Интеграция банковских структур как фактор социально-экономического развития региона тема диссертации и автореферата по ВАК РФ 08.00.05, кандидат экономических наук Шапошников, Иван Григорьевич

• Шапошников, Иван Григорьевич
• кандидат экономических наук
• 2010

Оглавление диссертации кандидат экономических наук Шапошников, Иван Григорьевич

Введение.

Глава 1. Интеграционные процессы в банковской системе: региональный аспект.

1.1. Современные подходы к развитию интеграции банковских структур.

1.2. Механизм синергии банковской интеграции в контексте социально-экономического развития региона.

Глава 2. Российский рынок банковской интеграции.

2.1. Анализ состояния рынка банковской интеграции.

2.2. Мотивационный механизм и последствия развития рынка банковской интеграции для региональной экономики.

Глава 3. Воздействие банковской интеграции на социально-экономическое развитие региона (на примере процессов интеграции в Пермском крае).

3.1. Территориальная модель банковской интеграции как основа образования синергии.

3.2. Формализация влияния банковской интеграции на показатели социально-экономического развития региона.

Введение диссертации (часть автореферата) на тему «Интеграция банковских структур как фактор социально-экономического развития региона»

Актуальность темы исследования. Стратегическими целями функционирования региональной экономики как социально-ориентированной системы выступают устойчивое социально-экономическое развитие и высокое качество жизни населения. Достижение этих целей требует решения ряда приоритетных задач, к числу которых относится модернизация экономики и структурное реформирование в пользу развития инновационных отраслей, что непременно предполагает активизацию инвестиционных процессов. Одним из ключевых источников инвестиций является банковское кредитование. В настоящее время в России доля банковских кредитов в структуре источников инвестиций в основной капитал составляет около 10%, что существенно ниже показателя развитых стран (США, Европа - до 40%, Япония - до 65%). Расширение инвестирования в результате увеличения объемов и повышения качества банковского кредитования способно оказать стимулирующее воздействие на социально-экономическое развитие региона (в частности, динамику ВРП). Именно на региональном уровне в явном виде обнаруживает себя весь спектр взаимосвязей и результатов взаимодействия банковских структур и субъектов реального сектора экономики.

Существующие сегодня высокие ставки и короткие сроки кредитования в Российской Федерации не обеспечивают адекватную доходность и приемлемые сроки окупаемости инвестиционных проектов, а трудоемкость получения кредитных средств и низкая доступность банковских услуг для малого бизнеса затрудняют развитие региональной экономики. Это во многом определяется высоким уровнем транзакционных издержек, отсутствием дешевых и долгосрочных источников фондирования, недостаточным уровнем защиты прав кредиторов. Для разрешения указанных проблем необходима разработка механизмов компенсации части расходов по обслуживанию кредитов за счет бюджетных средств, предоставление государственных ресурсов для фондирования частных банков, развитие судебных и внесудебных процедур защиты прав кредиторов. Вместе с тем реализация такого рода решений потребует длительных сроков и активности государства, что определяет их зависимость от множества экономических, политических и социальных факторов. В таком контексте возрастает значимость институциональных механизмов, способных активизировать инвестиции посредством развития банковского кредитования. Одним из таких механизмов является механизм банковской интеграции.

По данным 2008 г., в докризисный период в России ежегодно совершалось более 80 сделок банковской интеграции (при общем числе банков около 1100 единиц, из которых менее 60 банков концентрируют 80% активов) на общую сумму более 6 млрд. долл., а стоимостной объем сделок составлял около 10% емкости общеотраслевого рынка интеграции (что значимо в условиях сырьевой ориентации экономики). Кризисные явления существенно сократили количественный и стоимостной объемы рынка, однако не исключили полностью развитие процессов банковской интеграции. Напротив, следует констатировать расширение мотивации участников. Посредством интеграционных сделок в период кризиса неоднократно обеспечивалась санация проблемных банков. Создание эффективного механизма интеграции позволяет банковским структурам решать такие приоритетные задачи, как укрепление конкурентных позиций, территориальная экспансия и наращивание сбыта, продуктовая диверсификация, объединение компетенций и сокращение издержек, вложение избыточного капитала и пр.

Однако ряд аспектов банковской интеграции остается малоизученным, особенно в контексте усиления влияния интеграции на экономику региона. С учетом институциональной природы банковской системы и комплексного участия ее институтов в социально-экономическом развитии региона, управление банковской интеграцией и оценку ее влияния на экономику региона следует рассматривать в качестве одного из приоритетных факторов управления социально-экономическим развитием региона.

Степень разработанности проблемы. Приоритетные вопросы функционирования региональной экономики освещены в трудах отечественных ученых В.И. Видяпина, Т.Г. Морозовой, Г.Г. Фетисова, E.JI. Россейкиной, А.И. Татаркина, А.Г. Шеломенцева, Ю.К. Перского, Т.В. Миролюбовой и др.

Проблемы организации банковской деятельности, развития банков в кризисный период исследуются в работах отечественных ученых А.Г. Грязновой, О.И. Лаврушина, В.В. Геращенко, A.A. Дынкина, В.А. May, А.И. Шохина, K.P. Тагирбекова, A.B. Мурычева и др.

Вопросы банковских объединений и управления интеграцией раскрыты в трудах отечественных ученых Н.Б. Рудык, Ю.В. Иванова, А.И. Седина, А.Е. Молотникова, H.H. Кауровой и др. Проанализированы исследования западных специалистов С.Ф. Рид, У. Шарп, П. Гофэн, P.A. Брейли, Д.К. Ван Хорн и др.

Анализ указанных исследований показывает, что региональные аспекты банковской интеграции не получили достаточного развития. В частности, вопросы образования синергии в банковской системе вследствие интеграции и улучшения социально-экономического развития региона рассматриваются изолированно. Малая степень проработки отмечается и в области количественной оценки синергетических эффектов интеграции, разработки оптимальных концепций объединения банков, моделирования взаимосвязи банковского и реального секторов на региональном уровне, управления процессами интеграции с учетом приоритетов регионального развития.

Недостаточная разработанность различных аспектов указанных проблем, теоретическая и практическая значимость их решения для эффективного управления процессами банковской интеграции с учетом интересов социально-экономического развития региона определили выбор темы диссертационного исследования, его цель, задачи, логическое и структурное построение.

Область исследования. Результаты исследования соответствуют следующим требованиям Паспорта специальностей ВАК РФ и принадлежат областям исследования:

1. научной специальности 08.00.05 «Экономика и управление народным хозяйством» (раздел 3 «Региональная экономика»):

- п.3.8. Исследование реакций региональных социально-экономических систем на изменение национальных макроэкономических параметров и институциональных условий;

- п.3.10. Исследование традиционных и новых тенденций, закономерностей, факторов и условий функционирования и развития региональных социально-экономических систем; п.3.19. Разработка методологии анализа и методики оценки функционирования корпоративных структур, малого и среднего бизнеса, предприятий общественного сектора и некоммерческих организаций в регионах и муниципалитетах. Проблемы рационального использования региональных материальных и нематериальных активов - природных ресурсов, материально-технической базы, человеческого капитала и др.

2. научной специальности 08.00.10 «Финансы, денежное обращение и кредит» (раздел 10 «Банки и иные кредитные организации»):

- п. 10.1. Формирование банковской системы и ее инфраструктуры в условиях рыночной экономики;

- п. 10.5. Устойчивость банковской системы РФ и стратегии ее развития.

Объект исследования - экономическое пространство региона с локализованными в его границах хозяйствующими субъектами коммерческими банками как участниками процессов интеграции.

Предмет исследования - система социально-экономических отношений, возникающих в процессе развития экономического пространства региона на основе интеграции банковских структур.

Цель исследования - разработка теоретических и методологических положений воздействия процессов банковской интеграции на социально-экономическое развитие региона.

Задачи исследования обусловлены поставленной целью и раскрываются следующим образом:

1. Выявить природу банковской интеграции в социально-экономическом пространстве региона;

2. Исследовать рынок банковской интеграции для определения тенденций влияния интеграционных процессов на развитие территории;

3. Разработать систему расчета синергии банковской интеграции и определения ее влияния на социально-экономическое развитие региона.

