Управление инвестиционной деятельностью в регионе: На примере Республики Мордовия тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Краковская, Ирина Николаевна

• Краковская, Ирина Николаевна
• кандидат экономических наук
• 2000

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Краковская, Ирина Николаевна

1. Теоретические основы управления инвестиционной деятельностью

1.1. Инвестиционная деятельность в системе рыночных отношений

1.2. Механизм управления инвестиционной деятельностью в РФ

1.3. Инвестиционная привлекательность и особенности управления инвестиционной деятельностью в регионе

2. Современное состояние и проблемы развития управления инвестиционной деятельностью в Республике Мордовия

2.1. Анализ динамики основных инвестиционных показателей в РМ

2.2. Оценка инвестиционной привлекательности районов Республики Мордовия

2.3. Анализ управления инвестиционной деятельностью в РМ

3. Совершенствование управления инвестиционной деятельностью в Республике Мордовия

3.1. Концепция реформирования инвестиционной политики в РМ

3.2. Определение стратегических приоритетов инвестиционной деятельности в регионе

3.3. Направления совершенствования организационно-правового механизма управления инвестиционной деятельностью в республике

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Управление инвестиционной деятельностью в регионе: На примере Республики Мордовия»

Актуальность темы исследования. Инвестиционная сфера относится к числу наиболее проблемных областей экономического развития России в целом и большинства ее регионов. Реальной мерой эффективности рыночных реформ выступают их социально-экономические результаты, получаемые непосредственно в регионах. В отечественной же экономике, несмотря на общие признаки роста, сохраняется и углубляется неравномерность регионального развития, а действенные регуляторы концентрации и перелива инвестиционных ресурсов пока отсутствуют. В результате не только депрессивные, но и относительно благополучные субъекты Федерации остро нуждаются как в широкомасштабных инвестициях, так и в эффективных механизмах управления инвестиционной деятельностью, учитывающих местные условия хозяйствования и мобилизующих имеющийся в регионе потенциал. В этих условиях приобретает актуальность применение современных управленческих подходов к осуществлению инвестиционной деятельности на мезоуровне, направленных на координацию усилий всех заинтересованных сторон (государства, региональных властей, инвестиционных институтов, частных инвесторов) и предполагающих совершенствование правового, организационного, инфраструктурного обеспечения региональной инвестиционной политики.

Таким образом, актуальность рассматриваемой проблемы предопределила выбор темы диссертационной работы и основные направления исследования.

Состояние изученности проблемы. Проблемы управления инвестиционной деятельностью в регионе исследовались, во-первых, с позиций директивно-планового управления развитием региональных хозяйственных комплексов (советский период) и, во-вторых, путем перенесения методологии и инструментария федеральной инвестиционной политики на инвестиционную сферу регионов.

Весомый вклад в изучение этих вопросов внесли В.В. Бочаров, Р.П. Вчерашний, В. Высокое, И. Гришина, К. Гусева, О.А. Доничев, В.А. Дулич, В.П. Караваев, И.М. Корнеев, В. Котов, Н.М. Мухетдинова, Я.А. Рекитар, И. Ройзман, А. Федотов, Б.М. Штульберг, исследовавшие общетеоретические, структурные, отраслевые, финансовые, правовые, внешнеэкономические аспекты проблемы. Вместе с тем, многие вопросы пока не нашли достаточного отражения в научной литературе, либо являются дискуссионными. В частности, не до конца разработанными остаются проблемы выбора приоритетных направлений инвестиционной деятельности в регионе, определения оптимальных инструментов координации и стимулирования этой деятельности, формирования комплексной системы управления инвестиционной деятельностью в регионе.

Цель и задачи исследования. Цель диссертационного исследования заключается в изучении теоретических основ, современного состояния и проблем управления инвестиционной деятельностью на региональном уровне, разработке методических рекомендаций и практических предложений по его совершенствованию.

Для достижения указанной цели предполагалось решить следующие задачи:

- изучить принципы осуществления инвестиционной деятельности и многообразие ее форм в системе рыночных отношений;

- исследовать существующий механизм и систематизировать инструменты управления инвестиционной деятельностью в Российской Федерации;

- рассмотреть и обобщить методики оценки региональной инвестиционной привлекательности, определить влияние ее факторов на управление инвестиционной деятельностью в регионе;

- проанализировать динамику основных инвестиционных показателей в Республике Мордовия (РМ);

- оценить инвестиционную привлекательность республики в целом и ее районов;

- провести анализ действующей системы управления инвестиционной деятельностью в РМ;

- выработать подходы к формированию эффективной региональной инвестиционной политики;

- определить стратегические приоритеты инвестиционной деятельности в РМ;

- разработать направления совершенствования организационно-правового механизма управления инвестиционной деятельностью в республике.

Объект исследования. Объектом исследования является инвестиционная деятельность в Республике Мордовия.

Предмет исследования - совокупность процессов и факторов, определяющих специфику управления инвестиционной деятельностью в регионе.

Теоретическую и методологическую основу исследования составляют труды ведущих ученых и специалистов по проблемам управления и государственного регулирования инвестиционных процессов, публикации периодической печати, нормативно-правовые акты РФ, ряда ее субъектов и в том числе Республики Мордовия. Информационной базой исследования послужили отчетные и справочные документы Государственных комитетов РФ и РМ по статистике. Министерства экономики РМ, других республиканских министерств и ведомств.

Изучение проблемы осуществлялось на основе общих и специальных методов экономических исследований: эмпирических, логических, статистических, экономико-математических, графических.

Научная новизна исследования заключается в разработке комплекса мер по совершенствованию управления инвестиционной деятельностью в регионе и подходов к формированию эффективной региональной инвестиционной политики.

