании основ предлагаемых организационно-экономических схем, нами был использован уже имеющийся в России опыт создания и функционирования финансово-промышленных групп, попытавшись методами логического анализа адаптировать его к технологическим, организационным и экономическим особенностям строительной продукции и соответствующим им условиям строительного производства.

Совокупность достаточно крупных региональных финансово-строительных групп, специализирующихся на различных видах производственного и гражданского строительства, и должна составить структурообразующую основу регионального строительного рынка, функционирующего в условиях транзитивной экономики. При этом реализация региональной экономической политики применительно к строительному комплексу и финансово-промышленным группам со стороны региональных администраций выступает в качестве действенной формы государственного регулирования рыночных процессов по отношению к региональному строительному комплексу и решает свою главную задачу: сохранение и развитие социальной сферы.

Связи между участниками регионального строительного комплекса имеют содержательной основой всю совокупность производственных отношений по поводу создания конечной продукции строительства между хозяйствующими субъектами. Непосредственной связи с органами местного управления ни у всего регионального строительного комплекса, ни у составляющих его структур нет, а регулирующее влияние оказывается ими через: совокупность федеральных и региональных правовых актов регламентирующих хозяйственное поведение субъектов рынка; систему мероприятий в рамках принятой региональной производственно-социальной политики по отношению как к строительному комплексу в целом, так и по отношению к каждой конкретной финансово-строительной группе; инициативную разработку на конкурсной основе крупных проектов в области развития регионального производственного, туристического, транспортного и других комплексов, а также в области развития региональных систем жизнеобеспечения и социальных программ; участие в создании региональных финансово-строительных групп, нацеленных на решение проблем производственно-социального развития региона в качестве соучредителей, внося в уставный капитал таких групп не столько денежные средства, сколько те региональные ресурсы, право на распоряжение которыми им предоставлено законами России; финансирование крупных строительных проектов регионального производственно-социального развития за счет регионального (муниципального) бюджета; предоставление гарантий по целевым кредитам региональных финансово - строительных групп, если деятельность их направлена па решение региональных задач; поддержку в области аккумулирования финансовых ресурсов финансово-строительных групп путем выпуска региональных целевых займов и т.д.

Финансово-строительные группы способны выступать надежной опорой региональных администраций в развитии регионального строительного комплекса, в его прогрессивной структурной перестройке, в повышении конкурентоспособности отечественного строительного производства. В случае, если финансово-строительные группы становятся одним из приоритетов региональной политики, то последние способны стать эффективным инструментом реализации региональной экономической политики.

6. Региональная финансово-строительная группа должна включать три агрегированных блока: блок управления, основной функцией которого является выбор стратегии и тактики развития группы и выработка финансовой, бюджетной и производственной политики; финансовую инфраструктуру, которая предназначена для аккумулирования финансовых ресурсов и их оперативного распределения с целью постоянного поддержания и наращивания жизнеспособности группы и, наконец; строительно-монтажные организации, в функции которых входит создание и реализация конкурентоспособной промежуточной и конечной строительной продукции.

В отличие от финансово-промышленных групп, обладающих широкими возможностями диверсификации производства на межотраслевом уровне, сфера диверсификации деятельности финансово-строительных групп значительно более узка, ограничена производством полной номенклатуры строительных материалов и конструкций, строительно-монтажными работами и проектированием. t

Вторым отличием финансово-строительных групп, является территориальная ограниченность их деятельности, обусловленная территориальной закрепленностью эксплуатации конечной строительной продукции.

17. Можно предположить возникновение различно структурированных финансово-строительных групп. Организационно-экономическая структура каждой конкретной группы будет определяться, по-видимому, генезисом ее возникновения. Рассмотрим возможные основные варианты.

Инициатором создания финансово-строительной группы выступает строительная фирма частной (акционерной) формы собственности, занимающаяся строительным бизнесом, создавая собственные финансовые структуры для аккумулирования финансовых ресурсов и привлекая возможных соучастников производства.

Финансово-строительная группа создается банком путем консолидации строительных организаций и предприятий строительства и промышленности строительных материалов, находящихся у него на финансовом и кредитном обслуживании и скупки весомых или даже контрольных пакетов акций предприятий, связанных со строительным бизнесом и являющихся потенциальными участниками группы.

Финансово-строительная группа создается по инициативе региональной администрации для решения конкретной социальной (например, строительство жилья, коммунальной инфраструктуры, объектов социально-бытовой инфраструктуры), или хозяйственной (транспортное строительство, освоение крупных месторождений полезных ископаемых и др.) задачи.

С нашей точки зрения, наибольший интерес представляет 3-й вариант. Региональные администрации могут непосредственно входить в состав группы, участвуя в той или иной степени в ее капитале. Наиболее предпочтительным представляется участие в капитале путем предоставления региональным финансово-промышленным группам тех ресурсов, правом распоряжения которыми администрация располагает. Наиболее значимым для строительного бизнеса представляется земля как пространство для размещения объектов. Долевое участие региональной администрации в уставном капитале РФСГ может доходить вплоть до владения контрольным пакетом акций, хотя это и не представляется необходимым для эффективного функционирования группы.

17. Нами были разработаны состав этапов и алгоритм создания строительно-финансовых групп, включающий девять основных блоков и задач:

17.1 Изучение конъюнктуры капитального строительства и рынка строительных материалов.

17.2. Подбор предприятий, способных удовлетворить рыночные запросы на рынке капитального строительства.

17.3. Определение централизуемых функциональных направлений деятельности строительно-финансовых групп, исходя из предполагаемого состава и возможностей их объединенного потенциала.

17.4. Оценка финансовых возможностей и целесообразность реализации проекта за счет образуемого при создании строительно-финансовой группы капитала, кредитных ресурсов, привлечения банковских структур, создания или введения в состав группы лизинговых компаний, инвестиционных и финансовых компаний, выпуска ценных бумаг.

17.5. Начало формирования и функционирования группы на основе замкнутых производственно - технологических цепочек, включающих в себя ограниченное количество предприятий, предполагаемых к включению в строительно-финансовую группу.

17.6. Построение системы взаимоотношений участников группы. 17.7. Построение финансовой конструкции строительно-финансовой группы, обеспечивающей ее нормальное функционирование

17.8. Проведение переговоров между всеми потенциальными участниками строительно-финансовой группы об условиях и порядке включения их в состав группы и подписание соответствующих документов.

17.9. Выполнение установленных законом действий по оформлению строительно-финансовой группы, учитывая специфику положения инвестиционно - строительного комплекса в экономике регионов, осуществления деловых контактов с органами регионального управления.

