Особенности развития рынка потребительского кредитования в условиях финансовой нестабильности тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.01, кандидат экономических наук Тендлер, Александр Игоревич

• Тендлер, Александр Игоревич
• кандидат экономических наук
• 2008

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Тендлер, Александр Игоревич

ВВЕДЕНИЕ

1.1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К ИССЛЕДОВАНИЮ РЫНКА ПОТРЕБИТЕЛЬСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ 1.1 .Экономическая сущность и функции кредита и рынка потребительского

1.2.Экономические характеристики российского рынка потребительского

2. ТЕНДЕНЦИИ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ РЫНКА ПОТРЕБИТЕЛЬСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ РОССИИ В УСЛОВИЯХ ФИНАНСОВОЙ НЕСТАБИЛЬНОСТИ

2.1. Генезис развития и мониторинг текущего состояния рынка потребительского кредитования России в условиях финансовой нестабильности.

2.2. Перспективы развития рынка потребительского кредитования.

3. НАПРАВЛЕНИЯ ПОВЫШЕНИЯ СТАБИЛЬНОСТИ СУБЪЕКТОВ РЫНКА ПОТРЕБИТЕЛЬСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ

3.1. Инструменты обеспечения стабильности банковской системы.

3.2. Рекомендации по совершенствованию банковской политики в условиях финансовой нестабильности. кредитования кредитования

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Особенности развития рынка потребительского кредитования в условиях финансовой нестабильности»

Актуальность темы исследования. Концепция социально-экономического развития РФ до 2020 года предусматривает становление модели рыночных отношений, обеспечивающей укрепление конкурентоспособности и экономической безопасности страны, повышение уровня жизни населения, изменения стандартов поведения ее граждан, в том числе экономического.

Рынок потребительского кредитования представляет значительный интерес прежде всего потому, что условиях рыночной экономики частная собственность, предполагает достаточно высокий уровень экономической свободы что безусловно, влияет на экономическое поведение человека в общей системе экономических отношений, а процесс реализации экономических прав и обязанностей зачастую формирует потребность субъекта экономических отношений в дополнительных заемных ресурсах.

Стабилизация и последующий рост отечественной экономики так же обуславливают и рост потребления, что влечет за собой спрос на услуги кредитования. В свою очередь, банковский сектор экономики является одним из наиболее быстро развивающихся секторов отечественного рынка, который значительно опережает в динамике своего развития многие другие отрасли и оказывает возрастающее влияние на экономику страны, характер и структуру потребления. Вместе с тем, ретроспектива развития кредитных отношений в Российской Федерации характеризуется недлительными временными рамками, соответствующими общей отечественной хронологии развития рыночных отношений.

Кроме того, рынок потребительского кредитования как одна из составляющих финансового рынка, является одним из наиболее интегрированных в глобализированную экономику, а следовательно, подверженным влиянию мировых условий финансовой нестабильности.

Все это приводит к возникновению задач, связанных с необходимостью разработки теоретико-методологических и организационно-практи-ческих подходов к комплексному анализу особенностей экономических отношений на рынке кредитования в современной экономике России.

Степень разработанности проблемы. Исследования теоретических и практических вопросов рыночных отношений проводились в трудах многих зарубежных и отечественных авторов, в том числе в трудах Дола-на Э.Дж., Линдсея Д., Ламбена Ж.Ж., Ланкара Р., Абалкина Л.И., Видяпина В.И., Добрынина А.И., Журавлевой Г.П., Новоселова А.С., Шнипе-ра Р.И., Федько В.П., Юрьева В.М. и др.

Теория развития банковских услуг нашла отражение в работах ряда зарубежных исследователей: Балларина Е., Брайана Г., Дугласа X., Грубела X., Доннела О., Джентле Д., Дерига X., Дерека Ф., Ленфалузи А. и др.

Среди российских ученых следует отметить работы А.В. Муравьевой и М.А. Эскиндарова в области исследования российского и зарубежного опыта банковской деятельности в современных условиях хозяйствования.

Несмотря на значительное число научных трудов в области исследования инвестиционной деятельности финансово-кредитных организаций, не нашли должного отражения и требуют дальнейшего исследования вопросы, связанные с особенностями функционирования и развития потребительского кредитования.

Специфика сферы потребительского кредитования и ее место в экономике так же отражены в исследованиях как зарубежных, так и отечественных ученых, среди которых: Ван Хорн Дж.К, Лексис В., Макконнелл К.Р., Миллер Л., Рид Э., Ривуар Ж., Роуз П., Самуэльсен П., Синки Дж.Ф. мл., Братко А.Г., Волынский B.C., Жуков Е.Ф., Казимагомедов А.А., Лаврушин О.И., Масленников В.В., Миловидов В.Д., Панова Г.С., Тосунян Г.А., Челноков В.А. и др. Вместе с тем, большинство авторов рассматривают преимущественно общее социально-эко-номическое значение потребительского кредитования и отдельные проблемы, посвященные функционированию потребительского кредита.