Основные результаты исследования, полученные автором и выносимые на защиту, состоят в следующем:

- обобщены и уточнены основные теоретические положения управления инвестиционной деятельностью, конкретизированы понятия «управление инвестиционной деятельностью» и «инвестиционная политика» для регионального уровня;

- модифицированы методики определения инвестиционного климата применительно к исследованию внутрирегиональной инвестиционной привлекательности, оцененной автором для районов РМ на основе разработанного перечня критериев;

- выявлены основные тенденции развития инвестиционной деятельности и особенности управления ею в Республике Мордовия;

- предложен алгоритм формирования результативной инвестиционной политики в регионе на основе процессного подхода к управлению;

- рассчитаны объемы инвестиций в основной капитал, необходимые для преодоления территориальных диспропорций развития республики;

- разработана методика анализа причин изменения инвестиционной активности в отраслях, на основе которой определены отраслевые приоритеты инвестиционной деятельности в РМ;

- выделены территориальные инвестиционные приоритеты в РМ с учетом инвестиционной привлекательности и отраслевой специализации районов, предлагаемые для индикативного планирования развития региона;

- разработан комплекс мер по совершенствованию организационно-правового обеспечения управления инвестиционной деятельностью в Республике Мордовия.

Практическая значимость работы. Диссертационное исследование проводилось в соответствии с планом научных исследований МГУ имени Н.П.Огарева. Разработки автора по оценке инвестиционной привлекательности РМ и определению инвестиционных приоритетов республики были включены в «Схему экономического и социального развития и финансового состояния РМ на период до 2005 года» и нашли применение в практике регионального управления. Аналитические результаты исследования были использованы при разработке проекта Федеральной программы развития РМ на 2001-2005 годы, вошли в рукопись регионального тома экономической энциклопедии.

Практическая значимость работы состоит в том, что представленные автором конкретные предложения по совершенствованию управления инвестиционной деятельностью в республике создают условия для интенсивного пропорционального развития инвестиционной сферы РМ, максимального использования имеющегося потенциала, повышения привлекательности инвестирования в регионе.

Характер полученных результатов позволяет применять их к инвестиционным процессам не только в РМ, но и в других регионах с аналогичными социально-экономическими условиями.

Апробация работы. Основные теоретические и практические положения диссертации были отражены в докладах автора на III международной конференции студентов и аспирантов имени Л.В.Канторовича (г. Санкт-Петербург, 1997 г.). Международной научно-практической конференции «Антикризисное управление» (г. Саранск, 1997 г.), Всероссийских научно-практических конференциях «Проблемы социально-экономического развития региона», «Экономический федерализм: государственно-правовое регулирование экономики» (г. Саранск, 1999 и 2000 гг.), III и IV научных конференциях молодых ученых МГУ имени Н.П.Огарева (1998 и 1999 гг.); опубликованы в межвузовских сборниках научных трудов.

Результаты проведенного исследования используются в процессе преподавания курсов «Микроэкономика» и «Государственное регулирование экономического и социального развития» студентам специальностей

Менеджмент», «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», «Государственное и муниципальное управление» МГУ имени Н.П.Огарева.

Публикации. По теме диссертационного исследования опубликовано 10 научных работ общим объемом 0,8 печатных листа.

Объем и структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы, включающего 169 наименований источников, 6 приложений.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Краковская, Ирина Николаевна