Теоретической и методологической основой исследования являются труды отечественных и зарубежных ученых в области регионального развития, институциональных отношений, банковской интеграции, корпоративного управления, банковского менеджмента; аналитические материалы профессиональных участников и аналитиков рынка интеграции международных и российских консалтинговых и аудиторских компаний, информационных проектов, инвестиционных банков и др.

Информационную базу исследования составили статистические данные Центрального банка Российской Федерации, Федеральной службы государственной статистики, международных и российских рейтинговых агентств, профессиональных участников и аналитиков рынка интеграции, ежеквартальная и годовая отчетность коммерческих банков по РСБУ и МСФО, публикации в специализированных периодических изданиях, открытые информационные ресурсы сети Интернет, собственные расчеты автора.

При проведении исследования использовались общие и специальные методы научного познания: структурного, функционального, статистического, сравнительного, корреляционного, регрессионного анализа; экономического моделирования; экспертных оценок; графического, статистического представления результатов исследования; компьютерные технологии обработки информации с использованием программных продуктов.

Научная новизна исследования. В процессе исследования лично автором получены следующие результаты, содержащие научную новизну и являющиеся предметом защиты:

1. Разработана теоретическая модель образования синергии банковской интеграции в экономическом пространстве региона, отражающая потенциал повышения рыночной активности объединенного банка в результате объединения организационной структуры, компетенций и увеличения масштаба. На основе положений модели определен механизм воздействия синергии банковской интеграции на систему факторов социально-экономического развития региона. Это позволило выявить гипотезу о стимулирующем влиянии банковской интеграции на динамику ВРП через усиление воздействия объединенного банка на производство и потребление в регионе (п.3.8, 3.10 паспорта специальности 08.00.05 ВАК РФ).

2. На основе систематизации сделок банковской интеграции в экономике России выявлены закономерности причинно-следственного характера между интеграционными процессами и развитием региональной экономики, которые подтверждают гипотезу о стимулирующем характере влияния банковской интеграции на социально-экономическое развитие региона. В результате анализа макроэкономических условий развития банковских структур в период кризиса обоснована необходимость банковской интеграции для устойчивого развития региональной экономики (п.3.8, 3.10 паспорта специальности 08.00.05 ВАК РФ, п.10.1, 10.5 паспорта специальности 08.00.10 ВАК РФ).

3. Разработан алгоритм расчета эффектов синергии банковской интеграции, с помощью которого определяется прирост эффективности объединенного банка в сравнении с материнскими банками. Указанный алгоритм позволил выработать методику определения воздействия банковской интеграции на социально-экономическое развитие региона, которая основана на прогнозировании динамики ВРП с учетом координации направлений деятельности объединенного банка и реальных «полюсов роста» экономики (п.3.8, 3.19 паспорта специальности 08.00.05 ВАК РФ).

Теоретическая и практическая значимость исследования.

Теоретическая значимость исследования заключается в разработке классификации источников и последствий формирования эффектов синергии при интеграции банков, предложений по построению оптимальной модели банковской интеграции, модели комплексной оценки эффектов синергии для банковских структур и региональной экономики, математической модели взаимосвязи динамики ВРП и банковского кредитования.

Практическая значимость исследования определяется возможностью использования полученных теоретико-методических выводов органами власти для оценки воздействия банковской интеграции на социально-экономическое развитие региона и разработки мероприятий по стимулированию производства и потребления в регионе, а также конкретными банковскими структурами для реализации процессов интеграции и оценки их эффективности.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения исследования опубликованы в материалах VII Международной научно-практической конференции «Современный финансовый рынок Российской Федерации» (Пермь, 28 мая 2009 г.), III Международной научно-практической конференции «Актуальные проблемы экономики и права в современных условиях» (Пятигорск, 5-6 июня 2009 г.), IV Всероссийской научно-практической конференции «Реформирование экономики, социальной сферы и образования России: направления, проблемы, перспективы» (Пенза, 25-26 июня 2009 г.), VIII Всероссийской научно-практической конференции «Социально-экономическое развитие России в XXI веке» (Пенза, 15-16 июля 2009 г.), Всероссийской научно-практической конференции «Развитие механизма стратегического антикризисного управления корпоративными образованиями и региональная промышленная политика: проблемы и инновации» (Пермь, 12 ноября 2009 г.), Международной научно-практической конференции «Совершенствование стратегического управления корпоративными образованиями и региональная промышленная политика в условиях перехода к инновационной экономике» (Пермь, 11 ноября 2010 г.).

Основные выводы и положения исследования используются в учебном процессе на экономическом факультете в Пермском государственном университете для преподавания и методического обеспечения курсов «Деньги, кредит, банки», «Денежное обращение и кредит», «Методы социально-экономического прогнозирования», «Моделирование и управление деятельностью банка» (акт о внедрении от 24.11.2010 г.)

Основные результаты исследования и рекомендации использованы в Управлении аналитической и законотворческой деятельности Законодательного собрания Пермского края в рамках практической деятельности по составлению аналитических материалов по вопросам социально-политической и экономической ситуации в Пермском крае, по разработке программы покрытия дефицита консолидированного бюджета за счет кредитных средств банковской системы (акт от внедрении от 24.11.2010 г.)

Основные результаты исследования и рекомендации реализованы в объединенном МДМ Банке в рамках практической деятельности по интеграции МДМ-Банка и УРСА Банка в Пермском крае, реализации мероприятий по оптимизации затратной части, улучшению производительности труда, повышению уровня удовлетворенности клиентов банка (акт о внедрении от 23.11.2010 г.) *

Публикации. По результатам исследования опубликовано 9 научных работ общим объемом 4,22 п.л. (в том числе авторских — 4,12 п.л.), включая 2 публикации в изданиях, рекомендованных ВАК РФ.

Структура и объем диссертационного исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка, включающего 268 наименований, 10 приложений, и содержит 184 страницы основного текста, 8 рисунков, 67 таблиц.

Заключение диссертации по теме «Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда», Шапошников, Иван Григорьевич

Основные выводы по организации бизнеса банков в Пермском крае представлены в Таблице 35.

Заключение

Проведенное исследование позволило автору сформировать выводы: 1. Комплексная синергия банковской интеграции образуется из эффектов объединения организационной структуры, увеличения масштаба, интеграции компетенций. При существенной положительной синергии в едином банке увеличиваются финансовая результативность, объем клиентского потока и эффективность его обработки. Результатом становится прирост объемов бизнеса по активам и пассивам, укрепление рыночной позиции, дополнительный приток капитала. При соблюдении оптимальной модели интеграции единый банк способен к более эффективному ведению бизнеса относительно материнских структур. В количественном аспекте это означает дополнительный прирост объемов кредитования целевых отраслей и клиентских сегментов. В качественном отношении это определяет способность формирования клиентской политики, соответствующей приоритетам регионального развития.

Ускоренное развитие банковских структур в результате интеграции определяет усиление воздействия на производство и потребление в регионе через кредитные, расчетные, инвестиционные продукты. Достижима оптимизация отраслевой структуры, загрузка производственных мощностей, развитие материальной и институциональной инфраструктуры, повышение уровня жизнеобеспечения населения. Результатом становится улучшение социально-экономического развития региона в количественном и качественном отношении. Увеличение ВРП и доходов экономических субъектов, рост региональной конкурентоспособности и инвестиционной привлекательности стимулирует экономическую активность текущих участников (предприятия, население, государство), а также привлекает новых инвесторов. Достигается устойчивое поступательное социально-экономическое развитие региона. 2. Интеграция является механизмом повышения' конкурентоспособности и глобализации бизнеса в региональном, национальном и мировом масштабе.

Российский рынок банковской интеграции находится на этапе становления. Основные участники - национальные банки, они достигают построения региональной сети, вложения избыточных ресурсов, продуктовой диверсификации. Иностранные банки посредством интеграции входят на российский рынок, их доля устойчиво растет. Результаты большинства сделок - укрупнение банковских структур, рост конкурентоспособности и привлекательности для контрагентов. Анализ динамики интеграции и макроэкономических показателей в региональном разрезе доказывает стимулирующий характер воздействия интеграции на экономику регионов. Основные направления - развитие инфраструктуры, улучшение доступа к банковским услугам, стимулирование инвестиций, создание условий для развития бизнеса.