При этом остаются недостаточно разработанными вопросы развития рыночных отношений и самого рынка потребительского кредитования в современной экономике России. Кроме того, структурные изменения, произошедшие за последнее время в социально-экономической системе страны, рост потребления, переосмысление теоретических основ позиционирования рынка банковских услуг, остаются вне контекста современных экономических исследований, что усиливает необходимость их проведения.

Цель исследования состоит в выявлении специфики экономических отношений, возникающих на рынке потребительского капитала в условиях финансовой нестабильности и формировании на этой основе прогнозов и рекомендаций по его развитию.

Для достижения этой цели были поставлены и решены следующие задачи:

Уточнить содержание экономических отношений и функций потребительского кредитования на современном этапе развития страны;

Установить специфические характеристики национального рынка потребительского кредитования;

Провести мониторинг текущего состояния рынка потребительского кредитования и на этой основе выявить тенденции его развития;

Сформулировать прогнозные выводы о перспективах развития рынка потребительского кредитования в условиях финансовой нестабильности;

Проанализировать инструментарий повышения банковской стабильности;

Предложить рекомендации по совершенствованию банковской политики в условиях финансовой нестабильности.

Объектом исследования является рынок потребительского капитала в России.

Предметом исследования выступают экономические отношения и процессы, обуславливающие развитие рынка потребительского кредитования.

Теоретической, методологической базой исследования послужили фундаментальные положения экономической теории, концепции функционирования и развития рынка, представленные в классических и современных трудах отечественных и зарубежных ученых, монографии, научные статьи в периодических изданиях по исследуемой проблеме, материалы научно-практических и научных конференций.

Работа базируется на таких методах научного познания: абстрактно-логический, диалектический, аналитический, экономико-статистический, традиционные методы группировки, сравнения и обобщения; системный подход к решению слабоструктурированных проблем; методы социально-экономического прогнозирования.

В целях выявления национальной специфики развития рынка кредитования использованы нормативные акты Правительства Российской Федерации, ведомственные нормативные документы, регламентирующие работу кредитных организаций, в частности, указания и рекомендации ЦБ России.

Информационно-эмпирическую базу исследования составили данные открытой отчетности региональных коммерческих банков: экономическая и бухгалтерская отчетность, аналитические справки, данные о работе кредитных подразделений. Выводы и положения диссертации формулировались с учетом официальных экономических и статистических данных.

Содержание диссертационного исследования соответствует специальностям 08.00.01 - Экономическая теория (пункт 1.1. Политическая экономия: структура и закономерности развития экономических отношений; экономические интересы; экономика ресурсов (рынка капиталов, труда и финансов)) Паспорта специальностей ВАК РФ.

Научная новизна исследования заключается в формулировании общеметодологического подхода к развитию экономических отношений на рынке потребительского кредитования в современной экономике России и определении направлений повышения стабильности национального банковского сектора.

1. Уточнена экономическая сущность терминов «потребительский кредит» и «рынок потребительского кредитования» что позволило раскрыть содержание экономических отношений на рынке потребительского кредитования. Предложены авторская классификация функций потребительского кредитования и принципиальная модель экономических отношений на рынке потребительского кредитования в России, позволяющая сделать вывод, что государство является его неотъемлемым элементом.

2. На основе анализа элементов современной структуры, тенденций и проблем развития рынка потребительского кредитования РФ, выделены его общие и национальные специфические характеристики. Они заключаются в следующем: высокая степень участия государства в процессах регулирования экономических отношений, возникающих на указанном рынке; проблема недостаточной капитализации, а следовательно, ликвидности многих отечественных коммерческих банков; конкуренция на рынке потребительского кредитования России характеризуется как имеющая недостаточную степень развития и значительными диспропорциями по секторам потребления.

3. Выявлены этапы становления и развития рынка потребительского кредитования в российской экономике, и уточнены национальные черты рынка потребительского кредитования в ретроспективе. Генезис развития рынка потребительского кредитования в экономике России описан в работе 6 основными этапами: период плановой экономики, период транзитарной экономики, период стабилизации экономики, период системного кризиса экономики, новый период, новейший (современный) период мирового финансового кризиса.

4. Сформулированы основные особенности современного этапа развития рынка потребительского кредитования в России в условиях финансовой нестабильности, заключающиеся в ужесточении условий кредитования, значительном сокращении предоставления долгосрочных и капиталоемких кредитов населению.

5. Представлен прогноз развития рынка потребительского кредитования России в условиях финансовой нестабильности на основе результатов проведенного мониторинга его динамики.

6. Обосновано, что в условиях финансовой нестабильности денежно-кредитная политика государства, система рефинансирования и банковского надзора являются наиболее эффективными инструментами обеспечения банковской стабильности.

7. Предложены рекомендации по совершенствованию банковской политики в условиях финансовой нестабильности, где основная роль отводится мероприятиям, направленным на создание институционального обеспечения роста капитала банковского сектора, повышение качества управления в кредитных организациях.