Среди факторов, определяющих сдвиги в темпах и пропорциях развития экономики, техническом уровне производства, территориальной организации хозяйства, особое место занимают инвестиции, их рациональное использование. С развитием рынка в России становится шире спектр применяемых методов инвестирования и форм инвестиционной деятельности. Соответственно, усложняется структурно и методически механизм управления инвестиционной деятельностью как в целом в РФ, так и на уровне регионов.В этой связи, в данной работе изучены важнейшие элементы инвестиционной сферы (сущность и виды инвестиций, субъекты, объекты и методы инвестиционной деятельности), роль государства в инвестиционном процессе, конкретные управленческие структуры и инструменты регулирования указанной сферы. Проанализировано современное состояние проблемы. Управление инвестиционной деятельностью следует, по нашему мнению, рассматривать как процесс прогнозирования, программирования, координации, стимулирования этой деятельности и контроля за осуществлением вышеназванных мероприятий. Инвестиционная политика, как общее руководство для принимаемых органами управления решений в рамках этого процесса, в РФ находит свое отражение в федеральных инвестиционных программах и бюджете. Ее реализацией в рамках своей компетенции занимаются Министерство экономического развития и торговли, Министерство финансов, ФКЦБ и другие ведомства.Инвестиционное законодательство РФ предусматривает использование различных инструментов координации и стимулирования инвестиционной деятельности как в сфере капиталообразующих, так и в отношении финансовых инвестиций. Однако, механизм целостного применения этих инструментов пока не отработан. В стадии формирования находятся и системы управления инвестиционной деятельностью в субъектах Федерации.Следовательно, на первый план выходит задача выработки индивидуального подхода к управлению инвестиционной деятельностью для каждого региона, в зависимости от сложившихся специфических условий хозяйствования и инвестиционного климата данной территории. Поэтому, в ходе проводимого исследования значительное внимание было уделено изучению существуюш,их отечественных и зарубежных методик оценки региональной инвестиционной привлекательности.На сегодняшний день не существует общепринятого перечня показателей и способа расчета уровня привлекательности, но известно, что низкая инвестиционная привлекательность офаничивает собственные возможности региона по развитию инвестиционной деятельности и повышает значимость для него бюджетного участия в инвестиционных процессах. В связи с этим, в данной работе исследование управления инвестиционной деятельностью в Мордовии включает в себя анализ ее инвестиционного климата (активности и привлекательности).Инвестиционная активность в регионе характеризуется уровнем и динамикой инвестиций в основной капитал, финансовых вложений, а также иностранных инвестиций. Анализ этих показателей в Республике Мордовия в 1990-х годах позволил сделать следующие выводы: • стабилизация инвестиционных процессов в Мордовии была достигнута несколько раньше, чем в среднем по РФ, вторая половина 1990-х годов характеризуется в республике ростом основных инвестиционных показателей; • однако, активизация инвестиционной деятельности происходила при значительном бюджетном участии - с 1996 г. доля бюджетных средств в структуре источников капиталовложений сохраняется на уровне 30 % (в первую очередь, за счет реализации Федеральной программы экономического и социального развития РМ); • лидерство в отраслевой структуре инвестиций удерживают промышленность, транспорт и связь, являющиеся приоритетными отраслями развития республики; инвестиционные же показатели в сельском хозяйстве, несмотря на активную бюджетную поддержку, остаются низкими; • отражением отраслевой структуры инвестиций и следствием специализации районов республики выступает территориальное развитие инвестиционных процессов: 40 % всех капитальных вложений традиционно осундествляется в Саранске, в аграрных районах инвестиционная активность зависит от бюджетных дотаций; • не в пользу инвестиционного рынка Мордовии свидетельствует тот факт, что объемы финансовых вложений в регионе на порядок меньше объемов нефинансовых инвестиций.Таким образом, несмотря на общие признаки роста, сохраняются существенные различия масштабов и темпов изменения инвестиционной активности в районах республики, отраслях экономики и отдельных секторах инвестиционной сферы региона.Поскольку, инвестиционная активность в регионе обычно обусловлена его инвестиционной привлекательностью, в диссертационном исследовании мы оценили привлекательность и составили рейтинг районов РМ по факторам природно-ресурсного, инфраструктурного, трудового, производственно-экономического, финансового потенциала и политического, социального, финансового, криминального, экологического риска. Оценив и проанализировав более 70 частных показателей инвестиционного потенциала и риска для каждого района республики, мы пришли к выводу, что инвестиционная привлекательность районов довольно неоднородна. В республике есть достаточно развитые районы с относительно высоким потенциалом, но на их привлекательности негативно отражается повышенный уровень риска. С другой стороны, почти половина районов РМ при умеренном или низком инвестиционном риске имеет низкий или средний инвестиционный потенциал, а значит, нуждается для развития инвестирования и улучшения экономического положения в целенаправленной бюджетной поддержке.Мордовия относится к тем субъектам РФ, где осуществляется активная региональная инвестиционная политика. В республике используются такие формы стимулирования инвестиционной деятельности как целевые программы, налоговые льготы, международные кредиты, предоставление на конкурсной основе государственных гарантий, финансовой помощи за счет средств Бюджета развития РМ, целевых бюджетных и внебюджетных фондов и другие. Проведенный в диссертационном исследовании развернутый анализ результативности применения этих инструментов инвестиционной политики в Мордовии показал, что в республике имеется как положительный опыт поддержки перспективных проектов, так и примеры нецелевого использования и распыления средств. Несмотря на конкурсность привлечения государственных инвестиций, их эффективность традиционно невелика -

нарушаются объемы финансирования и сроки реализации мероприятий, отсутствует необходимая межпрограммная увязка, неактивно привлекаются дополнительные средства внебюджетных источников. Многие предприятия, подающие заявки на инвестиционный конкурс, реально не готовы к эффективной реализации инвестиций. Организационный механизм применения государственных гарантий для защиты инвестиций находится пока в стадии формирования, как и система ипотечного кредитования строительства и приобретения жилья. Исследование показало, что инвестиционное законодательство РМ нуждается в упорядочении для предоставления равных возможностей всем субъектам инвестиционной деятельности, как иностранным, так и отечественным. Необходимо также уточнение функций Министерства экономики РМ и других республиканских министерств и ведомств в области их взаимодействия в рамках реализации инвестиционной политики.Таким образом, управление инвестиционной деятельностью в Мордовии, по нашему мнению, испытывает потребность в улучшении его организационно-правового механизма, а также в формировании комплекса инвестиционных приоритетов для преодоления отраслевой и территориальной неравномерности развития республики.Решению этих задач подчинена предложенная нами в диссертационном исследовании схема реформирования инвестиционной политики РМ. Разработан алгоритм формирования и реализации инвестиционной политики в регионе, учитывающий аспекты определения стратегии и приоритетов развития инвестиционной деятельности, выбора методов ее координации и стимулирования, их законодательного и организационного обеспечения, текущего и заключительного контроля результатов инвестиционной политики.В соответствии с установленными в данной работе основными принципами формирования и требованиями к осуществлению инвестиционной политики в РМ реализация атакующей стратегии инвестирования возможна и оправдана в районах с относительно высоким инвестиционным потенциалом, индустриально-аграрной специализацией, щироким развитием финансово-кредитных институтов, опытом структурной перестройки, притоком иностранных инвестиций. Задача инвестиционной политики здесь состоит в перераспределении частных инвестиций из сферы обращения в производство путем применения косвенных методов стимулирования. В районах аграрно-сырьевой специализации будет более оправданной реконструктивная стратегия инвестирования с осуществлением бюджетной поддержки и мер, препятствующих нецелевому использованию капитальных вложений. Однако, по нащим расчетам, в ближайщие два года инвестиционная сфера республики для преодоления своих территориальных диспропорций недополучит за счет всех источников не менее 1 млрд. руб.ежегодно. Следовательно, необходимо целенаправленное и продуманное распределение доступных инвестиционных ресурсов в соответствии с выбранными приоритетами.Для определения отраслевых инвестиционных приоритетов в РМ нами была оценена перспективность отраслей производственной сферы республики (по изменению занятости в них) и проанализированы причины изменения отраслевой инвестиционной активности в 1994-1999 годах методом сдвиг-составляющих.Наши исследования позволили выделить приоритеты для инвестиционной деятельности государства (в лице региональных органов