18. Формирование и функционирование строительно-финансовых корпораций не является единственным условием успешной деятельности регионального инвестиционно-строительного комплекса. Как известно, основные проблемы заключаются в финансировании, и, прежде всего, это касается финансирования региональных инвестиционных программ.

Инвестиционная программа (бюджет развития) Санкт-Петербурга (далее -ИПБ - инвестиционная программа бюджета) решает комплекс задач по формированию и реализации инвестиционных проектов, направленных на повышение качества жизни населения и обеспечение социально-экономического развития города, реализация которых за счет одних внебюджетных источников была бы невозможна. В основу ИПБ положены следующие принципы:

- подчиненность приоритетам социально-экономического развития города;

- поддержка инвестиционной активности частных инвесторов;

- максимизация привлечения внебюджетных ресурсов при организации проектов, составляющих ИПБ;

- финансовая концентрация инвестиционных ресурсов города;

- территориальная концентрация инвестиционных ресурсов города;

- прозрачность и гласность процедуры формирования инвестиционной программы;

- ориентация на кумулятивный эффект бюджетных инвестиций в экономике города;

19. Исходя из разделения источников инвестиционных ресурсов на внутренние (бюджет развития Санкт-Петербурга, внутренние инвестиционные ресурсы предприятий, расположенных в Санкт-Петербурге, средства финансово-кредитных институтов города и сбережения населения города) и внешние (бюджет Российской Федерации, средства предприятий, расположенных в других регионах России, средства финансово-кредитных организаций, расположенных в других регионах России, иностранные), формируются две стратегии мобилизации инвестиций:

- стратегия внутреннего саморазвития, подразумевающая удержание и развитие уже существующего в городе бизнеса;

- стратегия привлечения инвестиций извне.

Первая стратегия должна присутствовать в любом случае, так как именно она является опорной стратегией, позволяющей развивать и эффективно использовать инвестиционный потенциал региона (совокупный объем инвестиционных ресурсов внутренних источников, которые могут быть направлены в инвестиции, является потенциальным объемом инвестирования из внутренних источников — частью инвестиционного потенциала города), а также обеспечить устойчивое и последовательное развитие города.

Стратегия опоры на внутренние источники является основой инвестиционной политики большинства регионов в стабильной рыночной среде, где масштабные переливы капитала с одной территории на другую ограничены

Целесообразно использовать стратегию саморазвития и опоры на внутренние инвестиционные ресурсы в качестве основной, долгосрочной стратегии, обеспечивающей устойчивое развитие города, а также стратегию привлечения инвестиций в качестве дополнительной, краткосрочной и среднесрочной стратегии, учитывая эффективность реализуемых в рамках этой стратегии мероприятий.

20. В зависимости от того, будут ли инвестиционные ресурсы вложены в объект инвестирования непосредственно собственником или же инвестором, эффект от вложения таких инвестиций в экономику города будет отличать.

Прямые инвестиции предполагают вложение средств непосредственно в строительство или оснащение новых и существующих предприятий. При этом: создается определенное количество рабочих мест; предприятие-реципиент инвестиционных ресурсов обладает большей финансовой устойчивостью и способно работать в нестабильной среде; проинвестированные ресурсы остаются на территории города и увеличивают его потенциал; платится налог на прибыль, получаемую предприятием; платятся налоги с выручки, НДС, налоги и платежи, связанные с заработной платой.

В случае вложения таких же объемов инвестиционных ресурсов в качестве кредита: создается то же количество рабочих мест; финансовая устойчивость предприятия-реципиента ниже и оно более подвержено риску банкротства в случае неблагоприятных изменений внешней среды; инвестированные ресурсы возвращаются к источнику ресурса, то есть идет отток инвестиционных ресурсов на величину первоначального ресурса, увеличенную на проценты' по кредитным ресурсам; прибыль используется в значительной мере на выплату долга и процентов по нему в связи с чем налог на прибыль поступает в отдаленной перспективе; платятся налоги с выручки, НДС, налоги и платежи, связанные с заработной платой.

Таким образом, стратегия мобилизации инвестиционных ресурсов должна опираться в первую очередь на мобилизацию прямых инвестиций и дополняться инвестициями финансово-кредитных организаций с акцентом на мобилизацию внутренних кредитных ресурсов города.

20. Особое значение приобретает участие коммерческих банков в финансировании региональных инвестиционных программ, однако этому вопросу уделяется, на наш взгляд, в научной литературе недостаточно внимания. Значительное внимание к иностранным инвестициям практически поставило на второй план деятельность по активизации отечественных инвесторов, прежде всего, банковских учреждений. Именно поэтому, была рассмотрена роль и место банковских структур в повышении эффективности развития регионального инвестиционно-строительного комплекса, и показал основные направления совершенствование финансово - кредитной политики банковских структур в кредитовании инвестиционно — строительного комплекса, минимизации рисков и др.

307

Список литературы диссертационного исследования доктор экономических наук Кротов, Виктор Юрьевич, 2003 год

1. Абалкин Л. Качественные изменения структуры финансового рынка и бегство капитала из России // Вопросы экономики. - № 2.- 2000.

2. Абалкин Л.И. Экономическая безопасность России: угрозы и их отражение // Вопросы экономики. — 1994. № 12.

3. Абалкин Л.И. О национально-государственных интересах России // Вопросы экономики. 1994.

4. Авдышева С., Дементьев В. Акционерные и неимущественные механизмы интеграции в российских бизнес-группах // Российский экономический журнал. №1. — 2000.

5. Агафонов Н.Т. Предпринимательская деятельность в строительном комплексе. СПб.: ИСЭП РАН, 1996.

6. Алехин Б. Рынок ценных бумаг. Введение в фондовые операции. — М.: Финансы и статистика, 1991.

7. Альтернатива: выбор пути (перестройка управления и горизонт рынка)/ В.Н. Бобков, А.А. Сергеев и др. М.: Мысль, 1990.

8. Аманжаев Г.Г. Роль государства при переходе к рыночной экономике // Вестник Московского университета. 1996 - № 2.

9. Анализ и прогнозирование экономики региона / Отв. ред. Чичканов В.П., Минакер П.А. М.: Наука, 1994.

10. Андрианов В. Государственное регулирование и механизмы саморегуляции в рыночной экономике // Вопросы экономики. 1996.- № 9.

11. Анисимов А. Феномен крупной корпорации, или какой рынок нам нужен // Российский экономический журнал. 1992.

12. Ансофф И. Стратегическое управление. М.: Экономика, 1999.

13. Антикризисно-реформационная альтернатива: подходы ученых АЭНПД России // Российский экономический журнал. 1995. - № 12.

14. Аренков И.А., Багиев Е.Г. Бенчмаркинг и маркетинговые решения / Под ред. Г.Л. Багиева. СПб.: СПбГУЭФ, 1997.