Теоретическая и практическая значимость. Теоретические выводы и положения проведенного диссертационного исследования способствуют более глубокому научному пониманию особенностей, тенденций и закономерностей развития рынка потребительского кредитования в национальных условиях. В диссертации раскрыты объективные основы и сущность рынка потребительского кредитования, выявлено его социально-экономическое содержание, обоснованы прогнозные выводы его дальнейшего развития, что позволяет углубить теоретические представления о данной хозяйственной системе.

Содержащиеся в работе выводы и рекомендации могут быть использованы при разработке денежно-кредитной политики государства, а так же оценки текущих и перспективных изменений рынка потребительского кредитования на различных уровнях, в том числе региональных.

Теоретические разработки диссертации могут быть использованы в преподавании дисциплин «Экономическая теория», «Банковское дело», «Деньги, кредит, банки», а также при повышении квалификации руководителей и специалистов финансово-кредитных организаций.

Апробация результатов исследования. Основные положения и выводы работы были опубликованы в печати и докладывались на заседаниях кафедры экономической теории и истории Тамбовского государственного университета им. Г.Р. Державина, ежегодных Саяпинских чтениях (г. Тамбов).

Результаты исследования были внедрены в практическую деятельность операционного офиса «Тамбовский» филиала №3652 Банка ВТБ 24 (ЗАО) в г. Воронеже и в учебный процесс ТГУ им. Г.Р.Державина по дисциплине «Экономическая теория», что подтверждено справками о внедрении.

По теме диссертации опубликовано 5 работ, общим объемом 2,8 п.л., авторских — 2,4 п.л.

Структура диссертации. Работа состоит из введения, трех глав, включающих в себя 6 параграфов, заключения, списка использованной литературы и приложений.

Заключение диссертации по теме «Экономическая теория», Тендлер, Александр Игоревич

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В диссертационной работе:

Во-первых, уточнено содержание экономических отношений и функций потребительского кредитования на современном этапе развития страны:

Потребительский кредит стал уже не просто экономическим явлением -даже поверхностный анализ его видов и форм демонстрирует его большое и социальное, и даже политическое значение в современной экономике России. Рынок потребительского кредитования призван обеспечить реализацию функций как непосредственно самого потребительского кредита, так и специализированных социально-экономических функций потребления в целом.

Основной функцией рынка потребительского кредитования являются реализация экономических интересов его субъектов, вступающих в отношения обмена, результатом которых становится выполнение функций потребительского кредита.

На наш взгляд, общими для субъектов рынка потребительского кредитования являются такие социально-экономические функции, как организационно-хозяйственная, воспроизводящая и стимулирующая функции. Их реализация в деятельности производителя кредита отличается от потребительской масштабом и вектором направленности.

Специфическими функциями, на наш взгляд, являются функции: перераспределения, заключающаяся в косвенной поддержке производств и торговли, а следовательно, и развитии рыночной инфраструктуры; бюджетообразующая функция, т.к. стимулирование посредством роста потребления производств и торговли приводит к увеличению их дохода, и, соответственно, к увеличению налоговой отдачи. Коммерческий банк, как и любая кредитная организация, является крупным плательщиком налогов.

Вместе с тем, мы считаем, что субъекты — производители рынка потребительского кредита так же выполняют и социально-культурные функции. Конкуренция на рынке выдвигает требования к повышению качественных характеристик человеческого капитала, что положительно влияет на расширение социальной ответственности бизнеса.

Таким образом, структурно-функциональный подход позволяет определить рынок потребительского кредитования как совокупность взаимодействующих элементов, образующих определенное единство.

Во-вторых.установленыспецифическиехарактеристики национального рынка потребительского кредитования: с одной стороны, высокая степень участия государства в процессах регулирования экономических отношений на рынке потребительского кредитования, а с другой - доминирование государства как субъекта розничного рынка кредитования - Сбербанка России; проблема недостаточной капитализации, а следовательно, ликвидности многих отечественных коммерческих банков остается основным препятствием развития российского рынка потребительского кредитования, сдерживающим выход на рынок значительного количества средних и мелких банков; современные формы конкуренции на рассматриваемом рынке имеют недостаточную степень развития а так же характеризуются значительными диспропорциями по секторам потребления.

В третьих, проведен мониторинг текущего состояния рынка потребительского кредитования и на этой основе выявлены тенденции его развития: на рынке потребительского кредитования сформировалась стабильная тенденция устойчивого роста спроса физических лиц на все продукты этого рынка; наибольшее выражение тенденция роста рынка потребительского кредитования получила в следующих секторах: ипотека, кредиты на покупку автомобилей, кредитные карты (в том числе овердрафт); устойчивая тенденция увеличения, расширения форм потребительского кредита в рамках того или иного вида, которая объясняется как ростом потребительских запросов, так и стремлением банковских организаций, в условиях сложившейся конкуренции на рынке потребительского кредитования, к формированию и реализации банковских продуктов, отвечающих самым разнообразным требованиям и пожеланиям заказчика.

Новейший современный период - мировой финансовый кризис, повлек за собой структурные изменения на рынке потребительского кредитования России, выражающиеся в следующих тенденциях: снижение темпов потребительского кредитования, сокращение и (или)полный отказ ряда коммерческих банков от потребительского кредитования; ужесточение требований к заемщикам и (или) повышение процентной ставки практически всеми субъектами отечественного рынка потребительского кредитования; значительное ускорение роста просроченной задолженности.