власти) - депрессивные отрасли региональной и потенциальной специализации, и приоритеты для деятельности негосударственных инвесторов - базовые сильные и развивающиеся отрасли. К первым относятся сельское хозяйство, лесная, деревообрабатывающая, целлюлозно бумажная, мукомольно-крупяная промышленность, транспорт и ЖКХ. Ко вторым - связь, лесное хозяйство и большинство отраслей промышленности.Главной целью региональной инвестиционной политики должно стать, по нашему мнению, выравнивание (по высокой планке) социально экономического положения районов, поэтому территориальные инвестиционные приоритеты были обозначены автором таким образом, чтобы поддержать отрасли специализации районов и улучшить значения факторов инвестиционной привлекательности в каждом конкретном районе.Детальная информация для этого была получена в ходе исследования и оценки показателей инвестиционного потенциала и риска во всех районах республики.Кроме того, в диссертационной работе нами предложены следующие направления совершенствования организационно-правового механизма управления инвестиционной деятельностью в Мордовии.Одним из инструментов эффективного перераспределения инвестиционных ресурсов в Мордовии может стать, на наш взгляд, индикативное планирование развития ее районов в целях улучшения их инвестиционной привлекательности. Для этого перечень прогнозных показателей нужно дополнить критериями, отражающими рост отдельных видов инвестиционного потенциала и снижение составляющих риска.Параллельно необходимо осуществление централизованного мониторинга инвестиционной привлекательности районов, для чего в структуре Инвестиционного комплекса Министерства экономики РМ целесообразно создать специальный отдел.Систематизации инвестиционного законодательства республики будет способствовать принятие Закона РМ «О государственной поддержке инвестиционной деятельности в Республике Мордовия», определяюпдего формы и механизмы предоставления этой поддержки субъектам инвестиционной деятельности, с учетом опыта Калужской, Пензенской, Смоленской, Челябинской областей и других регионов, принявших аналогичные законы с целью создания режима наибольшего благоприятствования инвестициям. Возможно использование опыта этих регионов по обеспечению гарантий инвестиционной деятельности путем утверждения Закона или постановления «О Залоговом фонде РМ».В республике имеется настоятельная потребность в инвестиционном консалтинге, и существуют хорошие возможности его развития за счет внутреннего научного и кадрового потенциала. Многие предприятия республики нуждаются в квалифицированной прединвестиционной подготовке. Поэтому предлагаем организовать в РМ коммерческое (на хоздоговорной основе) Агентство по подготовке предприятий к инвестированию.Созданию и поддержанию благоприятного имиджа Мордовии в отечественных и зарубежных деловых кругах будет способствовать в числе прочих мер и активное распространение улучшенного варианта инвестиционного паспорта РМ. В целом совершенствование управления инвестиционной деятельностью в Мордовии предполагает, на наш взгляд, поиск оптимального соотношения государственной поддержки приоритетных направлений экономического развития республики и активизации формирования рыночной инвестиционной сферы в регионе.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Краковская, Ирина Николаевна, 2000 год

1. Автомобильный и железнодорожный транспорт Республики Мордовия в 1999 году: Статистический бюллетень / Госкомстат РМ. -Саранск, 2000. - 22 с.

2. Административно-территориальное деление и численность населения Республики Мордовия на 1.01.2000: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. " Саранск, 2000. - 18 с.

3. Анализ демографии организаций Республики Мордовия в 1999 году: Аналитич. материал / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 11 с.

4. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Как управлять капиталом ? - М.: Финансы и статистика, 1995. - 384 с. : ил.

5. Бочаров ВВ. Финансово-кредитные методы регулирования рынка инвестиций. - М.: Финансы и статистика, 1993. - 246 с.

6. Бункин В. Толлинг как форма инвестирования // Инвестиции в России. - 1996. - № 7- 8. - 24 - 25.

7. Витин А. Рынок ценных бумаг и инвестиции: адаптация к условиям кризиса // Инвестиции в России. - 1999. - № 4. - 37 - 44.

8. Водные ресурсы Республики Мордовия и геоэкологические проблемы их освоения / Под ред. Ямашкина А.А., Сафонова В.Н., Шутова А.М и др. - Саранск, 1999. - 188 с.

9. Все о Мордовии: Энциклоп. справочник / Сост. Е.М. Голубчик, B.C. Ионова, А.С. Лузгин, оформ. Ю. Смирнов.. - Саранск: Мордовское книжное изд-во, 1997. - 720 с. : ил.

11. Вчерашний Р.П., Долбанов В.П., Цветков И.А. Инвестиционное и смежное законодательство и нормативные акты // Инвестиции в России. -1999.-№6.-^С. 3-56.

12. Выбросы загрязняющих веществ в атмосферу Республики Мордовия: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 12 с.

13. ВЫСОКОЕ В., Коссов В. Региональная инвестиционная политика // Инвестиции в России. - 1995. - № II - 12. - 4 - 5.

14. Географические исследования регионального природно- ресурсного потенциала / Ред. кол.: М.М. Голубчик (отв. ред.) и др. - Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 1991. - 126 с.

15. Государственная программа защиты прав инвесторов на 1998- 1999 годы. Утверждена Постановлением Правительства РФ от 17 июля 1998 г. № 785 // СЗ РФ. - 1998. - № 32. - Ст. 3870. - 7347 - 7359.

16. Государственный доклад о состоянии окружающей природной среды РМ в 1998 году. Экологическая безопасность и устойчивое развитие РМ. - Саранск: Типогр. «Красный Октябрь», 1999. - 140 с. : табл.

17. Гусева К., Федотов А. Повыщение инвестиционной активности и региональные стратегии структурных преобразований // Экономист. - 1994. -№12. -С . 61-70.

18. Гуськова Н.Д., Филлипова Н.А., Горина А.П. Государственное регулирование экономики и социального развития: Учебное пособие. -Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 1995. - 176 с.

19. Деятельность ФКЦБ по привлечению инвестиций в российские предприятия // Экономика и жизнь. Ващ партнер - консультант. - 1999. -февраль (№ 8). - 5.

20. Доклад о состоянии окружающей среды в РМ в 1999 году / Министерство экологии и природопользования РМ. - Саранск: Типоф. «Красный Октябрь», 2000. - 132 с.