3. Количественный расчет эффектов синергии формируется путем определения прироста клиентского потока и эффективности его обработки в объединенном банке относительно материнских банков. Экспертным путем анализируется изменение факторов, воздействующих на клиентский спрос и банковское предложение. По каждому фактору определяется изменение, которое через поправку на чувствительность спроса либо предложения преобразуется в изменение объема клиентского потока либо эффективности его обработки. При реализации оптимальной модели интеграции, предложенной автором на базе комплексного анализа материнских структур, единый МДМ Банк может иметь динамику бизнеса, лучшую до 25% относительно материнских банков. Улучшения в большей степени вызваны ростом эффективности обработки клиентского потока в силу объединения компетенций, в меньшей степени - ростом потока клиентов в силу интеграции оргструктур, роста масштаба.

Анализ деятельности МДМ-Банка и УРСА Банка в Пермском крае подтверждает высокую комплементарность компетенций, до интеграции банки оказывают среднее по отношению к конкурентам влияние на рынок, клиентская база сложилась без четкого сегментирования. Автором определено совпадение приоритетов единого МДМ Банка и региональной власти, высокие возможности новой банковской структуры в области стимулирования «полюсов роста» экономики. При условии возврата к докризисным темпам развития, рассчитанный ранее совокупный эффект синергии 25% преобразуется в дополнительное кредитование целевых отраслей до 0,5 млрд. руб. в год. Согласно рассчитанной математической модели, в экономике Пермского края зависимость ВРП от банковского кредитования описывается следующим образом: у = 1,204*х1 + 0,460*х2 + 5,354*х3 + 63,829, где: у - ВРП, млрд. руб. в год; х1 - увеличение банковского кредитного портфеля, млрд. руб. в год; х2 - прибыль прибыльных предприятий и организаций, млрд. руб. в год; хЗ - объем платных услуг населению, млрд. руб. в год.

Прирост ВРП в результате повышенной активности объединенного МДМ Банка в целевых отраслях может составить до 0,6 млрд. руб. в первый год. Качественный эффект объединения банков состоит в содействии развитию «полюсов роста» региональной экономики вследствие совпадения приоритетов банка и власти региона, что определяет потенциал повышения региональной конкурентоспособности и инвестиционной привлекательности.

Список литературы диссертационного исследования кандидат экономических наук Шапошников, Иван Григорьевич, 2010 год

1. Законодательные материалы

2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) Текст. : фед. закон от 30.11.1994 № 51-ФЗ // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. - М., 2009.

3. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) Текст. : фед. закон от 26.01.1996 № 14-ФЗ // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. - М., 2009.

4. О банках и банковской деятельности Текст. : фед. закон от 02.12.1990 № 395-1 // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. - М., 2009.

5. О защите конкуренции Текст. : фед. закон от 27.06.2006 № 135-ФЭ // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. -М., 2009.

6. Об акционерных обществах Текст. : фед. закон от 26.12.1995 № 208-ФЗ // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. -М., 2009.

7. О стратегии социально-экономического развития Пермской области Текст. : постановление Законодательного собрания Пермской области от 18.09.2003 № 990 // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. - М., 2009.

8. О Центральном Банке Российской Федерации Текст. : фед. закон от 10.07.2002 № 86-ФЗ // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. Электрон, дан. - М., 2009.

9. Об обязательных нормативах банков Текст. : [инструкция] // КонсультантПлюс. ВерсияПроф [Электронный ресурс]. — Электрон, дан. -М., 2009.1. Книги

10. Ю.Борисов А.Б. Большой экономический словарь Текст. / А.Б. Борисов ; М. : Книжный мир, 2001. - 895 с. - ISBN 5-8041-0049-1.

11. П.Брейли Р. Принципы корпоративных финансов Текст. / Р. Брейли, С. Майерс ; пер. с англ. Н. Барышниковой ; М. : Олимп-Бизнес, 2004. - 1008 с.-ISBN 5-901028-67-8.

12. Бригхем Ю. Финансовый менеджмент Текст. / Ю. Бригхем, Л. Гапенски ; пер. с англ. ; СПб. : Экономическая школа, 2004. - Т. 1 497 е., Т.2 669 с. -1500 экз. - ISBN 5-900428-30-3 (т.1), ISBN 5-900428-31-1 (т.2).

13. Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами Текст. / Дж.К. Ван Хорн ; пер. с англ. ; гл. ред. серии Я.В. Соколов ; М. : Финансы и статистика, 2001. - 800 с. - 5000 экз. - ISBN 5-279-01844-9.

14. Видяпин В.И. Региональная экономика Текст. / В.И. Видяпин [и др.] ; под ред. В.И. Видяпина, М.В. Степанова ; М. : ИНФРА-М, 2007. - 666 с. -100000 экз. - ISBN 978-5-16-002973-3.

15. Волков Ю.Г. Регионоведение Текст. / Ю.Г. Волков [и др.] ; под ред. Ю.Г. Волкова ; Ростов н/Д: Феникс, 2004. - 448 с. - ISBN 5-222-04815-2.

16. Гохан П. Слияния, поглощения и реструктуризация бизнеса Текст. / П. Гохан ; пер. с англ. ; М. : Альпина Бизнес Букс, 2007. - 744 с. - 1500 экз. -ISBN 978-5-9614-0572-9.

17. Грязнова А.Г. Финансово-кредитный энциклопедический словарь Текст. / А.Г. Грязнова [и др.] ; под общей редакцией А.Г. Грязновой ; М. : Финансы и статистика, 2002. - 1168 с. - ISBN 978-5-279-02306-6.

18. Дынкин A.A. Мировая экономика: прогноз до 2020 года Текст. / A.A. Дынкин ; М. : Магистр, 2008. - 429 с. - ISBN 978-5-9776-0013-2.

19. Иванов Ю.В. Слияния, поглощения и разделение компаний: стратегия и тактика трансформации бизнеса Текст. / Ю.В. Иванов ; М. : Альпина Паблишер, 2001. - 256 с. - 2500 экз. - ISBN 5-89684-022-5.

20. Иода Е.В. Банковский менеджмент Текст. / Под общей редакцией Е.В. Иода ; Тамбов: изд-во ТГТУ, 2001. - 192 с. - 300 экз. - ISBN 5-8265-01960. •

21. Лаврушин О.И. Банковское дело Текст. / О.И. Лаврушин [и др.] ; под ред. О.И. Лаврушина ; М. : Кнорус, 2009. - 768 с. - ISBN 978-5-390-00452-4.

22. Лаврушин О.И. Деньги, кредит, банки Текст. / О.И. Лаврушин [и др.] ; под ред. О.И. Лаврушина ; М. : Финансы и статистика, 2002. - 464 е.- 8000 экз. -ISBN 5-279-02111-3.

23. Мескон М. Основы менеджмента Текст. / М. Мексон, М. Альберт, Ф. Хедоури ; пер. с англ. ; общая редакция Л.И. Евенко ; М. : Вильяме, 2007. - 672 с. - 3000 экз. - ISBN 978-5-8459-1060-8,5-8459-1060-9.

24. Молотников А.Е. Слияния и поглощения. Российский опыт Текст. / А.Е. Молотников ; М. : Вершина, 2006. - 344 с. - ISBN 5-9626-0019-3.

25. Морозова Т.Г. Региональная экономика Текст. / Морозова Т.Г. [и др.] ; под ред. Т.Г. Морозовой ; М. : Юнити, 2001. - 472 с. - ISBN 5-238-00027-8.

26. Мурычев A.B. Банки и банковская система России: состояние и пути развития эффективного корпоративного управления Текст. / A.B. Мурычев ; М. : Национальный совет по корпоративному управлению, 2007. - 444 с. - 500 экз. - ISBN 978-5-238-01758-7.

27. Рид С.Ф. Искусство слияний и поглощений Текст. / С.Ф. Рид, А.Р. Лажу ; пер. с англ. ; под ред. В. Ионова [и др.]; М. : Альпина Бизнес Букс, 2004. -958 с. - 5000 экз. - ISBN 5-9614-0015-8.