В-четвертых, сформулированы прогнозные выводы о перспективах развития рынка потребительского кредитования в условиях финансовой нестабильности: сохранится положительная динамика развития рынка потребительского кредитования за счет объективного экономического закона спроса и предложения, расширения экспансии на отечественный рынок зарубежных товаров, но ее темпы будут снижены; будет сокращено предложение долговременных и капиталоемких кредитов, наиболее распространенной и обеспечивающей динамику развития рынка формой займа населению будет краткосрочный потребительский кредит; в связи с тем, что краткосрочный потребительский кредит наиболее подвержен риску невозврата, но, как показал мониторинг, обеспечивается растущим спросом, ужесточатся требования к заемщикам и повысятся процентные ставки по этому виду кредита; актуализируется выход на рынок небанковских кредитных организаций; усилятся тенденции концентрации банковского капитала на основе слияний и поглощений; наибольшую долю российского рынка получат банки, пользующиеся финансовой поддержкой государства.

В-пятых, проанализирован инструментарий повышения банковской стабильности: активная денежно-кредитная политика государства в условиях финансовой нестабильности является эффективным способом обеспечения сбалансированного экономического роста на новом качественном уровне, в рамках которого система рефинансирования кредитных институтов выступает ключевым инструментом стимулирования банковского кредитования потребительского рынка, а следовательно, всей экономики и трансформации сбережений в инвестиции, поскольку получение доступа к системе рефинансирования дает возможность развивать активы, что является важным звеном стабильности банковской системы. Основной характеристикой активной денежно-кредитной политики выделен учет основных тенденций развития мировой финансовой системы, что рассматривается как одно из условий решения более общей задачи — обеспечения финансовой стабильности национальной экономики. Применение указанных инструментов позволит на основе эффективного перераспределения финансовых ресурсов из сбережений в инвестиции и реальной оценки рисков, а так же создания возможности эффективного управления ими, повысить устойчивость национальной кредитной системы в условиях финансовой нестабильности.

В-шестых, предложены рекомендации по совершенствованию банковской политики в условиях финансовой нестабильности. Стабильность банковской системы - это многомерное понятие, основные составляющие которого - устойчивое равновесие и надежность. Если учесть особенности системы данного типа, динамичный характер ее развития, а также качество активов и обратную связь со средой, то стабильное развитие банковской системы может быть обеспечено существованием определенных условий на макро и микро уровне.

Преодолению непрозрачности банковского сектора могут способствовать концентрация собственности, наличие у банков крупных кредиторов, усиление конкуренции на рынке банковских услуг, развитие фондового рынка и рынка слияний и поглощений, снижение доли государственного участия в капитале банковской системы.

В рамках денежно-кредитной политики решения по использованию инструментов предоставления и абсорбирования ликвидности должны приниматься с учетом формирующейся динамики макроэкономических показателей, изменения состояния платежного баланса, конъюнктуры международных финансовых и товарных рынков, проводимой бюджетной политики.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Тендлер, Александр Игоревич, 2008 год

1. Гражданский кодекс РФ. Часть первая от 29.07.2004 г. №97-Ф34, часть вторая от 23.12.2003 г. №182-ФЗ.

2. Федеральный закон РФ от 10.07.2002 №86-ФЗ «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)»

3. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности Российской федерации» (в ред. Федерального закона от 04.03.05 N 34-Ф3).

4. Федеральный закон «О кредитных историях» от 30.12.2004 (в ред. Федерального закона от 01.05.05 N 218-ФЗ).

5. Федеральный закон «О легализации (отмывании) доходов, полученных преступным путем и финансированию терроризма» (в ред. Федерального закона от 07.08.01 N 115-ФЗ).

6. Федеральный закон 23 декабря 2003 года№ 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».

7. Инструкция Банка России от 14.01.2004 № 109-И «О порядке принятия Банком России решения о государственной регистрации кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковских операций»

8. Письмо Банка России от 21 января 2005 г. № 12-Т

9. Письмо Банка России от 26 января 2005 г. № 17-Т

10. Письмо Банка России от 26 мая 2005 г. № 77-Т «О рекомендациях по стандартам раскрытия информации при предоставлении потребительских кредитов»

11. Письмо Банка России от 27.04.2007 № 60-Т «Об особенностях обслуживания кредитными организациями клиентов с использованием технологии дистанционного доступа к банковскому счету клиента (включая интернет-банкинг)»

12. Указание Банка России от 31.03.2008 № 1991-У «О внесении изменений в Инструкцию Банка России от 16 января 2004 года № 110-И «Об обязательных нормативах банков»

13. Абалкин JI.И. Качественные изменения структуры финансового рынка и бегство капитала из России // Вопросы экономики. 2000. № 2. С. 4 14.

14. Абалкин Л.И. Логика экономического роста // www.inst-econ.org.ru/russian 15 ./publish/abalkin.htm

15. Абуталипов М., Розукулов У. Вопросы совершенствования оценки и снижения кредитного риска// Деньги и кредит 2000г. №10, с.27-29.