21. Долан Э. Дж и др. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика / Под общ. ред. В. Лукашевича, М. Ярцева. - Ч. 1. - Гл. 1. - СПб., 1994.-496 с.

22. Долан Э.Дж, Линсдей Д. Макроэкономика / Под общ. ред. Б. Лисовика и др. - СПб., 1994. - 412 с.

23. Долан Э.Дж, Линсдей Д. Микроэкономика / Под общ. ред. Б. Лисовика и В. Лукашевича. - СПб., 1994. - 448 с.

24. Доничев О.А., Волков Г.К. Формирование эффективной системы регулирования инвестиций в регионе // Экономика строительства. - 1997. -№ 7 . - С . 36-45 .

25. Закон РМ «Об иностранных инвестициях в РМ» от 14 июня 1996 года № 24-3 // Известия Мордовии. - 1996. - 21 июня. - 1.

26. Закон РМ «О Бюджете развития Республики Мордовия» от 9 марта 1999 года № 10-3 // Экономика и жизнь - Русь. - 1999. - апрель JV» 16 (233).-С. 6 - 7 .

27. Закон РМ «О бюджете Территориального дорожного фонда РМ на 2000 год» от 20 декабря 1999 года № 58-3 // Известия Мордовии. - 1999. -21 декабря. - С . 3 - 4 .

28. Закон РМ «О внесении изменений и дополнений в Закон РМ «Об иностранных инвестициях в Республике Мордовия» от 28 апреля 1997 года № 23-3 // Известия Мордовии. - 1997. - 30 апреля. - 2.

29. То же от 14 июля 1998 года № 27-3 // Известия Мордовии. - 1998. - 1 6 июля. - З.

30. Закон РМ «О государственной экспертизе градостроительной документации, целевых инвестиционных программ и проектов строительства в Республике Мордовия» от 13 ноября 1996 года N^ 39-3 // Известия Мордовии. - 1996. - 15 ноября. - 2.

31. Закон РМ «О государственном прогнозировании и программах социально-экономического развития РМ» от 25 ноября 1998 года № 41-3 // Известия Мордовии. - 1998. - 26 ноября. - З.

32. Закон РМ «О Мордовском республиканском внебюджетном фонде поддержки сельского жилищного строительства, газификации и технического перевооружения села» // Известия Мордовии. - 1996. - 18 сентября. - 2.

33. Закон РМ «О поквартальном распределении доходов и расходов республиканского бюджета РМ на 1999 год» от 7 июня 1999 года N^i 20-3 // Известия Мордовии. - 1999. - 4 июня. - З.

34. Закон РМ «О порядке консервации имущества организаций, расположенных на территории РМ» от 12 июля 1999 года № 39-3 // Известия Мордовии. - 1999. - 16 июля. - З.

35. Закон РМ «О предоставлении льгот по налогам организациям, осуществляющим реализацию или финансирование лизинговых проектов» от 17 апреля 2000 года № 7-3 // Известия Мордовии. - 2000. - 18 апреля. 5.

36. Закон РМ «О республиканских государственных нуждах» oi 13 ноября 1996 года № 40-3 // Известия Мордовии. - 1996. - 19 ноября. - I -2.

37. Закон РМ «О республиканском бюджете Республики Мордовия на 2000 год» от 20 декабря 1999 года № 60-3 // Известия Мордовии. - 1999. -23 декабря. - 3 - 5.

38. Закон РМ «О стимулировании создания хозяйствующих субъектов на территории РМ» от 10 декабря 1999 года № 52-3 // Известия Мордовии. - 1999. - 16 декабря. - 2.

39. Закон РСФСР «Об инвестиционной деятельности в РСФСР» от 26.06.91 № 1488-1 // Российская газета. - 1991. - 7 августа. - 2.

40. Зелтынь АС. 1997 год: инвестиционная деятельность и структурная политика // ЭКО. - 1998. - № 6. - 49 - 66.

41. Иванов К., Головачев В. Россия почти распалась на богатые и бедные регионы // Экономика и жизнь. - 1999. - апрель (№ 16). - 1.

42. Инвестиции: Учебник / У.Ф. Шарп, Г.Дж. Александр, Дж. Б. Бэйли: пер. с англ. - М.: Инфра-М, 1997. - 1024 с.

43. Инвестиционная деятельность предприятий и организаций РМ в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 18 с.

44. Инвестиционная привлекательность регионов России: современное состояние, перспективы / Материалы конгресса в Новосибирске // Директор. - 1996. № 7 - 8. - 50 59.

45. Инвестиционная привлекательность Республики Мордовия: Информация для опубликования в итальянском журнале «Машиностроительная промышленность» (Ассоциация предпринимателей «ANIMA») / Министерство экономики РМ. - Саранск, 1999. - 10 с.

47. Инвестиционный паспорт Республики Мордовия. - Саранск: Красный Октябрь, 1999. - 195 с.

48. Инвестиционный рейтинг российских регионов. 1998-1999 годы. // Эксперт. - 1999. - 18 октября № 39 (203). - 20 - 44.

49. Итоги голосования на выборах Президента РФ по Республике Мордовия 26 марта 2000 года // Центризбирком РМ. - Саранск, 2000. - 4 с.

50. Капитальное строительство в РМ в 1997 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 1998. - 22 с.

51. Капитальные вложения в экономику Республики Мордовия в 1991-1996 гг.: Доклад / Госкомстат РМ. - Саранск, 1997. - 18 с.

52. Караваев В. Инвестиционно-структурные ориентиры для частного капитала в российских регионах // Проблемы теории и практики управления. - 1996. - № 5. - 50 - 54.

53. Караваев В. Региональная инвестиционная политика: нужна корректировка курса // Инвестиции в России. - 1999. - № 2. - 12 - 15.