28. Рид Э. Коммерческие банки Текст. / Э. Рид, Коттер Р., Гилл Э., Смит Р. ; пер. с англ. A.A. Кандаурова [и др.]; редактор В.Т. Рысин ; М. : Прогресс, 1983. - 5000 экз.

29. Россейкина E.JI. Региональная экономика и управление Текст. / E.JI. Россейкина ; Воронеж : ВГУ, 2002. - 132 с. - 100 экз. - ББК У049 (Рос).

30. Рудык Н.Б. Рынок корпоративного контроля: слияния, жесткие поглощения и выкупы долговым финансированием Текст. / Н.Б. Рудык, Е.В. Семенкова ; М. : Финансы и статистика, 2000. - 456 с. - ISBN 5-27902193-8.

31. Тагирбеков K.P. Основы банковской деятельности Текст. : учебное пособие / K.P. Тагирбеков [и др.] ; под ред. K.P. Тагирбекова ; М. : ИНФРА-М, 2001. - 720 с. - 4000 экз. - ISBN 5-16-000728-8.

32. Татаркин А.И. Конкурентоспособность региона: новые тенденции и вызовы Текст. / Татаркин А.И. [и др.] ; под ред. Татаркина А.И. ; Екатеринбург : Институт экономики УрО РАН, 2003. - 359 с. - 500 экз. - ISBN 5-946-038-2.

33. Татаркин А.И. Экономика региона на пути стабилизации Текст. / Татаркин

34. A.И. и др. ; под ред. Татаркина А.И. ; Екатеринбург : Институт экономики УрО РАН, 2002. - 443 с. - ISBN 5-94646-017-Х.

35. Фетисов Г.Г. Региональная экономика и управление Текст. / Г.Г. Фетисов,

36. B.П. Орешин ; М. : ИНФРА-М, 2006. - 416 с. - ISBN 5-16-002390-9. Зб.Чиркунов O.A. Пермский край - территория конкурентного развития Текст.

37. O.A. Чиркунов и др. ; Пермь : Типография Астер, 2008. - 197 с. - 1000 экз. - ББК 65.9 (2Рос-4Пер). 37.Чиркунов O.A. Социально-экономическое и политическое положение Пермского края. Доклад Губернатора Пермского края Чиркунова Олега

38. Анатольевича Текст. / O.A. Чиркунов [и др.] ; Пермь: Стиль-МГ, 2010. — 60 с.-ISBN 978-5-8131-0094-9.

39. Шамхалов Ф.И. Организационно-финансовые проблемы реформирования экономики России Текст. : сборник научных трудов / Ф.И. Шамхалов [и др.] ; под ред. Ф.И. Шамхалова ; М. : Экономика, 2007. - 167 с. - ISBN 5282-02672-6.

40. Шарп У. Инвестиции Текст. / У. Шарп, Г. Александер, Дж. Бэйли ; пер. с англ. А.Н. Буренина, A.A. Васина ; М. : ИНФРА-М, 1999. - 1028 с. - 5000 экз.-ISBN 0-13-183344-8.

41. Швец С.М. Экономическая устойчивость регионов России Текст. / С.М. Швец ; под науч. Ред. Татаркина А.И., Семенова П.Е. ; М. : Экономика, 2005. - 247 с. - 1000 экз. - ISBN 5-282-02467-5.1. Бюллетени

42. Банки и риски в России // Рейтинговое агентство АК&М Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. Режим доступа: www.akm.ru. - Загл. с экрана.

43. Бюллетень банковской статистики // Банк России Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2000-2008. - Режим доступа: www.cbr.ru. - Загл. с экрана.

44. Бюллетень банковской статистики: региональное приложение // Банк России Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2001-2008. - Режим доступа: www.cbr.ru. - Загл. с экрана.

45. Итоги экономического и социального развития Пермского края в январе-декабре 2008 г. // Пермстат Электронный ресурс. — Электрон, текстовые и граф. дан. Пермь, 2009. Режим доступа: www.permstat.ru. - Загл. с экрана.

46. Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2008 г. // Банк России Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - Режим доступа: www.cbr.ru. - Загл. с экрана.

47. Прогноз социально-экономического развития Пермского края на 2008-2010 гг. // Официальный сайт Пермского края Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - Пермь, 2009. Режим доступа: www.perm.ru. - Загл. с экрана.

48. Рынок слияний и поглощений // Рейтинговое агентство АК&М Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. - 27 мая. Режим доступа: www.akm.ru. - Загл. с экрана.

49. Рынок слияний и поглощений в 2005 г. // Рейтинговое агентство k2kapital Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2005. -Режим доступа: www.k2kapital.com. - Загл. с экрана.

50. Экономико-политическая ситуация в России // Институт экономики переходного периода Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. Режим доступа: www.iet.ru. - Загл. с экрана.

51. Неопубликованные документы

52. List of bank mergers in USA // Institute of Mergers, Acquisitions and Alliances Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - Vienna, 2008.

53. Режим доступа: www.imaa-institute. or g. Загл. с экрана.t

54. KPMG не ожидает восстановления рынка М&А раньше конца 2009 г. // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. Электрон.текстовые и граф. дан. М., 2009. - 17 апреля. Режим доступа: www.maonline.ru. — Загл. с экрана.

55. М&А 2009: под знаком скупки банкротов. // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - 2 февраля. Режим доступа: www.maonline.ru. - Загл. с экрана.

56. Авдеенко В.И. Сделки с капиталом в современной России: материалы к докладу / В.И. Авдеенко ; М. : учебно-практическая школа Практика враждебного поглощения, Академия народного хозяйства при Правительстве России, 2003. - 10 с.

57. Андреева Т.Е. Стратегии и этапы интеграции в процессе слияний и поглощений: материалы к практическому семинару / Т.Е. Андреева ; СПб.: ИКФ Альт, 2002. - 52 с.

58. Борисова А. Результаты обзора мер по оптимизации расходов на персонал в условиях кризиса / А. Борисова // Аудиторская компания KPMG Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.kpmg.ru. - Загл. с экрана.

59. Бочаров В.И. Анализ кредитоспособности заемщика / В.И. Бочаров // центр дистанционного образования Elitarium Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2010. - 29 сентября. Режим доступа: www.elitarium.ru. - Загл. с экрана.

60. В 2009 г. на рынке М&А будет править бал государство // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - 13 февраля. Режим доступа: www.maonline.ru. - Загл. с экрана.

61. Волков В. Основы слияний и поглощений / В. Волков // Проект Корпоративный менеджмент Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2003. Режим доступа: www.cfin.ru. - Загл. с экрана.

62. Газиян С. Банки и (анти)рейдерство. Заметки по итогам конгресса / С. Газиян // проект Bankir.ru Электронный ресурс. Электрон, текстовые играф. дан. М., 2008. - 24 декабря. Режим доступа: www.bankir.ru. - Загл. с экрана.

63. Геращенко В.В. Будет ли вторая волна банковского кризиса? / В.В. Геращенко // электронный журнал Росбанк Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. - 29 июля. Режим доступа: www.rosbankiournal.ru. - Загл. с экрана.

64. Геращенко В.В. Храните деньги у жены / В.В. Геращенко // информационное агентство Интерфакс Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2010. - 21 января. Режим доступа: www.interfax.ru. - Загл. с экрана.

65. Итоги 2003-2008 гг. на рынке М&А в России // журнал Слияния и поглощениия Электронный ресурс. Электрон, журн. - М., 2009 Режим доступа: www.majournal.ru. - Загл. с экрана.

66. Казаков М. Каковы перспективы слияний и поглощений в банковском секторе? / М. Казаков // Информационный проект РБК.Кредит Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - 04 марта. Режим доступа: www.credit.rbc.ru. - Загл. с экрана.

67. Кечко А. Кредитный анализ: МДМ-Банк / А. Кечко, Д. Лонгсдон // Рейтинговое агентство Fitch Ratings Электронный ресурс. Электрон.текстовые и граф. дан. М., 2006. Режим доступа: www.fitchratinss.ru. -Загл. с экрана.