16. Адибеков М. Г. Кредитные операции: Классификация, порядок привлечения и учет/Банк внешне экономической деятельности. М.: АО «Консалт - Банкир», 2005

17. Аксаков А.Г. Надзорная банковская практика и пути ее совершенствования. /Банковское дело. -Электронный журнал.-2007 № 3.

18. А.Амосов. Инфляция и кризис: пути выхода. М.: Пресса, 1997.

19. Антикризисное регулирование экономики: теория и практика: Учеб. пособие для вузов / Богомолов В.А., Богомолова А.В. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. 271 с.

20. Балларин Е. Коммерческие банки в условиях финансовой революции. -М.: Финансы и статистика, 1986.

21. Бараулина А. Все больше пользы // Ведомости. 28.02.2007. N 35 (1809).

22. Белых Л.П. Устойчивость коммерческих банков. М.: «Банки и биржи», 2000.-313 с.

23. Борисов О.И. Финансовые и налоговые методы регулирования инфляции: влияние на банковскую систему /Банковское дело. -Электронный журнал.-2006 № 7.

24. Бондарева Ю. Конкуренция должна быть добросовестной // Банковское дело в Москве. 2005 .— N 6 .— С.32-33

25. Брайан Г. Конкуренция в банковской сфере. М.: Экономика и финансы, 1970.

26. Братко, А.Г. Правовое регулирование Банка России // Банковское дело. 2005 .— N1 .— С. 17-23

27. Братко, А.Г. Иностранные банки в России // Бизнес и банки . 2006 .— Февраль.-№ 6 .— С.4-5.

28. Букато В.И., Львова Ю.Л. Банки и банковские операции в России. М.: «Финансы и статистика», 2002. — 340 с.

29. Ван Хорн Дж.К., . Основы финансового менеджмента : пер. с англ. / Дж.К.Ван Хорн, Дж.М.Вахович .— 12.изд. —М. : ООО «И.Д.Вильяме», 2007 .— 1226с

30. Введение в рыночную экономику: Учеб. Пособие / Под ред. А .Я. Лившица, И.Н.Никулиной. М., 1994. 4.IL, гл.З: ч.Ш, гл.5; Ч.1У, гл.9.

31. Вешкин Ю.Г., Авагян Г.Л. /Банковские системы зарубежных стран: Курс лекций, М., Экономиста, 2006.

32. Видяпин В.И., Добрынин А.И., Журавлева Г.П., Тарасевич Л.С. -//Экономическая теория// М.: ИНФРА-М, 2002. - (Серия «Высшее образование»).

33. Видяпин В.И., Тагирбеков К.Р. Все о коммерческом банке. Книга 1. Функциональные институциональные и организационные основы банковской системы России. Том 1. М.: Кучково поле, 2007. -464 с.

34. Видяпин В.И. , Тагирбеков К.Р. Все о коммерческом банке. Книга 2. Стратегия развития деятельности коммерческого банка на финансовом рынке России. Том 1. М.: Кучково поле, 2007. -472 с.

35. Волынский В. С. Кредит в условиях современного капитализма .— М. : Финансы и статистика, 1991 .— 176с

36. Волынский В. SmartVista-новые возможности формирования портфеля банковских продуктов // Банковские технологии. 2002 .— N4 .— С.58-61

37. Воронцовский А.В. Современные теории рынка капитала. Учебное пособие В 2 т. Т. 1. СП-б: Изд-во Санкт-Петербургского университета. 2004.-272с.

38. Гамза В.А. Инфляция в России: аналитические материалы/Деньги и кредит. —Электронный журнал.-2006 № 9.

39. Гвозденко А.Н. Решение проблем управления текущими расчётами в условиях кризиса межбанковского рынка капиталов / А.Н. Гвозденко, В.М. Филяшин // Фин. менеджмент. 2004. № 6. - С. 91-100

40. Грубел X. Теория международного банковского дела. М., 1977

41. Гурвич В. Как решить проблему рефинансирования/Банковское дело в Москве. —Электронный журнал.-2006 № 10.

42. Гурвич В. Переходный период не может длиться вечно/Аналитический банковский журнал. -Электронный журнал.-2006 № 8.

43. Дайан А., Букерель Ф., Ланкар Р. Академия рынка: маркетинг. М.: Высш. шк., 2005. — 572с

44. Деньги, или обращение товаров II Маркс К. и Энгельс Ф. Сочинения. 2-е изд. - М.: Госполитиздат, 1960. - Т. 23. С. 124.

45. Дериг Х.-У. Универсальный банк банк будущего. Финансовая стратегия на рубеже века/ Пер. с нем.- 2001.- 384 с.

46. Дерек Ф. Глобальная стратегия банков. М., Экономика и финансы, 1990.

47. Джентле Д. Индустрия финансовых услуг. М.: Экономика и финансы, 1993

48. Доннел О. Финансовые операции регионального инвестиционного банка. -М.: Экономика и финансы, 1981.