54. Комаров И. Федеральные целевые профаммы: опыт разработки и осуществления // Экономист. - 1998. - jYy 1. - 25 - 31.

55. Комплексная программа мер по обеспечению прав вкладчиков и акционеров. Утверждена Указом Президента РФ от 21 марта 1996 года № 408 //СЗ РФ.-1996. №13.-Ст. 1310-1311.-С. 3177-3183.

56. Комплект картосхем по географии Мордовской АССР: Методический материал / Под ред. Преснякова В.Н., Ендаковой Е.И. -Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 1990. ^ 26 с: ил.

57. Концепция Федеральной программы развития РМ на 2001-2005 годы. - Саранск, 1999. - 30 с.

58. Корнеев И.М. Управление инвестиционным процессом в регионе: (методол., новые орг. формы). - Свердловск: Ин-т экономики, 1992. - 126 с.

59. Косицына Т.А., Рябцев В.М. Инвестиционная привлекательность регионов. Непараметрические методы исследования. - М: Изд-во «Нефть и газ», 1998." 156 с.

60. Котов В. Методология государственного управления инвестициями в системе рыночных отношений // Маркетинг. - 1997. - № 3. -С. 3 -18 .

62. Крушельницкая О. Инвестиционная политика: программа на завтра // Инвестиции в России. - 1996. - № 9. - 45 - 46.

63. Липатов А.С. Инвестиционный климат Республики Мордовия // Российская провинция: история, культура, наука. - 1998. - 467 - 475.

64. Лосев М. Инвесторы любят сильных: Власти Мордовии стимулируют рост производства // Экономика и жизнь. - 1998. - август (№ 31).-С. 28.

65. Макконнелл К.Р., Брю Л. Экономикс: Принципы, проблемы и политика. В 2 т.: Пер. с англ. - Т. 1. - М.: Республика, 1992. - 400 с.

66. Мальцев Г., Марковская В., Афанасьева И. Инвестиционный рынок: конъюнктура 1998 года // Инвестиции в России. 1999. - № 4. - 22 -30 .

67. Махотаева М., Николаев М. Формирование экономической политики на региональном уровне // Вопросы экономики. 1999. - № 3. - 80 - 89.

68. Меньшикова О., Попова Т. Инвестиционная деятельность в России: интересы, условия, механизмы // Проблемы теории и практики управления.- 1996.-№ 2 . -С . 102- 107.

69. Методические рекомендации по разработке прогнозов социально-экономического развития регионов // Регионология. - 1997. - № 1. - С . 116-151.

70. Минеев А. Активизация притока иностранных инвестиций в регионы Российской Федерации // Инвестиции в России. - 1998. - № 1. - 5 - 8 .

71. Михайлова Е.А., Рожков Ю.В. Финансово-кредитные методы регулирования инвестиционных рынков / Под науч. ред. М.Н. Михайлова. -Л.: Изд-во ЛФЭИ, 1991. - 80 с.

72. Мордовии 70 лет: Юбилейный стат. сборник / Госкомстат РМ. - Саранск: Типогр. «Красный Октябрь», 1999. - 208 с.

73. Москвин В. Кредитование инвестиционных проектов // Инвестиции в России. - 1999. - № 5. - 34 - 35.

74. Мухетдинова Н.М. Инвестиционная политика: диалектика федерального и регионального уровней // Российский экономический журнал. - 2000. - № 1. - 49 - 56.

75. Мухетдинова Н.М. Инвестиционный процесс: материалы к спецкурсу // Российский экономический журнал. - 1997. - № 1. - 95 - 105; № 3 . - С . 104- 108.

76. Николаев М., Махотаева М. Выбор стратегии регионального экономического развития // Экономист. - 2000. - № 3. - 54 - 60.

77. Об изменении численности населения в Республике Мордовия в 1999 году: Аналитический материал / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 6 с.

78. Об использовании механизма ускоренной амортизации и переоценке основных средств. Постановление Правительства РФ от 19 августа 1994 года № 967 // СЗ РФ. - 1994. - № 18. - Ст. 2093.

79. Об обеспечении прав инвесторов и акционеров на ценные бумаги в РФ. Указ Президента РФ от 16 сентября 1997 года №> 1034 // СЗ РФ. - 1997. - № 3 8 . - С т . 4356.

80. Об основных направлениях развития национальной системы страхования в РФ в 1998-2000 годах. Постановление Правительства РФ // Российская газета. - 1998. - 17 октября. - 6.

81. Об уточнении порядка расчета амортизационных отчислений и переоценке основных фондов. Постановление Правительства РФ от 24 июня 1998 года № 627 // СЗ РФ. - 1998. - № 26. - Ст. 3082.

82. О дальнейшем развитии деятельности инвестиционных фондов: Указ Президента РФ от 23 февраля 1998 года № 193 // СЗ РФ. - 1998. - № 9. -Ст. 1097.-С. 2053-2056.

83. О государственной поддержке граждан в строительстве и приобретении жилья. Указ Президента РФ // Российская газета. - 1996. ^ 2 апреля. - 4.

84. Оздоровление окружаюш,ей природной среды в Республике Мордовия. Проект / Министерство экологии и природопользования РМ. -Саранск, 1999.-25 с.

85. О мерах по дальнейшему развитию жилищного строительства в Республике Мордовия. Указ Главы РМ от 23 марта 2000 года № 30 // Известия Мордовии. - 2000. - 24 марта. - 2.

86. О мерах по совершенствованию порядка и методов определения амортизационных отчислений. Постановление Правительства РФ от 31 декабря 1997 года№ 1672 // СЗ РФ. - 1998. - № 2. - Ст. 260.

87. О мерах по стимулированию создания и деятельности финансово-промышленных групп. Указ Президента РФ от 1 апреля 1996 года №443//С3 РФ.-1996.-№ 15.-СТ. 1573.

88. О некоторых мерах по защите прав инвесторов, вкладчиков и акционеров. Указ Главы РМ от 23 марта 1998 года № 66 // Известия Мордовии. - 1998. - 1 апреля. - 2.