68. Кечко А. Кредитный анализ: Сибакадембанк / А. Кечко, В. Кузнецов // Рейтинговое агентство Fitch Ratings Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2005. Режим доступа: www.fitchratings.ru. -Загл. с экрана.

69. Кнолл М. Кризис: пора покупать дешевые активы / М. Кнолл // PricewaterhouseCoopers Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. Режим доступа: www.pwc.ru. - Загл. с экрана

70. Кредитные организации (форма 101 и 102) : официальная отчетность по различным кредитным организациям // Банк России Электронный ресурс.- Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. - Режим доступа: www.cbr.ru.- Загл. с экрана.

71. Лаврушин О.И. Система управления банковскими рисками / О.И. Лаврушин // центр дистанционного образования Elitarium Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. Режим доступа: www.elitarium.ru. - Загл. с экрана

72. Латимир Г. Слияния и поглощения в российском финансовом секторе / Г. Латимир и др. // PricewaterhouseCoopers [Электронный ресурс]. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2007. Режим доступа: www.pwc.ru. -Загл. с экрана

73. Леонов Р. Слияния и поглощения в России: особенности и формы финансирования: материалы к практическому семинару / Р. Леонов, С. Павловский, В. Полиенко, Ю. Чернявская ; М. : ИнтерФинанс АВ при содействии Legal Intelligence Group, 2002. — 11 с.

74. Мау В.А. Логика российской модернизации. Исторические тренды и современные вызовы / В.А. May // Горбачев-фонд Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2006. - 09 ноября. Режим доступа: www.gorby.ru. - Загл. с экрана.

75. May В.А. Россия будет выходить из кризиса иначе, чем Китай или США / В.А. May // портал LiveCrisis.ru Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - 06 марта. Режим доступа: www.livecrisis.ru. — Загл. с экрана.

76. Мамонова И.Д. Как банки оценивают своих клиентов / И.Д. Мамонова // центр дистанционного образования Elitarium Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2006. - 9 августа. Режим доступа: www.elitarium.ru. - Загл. с экрана.

77. МДМ-Банк. Годовой отчет за 2008 г. // МДМ-Банк Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. Режим доступа: www.mdmbank.ru. - Загл. с экрана.

78. МДМ-Банк. Отчетность по МСФО за 2008 г. // МДМ-Банк Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.mdmbank.ru. - Загл. с экрана.

79. МДМ-Банк. Отчетность по РСБУ за 1998-2008 гг. // МДМ-Банк Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.mdmbank.ru. - Загл. с экрана.

80. МДМ-Банк кредитный рейтинг // Рейтинговое агентство 81апс1агс1&Роог'8 Электронный ресурс. - Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.standardandpoors.ru. — Загл. с экрана.

81. МДМ-Банк: обзорная презентация // МДМ-Банк Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. — М., 2008. Режим доступа: www.mdmbank.ru. — Загл. с экрана.

82. МДМ-Банк: презентация для инвесторов // МДМ-Банк Электронный ресурс. — Электрон, текстовые и граф. дан. — М., 2009. Режим доступа: www.mdmbank.ru. Загл. с экрана.

83. МДМ-Банк + УРСА Банк: создание ведущего российского частного универсального банка: презентация // МДМ-Банк Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. Режим доступа: www.mdmbank.ru. - Загл. с экрана.

84. Мультипликаторы стоимости банков в России за 2006-2008 гг. // Информационно-аналитический проект «Слияния и поглощения в Россиия/Ме^еге.ги Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.mergers.ru. - Загл. с экрана.

85. Никонова И.А. Оценка стоимости коммерческого банка и его акций / О. Никонова // Проект Корпоративный менеджмент Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2004. Режим доступа: www.cfin.ru. -Загл. с экрана.

86. Обзор сделок М&А за январь 2004 г. декабрь 2008 г. // журнал Слияния и поглощениия Электронный ресурс. - Электрон, журн. - М., 2009 Режим доступа: www.maiournal.ru. - Загл. с экрана.

87. Обзор сделок М&А за январь 2008 г. декабрь 2008 г. // Информационно-аналитический проект «Слияния и поглощения в России»/Ме^егз.ги Электронный ресурс. - Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.mergers.ru. - Загл. с экрана.

88. Обзор экономики России 2008 // БДО «Юникон» Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. Режим доступа: www.bdo.rii. -Загл. с экрана.

89. Орлова Н. Модели слияний и поглощений в банковской сфере / Н. Орлова // Консалтинговая группа Столица Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.capital.by. - Загл. с экрана.

90. Осадчий М. МДМ-Банк и УРСА Банк: таинство слияния / М. Осадчий // проект Banki.ru Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. -М., 2009. - 08 апреля. Режим доступа: www.banki.ru. - Загл. с экрана.

91. Оценка перспективности М&А в условиях кризиса // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - 17 апреля. Режим доступа: www.maonline.ru. - Загл. с экрана.

92. Потребительское поведение в банковском секторе услуг // Рейтинговое агентство Топ-Эксперт Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.topexpert.ru. - Загл. с экрана.

93. Процесс перехода и показатели стран СНГ и Монголии: извлечения из Доклада перехода за 2008 г. // Европейский банк реконструкции и развития Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.erbd.com. - Загл. с экрана.

94. Пятнадцать самых дорогих и самых дешевых сделок с банками // Рейтинговое агентство РБК.Рейтинг Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.rating.rbc.ru - Загл. с экрана.

95. Результаты Интернет-опроса «При выборе банка для вас важнее.» // проект Banki.ru Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. -М., 2010. - 12 июня. Режим доступа: www.banki.ru. - Загл. с экрана.

96. Рейтинг финансовых и юридических консультантов М&А сделок за 20062008 гг. // Рейтинговое агентство РБК.Рейтинг Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. Режим доступа: www.rating.rbc.ru - Загл. с экрана.

97. Рисин И.Е. Структура региональной политики, принципы ее разработки и реализации / Центр исследований региональной экономики Электронный ресурс. — Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. Режим доступа: www.lerc.ru. - Загл. с экрана.

98. Российский банковский рынок жизнь после кризиса: Интернет-мост / ведущий Я. Арт // проект Bankir.ru Электронный ресурс. - Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. - 24 декабря. Режим доступа: www.bankir.ru. - Загл. с экрана.

99. Рышкина Ю. Итоги года: события, идеи, решения / Ю. Рышкина // Информационный проект Финам-лайт Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2007. - 31 декабря. Режим доступа: www.light.finam.ru. - Загл. с экрана.

100. Самиев П. Банковская система 2008: крутой маршрут / П. Самиев и др. // Рейтинговое агентство Эксперт [Электронный ресурс]. - Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - Режим доступа: www.raexpert.ru. - Загл. с экрана.

101. Самиев П. Банковский риск-менеджмент: в пост-кризисном нокауте / П. Самиев и др. // Рейтинговое агентство Эксперт [Электронный ресурс]. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2008. - Режим доступа: www.raexpert.ru. - Загл. с экрана.

102. Самиев П. Кредитование малого и среднего бизнеса в России / П. Самиев и др. // Рейтинговое агентство Эксперт [Электронный ресурс]. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2007. - Режим доступа: www.raexpert.ru. - Загл. с экрана.

103. Самиев П. Риски банковской системы. Кредитные рейтинги банков и финансовых институтов. / П. Самиев // Рейтинговое агентство Эксперт Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2007. -Режим доступа: www.raexpert.ru. - Загл. с экрана.

104. Самиев П. Рэнкинг крупнейших российских банков, кредитующих малый и средний бизнес / П. Самиев и др. // Рейтинговое агентство Эксперт [Электронный ресурс]. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. -Режим доступа: www.raexpert.ru. - Загл. с экрана.

105. Самиев П. Рэнкинги российских банков на основе отчетности по РСБУ / П. Самиев и др. // Рейтинговое агентство Эксперт [Электронный ресурс]. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2007. - Режим доступа: www.raexpert.ru. - Загл. с экрана.

106. Седин А.И. Некоторые практические аспекты слияний и поглощений банков / А.И. Седин // Проект Корпоративный менеджмент Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2001. Режим доступа: www.cfin.ru. - Загл. с экрана.

107. Сделки М&А в кризис: покупают и будут покупать // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. - 23 апреля. Режим доступа: www.maonline.ru. - Загл. с экрана.