15. Ахмадуев А. Механизм хозяйствования государственных и муниципальных предприятий // Экономист. — 1996. № 10.

16. Багиев Г.Л. Концепция и инструментарий эффективного предпринимательства. СПб.: Изд-во СПбУЭиФ, 1996.

17. Багиев Г.Л. Маркетинг и культура предпринимательства. СПб.: Изд-во СПбУЭиФ, 1995.

18. Багиев Г.Л. и др. Маркетинг. Учебник. -М.: Экономика, 1999.

19. Багиев Г.Л., Аренков И.А. Основы современного маркетинга. — СПб.: СПбУЭФ, 1995.

20. Базилев А., Загараев Ю. Инвестиции в жилищное строительство. Договор о долевом участии. — Недвижимость Петербурга. — 1994.

21. Базилев А., Загараев 10. Долевое строительство: выбор надежного партнера. Недвижимость Петербурга. - 1994.

22. Базилев А., Загараев Ю. Распределение результатов долевого строительства. Недвижимость Петербурга. — 1994.

23. Бакашвили Н.О. Либерализация экономики и инвестиционная сфера: зарубежный опыт и Россия // ЭКО. — 1995. № 10.

24. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. -М.: Финансы и статистика, 1994.

25. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. — М.: Финансы и статистика, 1994.

26. Бард B.C. Финансово — инвестиционный комплекс: теория и практика в условиях реформирования российской экономики. М.: Финансы и статистика, 1998.

27. Басин Е.В. Градостроительная политика в рыночных условиях // Промышленное и гражданское строительство. 1994. - № 9.

28. Басин Е.В. Новая жилищная политика в Государственной целевой программе "Жилище" // Вопросы экономики. 1993. - № 7.

29. Басин Е.В. Приоритет жилищному строительству // Жилищное строительство. 1996. - № 1.

30. Белова С. Макроанализ экономики страны // Экономист. -1993. № 5.

31. Белкина Т. Жилищный сектор в России // Вопросы экономики. -1994.-№ 10.

32. Белоусов Р.А. Современная экономическая история или десять лет спустя // Вопросы экономики. 1995. - № 4.

33. Беридзс Т.А. Эффективность региональной экономики. Политико-экономический аспект.-Тбилиси: Мециереба, 1997.

34. Бернар И., Колли Ж.-К. Толковый экономический и финансовый словарь. В 2-х т. М.: Международные отношения, 1994.

35. Бессараб С. Среднесрочная модель экономического развития страны // Российский экономический журнал. -1992. -№ 11.

36. Бессонова О.Э. Жилье: рынок и раздача. — Новосибирск: ВО "Наука", Сибирская издательская фирма, 1993.

37. Бестужев-Лада И.В. Рабочая книга по прогнозированию. — М.: Финансы и статистика, 1982.

38. Башаринов А.Е., Флейшман Б.С. Методы статистического исследовательского анализа и их приложения М.: Советское радио, 1987.

39. Бим А. Экономическая политика в условиях кризиса государственности и неопределенности реформаторских стратегий // Вопросы экономики. — 1993. № 9.

40. Блинов А. Региональные фонды и другие финансовые институты поддержки предпринимательства // Вопросы экономики. 1994. - № 11.

41. Блохина Т. Рынок институциональных инвестиций: состояние и перспективы // Вопросы экономики. № 1. - 2000.

42. Богорад Н. Принята новая концепция жилищного строительства //: Экономика и жизнь. 1994. - № 26.

43. Боссерт В.Д. Регионы в водовороте рыночных отношений // Российский экономический журнал. — 1993. № 6.

44. Бокарева JI. О стратегии государственного регулирования экономики. — М.: Экономист. -1993. № 7.

45. Болотников Г.И. Подрядные торги и ценовая политика в строительном комплексе. М.: ПГС. - 1994. - № 10.

46. Большой экономический словарь / Под ред. А.Н. Азрилияна. — М.: Институт новой экономики, 1994.

47. Бочаров В.В. Финансово-кредитные методы регулирования рынков инвестиций. М.: Финансы и статистика, 1993.

48. Брайсон А., Хо Ю-ши. Прикладная теория оптимального управления. Пер. с англ. -М.: Бизнес, 1994.

49. Бабасов Б.К., Горбунов А.А., Кулибанов B.C. Реформирование российской экономики. — СПб.: ИСЭП РАН, 1996.

50. Бузырев В.В., Водопьянов Г.И. Автоматизированные системы управления крупнопанельным домостроением. — JI.: Стройиздат, 1981.

51. Бушуев Б.С. Концепция и рекомендации по повышению эффективности капитального строительства в новых экономических условиях // Экономика строительства. 1996. - № 1.

52. Вайнрих Г. Искусство менеджмента: Пер. с англ. М.: Новости, 1993.

53. Виноградов В. "Русское чудо" в режиме реального времени И Экономика и жизнь. 1996. - 14 апреля.

54. Вишнев С.М. Основы комплексного прогнозирования. — М.: Экономика и финансы, 1997.

55. Водянов Инвестиционные процессы в экономике переходного периода. -М.: Институт макроэкономических исследований., 1995.

56. Волков В.Н. Экономика России в 1995-м и начале 1996 года // Деньги и кредит. 1996. - № 3.

57. Волков Н.Г. Учет долгосрочных инвестиций и источников их финансирования // Бухгалтерский учет. 1996. - № 8.

58. Вопросы методики регионального прогнозирования. Под ред. А.А. Арбатова. М.: Комиссия по изучению производительных сил и природных ресурсов. - 1990.

59. Вопросы методики регионального прогнозирования. — АН СССР, 1990. 60. Гавриленков Е. Макроэкономическая стабилизация и "черные дыры" российской экономики // Проблемы теории и практики управления. — 1996. -№2.

60. Галкин И.Г. и др. Планирование и управление строительным производством с применением методов экономико-математического моделирования и ЭВМ. М.: Стройиздат, 1978.

61. Гвоздева Е. и др. Междисциплинарный подход к анализу вывоза капитала из России // Вопросы экономики. № 2. — 2000.

62. Гельвановский М. Научит ли Россию опыт "третьего мира" И Проблемы теории и практики управления. 1994. - № 4.

63. Гельвановский М. Управление экономической реформой в России: задачи структуризации проблемы // Проблемы теории и практики управления. 1994. - № 5.

64. Гильбо Е.В. Когда страна повернута вспять: статистика за 1985-1995 гг.

65. Глазьев С.Ю. Как добиться экономического роста в 1996 году // Вопросы экономики. 1996. - № 5.