89. О предоставлении гарантий или поручительств по займам и кредитам. Указ Президента РФ от 23 июля 1997 года № 773 // СЗ РФ. - 1997. - № 3 0 . - С т . 3606.

90. О президентской программе «Государственные жилищные сертификаты». Указ Президента РФ // Российская газета. - 1998. - 10 февраля. - 4.

91. О продаже гражданским и юридическим лицам предназначенных под застройку земельных участков, расположенных на территориях городских и сельских поселений или права их аренды. Указ Президента РФ // Российская газета. - 1997. - 28 ноября. - 2.

92. О региональных и местных фондах по защите прав вкладчиков и акционеров. Указ Президента РФ от 11 сентября 1997 года № 1009 // СЗ РФ. - 1997. - № 37. - Ст. 4268 - 7319.

93. Основные показатели прогноза социально-экономического развития РМ на 2000-2002 годы. Приложение к Постановлению Государственного Собрания РМ от 4 октября 1999 года № 1766-1 / Министерство экономики РМ. - Саранск, 1999. - 4 с.

94. Основные показатели рынка труда в Республике Мордовия в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 18 с.

95. О состоянии преступности в Республике Мордовия в 1999 году: Аналитический материал / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 2 с.

96. О состоянии условий труда, производственном травматизме и профессиональных заболеваниях на предприятиях Республики Мордовия в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 16 с.

97. О стимулировании инвестиционной деятельности в Республике Мордовия. Указ Главы РМ от 20 марта 2000 года JN^ 27 // Известия Мордовии. -2000.-21 марта.-С. 2.

98. О Федеральной программе экономического и социального развития РМ на 1996-2000 годы. Постановление Правительства РФ от 26 декабря 1995 года № 1257 // Известия Мордовии. -1996. - 6 января. - 2 - 4.

99. О Фонде финансовой поддержки отраслей народного хозяйства Республики Мордовия. Постановление Государственного Собрания РМ от 20 июня 1995 года N» 202-1 // Известия Мордовии. - 1995. - 5 июля. - З.

100. Оценка инвестиционного климата (по шести областям России): Информационно-аналитические материалы / Научно-исследовательский институт Центрального банка РФ. - М., 1996. - Вып. 7. - 136 с.

101. Перечень показателей для информационного обеспечения инвестиционной деятельности / Госкомстат РФ. - М., 1996. - 4 с.

102. Перечень республиканских целевых программ, действующих в 2000 году / Министерство экономики РМ. - Саранск, 2000. - 5 с.

103. Положение о внебюджетном экологическом фонде Республики Мордовия. Утверждено Постановлением Государственного Собрания РМ от 20 июня 1995 года№ 204-1 // Известия Мордовии. - 1995. - 11 июля. - 2.

104. Положение о Государственной комиссии по защите прав инвесторов на финансовом и фондовом рынках России. Утверждено Указом Президента РФ от 16 июля 1997 года № 730 // СЗ РФ. - 1997. - № 29. - Ст. 3519.-С. 5728-5731.

105. Положение о Министерстве экономики Республики Мордовия. Утверждено Постановлением Правительства РМ от 13 апреля 1998 года № : . 148.-Саранск, 1998.-7 с.

106. Положение о статусе «Особо важный инвестиционный проект» // Известия Мордовии. - 1997. - 1 марта. - 2.

107. Положение о Фонде поддержки иностранных инвестиций и развития внешнеэкономической деятельности // Известия Мордовии. - 1997. - 1 марта. - 2. т .Поляков А.Ф. Основы управления хозяйственным комплексом региона. - Саранск, 1990. - 80 с.

108. Порядок рассмотрения проектов предприятий РМ для включения в иностранных кредитные линии / Министерство экономики РМ. - Саранск, 1997.-4 с.

109. Послание Главы РМ Государственному Собранию//Известия Мордовии. - 2000. - 26 января. - 5 - 10.

110. Привлечение банковского капитала в интересах развития общественного производства: Материалы Всероссийской конференции / Под общ. ред. А.В. Мурычева. - М., 2000. - 279 с.

111. Прогнозные ориентиры на 1999 год и на период до 2001 года (по материалам Министерства экономики РФ) // Экономист. - 1998. - № 3. - 3 -19 .

112. Промышленность Республики Мордовия в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 20 с.

113. Просроченная задолженность по заработной плате в РМ. 1999 год: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 16 с.

114. Работа транспорта и связи в РМ в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 22 с.

115. Ройзман И., Гришина И. Сложившаяся и перспективная инвестиционная привлекательность крупнейших отраслей отечественной промышленности // Инвестиции в России. - 1998. - j4y 1. - 37 - 39.

116. Российская банковская энциклопедия / Гл. ред. О.И. Лаврушин. - М.: Энциклопедическая творческая ассоциация, 1995. - 552 с.

117. Российская федерация в цифрах: Стат. сборник / Госкомстат РФ. М., 1999.-582 с.

118. Российский статистический ежегодник: Стат. сборник / Госкомстат РФ. - М.: Логос, 1996. - 1202 с.

119. Россия' 2000: Стат. справочник / Госкомстат РФ. - М., 2000. - 51 с.

120. Сельское хозяйство Республики Мордовия в 1993-1999 годах: Стат. сборник / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 42 с.

121. Сибикин Ю. Система государственного управления бюджетным инвестиционным потоком // Инвестиции в России. - 1998. - № 3. - 14 - 18.

122. Смирнов С, Колосов Н., Стародубский В. и др. Инвестиционная политика в России. Проблемы активизации инвестиционной деятельности государства и коммерческих структур // Инвестиции в России. - 1996. - № 7 - 8 . - С . 27-46.

123. Социальная сфера Республики Мордовия в 1999 году: Стат. сборник / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 38 с.

124. Социально-экономическое положение Республики Мордовия в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 56 с.