49. Долан Э. Дж. и др. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика/ Долан Э. Дж., Кэмпбелл К.Д., Кэмпбелл Р.Дж. / Пер. с англ. В. Лукашевича и др.; Под общ.ред. В. Лукашевича.- М.: Туран,, 1996-448.

50. Долан Э.Дж., Линдсей Д. Рынок: Микроэкономическая модель. С-Пб., 1992.

51. Дуглас X. Банковская политика в области кредитования. М.: Слово, 1971.

52. Жуков, Е.Ф. Основные тенденции развития финансового рынка в России // Финансовый бизнес .2004 .— N 3 .— С.6-10

53. Зарубин А. Инструмент последней надежды/Банковское дело в Москве. -Электронный журнал.-2006 № 10.

54. Илларионов А. «Как был организован российский финансовый кризис» // Вопросы экономики, 1998, №12, с.12-31.

55. Интервью директора департамента банковского регулирования и надзора Банка России Алексея Симановского, «Коммерсантъ», 2008, №36

56. Казимагомедов, А.А. Кредиты и условия кредитования частных лиц за рубежом : Учеб пособие / С-Пб. Ун-т экономики и финансов .— С-Пб : Изд-во СПбУЭФ, 1995 .— 102с.

57. Казимагомедов, А. Анализ кредитоспособности индивидуальных заемщиков // Бизнес и банки . 1995 .— июнь .- N 23 .— С. 7.

58. Казимагомедов, А.А. Становление сберегательного дела в России // Финансы и кредит . 2006 .— № 12 .— С.67-69.

59. Калабин В. Война за розницу // Эксперт Казахстан, 2007, N 28 (130).

60. Каурова Н.Н. Консолидация в банковском секторе: слияния и поглощения кредитных организаций в современной России / Н.Н.Каурова, О.В.Лякина // Вестник АРБ , 2006 . Сентябрь.-№ 17 .— С.39-48.

61. Каурова Н. Банки на розничном рынке: тенденции и перспективы // Банковское дело в Москве, 2006 .— № 8 .— С.30-32 .

62. Ковтун Р.С. Теоретические основы и экономическая сущность потребительского кредитования. Известия УрГЭУ. Екатеринбург: Изд-во Урал.гос.экон.ун-та, 2008.-№1 (20).

63. Колесов А.И. О некоторых вопросах развития потребительского кредитования // Деньги кредит. 2005. №7. - С. 20-22.

64. Крупнов Ю.С. О природе банковского потребительского кредита // Бизнес и банки .2002 .— N 8 .— С. 1-3

65. Крупнов Ю.С. О природе банковского валового продукта // Банковские услуги . 2007 .— № 9 .— С.2-11.

66. Ламбен Ж-Ж. Стратегический маркетинг. Европейская перспектива.-СПб., Наука, 2003.

67. Ламбен Ж.Ж. Менеджмент, ориентированный на рынок. СПб.: Питер,2004.

68. Ланкар Р., Оллье Р. «Туристический маркетинг/Академия рынка: Маркетинг». Пер. с фр. Москва, «Экономика», 1993

69. Лексис, В. Кредит и банки / Пер. с нем. Михалевских Р. и Ф. — М. : Перспектива, 1994 .— 118с. — (Экономическое наследие) .

70. Ленская С. А. Экономическая система основа рационального воспроизводства капитала /С.А.Ленская, М.А. Эскиндаров.- М.: Экономистъ, 2003.-189

71. Ленфалузи А. Глобализация финансовых рынков. М.,1988.

72. Ли В.О. Об оценке кредитоспособности заемщика // Деньги кредит.2005. №2. С.50-54.

73. Макконнелл, К.Р. Экономикс: принципы, проблемы и политика. Т.1 : Учебник: В 2-х т.: Пер. с англ. / Кэмпбелл Р. Макконнелл, Стэнли Л. Брю .— 13 -е изд. — М. : ИНФРА-М, 2003 .— XXVI, 486с

74. Масленников В.В. Зарубежные банковские системы .— М. : Элит-2000, 2001 .— 390с7 8. Мае ленников В.В. Национальная банковская система /В.В. Масленников, Ю.А. Соколов.— М. : Элит-2000, 2003 .— 244с

75. Миллер P.JI. Современные деньги и банковское дело:Учебник для вузов:Пер. с англ. —Перевод 3-го англ.изд. —М. : ИНФРА-М, 2000 .— 856с

76. Миловидов В.Д. Сделки доброй совести. Правительство одобрило законопроект о раскрытии информации эмитентами : Беседа с руководителем Федеральной службы по финансовым рынкам // Российская бизнес-газета .— Б.м. — 2007 .— 25 сентября.-№ 36 .— С.2.

77. Масленников В.В. Экономико-правовые аспекты повышения эффективности функционирования системы кредитного бюро /

78. B.В.Масленников, А.И.Герчак // Финансы и кредит . 2007 .— № 16 .-— С.32-33

79. Миловидов, В. Особенности национального финансового рынка // Рынок ценных бумаг, 1998 .— N 23-24 .— С. 3-5.