66. Глазьев С.Ю. Современная экономическая история или десять лет спустя // Вопросы экономики. 1995. - № 4.

67. Горбунов А.А. и др. Региональное регулирование предприятий в условиях рынка. СПб., 1997.

68. Горбунов А.А. и др. Формирование региональных строительных комплексов в транзитивной экономике. — СПб.: Петровский фонд, 1999.

69. Горбунов А.А. и др. Становление рыночной экономики и проблемы инвестирования строительства в регионе. СПб.: Банк "Петровский", АОЗТ "ПФ", 1995.

70. Горбунов А.А., Ардемасов Е.Б. Теоретические и методологические основы маркетинговых исследований в сфере рынка недвижимости. — СПб.: Изд-во МФИН, 1999.

71. Горбунов А.А., Кулнбанов B.C., Лебедева Т.В. Реформирование экономики при дефиците инвестиций. СПб.: ИСЭП РАН, 1995.

72. Горбунов А.А., Кулибанов B.C., Кротов В.Ю. Прогнозирование и регулирование инвестиционно-строительной деятельности в регионе. — СПб.: Банк "Петровский", АОЗТ "ПФ", 1995.

73. Горбунов А.А., Капранов С.Е., Кулибанов B.C. Экономические аспекты инвестирования региональной экономики. СПб.: ИСЭП РАН, 1996.

74. Горбунов А.А., Кротов В.Ю. Прогнозирование социально-экономического развития города // Регион: Политика. Экономика. Социология. 1999. - № 4.

75. Горбунов А.А., Кулибанов B.C., Сетдиков Р.А. Управление развитием городских социально-экономических систем. СПб.: ИСЭП РАН, 1996.

76. Горбунов Э. Инвестиционные ресурсы строительной перестройки на 1995-1997 гг. // Экономист. 1995. - № 3.

77. Дементьев В. Активизация структурно-инвестиционной политики и ФПГ // Экономист. 1996. - № 9.

78. Денежно-кредитная система России: состояние и пути выхода из кризиса // Деньги и кредит. — 1994. № 2.

79. Джарасова С.В. Эффективность экономического и социального развития региона при переходе к рынку // Экономика строительства. 1993. -№ 10.

80. Дилигенский Г. Российские альтернативы. М.: МЭиМО. — 1993. — №9.

81. Динкевич А.И., Игнацкая М.А. Первая половина 90-х годов: уроки экономического кризиса в России // Деньги и кредит. 1996. - № 4.

82. Доклад Всемирного банка. Разрушение системы неплатежей в России: создание условий для устойчивого экономического роста // Вопросы экономики. -№ 3. 2000.

83. Долан Э., Линдсей Д. Рынок: Микроэкономическая модель. — СПб., 1992.

84. Доничев О.А., Самусева Р.Ф. О системном подходе к инвестиционной деятельности в регионе // Экономика строительства. — 1996. № 7.

85. Дорнбуш Р. Экономика / Пер. с англ. М.: Дело ЛТД, 1995.

86. Дулич В.А. Инвестиционная деятельность — индикатор состояния экономики страны. М.: ПГС. — 1995. - № 2.

87. Дулич В.А. Комплексный анализ инвестиционных процессов // Экономика строительства. 1996. - № 2.

88. Дулич В.А. Об итогах инвестиционной и строительной деятельности в Российской Федерации в первом полугодии 1996 года // Экономика строительства. — 1996. № 9.

89. Евланов А.Г. Принятие решений в условиях неопределенности. Учебник. -М: 1976.

90. Евланов А.Г. Экспертные оценки в управлении. — М.: Экономика, 1978. 92. Евменов А.Д. Государственное управление и регулирование экономики.- СПб.: ИИКТ, 1995. 120 с.

91. Евстигнеева Л.П., Перламутров В.Л. Основные звенья и этапы // Общество и экономика. 1993. - № 4.

92. Евтух А.Т. О повышении эффективности внебюджетного жилищного инвестирования // Жилищное строительство. 1994. - № 5.

93. Едличка С.Ю. Автоматизация проектирования управления в строительстве. — М.: ПГС. 1993. - № 4.

94. Едличка С.Ю., Большаков В.А. Нормализация * инвестиционного процесса в условиях формируемого рынка подрядных работ. — М.: ПГС. -1993.-№4.

95. Ельмеев В.Н. Государственное регулирование экономики в переходный период // Экономист. 1998. - № 3.

96. Закон РФ. Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации в форме капитальных вложений // Собрание законодательства. — 1999.— №9-10.

97. Закон РФ. Об акционерных обществах // Журнал для акционеров. — 1995.- №8.

98. Закон РФ. О приватизации государственных и муниципальных предприятий в РСФСР // Сборник законодательства РФ. 1991. - № 27.

99. Закон РФ. Об иностранных инвестициях в РФ.

100. Замков О.О. Инфляция и инвестиции в рыночной экономике // Вестник Московского университета. Сер. 6: Экономика. — 1995.

101. Зарембо Ю.О. О собственности в современной экономике // Экономист. — 1996. № 7. '

102. Заславская Т.Н. Проблемы демократической переориентации экономики современной России // Общество и экономика. — 1997. № 1,2.

103. Зименко Р. Прямые инвестиции США в российскую экономику (состояние и проблемы) // Российский экономический журнал. 1999. - № 910.

104. Иваненко Г.И., Медведев Ю.М. Математическая статистика. М.: Высшая школа, 1992.

105. Иванченко В. Инвестиции экономического роста // Экономист. — 19996.-№11.

106. Иванченко В. К новой парадигме государственного регулирования и планологии // Вопросы экономики. 1993. - № 11.

107. Иванченко В. Узловые противоречия экономики и подходы к их преодолению // Экономист. — 1995. № 9.

108. Иванов Е.А. Индикативное планирование развития экономики // Экономист. — 1993. № 9.

109. Иванов Е.А. Народнохозяйственное прогнозирование в принципиально новых условиях //Вопросы экономики. — 1992. № 7.

110. Иванов И. Воспроизводство основных фондов и его инвестиционные источники // Российский экономический журнал. 1995. - № 7.

111. Иванов Ю., Масакова И. Система национальных счетов в российской статистике // Вопросы экономики. № 2. — 2000.

112. Иванова А. Создать систему инвестирования // Хозяйство и право. -1995.- №7.

113. Ивченко Б.П. и др. Информационная микроэкономика. Ч. 1. Методы анализа и прогнозирования. СПб.: Нордмед-издат, 1998.

114. Илларионов А.Н. Природа российской инфляции. — Новосибирск: ЭКО. — 1995. № 10.

115. Иващенко И.А. Адаптация имитационных моделей // Межвузовский сборник научных трудов ПАНИ. СПб.: СПбГУВК, 1999.