125. Справка об объемах факгического финансирования федеральных целевых программ в 1996-1999 годах в соответствии с федеральными законами о федеральном бюджете РФ по Республике Мордовия / Министерство экономики РМ. - Саранск, 2000. - 6 с.

126. Справка об объемах финансирования «Федеральной программы экономического и социального развития Республики Мордовия на 1996-2000 годы» за 1996-1999 годы / Дирекция по решшзации Федеральной программы. ^ - Саранск, 2000. - 1 с.

127. Справка о выполнении основных показателей деятельности Фонда поддержки сельского жилищного строительства, газификации и технического перевооружения села за 1997-1999 годы / Фонд развития села. - Саранск, 2000. - 2 с.

128. Справка о поступлении иностранных инвестиций в Республику Мордовия в январе-декабре 1998 и 1999 годов / Госкомстат РМ. - Саранск, 1999.-3 с.

129. Справка о рациональном использовании выделенных кредитов из Фонда финансовой поддержки отраслей народного хозяйства РМ и своевременности их возврата / Министерство экономики РМ. - Саранск, 2000. - 5 с.

130. Справка о реализации проектов по иностранным кредитным линиям / Министерство экономики РМ. - Саранск, 2000. - 3 с.

131. Справка о современном состоянии лесного фонда Республики Мордовия / Госкомлес РМ. - Саранск, 2000. - 7 с.

132. Справка о ходе реализации «Федеральной программы экономического и социального развития РМ на 1996-2000 годы» в 1996-1999 годах /Дирекция по реализации Федеральной программы. - Саранск, 2000. -11 с.

133. Статистический ежегодник Республики Мордовия / Госкомстат # РМ. - Саранск, 1998. - 215 с.

134. Строительство в Республике Мордовия в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 26 с.

135. Сыпченко Классификация инвестиций в западной и отечественной экономической науке // Инвестиции в России. - 1998. - № 8. -С. 22-23 .

138. Территориальное планирование и управление / Под ред. Б.М. Штульберга, СТ. Васькова, В.В. Котилко и др. - М.: Наука, 1989. - 216 с.

139. Торговля в Республике Мордовия в 1999 году: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 34 с.

140. Труд и занятость. 1998 год: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 1999.-50 с.

141. Труд и занятость в РМ в январе-декабре 1999 год: Стат. бюллетень / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 46 с.

142. Федеральная программа экономического и социального развития РМ на 1996-2000 годы. - М., 1995. - 348 с.

143. Федеральный закон РФ от 25 февраля 1999 года Х« 39-ФЗ «Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемой в форме капитальных вложений» // Экономика и жизнь. - 1999. - март (№ 11). - 10.

144. Федеральный закон РФ от 9 июля 1999 года № 160-ФЗ «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» // Российская газета. -1999.-14 июля.-С. 5 - 6 .

145. Федеральный закон РФ «Об ипотеке (залоге недвижимости)» // Российская газета. - 1998. - 22 июля. - 4 - 6.

146. Федеральный закон РФ «О Бюджете развития РФ» // Российская газета. - 1998. - 2 декабря. - 4 - 5.

147. Федеральный закон РФ «О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг» от 5 марта 1999 года № 46-ФЗ // Экономика и жизнь. - 1999. - март {Ш 12). - 10.

148. Федеральный закон РФ «О лизинге» // Экономика и жизнь. - 1998. - ноябрь. (№ 45). - 7 - 9.

149. Федеральный закон РФ «О соглашениях о разделе продукции» // Экспресс-закон. - 1996. - № 3. - 81.

150. Финансирование целевых программ из республиканского бюджета РМ в 1996-1999 годах: Аналитический материал / Министерство экономики РМ. - Саранск, 2000. - 6 с.

151. Финансы в Республике Мордовия в 1999 году: Стат. сборник / Госкомстат РМ. - Саранск, 2000. - 62 с.

152. Финансы: Учебное пособие / Под ред. проф. A.M. Ковалевой. - 3 изд., перераб. и дополн. - М.: Финансы и статистика, 1999. - 384 с: ил.

153. Фишер С, Дорнбуш Р., Шмалензи Р. Экономика: Пер. с англ. - М.: «Дело ЛТД», 1993. - 864 с.

154. Фоломьев А., Ревазов В. Инвестиционный климат регионов России и пути его улучшения // Вопросы экономики. - 1999. - № 9. - с. 57 -68.

155. Хайман Д.Н. Современная микроэкономика: анализ и применение. В 2 т. Т.2: Пер. с англ. - М.: Финансы и статистика, 1992. -384 с.

156. Халин Д. Инвестиционной сфере необходим капитальный ремонт // Экономика и жизнь. - 1999. - март (№ 12). - 1.

157. Целевые программы, принимаемые к финансированию из республиканского бюджета РМ на 2000 год. Приложение № 2 к Закону РМ «О республиканском бюджете РМ на 2000 год» от 20 декабря 1999 года № 60-3 / Министерство экономики РМ. - Саранск, 1999. - 2 с.

158. Шахназаров А., Ройзман И. Инвестиционная привлекательность регионов и региональные особенности государственной инвестиционной политики // Инвестиции в России. - 1996. - № 9. - 8 - 10.

159. Экономика России в цифрах // Экономика и жизнь. - 1999. - апрель (№ 17). - 33.

160. Экономика: Учебник / Под ред. доц. А.С. Булатова. - М.: Изд-во БЕК, 1994.-632 с.

161. Amir D. Aczel. Complete Business Statistics. - Homewood: Irwin. - 1989.-1056 p.

162. Gitman L.J., Joehnk M.D. Fundamentals of investing. - Fourth Edition. - Нафегсо1Ип8 Publishers, 1990. - 1008 p.

163. Oldcorn R. Management. - Third Edition. - Macmillan Press Ltd. - Cornwall: T J Press (Padstow) Ltd. - 1996. - 314 p.