108. Слияния и поглощения банков. Итоги I кв. 2009 г. // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.maonline.ru. - Загл. с экрана.

109. Слияния и поглощения в финансовой сфере. Статистика января-апреля 2009 г. // Информационный проект М&А online Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. Режим доступа: www.maonline.ru. - Загл. с экрана.

110. Смирнов A.B. Анализ финансового состояния коммерческих банков / A.B. Смирнов // Проект Корпоративный менеджмент Электронный ресурс.

111. Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2007. Режим доступа: www.cfin.ru. — Загл. с экрана.

112. Трофимова Е. МДМ-Банк кредитный рейтинг (за 2003-2009 гг.) / Е. Трофимова и др. // рейтинговое агентство Standard&Poor's [Электронный ресурс]. - Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.standardandpoors.com. - Загл. с экрана.

113. Тютюнник А. Кредитный кризис: ошибки и последствия для инвестиционной сферы / А. Тютюнник, К. Машонская // Аудиторская компания KPMG Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан.- М., 2008. Режим доступа: www.kpmg.ru. — Загл. с экрана.

114. УРСА Банк. Годовой отчет за 2008 г. // УРСА Банк Электронный ресурс.- Электрон, текстовые и граф. дан. Новосибирск, 2009. Режим доступа: www.ursabank.ru. - Загл. с экрана.

115. УРСА Банк. Отчетность по МСФО за 2008 г. // УРСА Банк Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - Новосибирск, 2009. Режим доступа: www.ursabank.ru. - Загл. с экрана.

116. УРСА Банк. Отчетность по РСБУ за 1998-2008 гг. // УРСА Банк Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - Новосибирск, 2009. Режим доступа: www.ursabank.ru. - Загл. с экрана.

117. Условия и факторы развития малого предпринимательства в России // ОПОРА России Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. -М., 2006. Режим доступа: www.opora.ru. - Загл. с экрана.

118. Факторы, препятствующие развитию малого бизнеса в Российской Федерации // коммуникационная группа Амском Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2008. Режим доступа: www.amscom.ru. - Загл. с экрана

119. Царев М. Анализ группы корпоративных финансов КПМГ общей ситуации на мировом рынке слияний и поглощений / М. Царев // Аудиторская компания KPMG Электронный ресурс. Электрон.текстовые и граф. дан. М., 2003. Режим доступа: www.kpmg.ru. - Загл. с экрана.

120. Царев М. Возрастающая роль России на рынке М&А / М. Царев // Аудиторская компания KPMG Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2008. Режим доступа: www.kpmg.ru. - Загл. с экрана.

121. Шестакова О. Меры в сфере управления персоналом для предотвращения или преодоления кризиса / О. Шестакова // PricewaterhouseCoopers

122. Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. Режим доступа: www.pwc.ru. - Загл. с экрана.

123. Шохин А.И. Кризис в России закончится не ранее 2012 года / А.И. Шохин // информационный портал BankiRussia.ru Электронный ресурс. -Электрон, текстовые и граф. дан. М., 2009. - 25 ноября. Режим доступа: www.bankirussia.ru. - Загл. с экрана.

124. Шохин А.И. Угроза второй волны экономического кризиса существует / А.И. Шохин // информационный бизнес-портал Open-Business.ru Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2009. -Режим доступа: www.open-business.ru. - Загл. с экрана.

125. Шохин А.И. Что ждет бизнес в ближайшие 3 года / А.И. Шохин // портал Помощь бизнесу Электронный ресурс. Электрон, текстовые и граф. дан. - М., 2007. - 21 марта. — Режим доступа: www.bishelp.ru. — Загл. с экрана.

126. Статьи из сериальных изданий

127. Абраменко В. Сватовство майора. Андрей Мельниченко и Владимир Коган стали деловыми партнерами Текст. / В. Абраменко, В. Федорин // Время новостей. 2001. - 20 июля.

128. Анимица Е.Г. Динамика, изменение пропорций и содержания структурных трансформаций в экономике Пермского края Текст. / Е.Г. Анимица, Н.В. Новикова, В.А. Сухих // Экономика региона. 2008. - №2.

129. Аскар-Заде Н. Сектор М&А вырос на кризисе Текст. / Н. Аскар-Заде // КоммерсантЪ. 2009. - 28 февраля.

130. Асланьян А.Ю. Экономическое развитие Пермского края Текст. / А.Ю. Асланьян // Пермский край территория конкурентного развития: сб. материалов П 26 II Межвуз. студ. конф. / Перм. ун-т. - Пермь, 2008.

131. Бараулина А. С мечтой о космосе Текст. / А. Бараулина // Ведомости. -2007. 11 октября.

132. Барсукова С. КомиСоцБанк «ушли» по собственному желанию Текст. / С. Барсукова // PEK.Daily. 2009. - 30 апреля.

133. Бартон Д. Банк после кризиса / Д. Бартон, Р. Ньюэлл, Г. Вилсон Текст. // Вестник McKinsey. 2008. - № 18.

134. Бекье М. Путеводитель по слияниям Текст. / М. Бекье // Вестник McKinsey. 2003. - № 2.

135. Боев О. Как оценить банк перед продажей Текст. / О. Боев // Банковское обозрение. 2005. - январь.

136. Боткин О.И. Методология исследования и управление развитием региональной сетевой экономики Текст. / О.И. Боткин, В.И. Некрасов, В.В. Рябцун // Экономика региона. 2007. - №2.

137. Боткин О.И. Теоретические аспекты анализа эффективности развития экономики региона Текст. / О.И. Боткин, М.М. Гараев // Экономика региона. 2007. - №4.

138. Бушев А. Наступает год слияний и поглощений. 2004 г. обещает быть жарким для организаторов объединительных сделок Текст. / А. Бушев // PBK.daily. 2003. - 29 декабря.

139. Васин М. Эффективная колониальная политика банка Текст. / М. Васин // Банковское обозрение. 2006. - январь.

140. Ватаманюк Е. Проверенный партнер МДМ Текст. / М. Ватаманюк // Ведомости. 2004. - 23 апреля.

141. Владимирова И.Г. Слияния и поглощения компаний: характеристика современной волны Текст. / И.Г. Владимирова // Менеджмент в России и за рубежом. 2002. - № 1.

142. Выбираем лыжню: интервью с руководителями ведущих банков Текст. // Банковское обозрение. 2009. - январь.

143. Гаврилова С.Н. Конкурентоспособность отраслевого комплекса региональной системы Текст. / С.Н. Гаврилов, Е.А. Орлова // Экономика региона. 2007. - №4.

144. Гаджиев Ю.А. Зарубежные теории регионального экономического роста и развития Текст. / Ю.А. Гаджиев // Экономика региона. 2009. - №2.

145. Газин Г. Наука поглощений Текст. / Г. Газин, Д. Минаков // Вестник McKinsey. 2008. - № 18.

146. Геращенко В.В. О ситуации в банковской системе и проблемах ее реструктуризации Текст. / В.В. Геращенко // Вестник Банка России. 1999. - 21 апреля. - №26.

147. Геращенко В.В. Стратегические цели дальнейшего реформирования банковской системы и текущая ситуация в банковской сфере Текст. / В.В. Геращенко // Вестник Финансовой академии. 2001. - № 3.

148. Гершанок Г.А. Социально-экономическая и экологическая емкость территории при оценке устойчивости ее развития Текст. / Г.А. Гершанок // Экономика региона. 2006. - №4.

149. Горин А. Секреты успешных слияний и поглощений Текст. / А. Горин, А. Борджони // Ведомости. 2005. - 01 февраля.

150. Горский М. Локальные банки не будут поглощены Текст. / М. Горский // Национальный банковский журнал. 2008. - 15 декабря.

151. Григорьева Е. МДМ-Банк привлек нерезидента. Его акционером стала IFC Текст. / Е. Григорьева, Н. Старостина // PBK.Daily. 2007. - 06 сентября.

152. Дзись-Войнаровский Н. Слияния ради выживания Текст. / Н. Дзись-Войнаровский // Бизнес. 2005. - 28 июня.

153. Добролюбова О. Восточный экспресс банк расставил приоритеты Текст. / О. Добролюбова // Золотой рог. 2007. - № 25.