116. Илларионов А. Попытки проведения политики финансовой стабилизации в СССР и в России // Вопросы экономики. 1995. - № 7.

117. Инвестиционная политика России. // Общество и экономика. — 1995. -№4.

118. Инвестиционная деятельность в 1995 году // Экономист. 1996. - № 8.

119. Инвестиционное проектирование: практика и реализация // Экономика и жизнь. 1995. -№ 10.

120. Инвестиционное проектирование: практическое руководство по экономическому обоснованию инвестиционных проектов / Под ред. С. И. Шумилина. М.: Финстатинформ, 1995.

121. Инвестиционно — строительный комплекс в рыночных условиях. — СПБ., 1994.

122. Инвестиционный климат в России (доклад Экспертного института)// Вопросы экономики. 1999. - № 12.

123. Индинок И.И. Формирование экономической среды в городах // Жилищное и коммунальное хозяйство. — 1993. — август.

124. ИнтерБизнесБанк всесторонняя поддержка предпринимательства // Деньги и кредит. - 1996. - № 8.

125. Иовчук С., Квашина И. Иностранные капиталовложения в России: состояние и перспективы // Вопросы экономики. 1996. - № 12.

126. Ирниязов Б.С. Основные показатели финансовой оценки инвестиций в рыночной экономике//Финансы. 1994. - № 11.

127. Итоги приватизации 1995 года в цифрах // Общество и экономика. —1996.-№8.

128. Как пролезть в узкое "ушко" льготной поддержки // Деловые люди.1997.-№78.

129. Калганова О., Мальгин А. Что происходит на жилищном рынке Санкт-Петербурга // Вопросы экономики. 1994. - № 10.

130. Калганова О., Катханова А. Развитие рыночного жилищного строительства: опыт Санкт-Петербурга // Вопросы экономики. — 1994. № 10.

131. Каменецкий М.И., Сычев Г.Б. Строительный комплекс: состояние и проблемы активизации защиты российского рынка подрядных работ // Экономика строительства. — 1995. № 1.

132. Каменецкий М.И. Состояние и перспективы развития строительного комплекса // Экономика строительства. 1995. - № 11.

133. Каменецкий М.И., Рутовская Е.А. Задачи и возможности активизации инвестиционной деятельности // Экономика строительства. — 1996. № 9.

134. Капелюшников I5. • Крупнейшие и доминирующие собственники в Российской промышленности // Вопросы экономики. № 1. - 2000.

135. Капустин В.Ф. Неопределенность: виды, учет, интерпретации при моделировании и принятии решений. СПб.: Вестник СПб Университета. Серия 5. Экономика, выпуск 2 (№ 12). Июнь, 1993.

136. Караваев В. Региональная инвестиционная политика: российские проблемы и международный опыт// Вопросы экономики. 1995. - № 3.

137. Караваев В. Региональная инвестиционная политика: мировой опыт и российские проблемы // Проблемы теории и практики управления. — 1995.

138. Карасев А.И. Математические методы и модели в планировании. — Финансы и статистика, 1992.

139. Карлофф Б. Деловая стратегия. Пер с англ.-М.: Экономика, 1991.

140. Корнай Я. Дефицит. -М.: Наука, 1990.

141. Корнай Я. Путь к свободной экономике (страстное слово в защиту экономических преобразований). Пер с англ. -М.: Экономика, 1990.

142. Касаткин Г. Инвестиционный климат в России: лучше не стало // Рынок ценных бумаг. 1995. - № 12.

143. Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег. — М.: Прогресс, 1978.

144. Ким JI.B. Управление строительством: опыт США, Японии, Великобритании, ФРГ, Канады. М.: Стройиздат, 1994.

145. Кирюшин В. Государственное и местное регулирование территориального развития // Экономист. 1994. - № 8.

146. Кислицина JI. О новых подходах в территориальном планировании // Экономист. 1992. - № 7.

147. Кияненко К.В. Коммерческая и социальная подсистемы жилищного рынка. Сравнительный анализ // Жилищное строительство. — 1995. № 11.

148. Ковалев В.В. Методы ситуационного анализа // Бухгалтерский учет. — 1996. -№3.

149. Когут А.Е. Повышение эффективности экономических реформ в России. СПб.: ИСЭП РАН, 1992.

150. Когут А.Е. Экономические реформы в России // Вопросы экономики. 1993. - № 1.

151. Кротов В.Ю., Горбунов А.А., Кулибанов B.C. Прогнозирование и регулирование инвестиционно-строительной деятельности в регионе. Монография. Изд-во ИСЭП РАН, 1995 г. 6.94 п.л. (вклад автора-2.0 п.л.)

152. Кротов В.Ю. Сетдиков Р. А. Проблемы предпринимательской деятельности в сфере жилищно-гражданского строительства в регионе. Монография. Изд-во ИСЭП РАН, 1996 г. 8.0 п.л. (вклад автора -4.5 п.л.)

153. Кротов В.Ю. Методические и методологические основы регулирования инвестиций в строительство в условиях рыночной экономики. Монография. СПб.: ИРЭ РАН, изд-во МФИН, 2001 г. - 22.1 п.л.

154. Кротов В.Ю., Горбунов А.А., Мартыщенко JI.A. Финансовая устойчивость социально-экономической системы. Монография. Изд-во МФИН.: 2000 г. 6.28 п.л. (вклад автора - 2.28 п.л.)

155. Кротов В.Ю. Формирование и финансирование инвестиционно-строительного комплекса. Монография. СПб.: Изд-во ИРЭ РАН, МФИН, 2003 г.-21.0 п.л.

156. Корнеев И.М. Управление инвестиционным процессом в регионах. — Свердловск: АН СССР, Уральское отделение. Институт экономики. 1992.

157. Корнеев И.М. Управление инвестиционным процессом в регионе. — Свердловск: АН СССР, Уральское отделение. Институт экономики. 1992.

158. Королев АЛО. Информационные процессы и макроэкономические показатели // Финансы. 1994. - № 11.

159. Коротков В.Г. Проблемы социально-экономического развития регионов // Регион. 1999. - № 1 -2.

160. Котлер Ф. Основы маркетинга. -М.: Прогресс, 1992.

161. Котц Дэвид. Альтернативы народнохозяйственной политики для России // Вопросы экономики. 1993. - № 3.

162. Кошелева О. Финансовый кризис начала периода стабилизации // Экономика и жизнь. 1996. - № 12.-6 апреля.

163. Кравченко Н.А., Маркова В.Д. Инвестиционная политика предприятия // ЭКО. 1994. - № 7.

164. Крупнов Ю.С. Новая модель финансирования и кредитования жилищного строительства // Бизнес и банки. 1995. - № 12.