80. Миловидов В. Экономика спроса или предложения: что взять за основу экономической стратегии? // Рынок ценных бумаг. 2000 .— N 2 .— С. 57-61.

81. Мирошниченко А. Спасти надзор /Банковское дело. -Электронный журнал.-2007 № 4.

82. Митчелл У.К. Экономические циклы. Проблема и ее постановка. М. Л.: Госиздат, 1930.- 387 с.

83. Михайлов Д.М. Мировой финансовый рынок: тенденции и инструменты / Д.М.Михайлов. -М.: Экзамен, 2000

84. Муравьева А. В. Банковские инновации: мировой опыт и российская практика : Монография / Моск. гос. ун-т печати .— М. : МГУП, 2005 .— 121 с.

85. Намятова Л.Е., Егорова Н.Р., Вишневская Л.И. Информационное обеспечение исследований рынка. Екатеринбург., УрГЭУ, 1997. 60 с

86. Непомнящий А.В. Вопросы развития банковского потребительского кредитования и некоторые проблемы его совершенствования // Банковские услуги. -2008. -№ 1.

87. Новоселов А.С. Региональный потребительский рынок: Проблемы теории и практики. Новосибирск: «Сибирское соглашение» 2002. — с. 364

88. Нуреев P.M. Экономика развития: Модели становления рыночной экономики: Учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2001.

89. Общая теория денег и кредита. // Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. М.: Банки и биржи. ЮНИТИ. 1995.94.0лыпанный А. И. Банковское кредитование (российский и зарубежный опыт). М.: РДЛ, 2001. - 273 с.

90. Панова Г. Мобилизация сбережений и формирование финансовых рынков в России // Финансовый бизнес. 1994 .— N 4 .— С. 20-22.

91. Панова Г. К вопросу об организации кредитного процесса // Финансовый бизнес 1994. N 6 .— С. 9-13.

92. Панова Г.С. Какие цели, такие и средства // Аналитический банковский журнал, 2005 .—№ 1 С.42-43

93. Полищук С.А. Эффективная и безопасная национальная платежная система /Банковское дело. —Электронный журнал.-2006 № 11.

94. Поллард A.M., Пассейк Ж.Г., Эмис К.Х. Банковское право США.- М.: «Прогресс», 1992.- 680 с.

95. Превращение возможности кризиса в действительность. Кризис как проявление всех противоречий буржуазной экономики // Маркс К. и Энгельс Ф. Сочинения. 2-е изд. - М.: Госполитиздат, 1963. - Т. 26. Ч. II. С. 566-567.

96. Радаев В.В. Понятие капитала, формы капиталов и их конвертация // Общественные науки и современность. 2003. №2. С. 8.

97. Ривуар, Ж. Техника банковского дела : Пер. с фр. / Общ.ред. И.В .Широких .— М. : Изд. группа «Прогресс»-«Универс», 1993.

98. Рид Э., Коттер Р., Гилл Э., Смит Р. Коммерческие банки. / Пер. с англ. В. Лукашевича и др.; Под общ. Ред. В. Лукашевича. М.; 2002.-547 с.

99. Российская банковская энциклопедия / Под. ред. О. И. Лаврушина. -М., 2002. 678 с.

100. Роуз П. Банковский менеджмент, предоставление финансовых услуг. -М.: Дело, 1995.

101. Роуз П. Банковский менеджмент. М.: Дело. 1997.

102. Савушкин Н.Г. Процентные ставки коммерческих банков: уровень и факторы. // Деньги и кредит. 2002 . № 9. - С. 42-47

103. Семеко Г.В. Банковский надзор и рыночная информация. /Банки: мировой опыт. -Электронный журнал.-2007 № 1.

104. Синки Джозеф младший. Управление финансами в коммерческом банке : Пер. с англ. / Под ред. Р.Я. Левиты, Б.С. Пинскера .-— 4-е изд.,перераб. — М.: CATALLAXY, 1994 .— 820с

105. Синки Д. мл. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг : пер.с англ. — М : Альпина Бизнес Букс, 2007 .— 1018с.

106. Смирнов Е.Е. Надзор на финансовом рынке России: в преддверии мегарегулятора. /Расчеты и операционная работа в коммерческом банке. — Электронный журнал.-2006 № 12.

107. Сухов М. Только конкуренция превратит кредитование в цивилизованный бизнес. /Коммерсант. -Электронная газета.-26.03.2007.

108. Тамбовцев В.А. Институциональный рынок как механизм институциональных изменений // Общественные науки и современность. 2001. №5. С. 25-38.

109. Тосунян Г.А. Банковское дело и банковское законодательство. М.: «Издательство ТЕИС» , 2003.- 411 с.

110. Тосунян Г.А. Прививка от кризиса // Национальный банковский журнал, №8, 2004

111. Тосунян Г.А. Совершенная банковская система залог политического суверенитета России : Интервью с президентом Ассоциации российских банков // Вестник АРБ. 2006. Июнь.-№ 12 .— С.6-11

112. Тосунян Г.А. Повышать конкурентоспособность национальной банковской системы // Финансовый бизнес. 2005 . N 3 . С. 16-23.