154. Долженкова Е.В. Вычисление синергетического эффекта как инструмент промышленного менеджмента Текст. / Е.В. Довженкова // Экономическая теория,-2008.-№3.

155. Дорошенко С. В. Механизмы адаптации региональной социально-экономической системы в условиях кризиса Текст. / C.B. Дорошенко // Экономика региона. 2009. - №3.

156. Елина Е. Эволюция бизнеса Текст. / Е. Елина // ПИФтйэ. 2008. - 30 апреля.

157. Еремин В. ЕБРР — это больше, чем просто акционер Текст. / В. Еремин // Банковское обозрение. — 2005. — февраль.

158. Ефименков В.И. Источники реформирования банковской системы Курганской области Текст. / В.И. Ефименков, О.И. Печоник, В.А. Кручинина // Экономика региона. 2009. - №2.

159. Жиронкин С.А. Кризис как форма разрешения устойчивой системы структурных противоречий Текст. / С.А. Жиронкин, М.Ю. Журавский // Экономическая теория. 2009. - №2.

160. Золло М. Искусство быть вместе Текст. / М. Золло, К. Прайс, Д. Фубини // Вестник McKinsey. 2008. - № 19.

161. Зубкова Л. Д. Инновационная деятельность в старопромышленной и развивающейся территориях Текст. / Л.Д. Зубкова // Известия УрГЭУ. -2008.-№2.

162. Иванов С. Ростпромстройбанк и Южный регион объединятся Текст. / С. Иванов // Коммерсантъ (Ростов). 2009. - 21 февраля.

163. Ивантер А. Медведица в прыжке Текст. / А. Ивантер // Эксперт. 2007. -14 мая.

164. Караваинова И. Ядерная зима Текст. / И. Караваинова // Эксперт. 2002. - 2 декабря.

165. Карпова С.Б. Исследование влияния банковского капитала на экономику региона Текст. / С.Б. Карпова // вестник ТИСБИ. 2008. - №2.

166. Карпова С.Б. Функционирование регионального рынка банковского капитала и особенности его воздействия на реальный сектор экономики Текст. / С.Б. Карпова // вестник ТИСБИ. 2008. - №1.

167. Каурова H.H. Консолидация в банковском секторе: слияния и поглощения кредитных организаций в современной России Текст. / H.H. Каурова, О.В, Лялякина // Банковское кредитование. 2006. - №4 (8).

168. Каурова H.H. Тенденции и перспективы развития розничного бизнеса коммерческих банков в России Текст. / H.H. Каурова // Банковский ритейл.- 2006. февраль.

169. Ким И.В. Я, как Швейцария, нейтрален Текст. Интервью и Игорем Кимом, который владеет и руководит не только Сибакадембанком / записала Т. Мартьянова // Континент-Сибирь. — 2002. 12 апреля.

170. Ковалева Г.А. Оценка потенциала конкурентоспособности как инструмент управления социально-экономическим развитием муниципальных образований Текст. / Г.А. Ковалева // Экономика региона. 2006. - №4.

171. Козлов Р. Риски слияний и поглощений Текст. / Р. Козлов, А. Шомко // Акционерное общество. 2004. - №6 (13).

172. Копасова С.С. Концепция устойчивого развития: макро-, мезо- и микроуровни Текст. / С.С. Копасова, A.C. Чешин // Экономика региона. -2009. №2.

173. Коротов A.A. Оптимизация затрат шанс пережить банковский кризис Текст. / A.A. Коротов, A.B. Карелина, O.A. Паршина // Банковское дело. -2009. - январь.

174. Кортов C.B. Анализ региональных инновационных процессов на базе эволюционной модели Текст. / C.B. Кортов // Экономическая теория. -2004.-№1.

175. Кочелягин Н. Звездное слияние Текст. / Н. Кочелягин // Время новостей.- 2006. 22 сентября.

176. Кудинов В. Центробанк спасает Текст. / В. Кудинов // Ведомости. 2008.- 30 декабря.

177. Кузнецов Б. JI. Кризис как синергетическая категория Текст. / Б.Л. Кузнецов, Э.К. Мингалева, М.С. Кузнецов // Известия УрГЭУ. 2009. - №2.

178. Кэй А. Человеческий фактор в слияниях Текст. / А. Кэй, М. Шелтон // Вестник McKinsey. 2003. - № 2.

179. Лазарев В. А. Тенденции кластеризации в социально-экономическом развитии региона Текст. / В.А. Лазарев, С.А. Мохначев // Известия УрГЭУ.2009. — №3.

180. Линецкий А. Ф. Внешнеэкономическая деятельность региона в условиях мирового финансового кризиса Текст. / А.Ф. Линецкий // Известия УрГЭУ.- 2009. №3.

181. Логвинова Н. Кто продает банки в России Текст. / Н. Логвинова // Банковское обозрение. 2007. - март.

182. Логвинова Н. Средняя цена российского банка в 2006 году 2,7 капитала Текст. / II. Логвинова, Т. Мартынова, А. Скогорева // Банковское обозрение. - 2007. - февраль.

183. Мазурин Н. Бросок на Северо-Запад. МДМ купил два банка в регионе Текст. / Н. Мазурин, В. Уздина // Ведомости. 2001.-31 мая.

184. Марк Ван дер Плас. Комментарий к исследованию KPMG «Определяющие факторы успеха на рынке слияний и поглощений» Текст. / Марк Ван дер Плас // Профиль. 2008. - февраль.

185. Мартынова Т. Если продавать то сейчас Текст. / Т. Мартынова // Банковское обозрение. - 2006. - сентябрь.

186. Мартынова Т. Как продать контроль, но сохранить влияние Текст. / Т. Мартынова // Банковское обозрение. 2007. - январь.

187. Мартынова Т. Продажа банков. В хорошие руки за хорошие деньги Текст. / Т. Мартынова // Банковское обозрение. 2004. - октябрь.

188. Мартынова Т. Продажа банков рост цен прекратился Текст. / Т. Мартынова // Банковское обозрение. - 2007. - сентябрь.

189. Мартынова Т. Цену банка определяют спрос и предложение Текст. / Т. Мартынова // Банковское обозрение. 2008. - март.

190. Мельниченко А. Поколение М Текст. Председатель правления МДМ-Банка Андрей Мельниченко ответил на вопросы журнала Эксперт / записал А. Ивантер // Эксперт. 2001. - 11 июня.

191. Мингалева Ж.А. Инвестирование прогрессивных структурных сдвигов в промышленности Текст. / Ж.А. Мингалева // Экономика региона. 2006. -№3.

192. Митякова О.И. Устойчивое развитие и экономический рост при переходе к инновационной экономике Текст. / О.И. Митякова // Экономическая теория. 2008. - №4.

193. Митякова О.И. Устойчивое развитие как экономическая категория Текст. / О.И. Митякова // Экономическая теория. 2009. - №3.

194. Мирошниченко А. Контрольные закупки Текст. / А. Мирошниченко // Банковское обозрение. 2005. - март.

195. Нестерова Д.В. Модернизация экономики старопромышленного региона: политико-экономический подход Текст. / Д.В. Нестерова // Экономическая теория. -2006. -№4.

196. Никитенко П.Г. Региональная экономика: управление конкурентоспособностью Текст. / П.Г. Никитенко, JI.A. Платонова // Экономика региона. — 2009. №1.

197. Огородников П.И. Влияние отраслевой дифференциации на инновационную и инвестиционную деятельность в регионе Текст. / П.И. Огородников, И.Н. Корабейников, М.А. Мелько // Экономика региона. -2007. №4.

198. Орлова Н. Банки for Sale Текст. / Н. Орлова // Банковское обозрение. -2004. ноябрь.

199. Орлова Н. Банковский сектор: консолидация или концентрация Текст. / Н. Орлова // Банковское обозрение. 2008. - сентябрь.

200. Перский Ю.К. Конкурентный вектор структурной трансформации экономических систем: синтез эволюционного, институционального и иерархического подходов Текст. / Ю.К. Перский // Экономическая теория. 2008. - №4.