165. Крупнов Ю.С. Пути повышения роли банков в реализации программы жилищного строительства // Бизнес и банки. — 1995. № 13.

166. Кредитные программы ЕБРР в Петербурге // Коммерсантъ-Вапк. — 1996. — март.

167. Кроливецкий Э. Н. Порядок и способы приватизации предприятий. Создание товариществ и акционерных обществ. — СПб.: Знание, 1992.

168. Крутик А.Б. Малый бизнес и инфраструктура // Экономика и жизнь. — 1996. —35.

169. Крутик А.Б. Регулирование деятельности государственных предприятий // Строительные и дорожные машины. — 1993. — № 7, 9, 10.

170. Крутик А.Б. Формирование рыночных отношений на предприятиях. -Л.: ЛДНТП, 991.

171. Крутик А.Б., Белявский И.А. Конверсия и реорганизация предприятий //Материалы межд. конф., г. Познань, Польша. — 1995.

172. КрутикА.Б., Маркушевич О.Г. Механизмы хозяйствования предприятия в условиях рынка. —М.: Машмир, 1992.

173. КрутикА.Б., Маркушевич О.Г. Организация контрактной системы найма и оплаты труда на предприятиях. — М.: Машмир, 1992.

174. Крутик А.Б., Маркушевич О.Г. Планирование и организация предприятий в условиях рынка и конверсии. — В 2-х ч.— СПб.: Изд-во СП6УЭФ, 1993.

175. Крутик А.Б., Миллер А.Е. Планирование и стимулирование роста производительности труда на предприятиях. — М.: Экономика, 1988.

176. Крутик А.Б., Пименова А.Л. Введение в предпринимательство: Учеб. пособие. — СПб.: Политехника, 1995.

177. Крыжановский Р.А., Продиус И.П. Основы маркетинга: Учеб. пособие. — Киев: УМК ВО, 1992.

178. Кудров В.М. Темпы экономического роста бывшего СССР — альтернативные оценки, М.: Общество и экономика. - 1995. - № 12.

179. Кузнецов В. К. Теории переходной экономики. М.: МЭиМО. - 1994. -№ 12.

180. Куклип А.А. Комплексная методика экономической оценки жизненного цикла инновационного проекта / Препринт. — Екатеринбург: УрО РАН, 1994.

181. Кулибанов B.C., Медведев В.Ф. Региональные комплексные программы НТП в системе планирования народного хозяйства. Минск: Бел.НИИЕТИ, 1981.

182. Кулибанов B.C. Территориальные аспекты управления строительством // Экономика строительства. 1989. - № 1-12.

183. Куликов В.В. Итоги "ваучерного" и концепция нового этапа приватизации // Российский экономический журнал. 1994. № 7.

184. Куликов В., Латышева Г., Николаев А. Образование промышленно-финансовых групп (необходимость, цели, способы) // Российский экономический журнал. 1994. № 1.

185. Кулагин А., Козлова О. Каким быть экономическому механизму реализации научно-технической и инновационной политики // Российский экономический журнал. — 1993. —№ 5.

186. Куликов В., Латышева Г., Николаев А. Образование финансово-промышленных групп (необходимость, цели и механизмы) // Российский экономический журнал.—1994. — №1.

187. Кульман А. Экономические механизмы. — М.: Прогресс, 1993.

188. Курносов А.В. Малый бизнес: социально-экономический механизм становления и развития в условиях России: Автореф. дис. . канд. экон. наук. — М., 1993.

189. Кэмпбэлл Р. Макконелл, Стенли Л. Брю. Экономикс. Принципы, проблемы и политика. Т. 1. — М.: Республика, 1992.

190. Лаврушин О.И. Российская банковская энциклопедия. — М.: Экономика, 1999.

191. Ланге О. Оптимальные решения. -М.: Финансы и кредит, 1997.

192. Легорнев С.Ф. Строительный комплекс России — сегодня и завтра // Жилищно-коммунальное хозяйство. 1994. - № 9-10.

193. Лившиц А. Государство в рыночной экономике // Российский экономический журнал. — 1992. № 10.

194. Лившиц В.Н. Выбор оптимальных решений в технико-экономических расчетах. М.: Экономика, 1991.

195. Литовка О.П., Когут Л.Е., Агафонов Н.Т. Социально-экономическое развитие крупных городов // Вопросы экономики. — 1993. № 6.

196. Логинов В., Курнышева И. Финансирование научно-технической сферы // Экономист. 1995. - № 10.

197. Лукинов И.А. Проблемы стабилизации и развития инвестиционно -строительной сферы. -М., 1998.

198. Львов Д. и др. Путь российских реформ // Вопросы экономики. — 1996. № 6.

199. Лопес В.Л. Перестройка инвестиционной сферы. М.: Наука, 1992.

200. Львов Д.С. и др. Теория и практика экономических реформ // Экономист. -1993. № 7.

201. Львов Д. Курс социально-экономического возрождения России // Российский экономический журнал. 1994. - № 1,2.

202. Львов Д., Дементьев В. Новая промышленная политика России // Экономист. 1996. - № 10.

203. Макконел К.Р., Брю С.Л. Экономикс: принципы, проблемы и политика. В 2-х т.% Пер. с англ. М.: Республика, 1992.

204. Максименко В.И., Эртель Д. Прогнозирование в науке и технике. — М.: Финансы и статистика, 1992.

205. Мансухани Г.Р. Золотое правило инвестирования. — М.: Церих, 1991.

206. Марголин Л.М. Оптимизация инвестиций в реконструкцию производства при переходе к рынку // Экономика строительства. 1993. —10.

207. Маркс К. Капитал // Маркс К., Энгельс Ф. Соч. 2-е изд. -Т.23.

208. Массе П. Критерии и методы оптимального определения капиталовложений.-М., 1971.

209. Мартынов В.А. Государственное регулирование рынка капитала // Экономист. 1996. - № 1.

210. Матюгина Э.Г. Формирование экономического механизма решения жилищной проблемы // Жилищное строительство. — 1994. № 7.

211. Медведев А.В. Путь финансовой стабилизации // Деньги и кредит. -1996.-№7.

212. Менакир П.А. Экономическое развитие региона: программный подход. -М.: Наука, 1983.

213. Меркин P.M., Шамис JT.B. Государственное регулирование инвестиционных преобразований в экономике // Экономика строительства. — 1996.-№4.

214. Мескон М.Х. и др. Основы менеджмента. М.: Дело, 1994.

215. Методические рекомендации формирования основных показателей плана экономического и социального развития. JI., 1980.

216. Мильнер Б.З. Управление будущего: предложения и тенденции // Экономист. 19995. - № 4.