113. Тосунян Г.А. Кредит, как и воздух, не должен быть в дефиците //«Новая газета» 25.08.2008

114. Туган-Барановский М.И. Периодические промышленные кризисы. Общая теория кризисов. М.: Наука-РОССПЭН, 1997.- 458 с.

115. Турбанов А. Каким должен быть размер гарантий по вкладам /Банки и деловой мир. -Электронный журнал.-2007 № 2.

116. Управление деятельностью коммерческого банка: Учебник /Под ред. О.И. Лаврушина.-М. :Юристъ,2002

117. Усоскин В.М. Современный коммерческий банк: управление и операции. М.: ИПЦ «Вазар-Ферро», 1994.

118. Уткин Э.А., Эскиндаров М.А. Финансово-промышленные группы / М.,126. «Тандем», 1998.

119. Федько Н.Г., Федько В.П. Поведение потребителей. Для студентов вузов Ростов н/Д.: Феникс, 2001.

120. Федько В.П.Маркетинг для студентов ВУЗов. 5-е издание — Ростов н/Д.: Феникс, 2008. -251 с.

121. Финансово-кредитный словарь. ~М.: Финансы и статистика, 1994.

122. Центральный банк Российской Федерации. Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2007 году. М.: ОАО «Полиграфбанксервис», 2008.

123. Челноков В.А. Деньги, кредит, банки : Учебное пособие .— М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2005 .— 366с

124. Челноков В.А. Банки и банковские операции: Букварь кредитования. Технологии банковских ссуд. Околобанковское рыночное пространство: учебник .— 3-е изд., перераб. и доп. — Москва : Высшая школа, 2008 .— 292с

125. Челноков В.А. Эволюция денег, кредита и банков .— М. : Финансы и статистика, 2008 .— 256с

126. Шамраев А.В. Перспективные направления деятельности понормативному регулированию безналичных расчетов / Банковское дело. — Электронный журнал.-2006 № 11.

127. Шипилов А., Логовинский Е. Управление финансовыми рисками в условиях нестабильности экономики. // Вестник НАУФОР, 1999г., №1 (21).

128. Ширинская Е.Б. Операции коммерческих банков: российский и зарубежный опыт. М.: Финансы и статистика, 2000.

129. Шнипер Р.И., Новоселов А.С. Региональные проблемы рынковедения. Новосибирск: Наука, 1993.

130. Эскиндаров М. А. Капитал финансово-промышленных корпоративных структур: теория и практика. М.: ФА, 1998.

131. Эскиндаров М.А. Российские ФПГ: проблемы взаимоотношений капитала и власти // Вестник Финансовой академии. 1998.№1. С.6-16.

132. Эскиндаров М.А. Развитие корпоративных отношений в современной российской экономике. М.: Республика, 1999

133. Юрьев В.М. Экономические интересы и их реализация в транзитарной экономике. Автореф. дис. д-ра экон. наук. М., 1997

134. Юрьев В.М. Транзитарное хозяйство России: детерминизм экономических интересов. М., 1997, С. 34.

135. Юрьев В.М. Государственное ре1улирование экономики: Учеб. пособие / В.М. Юрьев, Е.Э. Смолина, Я.Ю. Радюкова; Тамбов, гос. ун-т. Тамбов, 2003. - 499 с.

136. Юрьев В.М. Номогенез России (политико-экономическая система страны в XXI веке) // Учен. зап. Тамбов, регион, орг. Вольн. экон. о-ва России. — 2000. — Т. 1, вып. 1 — С. 11—20.

137. Юрьев В.М., Мещеряков Д.А., Мамонтов В.Д. Основыпредпринимательства: Учебн. пособие. Гриф «МО».- Тамбов: ТГУ, 2004.677 с

138. Яковец Ю.В. Циклы. Кризисы. Прогнозы. М.: Наука, 1999. 506 с.

139. Интернет-конференция «Банковский ритейл: тенденции завтрашнего дня», 20 июня 2007 года. http://www.alfabank.ru/press/conference/conference5

140. Материалы круглого стола по вопросам возврата просроченной задолженности, организованного Ассоциацией российских банков и Ассоциацией по развитию коллекторского бизнеса, www.asros.ru

141. Официальный сайт Центрального банка РФ www.cbr.ru

142. Официальный сайт ассоциации Российских банков www.arb.ru

143. Обзор банковского сектора Российской Федерации, 2007, N 61, www.cbr.ru/analytics/bank system/obs071001 .pdf

144. Сайт коллекторского агенства «Секвойя Кредит Консолидейшн» www.sequoia.ru

145. Форекс новости, прогнозы, котировки. Анализ текущего рынка FOREX от профессионалов. http://forex.alberts.ru/bankovskie-novosti/news 2008-1 l-05-12-00-22-899.html

146. Хейнсворт Р., Белозерова В. Российские банки в бизнесе. Разные кредиты разные риски, www.rusrating.ru/ru/research/retailbanking0706

147. Информационно-аналитический портал www.banki.ru

148. Информационно-аналитический портал http://credibank.ru/potreb.html

149. Информационно-аналитический портал www.kreditovik.ru