201. Пичурин И.И. Вычисление эффекта от повышения качества как инструмент в промышленном маркетинге Текст. / И.И. Пичурин // Экономическая теория. 2007. - №2.

202. Проскурина О. Россия вышла в лидеры по слияниям. Эксперты ждут роста сделок в банковском секторе Текст. / О. Проскурина, М. Оверченко // Ведомости. 2004. - 31 марта.

203. Пэлтер Р. Уроки поглотителей Текст. / Р. Пэлтэр, Д. Шринисаван // Вестник McKinsey. 2006. - № 14.

204. Пятков А. Повышение эффективности бизнеса банка: основные принципы и направления Текст. / А. Пятков // Банковское обозрение. 2009. -февраль.

205. Разорвин И. В. Повышение конкурентоспособности Уральского федерального округа: переход от экспортно-сырьевого к инновационному пути развития Текст. / И.В. Разорвин, P.P. Садыков, В.В. Черепанов // Известия УрГЭУ. 2008. - №1.

206. Рассказова Н.В. Экономические интересы малого предпринимательства и проблема устойчивого развития социально-экономической системы Текст. / Н.В. Рассказова // Экономическая теория. 2009. -№3.

207. Растворцева С.Н. Теоретические основы управления эффективностью развития региона Текст. / С.Н. Растворцева // Экономика региона. 2008. -№2.

208. Рашевский В. Интервью с Владимиром Рашевским, Председателем правления МДМ-Банка Текст. / записала С. Петрова / Ведомости. 2002. -23 декабря.

209. Рашевский В. Мы не можем кредитовать себе в убыток Текст. Глава МДМ-Банка Владимир Рашевский рассказывает о взаимоотношениях с акционерами / записал А. Бирман // Компания. 2003. - 03 марта.

210. Рыбин Е.В. Слияния и поглощения банков в России как фактор экспансии иностранного банковского капитала Текст. / Е.В. Рыбин // Деньги и кредит. -2007.-№3.

211. Савчук C.B. Анализ основных мотивов слияний и поглощений Текст. / C.B. Савчук // Менеджмент в России и за рубежом. 2002. - №5.

212. Савчук C.B. Результаты слияний и поглощений зарубежных компаний, причины неудач и способы уменьшения риска сделок Текст. / C.B. Савчук // Менеджмент в России и за рубежом. 2003. - №1.

213. Сапиро Е.С. Источники риска регионального экономического роста Текст. / Е.С. Сапиро, Т.В. Миролюбова // Экономика региона. 2008. - №1.

214. Сапиро Е.С. Региональные особенности формирования сценариев экономического развития Текст. / Е.С. Сапиро, Т.В. Миролюбова // Экономика региона. — 2007. №4.

215. Саркисянц А.Г. Банки и реальный сектор на современном этапе Текст. / А.Г. Саркисянц // Банковское дело. 2006. - февраль.

216. Саркисянц А.Г. Универсальные банки, мега-банки и банки-дивиденды Текст. / А.Г. Саркисянц // Аудитор. 2006. - №6.

217. Седин А.И. Некоторые соображения о сценариях слияний и поглощений банков в России Текст. / А.И. Седин // Банковское дело в Москве. 2007.

218. Сергеев М. Деньги не лечат. Триллионы государственной помощи не спасают российскую экономику от спада Текст. / М. Сергеев // Независимая газета. 2008. - 30 октября.

219. Сергеев М. Кудрин ставит на банки. Минфин копирует американские рецепты выхода из кризиса Текст. / М. Сергеев // Независимая газета. -2009. 01 октября.

220. Серков JI. А. Синергетический анализ инновационных процессов Текст. / Л.А. Серков // Известия УрГЭУ. 2008. - №3.

221. Серков Л. А. Синергетический подход к моделированию экономического роста с учетом слияний и поглощений компаний Текст. / Л.А. Серков // Известия УрГЭУ. 2008. - №2.

222. Сидорова E.H. Укрепление финансовых основ как фактор развития территорий Текст. / E.H. Сидорова // Экономика региона. 2007. - №2.

223. Сидорова E.H. Финансовый потенциал повышения конкурентоспособности муниципальных образований Текст. / E.H. Сидорова, Д.А. Татаркин // Экономика региона. 2007. - №4.

224. Скогорева А. Российские банки чужие на празднике IPO Текст. / А. Скогорева // Банковское обозрение. 2006. — ноябрь.

225. Скогорева А. Сколько стоили банки в Восточной Европе и странах СНГ Текст. / А. Скогорева // Банковское обозрение. 2007. - февраль.

226. Слияния и поглощения: прогнозы на 2009 Текст. // FD. Журнал для финансового директора. 2008. - №12.

227. Смелик H.JI. Трансформация экономической системы: механизм структурных изменений Текст. / H.J1. Смелик // Экономическая теория. -2008. -№3.

228. Смирнов В.В. Теоретические и практические аспекты оценки эффективности социально-экономического развития региона Текст. / В.В. Смирнов // Экономика региона. — 2009. №2.

229. Сошина В. Покупатели банков Текст. / В. Сошина // Банковское обозрение. 2008. - декабрь.

230. Струкова Е. Сработались за год Текст. /Е. Струкова // Ведомости. 2008. -15 августа.

231. Сухарев О.С. Институциональное планирование экономического развития: проблема эффективности Текст. / О.С. Сухарев // Экономическая теория. -2005.-№3.

232. Сухарев О.С. Координация региональной политики: инвестиционно-инновационный аспект Текст. / О.С. Сухарев // Экономика региона. 2007. -№3.

233. Таранов А. От присоединения выиграли оба банка Текст. / А. Таранов // Банковское дело в Москве. 2001. - октябрь.

234. Татаркин А.И. Системный подход к рыночным преобразованиям экономического базиса России Текст. / Татаркин А.И. Экономическая теория. 2005. - №1.

235. Тульчинский С.Э. Важнейшие предпосылки успешной интеграции Текст. / С.Э. Тульчинский // Управление в кредитной организации. 2009. - №2.

236. Тютюнник A.B. Какой будет банковская система после кризиса Текст. / A.B. Тютюнник // Банковское дело. 2009. - №2.

237. Федорин В. Последний бросок на Север. У МДМ-Банка будет форпост в Мурманске Текст. / В. Федорин // Время новостей. 2001. - 26 июля.

238. Хокинс Н. Слияния и поглощения фактор роста Текст. / Н. Хокинс, Э. Сака // Экономика России: XXI век. - 2005. - №16.

239. Черкасов Д. Новый банковский порядок Текст. // Д. Черкасов // Компания. -1999.-26 июля.

240. Черных JI. Объединенный банк стал лидером уральского рынка Текст. / JI. Черных // Банковское обозрение. 2006. - апрель.

241. Четвериков В. Банковское слияние. Для сохранения бизнеса банкам приходится объединяться Текст. / В. Четвериков // Компания. 2004. - 31 мая.

242. Шатковская Т. Развитие региональных рынков банковских услуг в 20052009 гг. Текст. / Т. Шатковская // Банковское дело. 2007. - №12.

243. Шеломенцев А.Г. Инновационные территории в теориях регионального развития Текст. / А.Г. Шеломенцев, Ю.А, Толченикин, В.Б. Юшков // Экономическая теория. 2005. - №4.

244. Шеховцева JI.C. Конкурентоспособность региона: факторы и метод создания Текст. / JI.C. Шеховцева // Менеджмент в России и за рубежом. -2001.-№4.

245. Шовгенов Т.М. Основные аспекты устойчивости региональных социально-экономических систем Текст. / Т.М. Шовгенов // Региональная экономика и управление. 2007. - №3.

246. Штульберг Б.М. Анализ влияния кредитования на рост экономики Текст. / Б.М. Штульберг, Н.И. Шаршавая // Экономика региона. 2007. - №4.

247. Щербакова А. МДМ-Банк укрепляется в Санкт-Петербурге Текст. / А. Щербакова, С. Петрова // Ведомости. 2002. - 18 апреля.

248. Юнусов Л.А. Теория верификации прямых иностранных инвестиций в условиях экономического кризиса в России Текст. / Л.А. Юнусов // Проблемы современной экономики. 2009. - №1.