217. Мингазов X. Становление новых организационно-хозяйственных структур в российской индустрии // Российский экономический журнал. — 1993.

218. Мириханов Н.М. Инвестиционный маркетинг — новое направление в экономике строительства// Экономика строительства. — 1996. № 1.

219. Михайлова Е.В. Финансовые рынки и их формирование в СССР. — СПБ.: Изд. во СПбУЭФ, 1991.

220. Мосляков Д.С. и др. Финансирование и кредитование капитальных вложений. М.: Финансы и статистика, 1998.

221. Муравьев A.M., Игнатьев A.M., Крутик А.Б. Малый бизнес: экономика, организация, финансы. СПб.: СПБУЭиФ, 1998.

222. Назарбаев Н.А. Стратегия ресурсосбережения и переход к рынку. — М.: Машиностроение, 1992.

223. Назрынкулов В. Планирование развития в условиях рыночной // Вопросы экономики. 1994. - № 4.

224. Настенко Л., Васина Г. Завтра России в оценке объективных факторов // Экономист. 1995. - № 5.

225. Некрасов Н.Н. и др. Методические рекомендации по прогнозированию развития региона. — J1.: СЗФ ЦЭНИИ при Госплане РСФСР, 1984.

226. Немчинская А.В. Экономические аспекты информационного обеспечения инвестиционной строительной деятельности в рыночных условиях // Экономика строительства. — 1995. № 2.

227. Неркин Я., Шамис Л. Расчеты эффективности капитальных вложений в условиях регулируемых рыночных отношений//Экономика строительства. -1991.-№5.

228. Никитин B.C. Методология определения и оценки эффективности производительных инвестиций в рыночных условиях // Экономика строительства. — 1994. № 10.

229. Никитин С.М. и др. Антиинвестиционная политика: зарубежный опыт и Россия // Деньги и кредит. 1995. - № 5.

230. Никитин С.М. и др. Налоги в системе государственных финансов // Деньги и кредит. 1995. - № 11.

231. Никитина О.А. О некоторых вопросах, связанных с удовлетворением требований кредиторов при ликвидации должника // Хозяйство и право. -1996.-№6.

232. Никонова И.А. Анализ инвестиционных проектов в условиях высокой инфляции // Финансы. — 1994. № 12.

233. Некрасов Н.Н. и др. Методические рекомендации по прогнозированию развития региона. — Л.: СЗФ ЦЭНИИ при Госплане РСФСР, 1984.

234. Новожилов В.В. Проблемы измерения затрат и результатов при оптимальном планировании. — М.: Наука, 1982.

235. Ноткин А.И. Вопросы эффективности интенсификации общественного производства. — М.: Наука, 1986.

236. Ординян в.С. Методология государственного регулирования процессов циклической динамики экономического роста в строительстве в условиях рыночных отношений. Дисс. д.э.н. СПб.: СПбГЛСУ, 1998.

237. Оптнер СЛ. Системный анализ для решения деловых и промышленных проблем. М.: Финансы и кредит, 1996.

238. Пасяда Н.И. Логистика и управление проектами жилищного строительства. СПб.: СПбГУЭФ, 1999.

239. Панибратов Ю.П. и др. Критериальная оценка качества процесса нестабильного экономического развития // Регион: Политика. Экономика. Социология. 2000. - № 3.

240. Панкратов Е.П., Бобылев В.В. Инвестиционное проектирование развития организационных форм в управлении строительством // экономика строительства. — 1994. № 12.

241. Патюрель Роберт. Перспективы предпринимательства в России: взгляд из Франции // Проблемы теории и практики управления. 1995. — №5.

242. Петере Т., Уотерман Р. В поисках эффективного управления. — М.:1. Прогресс, 1986.

243. Петраков Н.Я. и др. Как придать денежной политике инвестиционную направленность // Российский экономический журнал. — 1996. № 2.

244. Петраков Н., Перламутров В. Россия зона экономической катастрофы // Вопросы экономики. — 1996. - № 3.

245. Петров 10. Стратегия экономического развития и увеличение бюджетных доходов: где взять ресурсы // Российский экономический журнал. -№ 2. 2000.

246. Пешехонов В.А. Экономическая наука и реальные возможности. — СПб.: Вестник СПб Университета, 1994. Вып. 4. Серия 5. Экономика.

247. Пичугин Б. Иностранные частные инвестиции в России. — М.: МЭиМО. 1994. - № 11.

248. Пичугин Б. Иностранные частные инвестиции в России. — М.: МЭиМО. — 1994. № 12.

249. Платов В.Я. Рынок инвестиций: мифы и стереотипы российского менеджмента. — Новосибирск: Эко. — 1996. № 9.

250. Планирование и управление строительным производством с применением методов экономико-математического моделирования и ЭВМ. Под ред. И.Г. Галкина. — М.: Стройиздат, 1978.

251. Подпорина И. Современные проблемы бюджетного регулирования // Экономист. — 1996. № 7.

252. Поздняков A.M. и др. Государственная региональная политика: концепция и принципы разработки // Регион: экономика и социология. -1995.-№2.

253. Попов Н. Реформы В России. Взгляд из регионов // Человек и труд. -1994.-№7.

254. Пугачев В., Петелин А. Анализ вариантов антиинфляционной политики // Экономист. 1996. - № 5.

255. Пугачев В.Ф. Оптимизация планирования. М.: Экономика, 1998.

256. Пчелинцев С. Жилищная ситуация и перспективы институциональных изменений // Вопросы экономики. 1994. - № 10.

257. Регулирование территориального развития в условиях рыночной экономики / Б.М. Штульберг, В.В. Котилко, А.О. Полынев, Е.Н. Левитская. — М.: Наука, 1993.

258. Реддин У. Дж. Краткое практическое руководство для инвесторов: Пер. с англ. — СПб.: ИМА-пресс, 1992.

259. Рекитар Я.А. Проблемы развития промышленности строительных материалов России и привлечение иностранных инвестиций // Строительные материалы. — 1999. № 1.л

260. Ресин В.И. Управление строительным комплексом в новых экономических условиях. М.: ПГС. — 1994. - № 9.

261. Российский статистический ежегодник. — М.: Госкомстат России, 2001.

262. Российский статистический ежегодник. — М.: Госкомстат России,1999.

263. Рохчин В.Е., Когут А.Е., Знаменская К.Н. Управление административным районом в условиях экономических реформ. — СПб.: ИСЭП РАН, 1993.

264. Румянцев А.А. Организационный проект ФПГ: как правильно его поставить // Финансовая газета. Региональный выпуск. 1996. - № 12.

265. Рывкина Р., Коленникова О. Дисфункция государства и ослабление социальной безопасности населения России // Вопросы экономики. -№ 2.2000.

266. Саати T.JI. Математические методы исследования операций. — Воениздат, 1993.

267. Семененко А.И. Предпринимательская логистика. СПб.: Политехника, 1997.

268. Семенов П., Штульберг Б. Новая региональная стратегия // Экономист. — 1994. № 6.

269. Серов В.М. Перспективное планирование развития региональных строительных комплексов. — М.: Стройиздат, 1999.

270. Сертилин А. Как провести анализ инвестиционной привлекательности отрасли? // Человек и труд. 1996. - № 4.

271. Сетдиков Р.А. Методология реформирования социально-экономических процессов в России. — СПб.: ИСЭП РАН, 1999.

272. Сигов И.И. Место региональной экономики в системе научных знаний // Регион: Политика. Экономика. Социология. — 2000. № 3.

273. Сикачев А.В. Сущность понятия "жилищная политика" // Жилищное строительство. — 1994. № 2.

274. Силов В.Б. Принятие стратегических решений в нечеткой обстановке (в политике, макроэкономике, социологии, менеджменте, медицине, экологии).-М.:ИНПРОРЕС, 1995.

275. Смирнов В.А. Организационно экономические основы инвестирования проектов недвижимости. — СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 1999.

276. Сиразетдинов Т.Н. Динамическое моделирование экономических объектов. Казань: ФЭН, 1996.

277. Скворцов А.И. Инфляционная экономика в России: возможности и реальность // Регион. 1999. - № 1-2.

278. Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов. М.: Наука, 1962.

279. Смит Д. Специалисты прогнозируют рост мировой экономики в 1996 году // Финансовые известия. 1995. - № 205. -29 декабря.

280. Соколов Д.В. Экономическая кибернетика и системные исследования в управлении: Сб. науч. тр. СПб.: СПбУЭиФ, 1998.

281. Старик Д. Экономическая эффективность инвестиций: показатели и методы определения // Экономист. 1993. - № 12.

282. Статистический словарь.-М.: Финстатинформ, 1996.

283. Степанов Ю.В. Основные тенденции развития мировой экономики в .1995 году и прогноз на 1996 год // Деньги и кредит. 1996. - № 5.

284. Стрельцова Н.Т. Экономический кризис, инвестиции и банки // ЭКО. 1996.-№2.

285. США: государство и рынок. М.: Наука, 1991.

286. Ткаченко Е.А., Усова Н.А. Принципы построения системы мониторинга инвестиционной деятельности на предприятии. // Современная российская экономика (проблемы и перспективы). Сборник научных трудов. Ч. 4. СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 2000.

287. Трикоз Р. Законы управления экономикой. М.: АПК: экономика, управление. - 1995. - № 6.

288. Уотерман Р. Фактор обновления. -М.: Прогресс, 1988.

289. Успенский С.В. Планирование экономического и социального развития систем расселения и поселений. -JI.: Наука, 1981.

290. Фастенко О.В., Чистова В.Е. О финансовых проблемах оборонного комплекса и перспективах его развития // Финансы. 1996. - № 7.

291. Федеральный Закон. Об иностранных инвестициях в Российской Федерации // Сборник законодательства РФ. 1999. - № 28.

292. Фельзенбаум. В. Иностранные инвестиции в России // Вопросы экономики. 1994. - № 8.

293. Финансы России. 2002; Стат.сб./Госкомстат России. М., 2002.

294. Фирова И.П. Система регулирования инвестиций объектов рыночной инфраструктуры. СПб.: СПБГУЭФ, 1999.

295. Фридрих Т. Россия ждет инвесторов, а те — стабилизации // Час Пик. — 1995.- 10 января.

296. Харафас Д.Н. Системы и моделирование. — М.: Мир, 1987.

297. Ходачек В.М. Анализ тенденций развития города и реализация программы "Санкт-Петербург-2000" // Регион. 1998. - № 1-2.

298. Холд Р. Основы финансового менеджмента: Пер. с англ.- М.: Дело, 1993.

299. Ходов JI. О вывозе российского капитала за рубеж и привлечении иностранного капитала в Россию // Вопросы экономики. — 1995. № 9.

300. Хромов Ю.Б. Жилищное строительство в Санкт-Петербурге: экология, демография и коммерция. — М.: ПГС. — 1994. № 7.

301. Хромов Ю.Б. Градостроительство и рынок жилья в Санкт-петербургском регионе // Жилищное строительство. 1994. - № 9.

302. Чириков A.M. Подрядные организации в новых условиях хозяйствования. — М.: ПГС. — 1993. № 3.

303. Черновец О. Россия в мировом хозяйстве // Экономист. 1995. - № 4.

304. Чистов JI.M., Курошева Г.М. Региональное планирование капитальных вложений на основе комплексных программ. — JI.: ЛИЭИ, 1980.

305. Чистяков Е., Теплухина Т. Валовой внутренний продукт регионов — субъектов РФ // Экономист. — 1996. № 4.

306. Чикинев И. Инвестиции без прикрас // Современные предприятия. —1994.-№ 1.

307. Шатрова Е.В. Жизнеспособность хозяйственных систем. Изд-во СПбГУЭФ, 1998.

308. Шахназаров А., Королева Н. Инвестиции: ситуация и перспективы // Экономист. 1994. - № 1.

309. Швырков Ю.М. Государственное воздействие на процесс формирования и функционирования российской экономики. — М.: Вестник Московского университета. Серия 6. Экономика. 1995. - № 6.

310. Шнитников А. Картина инвестиционного процесса в России // ЭХО. —1995.-22 ноября.

311. Шмалензи Р. Экономика / Пер. с англ. М.: Дело ЛТД, 1995.

312. Экономика машиностроения / Под ред. Е.М.Карлика: Учебник для вузов. — Л.: Машиностроение, 1978.

313. Экономика социалистической промышленности/ Под ред. Л.И.Итина: Учебник для вузов. М.: Высшая школа, 1980.

314. Экспертные оценки в научно-техническом прогнозировании / Под ред. B.C. Михалевича. Киев: Наукова думка, 1974.

315. Яковец Ю.В. Инновационное исследование: новые подходы // Экономист. 1995. - № 1.

316. Яременко Ю.В. Современная экономическая история или десять лет спустя // Вопросы экономики. 1995. -№ 4.

317. Яровенко С.М. Организационное обеспечение финансирования инвестиционных программ на основе кредитов банков и выпуска ценных бумаг. М.: ПГС. - 1994. - № 3.

318. Яндиев М.И. "Теория финансов. Трансформация финансов органов власти": Учебное пособие. М.: ТЕИС, 2001